Forex ve VIOP Bülteni (İntegral Yatırım Menkul Değerler )

Günün Ajandası
ABD Mevcut Konut Satışları (Şubat): Orta önem düzeyine sahip mevcut konut satışları son ay içerisinde satılmış olan konut inşaatlarının yıllık seviyesini belirler. Ocak ayında 6,50M seviyesinde gelen veri için Şubat ayı 6,10M seviyesinde. Verinin Dolar üzerinde etkisi sınırlı kalabilir. (17:00)
Ekonomik Gelişmeler

Türkiye
Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası Para Politikası Kurulu faiz kararını açıkladı. TCMB politika faizini yüzde 14 seviyesinde tutma kararı alırken, barış ortamı ve baz etkisiyle enflasyonda gerileme sürecinin başlayacağını öngördü. Daha önceki metinlerinde bu yıl cari dengenin fazla vereceğini öngören TCMB, bu beklentisini terk etti.

Hazine ve Maliye Bakanı Nurettin Nebati, "KDV sisteminin sadeleştirilmesi, gelir endeksli ihracı, sektörel üretim programları gibi çeşitli uygulamaları devreye almayı planlıyoruz." dedi.

TCMB Para Politikası Komitesi'nin dün yaptığı toplantıdan çıkan politika faizinin yüzde 14,00'da tutulması kararını değerlendiren JP Morgan, TCMB'nin önümüzdeki aylarda da faiz değişikliği yapmasının beklenmediğini bildirdi.

Dışişleri Bakanı Mevlüt Çavuşoğlu, Rusya ile Ukrayna'ya yaptıkları ziyaretin neticesinde ateşkes umutlarının biraz daha arttığını söyledi.

ABD
ABD Başkanı Joe Biden, St. Patrick Günü etkinliğinde yaptığı konuşmada, Rusya Devlet Başkanı Vladimir Putin’i bu kez de "haydut” ve “katil bir diktatör” olarak nitelendirdi.

ABD Temsilciler Meclisi, ABD'nin Rusya ve Belarus ile normal ticari ilişkilerini askıya almasını öngören yasa tasarısını onayladı.

ABD'de sanayi üretimi, Şubat’ta aylık yüzde 0.5'le tahminlere paralel arttı

ABD'de işsizlik maaşı başvuruları beklentilerin altında kalarak 214 bin olarak gerçekleşti.

Beyaz Saray'dan Perşembe günü yapılan açıklamada ABD Başkanı Biden'ın Cuma günü Çin Halk Cumhuriyeti Başkanı Şi Jinping ile görüşeceği ve Ukrayna savaşı başta olmak üzere birçok konuyu görüşecekleri belirtildi.

Avrupa
İngiltere Merkez Bankası (BoE), politika faizini 25 baz puan artırarak yüzde 0,75'e çıkardı.

Nikel piyasasında yaşanan yeni karmaşanın ardından güniçi işlem limiti yüzde 12'ye çıkarıldı.

Rusya’nın, BM Daimi Temsilcisi Vasiliy Nebenzya, Ukrayna’da ortaya çıktığı iddia edilen biyolojik laboratuvarların görüşülmesi için bugün BMGK’yı acil toplantıya çağıracaklarını duyurdu.

S&P, ABD Doları cinsinden 2023 ve 2043 vadeli Eurobondlar için kupon ödemelerini yerine getirmekte zorluklar yaşadığına işaret ettiği Rusya'nın kredi notunu bir kez daha düşürdü.

İngiltere Maliye Bakanı Sunak mevkidaşlarına yaptığı açıklamada, Rusya'dan petrol ve gaz ithalatına Avrupa Birliği genelinde ambargo uygulanması halinde bunun Avrupa'nın her tarafında ekonomik şoklara neden olacağını ve bunun İngiltere ekonomisine vereceği zararın en az 70 milyar GBP olacağını savundu.

Asya
Japonya Merkez Bankası bugün yaptığı politika toplantısında ultra gevşek para politikasını devam ettirme kararı aldı. Ancak Banka, Ukrayna krizinin ekonomik etkileri konusunda "çok yüksek belirsizlik" bulunduğu uyarısında bulundu.

Japonya'da çekirdek tüketici fiyatları Şubat ayında son 2 yılın en hızlı artışını yaşadı.

Dünya
IMF Sözcüsü Gerry Rice, savaşın küresel ekonomiye darbe vurabileceğini ve enflasyonda artış yaratabileceği uyarısında bulundu. Sözcü, Çin'in savaştan sınırlı etki göreceğine işaret etti.

