Günlük Strateji Bülteni (Anadolu Yatırım)

Veri Gündeminde Bugün

• ABD, TÜFE (Eki),
• ABD, Fed Üyesi Goolsbee’nin Konuşması,
• Euro Bölgesi, GSYH (3Ç23) (Öncü), ZEW Ekonomik Hissiyatı (Kas),
• Almanya, ZEW Ekonomik Hissiyatı (Kas),
• İngiltere, Ortalama Gelir + İkramiye, İşsizlik Oranı (Eyl),
• İngiltere, BoE Üyesi Pill’in Konuşması

Küresel piyasalarda gözler ABD enflasyonunda...
ABD’de enflasyon verisinin takip edileceği güne küresel piyasalar karışık risk iştahı ile başlıyor. Bu sabah ABD vadelileri ve Asya borsaları karışık seyirde hareket etmektedir. ABD’de dün Hazine Bakanı Yellen, geçtiğimiz hafta Moody’s’in ABD kredi notunu düşürmesine ilişkin görüşüne katılmadığını iletti. Moddy’s kredi notunun ABD’nin büyük mali açıkları ve borç karşılanabilirliğinin olumsuz görünümü nedeniyle durağandan negatife düşürdü. Dolar endeksi bu sabah 105,63 ile artı yönde, ABD tahvilleri %4,63 ile hafif eksi yönde hareket etmektedir. Ons altın sabah saatleri itibarıyla 194 dolardan eksi yönde işlem görmektedir. Dün yayımlanan OPEC raporunda petrolün talep görünümünün iyileştiği mesajının ardından brent petrol 82,47 seviyesinde hafif eksi yönde hareket etmektedir. Küresel piyasalarda bugün ABD’de TÜFE, Euro Bölgesi’nde GSYH , Almanya’ds ZEW ekonomik hissiyatı, İngiltere’de ortalama gelir + ikramiye takip edilecek. ABD’de TÜFE’nin ekim ayında %10 artışla yıllık bazda %3,70’ten %3,30’a gerilemesi beklenmektedir. Dün açıklanan New York tüketici enflasyon anketine göre kısa vadeli enflasyon beklentisi ise %3,60 olarak açıklandı. Bugün açıklanacak olan enflasyon rakamları DXY ve tahvil faizlerinin yönü konusunda belirleyici olabilir. Beklentilerin üzerinde bir enflasyon rakamı piyasalarda baskı oluşturabilir. Dün, Goldman Sachs TCMB’nin 2024 yılının 3.çeyreğinde faiz indirimine başlayacağını tahmin ettiğini paylaştı. Deutsche Bank ise Türk tahvillerinin 2024’te en iyi performans gösteren tahviller olacağını ifadesini kullandı. Fitch Ratings ise raporunda Türk bankalarının üzerindeki yeniden finansman baskılarının azaldığını iletti. Günün en düşük seviyesi 7568 puandan kapatan BIST100 endeksinde güne alıcılı görüntü ile başlanmasını beklemekteyiz. Gün içi tepki hareketlerinde 7700 direnç, 74500 -7400 bandı destek bölgesi olarak takip edilebilir.

