Teknik Analiz Bülteni (Anadolu Yatırım)

BIST100 Endeksi

Destekler : 5450- 5410- 5350 - 5280
Dirençler : 5515- 5560 -5650 - 5704

BIST 100 endeksinde yeni haftaya pozitif yönde başlanmasını beklemekteyiz…
BIST 100 endeksi, haftanın son işlem gününü %1,25 oranında değer kazanımıyla 5490,34 puandan tamamladı. Toplam işlem hacmi 104milyar TL olarak gerçekleşti. Endeks hafta genelinde 4981 - 5507 bant aralığında hareket ederken, haftayı %10,14 oranında değer kazanımıyla tamamladı. Haftayı bankacılık endeksi %12,92, Sınai endeksi %8,63 oranında değer kazanımıyla tamamladı. BIST100 endeksi geçtiğimiz haftaya TCMB’nin 3 (üç) aydan uzun vadeli TL mevduatlarda zorunlu karşılık (ZK) oranlarını sıfırlaması sonrası, bankacılık sektörü öncülüğünde yükseliş ile başladı. Hafta içerisinde ABD’de gerçekleşen Halkbank davası, TCMB faiz kararı ve Davos’tan gelen mesajlar fiyatlamalar üzerinde etkili oldu. Geçtiğimiz haftaya 5000 seviyelerinden başlayan BIST100 endeksinde, 50 günlük AO 5181 üzerine yükseliş kaydedilmesi sonrası yükseliş ivmesi hız kazandı. 5 günlük AO’nın 22 günlük AO’yı yukarı kesmesi ve momentum’da tekrardan 100 seviyesi üzerine geçiş yükselişi destekledi. 4Ç22 bilanço sezonuna girilen süreçte endekste yukarı yönlü ivmenin devam etmesini bekliyoruz. BIST100’de yukarı yönlü hareketlerde 5515 ilk olmak üzere 5560 ile 5650 direnç seviyeleri olarak izlenebilir. Endekste 5515 üzerinde kalıcı hareketin devamında son zirve 5704 potansiyel hedef olarak izlenebilir. Oluşabilecek olası düzeltmelerde 5450 ilk olmak üzere 5 günlük AO 5410 ile 5350 destekleri olarak takip edilebilir. Aşağı yönde 22 günlük AO 5280 ise ana destek olarak izlenebilir. 4Ç22 bilanço sezonu 25 Ocak Çarşamba Arçelik ile başlıyor. Önümüzdeki süreçte sektör ve hisse bazlı ayrışmalar ön plana çıkabilir. BIST100’de havacılık, otomotiv, holding ve gıda perakendeciliği bu dönemde pozitif ayrışabileceğini düşünmekteyiz. BIST100’de bu hafta son zirve 5704’ün hedefte olmasını bekleriz. Endeks haftayı dolar bazında 2,92 centten tamamladı. Endekste 2,85 üzerinde kalıcı hareketin devamında kritik eşik 3,00 - 3,20 cent direnç seviyeleri olarak izlenebilir. Geri çekilmelerde 2,75 ve 2,50 cent destek seviyeleri olarak takip edilebilir.

Küresel piyasalar yeni haftaya karışık bir seyirle başlıyor. ABD vadeli endeksleri sabah saatleri itibarıyla yatay seyrederken, bu hafta ABD’de teknoloji şirketlerinin öncülüğünde bilançolar takip edilmeye devam edilecek. Avrupa vadeli endekslerinde pozitif bir seyir hakimken, Çin borsalarında yeni yıl tatili nedeniyle hafta boyunca işlem gerçekleştirilmeyecek. Bu sabah dolar endeksi (DXY) 102 altında negatif yönde hareket etmektedir.Piyasalarda bu hafta küresel çapta öncü Satınalma Yöneticileri Endeksleri (PMI), ABD’de dördüncü çeyreğe ilişkin büyüme rakamı, Fed’in enflasyon hedeflemesinde dikkate almış olduğu Kişisel Tüketim Harcamaları (PCE) ile Johnson & Johnson (JNJ), General Electric Company (GE), Microsoft Corp (MSFT), International Business Machine (IBM), Tesla Inc(TSLA), American Airlines Group (ALL) ve Intel Corp (INTC) kar raporları, Euro Bölgesinde ECB Başkanı Lagarde’ın konuşması ile Almanya IFO ve yurt içerisinde yılın ilk enflasyon raporu ve Arçelik ile başlayacak olan 4Ç22 finansal sonuçları öne çıkan gelişmeler arasında yer alıyor. Çin’de yeni yıl tatili nedeniyle borsalar hafta genelinde kapalı olacak. BIST 100 endeksi haftanın son işlem gününü %1,25 yükselişle 5490,34 seviyesinden tamamladı. Endekste yeni haftaya pozitif yönde başlanmasını ve gün içerisinde 5515 ilk olmak üzere 5560 dirençleri olarak takip edilebilir.