Forex Yorumları

Ons altın 22 günlük ortalaması yakınlarında bekliyor
Ons altın forex piyasasında sabah saatlerinde 1933 seviyesi yakınlarında işlem görüyor. Dün, piyasalar Fed'i atlatmasının ardından güçlü risk iştahı izlenirken, Kremlin'den gelen Ukrayna ile müzakerelerde önemli ilerleme olduğu iddiası gerçeği yansıtmıyor açıklaması küresel risk iştahı üzerinde baskı yarattı. Ons altın güçlenirken barışa yönelik umutlar da azaldı. Dolar Endeksi'ndeki aşağı yönde hareket de ons altına güç veriyor. Bu sabah ABD 10 yıllıkları %2,17, Dolar Endeksi 98 yakınlarında fiyatlanıyor. Azalan risk iştahı ve zayıflayan Dolar Endeksi'nin güç verdiği ons altın üzerinde tahvil faizleri baskı yaratıyor. Bugün veri akışı sakin. Rusya-Ukrayna hattından gelecek açıklamalar önemli olmaya devam edecek.

Teknik Analiz: Ons altın 1937 seviyesindeki 22 günlük ortalaması etrafında hareket ediyor. Dün bu seviye üzerinde kapanış gerçekleştiren değerli metal 1937 üzerinde kalıcı olması halinde tekrar yükselen ivme güçlenebilir. 1937 altına sarkmalarda ise 1900 ve 1870 desteklerine doğru geri çekilmeler kaydedilebilir.

Destekler: 1900 / 1860 / 1830
Dirençler: 1937 / 1950 / 2000
 
Petrolde barış görüşmeleri fiyatlamaları

Son günlerde Rusya - Ukrayna savaşı nedeniyle hızlı yükselen ve düşen petrol fiyatları barış görüşmelerine ilişkin endişeler ile yeniden 100$ seviyesinin üzerine yükseldi. Rusya-Ukrayna savaşına ilişkin gelişmeler petrol fiyatlarında ana belirleyici olmaya devam ediyor. Bu nedenle yatırımcıların gelişmeleri yakından takip etmesinde fayda var. Kremlin tarafından gelen açıklamalara göre barış görüşmelerinde ilerleme sağlanmadı. Açıklama sonrasında petrol fiyatları yine yükselişe geçerken küresel piyasalarda risk iştahı azaldı. Diğer taraftan petrolde arz tarafına yönelik açıklamalar oluştu. Libya, OPEC'in enerji krizini yavaşlatmak için üretimi artırması gerektiğini ifade etti. Suudi Arabistan Veliaht Prensi Muhammed Bin Selman da Japonya Başbakanı Kishida'ya krallığın petrol piyasasındaki denge ve istikrarı korumaya kararlı olduğunu söyledi.

WTI Teknik Analiz: WTI sabah saatlerinde 103,80 seviyesinde fiyatlanıyor. Barış görüşmelerinde bir ilerleme olmaması WTI'ın yeniden 100$ seviyesinin üzerine çıkmasına neden oldu. WTI'da 106,03 seviyesi direnç oluşturabilir. Bu kapsamda 106,03 seviyesinin aşılması ve üzerinde yerleşik seyirlerin oluşması halinde kalıcı yükselişler oluşabilir. Buna karşın aşağıda 99,05 seviyesi kısa vadede destek olarak gözlemlenebilir.

Dirençler: 106,03 / 108,55/ 110,40
Destekler: 99,05 / 95,00 / 93,25

Brent Teknik Analiz: Brent petrol 110 dolar seviyesini test ediyor. Perşembe günü yükselişin ardından Brent petrol 109,5 dolara kadar yükseliş gerçekleşti. 109,29 seviyesi bu durumda direnç oluşturabilir. 109,29 seviyesi üzerinde yerleşik seyirlerin oluşması halinde kalıcı yükselişler oluşabilir. Buna karşın Brent petrolde 105,95 seviyesi destek olarak izlenebilir.

Dirençler: 109,29 / 112,27 / 116,68
Destekler: 105,95 / 102,32 / 99,40

EURUSD güne yatay başladı

Forex piyasalarında EURUSD haftanın son işlem gününe yatay başladı. Sabah saatlerinde 1,1085 seviyesinde işlem gören paritede bugün önemli bir veri akışı bulunmuyor. Bu nedenle haber bazlı fiyatlamaların daha yoğun oluşacağı bir güne başlıyoruz. Rusya - Ukrayna savaşı ile ilgili gelişmelere karşı dikkatli olunmasında fayda var. S&P, ABD Doları cinsinden 2023 ve 2043 vadeli Eurobondlar için kupon ödemelerini yerine getirmekte zorluklar yaşadığına işaret ettiği Rusya'nın kredi notunu bir kez daha düşürdü. Diğer taraftan İngiltere Maliye Bakanı Sunak mevkidaşlarına yaptığı açıklamada, Rusya'dan petrol ve gaz ithalatına Avrupa Birliği genelinde ambargo uygulanması halinde bunun Avrupa'nın her tarafında ekonomik şoklara neden olacağını ve bunun İngiltere ekonomisine vereceği zararın en az 70 milyar GBP olacağını savundu. Öte yandan Çarşamba günü Fed, 2018’den bu yana ilk kez faiz artırımına giderek politika faizini 25 baz puan artışla yüzde 0,25-0,50 aralığına yükseltmişti. Fed kararı sonrası EURUSD yükselişe geçmişti. Fed'in noktasal grafiğinde özellikle yakın vade için şahin bir patika yönlendirmesi yapıldı. Noktasal grafikte 2022 sonu faiz öngörüsü yüzde 1,9 olurken, 2023 yılı için yüzde 2,8 olarak belirlendi.

