BIST Günlük Bülten (İntegral Yatırım Menkul Değerler )

Piyasa Beklentimiz
BIST endeksinde dün yatay bir seyir izlendi. Halkbank hissesinde gelen satışlar endeks üzerinde baskı yaratırken, sanayi sektörünün günü yüzde 0.85 yukarıda kapadığını görmekteyiz. Sanayi şirketlerine özellikle güçlü bilançolu şirketlere talep devam ediyor. Endeks için 108000 seviyesi üzerinde kaldığı sürece 110300 direncini kırma çabalarının devam edeceği düşüncemizi koruyoruz. Dün ECB Başkanı Draghi sonrasında Euro'nun dolara karşı güçlendiğini izledik. Bu güçlenme devam ediyor. EURUSD paritesindeki yükseliş eurodan kaynaklı olduğu gibi ABD dolarındaki zayıflamanın da etkisi bulunuyor. Çünkü dolar küresel piyasalarda sadece euroya karşı değil, aynı zamanda sterlin, yen gibi diğer majör para birimleri karşısında da zayıf görünüyor. Diğer yandan güvenli limanlara kaçış devam ederken Altın fiyatları 1355 seviyesine ulaşmış durumda. Küresel hisse senedi risk iştahında olumsuz bir görünüm yok. Bugün içeride temmuz ayı sanayi üretim verileri bekleniyor. Beklentiler sanayi üretimindeki yükselişin güçlü geleceği yönünde.

BIST 100 Endeksi
Endeks 108600 seviyesindeki 22-günlük ortalaması üzerinde seyrini koruyor. Alımların güçlenmesi durumunda 110300 direnci yeniden test edilebilir. Teknik göstergelerde yorgun görünüm devam etmekte. Bu nedenle yükselişlere hemen kapılmamakta fayda var. Endekste yeni bir yükseliş sürecinden bahsetmek için 110300 seviyesinin üzerine yerleşmesi gerekiyor. Bu seviyenin üzerinde birkaç gün yerleşirse ilerleyen günlerde daha yukarı seviyelere doğru daha güçlü hareketler yapabilir. Buna karşın 108600 seviyesinin altına gerilemesi durumunda ise kar satışları hızlanabilir. 105800 seviyesi orta vadede ve genel görünümde stop loss çizgimiz olmaya devam ediyor.
Dirençler: 110300 / 111600 / 112500
Destekler: 108600 / 105800

BIST 30 Endeksi ve VIOP
BIST 30 endeksi de 133600 seviyesindeki 221-günlük ortalaması üzerinde seyrini koruyor. Alımların güçlenmesi durumunda 136300 seviyesindeki direnç yeniden test edilebilir. Ancak BIST 30 endeksinde daha uzun soluklu güçlenme için 136300 seviyesinin üzerine yerleşen bir endekse ihtiyacımız var. Buna karşın 133600 desteğinin altına gerilemelerde baskı artabilir. 130000 seviyesi genel resimde kritik stop loss olmaya devam ediyor.
VIOP endeks kontratında BIST 30 endeksindeki teknik seyre bağlı olarak piyasanın uzun pozisyona daha uygun olduğu fikrimizi koruyoruz. Kısa pozisyonlar için BIST 30 endeksinde daha kesin bir yorgunluk sinyalini beklemekte fayda var. Aksi halde kısalar için riskli olacaktır. Uzun pozisyonlar için kısa vadede 133600 endeks seviyesi, daha sabırlı yatırımcılar için ise 130000 endeks seviyesini stop loss almaları uygun olabilir.
Dirençler Bist-30: 136300 / 139000 / 142500
Destekler Bist-30: 133600 / 132400 / 130000

