Günlük Strateji Bülteni (Anadolu Yatırım)

Veri Gündeminde Bugün

" ABD, Konut Başlangıçları (Kas),
" ABD İnşaat İzinleri (Öncü)(Kas),
" Euro Bölgesi, TÜFE (Kas)

Küresel piyasalarda karışık seyir…
Küresel piyasalar güne karışık risk iştahı ile başlıyor. Dün piyasalarda Fed üyelerinin açıklamaları takip edildi. Clevelend Fed Başkanı Mester, piyasaların faiz indirimi beklentisi konusunda Fed'in önünde olduğunu belirterek hızlı bir normalleşme öngörmediğini söyledi. San Francisco Fed Başkanı Mary Daly ise gelecek yıl faizlerde 75 baz puanlık bir indirim olsa bile para politikasının hala oldukça kısıtlayıcı olacağını söyledi. Fed üyelerinin açıklamalarını takiben bir araştırma notu yayımlayan Goldman Sachs, Fed'in 2024'te 5 faiz indirimi yapmasını beklediğini açıkladı. Avrupa Merkez Bankası üyesi Vasle gelecek yılda faiz indirimi fiyatlamalarında aşırıya kaçıldığını iletti. Merkez bankası yetkililerinden gelen mesajlar, küresel risk iştahında karışık bir seyre yol açtı. Bu sabah ABD vadelileri yatay, Asya borsaları karışık yönde seyretmektedir. Bugün Japonya Merkez Bankası (BoJ) faiz oranlarını -0,10% da sabit tuttuğunu açıkladı. BoJ faiz oranlarını 2016'dan bu yana sabit %-0,10 oranında tutmaktadır. Dolar endeksi bu sabah 102,5, ABD 10 yıllık tahvil faizleri %3,94 ile yatay yönde hareket etmektedir. ONS altın ise 2023 dolar ile hafif eksi yönde bulunuyor. Kızıldeniz bölgesindeki yükselen gerilimler ile yükselişe geçen brent petrol 78 dolardan işlem görmektedir. Geçtiğimiz hafta 6 ayın en düşük seviyelerini test eden brent petrolde 50 günlük AO 80 dolarda bulunmaktadır. Bugünün veri gündeminde ABD konut başlangıçları ile inşaat izinleri, Euro Bölgesi'nde ise TÜFE verileri izlenecek. Türkiye'nin 5 yıllık CDS primi güne 291'den başlarken, Dolar /TL 29,06 TL'de bulunuyor. Günü %2,54 kayıp ile günün en düşük seviyesine yakın 7790,42 puandan tamamlayan endekste, güne tepki alımlar ile başlanmasını beklemekteyiz. Volatilitenin yüksek seyredebileceği endekste yukarı yönlü olarak 22, 50 ve 100 günlük AO'ların bulunduğu 7889-7918 bölgesi yakından takip edilebilir. Gün içinde dalgalı seyir görülmesini beklediğimiz endekste 7700-7900 bandının önemli olmasını beklemekteyiz.

Veri Gündemi: ABD'de bugün inşaat izinleri ile konut başlangıçları takip edilecek. İnşaat izinleri ekim ayında 1,498mn olarak gerçekleşti. Konut başlangıçlarının kasım ayında 1,360mn olması bekleniyor. Ekim ayında konut başlangıçları 1,327mn olarak açıklanmıştı. Euro Bölgesi'nde TÜFE verileri izlenecek. Euro Bölgesi'nde manşet TÜFE'nin kasım ayında %0,50 azalarak yıllık bazda %2,90'dan %2,40'a gerilemesi beklenmektedir. Geçtiğimiz hafta ECB faiz oranı açıklamasıyla birlikte gelecek döneme ilişkin TÜFE beklentilerini paylaştı. ECB manşet enflasyon beklentilerini 2023'te %5,4, 2024'te %2,7 ve 2025'te %2,1 olarak açıkladı. Eylül ayındaki projeksiyonlara göre özellikle 2024 enflasyon hedefindeki aşağı yönde revizeye dikkat çekildi. ECB'nin enflasyon hedeflemesinde yakından takip ettiği çekirdek TÜFE'de ise kasım ayında beklentiler %0,60 azalması yönünde bulunmaktadır. Çekirdek TÜFE'nin kasım ayında yıllık bazda %4,20'den %3,60'a gerilemesi bekleniyor.

Piyasalarda dün neler oldu? Almanya'da dün İfo iş iklimi endeksi aralık ayında 86,4 puan olarak açıklandı. İş dünyasının ekonomiye olan güveni kasım ayında 87,3 puan iken aralık ayında 87,7 puan seviyesinden gerçekleşmesi bekleniyordu. Yurt içinde dün TCMB Uluslararası Yatırım Pozisyonu (UYP) ile konut fiyat endeksi takip edildi. Ekim sonu itibarıyla Türkiye'nin yurt dışı varlıkları 308,6 milyar dolar, yurt dışı yükümlülükleri ise 603,5 milyar dolar olarak gerçekleşti. Net UYP ,ekimde -295 milyar dolar düzeyinde gerçekleşti. Eylül ayında net UYP -298,3mlr dolar olarak açıklanmıştı. TCMB verilerine göre konut fiyat endeksi (KFE) 2023 yılı Ekim ayında bir önceki aya göre yüzde 3,8 oranında artan KFE, bir önceki yılın aynı ayına göre nominal olarak yüzde 86,5, reel olarak ise yüzde 15,4 oranında artmıştır.


 Anadolu Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş.
 http://www.anadoluyatirim.com.tr/
 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.