VIOP30 Yakın Vade Kontratı

Destekler : 6080- 5950- 5900
Dirençler : 6220- 6330 -6400

VIOP30 Yakın Vade Kontratı cuma günkü işlemleri %1,23 oranında değer kazanımıyla 6165,00 uzlaşma fiyatından tamamladı. Kontrat hafta genelinde 5610 - 6190 bant aralığında hareket etti. Haftaya yükseliş eğilimi ile başlayan Şubat vadeli kontratta hafta genelinde pozitif görünüm devam etti. Hafta içerisinde ABD’de Halkbank davası, TCMB faiz kararı, Davos’tan gelen mesajlar yakından takip edildi. Kontratta yükselen üçgenin yukarı yönlü geçilmesi ile haftayı kritik eşik 6000 üzerinde ve orta vadeli yükselen kanal içerisinde tamamlaması teknik olarak pozitif. Endekste yükselen üçgen üzerinde kalıcı hareketin devamında 6220 ilk olmak üzere, 6330 ve 6400 direnç seviyeleri olarak izlenebilir. Endekste olası düzeltmelerde 5 günlük AO 6080 ilk olmak üzere 5950 ile 5900 destek seviyeleri olarak takip edilebilir.


USD/TL Spot
Destekler : 18,70- 18,65- 18,50
Dirençler : 18,85- 19,00- 19,50

Yılın ilk TCMB faiz kararının takip edildiği hafta içerisinde Dolar/TL 18,72 - 18,84 dar bant aralığında hareket etti. Fed üyelerinden gelen mesajların öne çıktığı hafta içerisinde dolar endeksi (DXY) 101,52 - 102,89 bant aralığında negatif yönde hareket etti. Kurda haftalık kapanışın 18,80 üzerinde gerçekleşmesi dikkat çekerken, bu seviye üzerinde kalıcı hareketin devamında yukarı yönlü ivme hız kazanabilir. Hafta içerisinde ABD’de Aralık ayına ilişkin ÜFE, büyümenin öncü göstergesi ve tüketici davranışlarına ilişkin sinyal vermesi açısından takip edilen sanayi üretimi ve perakende satışlar ile TCMB faiz kararı öne çıkan gelişmeler arasında yer aldı. ABD’de ÜFE %6,8 olan beklentilerden daha fazla düşüş göstererek, %6,2’ye geri çekildi. Sanayi üretimi ve perakende satışlarda düşüş eğilimi devam etti. Veriler sonrası dolar endeksi (DXY) ve ABD 10 yıllık tahvil getirilerinde negatif görünüm hız kazandı. TCMB ise politika faizini beklentiler doğrultusunda %9,00 düzeyinde sabit bırakırken, karar metninde uygulanan bütüncül politikaların desteğiyle enflasyonun seviyesinde ve eğiliminde iyileşmeler görülmeye başlandığı belirtildi. TCMB ayrıca geçen toplantıda yer verdiği “mevcut politika faizinin yeterli olduğu” ifadesine yılın ilk faiz toplantısında yer vermedi. Küresel piyasalarda bu hafta ABD’de dördüncü çeyrek öncü büyüme rakamları, Fed’in enflasyon hedeflemesinde dikkate aldığı PCE enflasyon ile yurt içerisinde yılın ilk enflasyon raporu öne çıkan gelişmeler arasında yer alıyor. Kurda 18,80 - 18,85 bölgesi ilk kritik direnç olurken, bu bölge üzerinde kalıcı hareketin devam etmesi halinde 19,00 ve 19,50 sıralı direnç seviyeleri olarak takip izlenebilir. Aşağı yönde 18,70 ilk destek olurken, bu seviye altında kanal desteği 18,65 ve 18,50 destek seviyeleri olarak takip edilebilir.

EURO/USD Paritesi

Destekler : 1,0750 - 1,0700 - 1,0685
Dirençler : 1,0930 - 1,0975 - 1,1000

Küresel piyasalarda veri akışının yoğun seyrettiği hafta içerisinde Euro/Dolar paritesi 1,0766 -1,0887 bant aralığında hareket etti. 1 Şubat FOMC toplantısı öncesinde Fed üyelerinden gelen mesajlar, ABD’de ve Euro Bölgesinde enflasyon rakamları ile Davos’ta ECB Başkanı Lagarde’ın mesajları ile BOJ’un faiz kararı hafta içerisinde parite üzerinde etkili olan temel makro konular arasında yer aldı. ABD’de ve Euro Bölgesinde enflasyon rakamları düşüş göstermeye devam ederken, Fed üyelerinden karışık tonda mesajların gelmesi dikkat çekti. Bazı Fed üyeleri her ne kadar agresif mesajlar vermiş olsa bile çoğu Fed üyesi faiz temposunda yavaşlama beklediğini dile getirmesi piyasalardaki düşüşü sınırlayan temel unsur oldu. Küresel piyasalarda bu hafta veri akışı oldukça yoğun. ABD’de geçtiğimiz hafta takip edilen makro ekonomik verilerin resesyona işaret etmesi sonrası bu hafta küresel çapta izlenecek olan PMI rakamları, ABD’de 4Ç22 büyüme ile Fed’in enflasyon göstergesi olarak izlediği PCE enflasyon piyasalarda volatilitenin yüksek seyretmesine neden olabilir. Veriler sonrası dolar endeksinde (DXY) 102 bölgesi altında kalıcı hareketin sağlanması halinde küresel risk iştahında toparlanma gözlemlenebilir. Euro/Dolar paritesinde trend takipçisi olarak izlediğimiz 22 günlük AO (1,0750) üzerinde pozitif görünüm devam ediyor. Paritede yukarı yönde 1,0860 - 1,0880 bölgesi kritik kanal direnç seviyesi olurken, son bir haftalık işlemlerde bu seviye üzerinde kalıcılık sağlanamadığı dikkat çekmektedir. Euro/Dolar’da bu seviyelerin aşılması durumunda 1,0930-1,0975 direnç seviyeleri hedeflenebilir. Olası geri çekilmelerde Fibonacci %61,8 düzeltme seviyesi ile 22 günlük AO’nın kesiştiği 1,0750 önemli destek olurken, bu seviye altında 1,0700 ve 1,0685 seviyeleri takip edilebilir.