Küresel Ekonomik Gelişmeler
Türkiye
Türkiye Varlık Fonu (TVF) Başkanı Mehmet Bostan görevden alındı. Bostan'ın yerine vekaleten Borsa İstanbul Başkanı Himmet Karadağ atandı.
Cumhurbaşkanı Başdanışmanı Ertem, "KGF banka sistemi için bir kazanımdır, mevcut uygulama bu şekilde devam edecek" açıklamasını yaptı. Ertem, enflasyona yönelik ise "Üretici fiyatları lehine fark, enflasyonla mücadelede bizim yeniden düşünmemize neden olmalı. Yapmamız gereken işsizlikle mücadele ile enflasyonla mücadeleyi bir arada yönetmek" şeklinde açıklamalarda bulundu. Ertem, bugün açıklanacak sanayi üretimi rakamlarına ilişkin olarak iyi bir verinin alınacağını ve büyümeyi destekleyici bir rakamın gelebileceğine açıklamalarında yer verdi.
Avrupa
Temmuz ayı Almanya sanayi üretim verisi aylık bazda %0.5 olan beklentisine karşılık %0 olarak açıklandı. Yıllık bazda ise sanayi üretimi %4.0 oranında bir artış kaydetti.
İngiltere'de Halifax konut fiyat endeksi ağustos ayında aylık bazda %1.1, yıllık bazda ise %2.6 artış ile beklentilerin üzerinde bir performans oluştu.
Euro Bölgesi ikinci çeyrek dönemine ait ekonomik büyüme rakamının final verisi çeyreklik bazda %0.6 oranında artış ile beklentiye paralel gerçekleşti. Yıllık bazda ise beklentileerin 0.1 puan üzerinde gelerek %2.3 oranında bir artış yaşandı.
Avrupa Merkez Bankası (ECB) 7 Eylül tarihli PPK toplantısında faiz oranlarında bir değişikliğe gitmedi. Politika faizini %0.00, borç verme oranını %0.250 ve mevduat faizini ise %-0.400 olarak aynı bıraktı. Aylık varlık alım programını ise değiştirmeyerek 60 milyar Euro olarak açıkladı. ECB, enflasyon beklentilerinde aşağı yönlü revizyonlarda bulundu. Enflasyon tahminleri 2017 yılı için %1.5, 2018 yılı için %1.2 ve 2019 yılı içinse %1.5 olması bekleniyor. Büyüme tahminlerinde ise 2017 yılı için %2.2, 2018 yılı için %1.8 ve 2019 yılı içinse %1.7 olması bekleniyor. Büyüme tahminlerinde yalnızda cari yıl için beklentiler yukarı yönde revize edildi.
ECB'nin PPK kararı sonrasında basına açıklamalarda bulunan Başkan M.Draghi, Euro'da yaşanan son dönemde yaşanan hareketliliğinin belirsizlik kaynağı olduğunu dile getirdi. Döviz kurunun bir hedef olmadığını belirten Draghi, gelecek dönemde politikalarda kararlar alındığında döviz kuurunun göz ardı edilmeyeceğine açıklamalarında yer verdi. Draghi, kurdaki değerlenmenin enflasyon beklentilerinde düşüşe neden olduğunu belirtti. Tahvil programına ve diğer kararların çoğunlukla ekim ayındaki toplantıda alınacağını belirten Draghi, şayet ekim ayında hazır olunmadığı takdirde kararın ertelenebileceğine değindi.
ABD
ABD hazine bakanı Mnuchin, bu yıl içerisinde bir vergi reformunun uygulanabileceğini ve öngörülere göre vergi reformunun açıklar konusunda kesinlikle nötr olması gerektiğini belirtti. Mnuchin, ABD hükümetinin temerrüde düşmesine asla izin vermeyeceklerine açıklamalarında vurgu yaptı.
Cleveland Fed Başkanı Mester, enflasyonun kademeli bir şekilde gelecek yıla kadar hedefine ulaşacağını ve enflasyonun zayıf seyretmesinin beklentileri törpülediğini belirtti. Bilanço küçültme hamlesinin her toplantıda masada diyen Mester bu hamleye başlamanın zamanı ise oldukça yakın şeklinde açıklamada bulundu.
Petrol
ABD DOE haftalık ham petrol stokları 1 Eylül haftasında 4 millyon 580 bin varil arttı. Cushing / Oklahoma petrol stokları ise aynı hafta için 797 bin varil artış kaydetti. Verinin üretim detayında ise 749 bin varil düşüş dikkat çekiyor.
Asya
Japonya'da ikinci çeyrek döneme ait ekonomik büyüme rakamının final verisi çeyreklik bazda %0.6 oranında, yıllık bazda ise %2.5 oranında bir artış kaydetti.