Teknik Analiz: EURUSD paritesi perşembe günü yükseliş serisini sürdürdü ve 22 günlük hareketli ortalaması olan 1,1109 seviyesinin üzerine yükseldi. Seans sonuna doğru gelen satış baskıları nedeniyle parite günü 1,1109 seviyesinin altında tamamladı. Bu kapsamda kalıcı yükselişlerin oluşabilmesi için 1,1109 seviyesi üzerinde yerleşik seyirlerin oluşması önem kazandı. Paritenin 1,1109 seviyesi üzerine yükselememesi halinde kar satışları oluşabilir. Bu durumda 1,1032 ve 1,0994 seviyesi destek oluşturabilir.

Dirençler: 1,1109 / 1,1130 / 1,1184
Destekler: 1,1032 / 1,0994 / 1,0908

DolarTL’de 14.70 seviyesindeyiz
Çarşamba günü Fed’in 25 baz puan faiz artırımına gitmesi ve yılın geri kalanı için de 6 faiz artışı öngörmesinin ardından dün TCMB’nin faiz kararı takip edildi. TCMB, beklentilere paralel politika faizini yüzde 14 seviyesinde sabit tuttu. Önceki karar metninde bu yıl için cari fazla beklentisi paylaşılırken bu metinde cari işlemler dengesinde enerji fiyatlarından kaynaklanan riskler olduğu vurgusu öne çıktı. Merkez Bankası, küresel barış ortamının yeniden tesis edilmesi ve enflasyonda baz etkilerinin de ortadan kalkmasıyla dezenflasyonist sürecin başlayacağını öngörmektedir. Merkez Bankaları kararları sonrası gündemde Rusya - Ukrayna gelişmeleri kalmaya devam etmektedir. Yapılan görüşmelerde ilerleme sağlanamaması ve devam eden jeopolitik riskler gelişmekte olan ülke para birimleri için negatif unsur olmaya devam etmektedir.

Teknik Analiz: DolarTL’de işlemler bu sabah 14.70 seviyesinden geçmektedir. Dolar kuru son iki haftadaki yükselişini bu hafta sürdürmese de önemli bir geri çekilme kaydedemedi. Gelişmekte olan ülke para birimlerine göre de negatif ayrışmasını sürdürüyor. Geri çekilmelerde tepki alımlarının geldiği takip ediliyor. Olası geri çekilmelerde 14.59 ve 14.40 destek seviyeleri takip edilebilir. Yukarı yönlü seyirlerde ise 14.80 seviyesi direnç konumunda bulunmaktadır. 14.80 seviyesi üzerinde seyirler görülmesi kurun 15.00 seviyesine kadar yükselmesinde etkili olabilir.

Destekler: 14.59 / 14.40 /14.15
Dirençler: 14.80 / 15.00 / 15.10

EURTRY Teknik Seviyeler

Destekler: 16.19 / 16.00 / 15.76
Dirençler: 16.30 / 16.48 / 16.60
Viop Kontratları

Endeks Kontratı
Viop 30 spot 2320 üzerinde mevcut alım yönlü pozisyonlar korunabilir. Spot 2400 seviyesi yakınlarında kar realizasyonu gerçekleştirilerek bu seviyenin kalıcı bir biçimde aşılması halinde stop loss kullanımı kaydıyla alım yönlü eklemeler yapılabilir. Satış yönlü işlemler için aceleci olmamakta fayda var.

Spot XU030 teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Dirençler: 2400 / 2520 / 2600
Destekler: 2380 / 2320 / 2280


Dolar Kontratı

{dolarkontrat-body}

Ons Altın Kontratı
Ons altın viop kontratında spot 1937 altında satış yönlü pozisyonlar korunabilir. Spot 1937'nin kalıcı bir biçimde aşılması halinde temkinli olmak adına satış yönlü değerlendirmeler sonlandırılabilir. Alım yönlü değerlendirmeler için aceleci olmamakta fayda var.

Spot XAUUSD teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Destekler: 1900 / 1860 / 1830
Dirençler: 1937 / 1950 / 2000

Ekonomik Takvim
Saat Ülke Önem Veri Beklenti Önceki
17:00 USD Orta ABD Mevcut Konut Satışları (Şubat) 6,10M 6,50M
17:00 USD Orta ABD Öncü Endeks (Aylık) (Şubat) 0,30% -0,30%
21:00 USD Yüksek Fed Michelle W. Bowman konuşması (Oy Hakkı Var)


 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.