Uluslararası Sermaye Piyasaları - Günlük Rapor 27.11.2020 (İş Yatırım)

Eurotahvil Piyasaları
Tatil nedeniyle dün işlem görmeyen ABD hazine tahvilleri, bugün de ABD’de yarım gün mesai olması
nedeniyle gün genelinde düşük hacimle işlem gördü. Güne 0,85% getiri seviyesinde başlayan on yıl vadeli
tahvil günü 0,84-0,86% bandında geçirirken, kapanışı bandın alt kısmında gerçekleştirdi. Hafta ortasına
kadar farkın açıldığı vadeler arası getiriler, bugün 2-10 yıl vadelerde yaklaşık dört baz puan düşerek tekrar
70 baz puanın altına çekildi.
Türk hazine eurotahvilleri, TL’de yaşanan güçlenme ile primli açılış yaptı. Getiri eğrisi genelinde 6-8 baz puan
arası daralma kaydedilirken, yeni ihraç olan on yıl vadeli kıymette getiri 5,90% seviyesine daraldı, uzun taraf
ise günü 6,50% seviyesinin hemen altında noktaladı. Dün 400 baz puana yaklaşan beş yıllık risk primi de
haftayı 385 baz puan seviyesinde noktaladı. Şirket kıymetleri de bugün alıcılı işlem gördü. 2024-25 vade
kıymetlerde getiriler 5,50-6% bölgesine daralırken, hazine kıymetlerine göre sunulan ek getiri de, kıymetlerin
pahalılaştığına işaret etti. Uzun vade sermaye benzeri kıymetlerde yabancıların aktivitesi bugün daha sınırlı
oldu.
ABD & Avrupa Hisse Senedi Piyasaları
Şükran Günü sebebiyle dün kapalı olan ABD hisse senedi piyasaları, bugün yarım gün işlem gördü. COVID19 aşısının yükselen vaka sayılarını dengeleyeceği umuduyla endeksler, Şükran Günü tatili sonrasında
güne alıcılı başladı. Hafta içinde Dow Jones endeksine görülen 30,000 rekor seviyesi test edilemezken öne
çıkan endeks teknoji hisselerine gelen alımlarla Nasdaq oldu. Başkan Trump şükran günü nedeniyle dün
gazetecilerin sorularını yanıtladı. Verdiği demeçte Biden'in Seçim Kurulu tarafından resmi olarak kazanan
aday ilan edilmesi halinde Beyaz Saray'dan ayrılacağını söyledi. Ancak seçimlere dair “kitlesel seçmen
sahtekarlığına” ilişkin iddialarını yineledi. Trump şu ana kadar yenilgisini tam olarak kabul etmemesine
rağmen, Biden’ın geçiş sürecinin resmi olarak ilerlemesine izin vermeyi hafta başında kabul etmişti. Beyaz
Saray'ın aşı çalışmaları ile ilgili çalışma kolu başkanı, AstraZeneca ve Oxford Üniversitesi'nin Covid-19
aşısına yönelik deneme verileri ve etkililik oranı hakkındaki şüphelerini dile getiriyor. Dow Jones, S&P 500 ve
Nasdaq sırasıyla %0,13,%0,24 ve %0,92 oranlarında primlendi. İngiltere merkezli AstraZenaca’nın aşı
denemelerine yönelik haberlerinin gündemde ön sırayı aldığı günde, DAX ve Euro Stoxx 50 endekslerinden
negatif ayrışarak güne ekside başlayan FTSE 100, günü hafif primlerle sonlandırmayı başardı. DAX ve Euro
Stoxx 50 ise günü sırasıyla %0,37 ve %0,48 oranlarında değer kazanımlarıyla tamamladı.
S&P endeksinde yer alan on bir sektörün altısı günü ekside tamamlarken, enerji ve altyapı sektörlerinde
sırasıyla %1,25 ve %0,96 oranında görülen satışlar endeksi baskıladı. Sağlık ve teknoloji hisselerine
sırasıyla %0,95 ve %0,62 oranlarında gelen alımlar ise bu sektörleri günün en iyi performans gösteren
sektörleri yaptı. AstraZeneca CEO’su Bloomberg News'e verdiği demeçte, şirketin devam eden aşı geliştirme
çabalarına yönelik yeni bir küresel deneme yürüteceğini belirtti. Şirket hisseleri güne %1 civarında ekside
başlamasına karşın kayıpları geri kazanmayı başardı ve günü yatay tamamladı. Kanada’nın ilgili
makamındaki üst düzey bir yetkiliye göre, Pfizer’in Covid-19 aşı adayı Aralık ayında onayı alabilir. Ajans
daha önce onayın 2021'in ilk çeyreğinde geleceğini söylemişti. Hisse %1,92 oranında primlendi. Eylül ayında
28.000 çalışanını işten çıkarmayı planladığını duyuran Walt Disney, bu rakamı 32.000'e yükselttiğini açıkladı.
Kaliforniya'daki Disneyland tema parkı salgın nedeniyle kapalı kalmaya devam ederken, diğer tema parkları
ise kapasite kuralları çerçevesinde hizmet vermekte. Hisse günü %1,32 oranında ekside tamamladı.
Amazon, tatil sezonunda çalışanlar için tatil ikramiyelerine $500 milyon harcamada bulunmayı planlıyor.