XAU/USD (Ons Altın/$)

Destekler : 1900-1883-1870
Dirençler : 1965-2000-2070
                    
Geçtiğimiz hafta 1896-1937 bandında hareket eden ONS altın son dokuz ayın en yüksek seviyesini test etti. Değerli maden haftanın genelinde negatif bir seyir izlemesine rağmen, haftayı %0,36 artışla 1927 dolar seviyesinden tamamladı. Altın böylelikle yükselişini beşinci haftaya taşıdı. Dolar endeksindeki zayıflama, ABD 10 yıllık tahvil getirilerindeki düşüş, resesyon endişeleri ve Fed’in faiz artırımında yavaşlayacağı beklentileri altına destek veren unsurlar arasında yer alıyor. Dolar endeksi haftayı 102 seviyesinin altında tamamladı. Dört ay sonra ilk kez %3,33 seviyelerini test eden ABD 10 yıllık tahvil getirileri ise haftanın son işlem gününü %3,48 seviyesinden tamamladı. Fed üyeleri faizde tavan seviyenin %5’in üzerinde olacağına yönelik açıklamalarda bulunurken, faiz artırım hızında yavaşlama beklentisi de kuvvetlendi. Fed üyesi Waller, şubat ayındaki toplantıda 25 baz puan faiz artırımını desteklerken, Philadelphia Fed Başkanı Patrick Harker faiz artırımlarında yavaşlama zamanının geldiğini belirtti. Fed’in bir sonraki toplantısı 1 Şubat’ta gerçekleştirilecek. Piyasalarda FOMC toplantısında 25 baz puan faiz artırım olasılığı %99,3’lü seviyelerde bulunuyor. ONS altına teknik olarak baktığımızda; 1920 dolar üzerinde kalıcılık, yükselişe yeniden ivme kazandırabilir. Yukarı yönlü olarak, 1965-2000 dolar seviyeleri takip edilebilir. Olası geri çekilmelerde 1900 dolar ilk destek seviyesiyken, buranın altında 1883 (22 günlük AO) ve 1870 dolar seviyeleri takip edilebilir.

GBP/USD Paritesi

Destekler : 1,2352-1,2200-1,2112
Dirençler : 1,2450-1,2590-1,2661

GBP/USD’de pozitif görünüm geçtiğimiz hafta da devam etti. 1,2370-1,2436 bandında hareket eden parite haftayı 1,2395 seviyesinden tamamladı. Fed’in faiz artış hızında yavaşlayacağı beklentileriyle dolar endeksindeki zayıflama pariteye destek veriyor. İngiltere’de kasımda %10,7 olan yıllık TÜFE %10,5’e geriledi. TÜFE aylık bazda ise %0,4 artış kaydetti. İşsizlik %3,7 ile sabit kalırken, ortalama gelir endeksi + ikramiyenin %6,4 ile 7 ayın en yüksek artışını kaydetmesi, istihdam piyasasının gücünü korumakta olduğunu gösterdi. Öte yandan, perakende satışlar aralıkta beklentilerin üzerinde düşüş kaydetti. Perakende satışlar aylık bazda %1, yıllık bazda ise %5,8 düştü. Zirve seviyesine yakın seyreden enflasyon ve sıkı işgücü piyasası sonrası gözler İngiltere Merkez Bankası’nın (BoE) şubat ayı toplantısına çevrildi. Aralık ayında faizi %3,5 ile 14 yılın zirvesine çıkaran BoE’nin şubat ayındaki toplantıda 50 baz puan faiz artırımı yapması bekleniyor. Dolar endeksindeki düşüş ve 50 baz puan faiz artırım beklentileriyle en son bir ay önce gördüğü 1,2450’yi test eden GBP/USD için bu seviye kısa vadeli direnç bölgesi. Paritenin bu seviyenin üzerinde kalıcılık sağlaması durumunda, yukarı yönlü olarak 1,2590-1,2661 seviyeleri hedeflenebilir. Olası geri çekilmelerde 1,2352 (5 günlük AO) ilk destek seviyesiyken, buranın altında 1,22 seviyesi takip edilebilir.



 Anadolu Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş.
 http://www.anadoluyatirim.com.tr/
 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.