Şirket Haberleri
EMLAK KONUT GYO / EKGYO - Şirket projelerinden İstanbul Bakırköy Şevketiye Arsa Satışı Karşılığı Gelir Paylaşımı İşi ihalesinin 1. Oturumunun 04.10.2017 Çarşamba günü saat 14:30' da yapılacağını duyurdu.
BATI SÖKE ÇİMENTO / BSOKE - Şirket sermaye artırımı sonrasında kullanılmayan 860.364 adet pay için rüçhan hakkı kullanımının 14-28 Ağustos tarihleri arasında yapılacağını duyurdu.
ULAŞLAR TURİZM / ULAS - şirket ortaklarından Tevfik Meftun Ulaş 107.900 adet ULAS hissesini 1.59-1.65 fiyat aralığından 7 Eylül 2017 tarihinde aldığını borsaya bildirdi. Sahip olduğu payların %13.52 seviyesine ulaştığını açıkladı.
TORUNLAR GYO / TRGYO - Şirkket 53.865 metrekare büyüklüğündeki Paşabahçe arsası için "Yapı Ruhsatı" nı aldığını bildirdi. Mevcut arsa üzerine Kontsel Resort Otel projesi yapılacağını bildiren şirket inşaat maliyetinin 317.5 mn TL olacağını ve 2019 yılında tamamlanacağını duyurdu.
YAZICILAR HOLDİNG / YAZIC - Yazıcılar holding, Anadolu Endüstri Holding ve Özilhan Sınai yatırım holding şirketlerinin kendi çatısı altında birleşmesi ile ilgili olarak birleşme oranlarını açıkladı. Buna göre 1 adet Anadolu Endüstri Holding (borsada değil) hissesi için 0.2903 adet YAZIC ve 1 adet Özilhan Sınai Holding (borsada değil) hissesi için 3.2126 adet YAZIC hissesi verilecek. Birleşme ndeni ile YAZIC sermayesi 45.848.983 TL'den 133.667.020TL seviyesine yükselecek.
Not: Bu sermaye artırımını borsada mevcut YAZIC hissedarlarını etkilemeyecek, fiyat bölünmeyecek.
REYSAŞ / RYSAS - Şirket İzmirde bulunan deposunu 5 yıllık toplam 1.250.000TL kiraya verdiğini bildirdi.
AKSA ENERJİ /AKSEN - Şirket, Madagaskar Enerji Santralinin 66 MW kurulu güçteki ilk fazı tamamlanarak 5 Eylül 2017 tarihinde Bakanlık heyeti tarafından ticari işletmeye alınmış; 6 MW'ı yedek motorlardan oluşan santralde sözleşme gereği belirtilen kapasiteye ulaştığını bildirdi.
SİNPAŞ GYO / SNGYO - Şirket, Ankara İlinde bulunan teslim tarihi 15.07.2020, muhammen bedeli 182.506.103,15 TL olan 674 adet taşınmazın satışına ilişkin olarak Ankara Büyükşehir Belediye Başkanlığı Emlak ve İstimlak Dairesi Başkanlığı tarafından düzenlenen ihaleye Sinpaş Yapı Endüstrisi ve Ticaret A.Ş. 50%, şirket 50% oranında olacak şekilde müşterek teklif vererek ihaleyi 199.000.000,00 TL bedel ile kazanmıştır. İhalenin kesinleşmesi ita amirinin onayına bağlı olduğundan, ita amirinin onayı ile 199.000.000,00 TL hissemiz oranında kuruma peşin olarak ödenecektir.
METRO TİCARİ VE MALİ YATIRIMLAR HOLDİNG A.Ş. / METRO - Şirket, sermayesinin 300.000.000 TL'den 600.000.000 TL'ye bedelli artırılması sebebiyle yapılacak pay ihracına ilişkin izahnamenin onaylanması talebi ile Sermayee Piyasası Kurulu'na başvurucağını bildirdi. Elde edilecek bu fon, Euphoria Oteline sahip Legend Hotel Batumi JSC Şirketinin paylarının tamamının Avrasya Terminal İşletmeleri A.Ş.' den satın alınması işleminde kullanılacağını duyurdu. Satın alınacak bu şirketin değeri 373.579.392 TL olup, bu rakam üzerinden % 10 iskontolu olacak şekilde 336.221.452.-TL üzerinden anlaşıldığı açıklandı.
TRABZONSPOR SPORTİF YATIRIM VE FUTBOL İŞLETMECİLİĞİ TİCARET A.Ş. / TSPOR - Kulüp, Profesyonel futbolcu Tomas Hubocan'ın geçici transferi konusunda Olympique De Marseille kulübü ile anlaşma sağlandığını bildirdi. Anlaşmaya göre, Olympique De Marseille kulübüne geçici transfer bedeli olarak 250.000.-EUR ödeneceğini ve şirket 25.05.2018 tarihine kadar 1.100.000.-EUR bedelle, futbolcunun kesin transferi için satın alma öncelik hakkına sahip olduğunu duyurdu.
MİGROS TİCARET A.Ş. / MGROS - Şirketi, 8 adet Migros, 6 adet Migros Jet, 1 adet Toptan ve 1 adet Ramstore formatında toplam 16 adet satış mağazası Ağustoss ayı içerisinde açıldığını duyurdu.
Sektör Haberleri
Devlet Hava Meydanları İşletmesi (DHMİ) Genel Müdürlüğü Ağustos 2017'de güçlü yolcu verileri açıkladı. Buna göre, yıllık bazda Ağustos ayında %28.5'lik dış hat yolcu sayısındaki büyüme ile toplam yolcu trafiği geçen seneye göre % 16.4 artarak 21,6 milyona ulaştı. Bununla birlikte, yurtiçi yolcular geçen seneye göre %6.1 artarak 10,6 milyona ulaştı.


 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve geetiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.