Hisse %0,32 oranında değerlendi. ABD Ulusal Karayolu Taşımacılığı Güvenliği İdaresi, belirli Tesla Model S
ve Model X arabaları içeren olası ön süspansiyon güvenlik sorunlarını araştırıyor. 115,000 araç çıkacak
sonuçtan etkilenebilir. S&P 500 endeksine dahil edildiğinden bu yana yatırımcıların oldukça ilgi gösterdiği
Tesla bugün çıkan haberden olumsuz etkilenmedi ve günü %2,05 oranında artıda tamamladı.
DAX endeksinde yer alan on sektörün üçü günü değer kayıplarıyla sonlandırırken, takdirsel tüketim ve
finansalların sırasıyla %0,53 ve %0,28 oranında satış görmesi endeksi aşağı çekti. Teknoloji ve altyapı
sektörlerinin sırasıyla %1,57 ve %0,9 oranında değer kazanması ise endeksi yukarı taşıdı. Daimler endekste
yer alan diğer otomotiv üreticilerinden pozitif ayrışarak günü %0,89 primle kapatırken, Volkswagen ve BMW
sırasıyla %1,8 ve %1,4 oranında değer kaybetti. %3,5 oranında yükselişle Infineon Technologies endekste
bugün en iyi performans gösteren hisse oldu.
ABD tarafından önemli bir ekonomik veri akışı bugün paylaşılmazken, Fransa’nın paylaştığı Kasım ayı
enflasyon verisi takip edildi. Veri piyasanın %0 beklentisinin üzerinde %0,2 olarak açıklandı. ABD’nin aylık
bazda haftaya açıklayacağı imalat ve servis PMI&ISM’ı, işsizlik oranı ve fabrika siparişlerine ilave olarak
haftalık bazda MBA ev kredileri ve işsizlik başvuruları önem kazanacak.
Emtia & FX Vadeli Kontratları (Futures)
Son dönemde zayıf seyir izleyen USD’nin G10 para birimlerine karşı değer kaybettiği bir gün geride bırakıldı.
ABD endekslerinin tarihi zirveleri gördüğü haftanın son işlem gününde Dolar endeksinde satıcılı bir seyir
izlendi. Önemli psikolojik seviye olan 92 seviyesinin üzerinde kalmayı başaramayan Dolar Endeksi, ABD
piyasalarının erken kapanışının ardından, Eylül ayında görülen en düşük seviye olan 91,74’nın hemen
üzerinde 91,80 seviyesinde işlem gördü. İngiltere ve Avrupa Birliği yetkilileri, ticaret antlaşmasını bozabilecek
büyük anlaşmazlıkların altını çizmelerine karşın hafta sonu yüz yüze ticaret müzakerelerini devam
ettirecekler. Başbakan Boris Johnson çözülmesi gereken büyük sorunlar olduğunu tekrar vurguladı.
Gelişmeler ışığında GBP, USD karşısında değer kaybeden tek G-10 para birimi oldu. GBP/USD paritesinde
görülen satışlarda 1,33 seviyesi destek işlevi görürken, 1,32 seviyesine kadar başka önemli bir destek
seviyesi göze çarpmıyor. EUR/USD paritesi ABD kapanışının ardından önemli direnç seviyesi olan 1,1940’ı
kırdı ve 1,1960’a kadar yükselerek Ağustos ayından bu yana en yüksek seviyeye ulaştı.
Spot Altın, endekslerin son zamanlardaki güçlü performansı ve aşı haberlerinin piyasaya getirdiği olumlu
hava ışığında son zamanlardaki kötü performansını bugünde devam ettirdi. Kritik seviye olan 1800’ün
kırılmasıyla beraber ağır satış gören Spot Altın, gün içinde 1774 seviyesini görmesine karşın ABD
kapanışının ardından %1,5 oranında kayıplarla 1786 seviyesinden işlem gördü. LME metallerinde ise tam
tersi bir tablo mevcuttu. Alıcılı günün ardından 3 ay vadeli alüminyum, bakır ve çinko kontratları sırasıyla
%1,14, %1,31 ve %1,25 oranında değer kazandı. Haftaya düzenlenecek OPEC toplantısı ışığında petrol
fiyatları ayın son işlem gününde haftalık kazanımlarını korumayı başardı. Bloomberg tarafından yapılan
ankete katılan çoğu analist, OPEC 'in planlanan artışı üç aya kadar ertelenebileceğini tahmin ederken,
petrolün son rallisinin ardından bazı üye ülkelerle artan gerilim kararı daha da karmaşık hale getirebilir. Bu yıl
OPEC dönem başkanlığını yürüten Cezayir, örgütün iç verileri önümüzdeki yıl yeni bir petrol fazlasının ortaya
çıkma riskine işaret ettiği için grubun ihtiyatlı kalması gerektiğini söyledi. Aktif vade WTI ve Brent kontratları
kapanışın ardından sırasıyla $45,50 ve $48,18 seviyelerinden işlem gördü.

İş Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.isyatirim.com.tr

                                 ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.