Veri Gündemi
ABD’de bugün TÜFE verileri takip edilecek. Geçtiğimiz hafta Fed Başkanı Powell, konuşmasında faiz artırımlarının hala ihtimal dahilinde olduğunu belirterek, para politikasının artık "yeterince kısıtlayıcı" olduğundan emin olunmadığını iletti. Fed Üyesi Daly ise Powell’ın şahin tonlu açıklamalarının ardından “Eğer enflasyonda yükseliş sürer, istihdam piyasası ve büyüme güçlü kalırsa yeniden faiz artırmamız gerekebilir” ifadelerini kullandı. ABD’de manşet TÜFE’nin ekimde %0,10’luk artışla yıllık bazda %3,70’ten %3,30’a gerilemesi bekleniyor. Fed’in enflasyon hedeflemelerinde yakından takip ettiği çekirdek TÜFE’nin ise ekim ayında %0,30 artarak yıllık bazda %4,10’da sabit kalması bekleniyor. Ülkede ayrıca Fed üyesi Goolsbee’nin konuşması takip edilecek. Ekonomik aktivitenin zayıf seyrettiği Euro Bölgesi’nde bugün büyüme verisi ve ZEW ekonomik hissiyatı takip edilecek. 2023 yılının 3.çeyreğinde Euro Bölgesi’nin öncü verilere göre %0,10 büyümesi beklenmektedir. Bölge ekonomisi geçtiğimiz çeyrekte %0,50 büyüme kaydetmişti. Ülkede ayrıca takip edilecek ZEW ekonomik hissiyatının kasım ayında 2,3 puandan 6,1 puana yükselmesi beklenmektedir. Almanya’da ZEW ekonomik hissiyatının kasım ayında 5,0 puan olarak gerçekleşmesi beklenmektedir. ZEW ekonomik hissiyatı ekim ayında -1,1 puan olarak açıklanmıştı. Resesyon endişelerinin devam ettiği İngiltere’de bugün ortalama gelir + ikramiye verisi ile işsizlik oranı takip edilecek. Ortalama gelir + ikramiyenin eylül ayında %7,40 olarak gerçekleşmesi öngörülmektedir. Ağustos ayında ise ortalama gelir + ikramiye verisi %8,10 ile zirve seviyelerden açıklandı. İşsizlik oranının ise eylül ayında %4,20’de sabit kalması beklenmektedir. Ülkede ayrıca İngiltere Merkez Bankası (BoE) Başekonomisti Huw Pill’in konuşması takip edilecek.















Piyasalarda dün neler oldu? ABD’de dün OPEC aylık raporu, New York tüketici enflasyon beklentileri anketi ile federal bütçe dengesi takip edildi. OPEC ekim ayı raporuna göre günlük ham petrol üretimi ekim ayında 80bin varil artışla 27,9mn varil seviyesine yükseldi. En büyük üretici Suudi Arabistan’da ikincil kaynaklara dayalı petrol üretimi 8,9 mn varil ile 9 mn varilin altında gerçekleşti. Toplam arzdaki yükselişe ise Angola, Iran ve Nijerya’da, BAE ve Irak’taki artışlar katkı sağladı. Anket sonuçlarına göre Amerikalı tüketicilerin kısa vadeli enflasyon beklentisi %3,60 olarak açıklandı. Ülkede federal bütçe dengesinin 65,0mlr dolar açık vermesi bekleniyordu. Federal bütçe dengesi ekim ayında 67,0mlr dolar açık verdi. Eylül ayında federal bütçe -171,0mlr dolar açık vermişti.Almanya’da cari denge eylül ayında 28,1mlr euro fazla verdi. Avrupanın en büyük ekonomisi olan Almanya’da ağustos ayında cari dengede 16,6mlr euro fazla verilmişti. Geçtiğimiz ayın verisi ise 22,8mlr euro olarak yukarı yönde revize edildi.

Yurt içinde dün ödemeler dengesi istatistikleri ile perakende satışlar takip edildi. TCMB verilerine göre cari işlemler hesabı eylül ayında 1.876mn ABD doları fazla verdi. Foreks anketinde ödemeler dengesinin 1,37mlr ABD doları fazla vermesi bekleniyordu. Böylelikle ödemeler dengesinde son iki yılın en yüksek fazlası verilmiş oldu. Ödemeler dengesi tanımlı dış ticaret açığı 3.657 milyon ABD doları olarak gerçekleşmiştir. Birincil gelir dengesi kalemi 851 milyon ABD doları net çıkış, ikincil gelir dengesi kalemi ise 131 milyon ABD doları net giriş kaydetmiştir. TÜİK verilerine göre perakende satış hacmi aylık %0,7 azalarak yıllık bazda %13,8 artış kaydetti. Aynı ayda gıda, içecek ve tütün satışları aynı seviyede kaldı, gıda dışı satışlar (otomotiv yakıtı hariç) %1,2 azaldı, otomotiv yakıtı satışları ise %0,1 arttı. Yıllık bazda ise içecek ve tütün satışları %13,8, gıda dışı satışlar (otomotiv yakıtı hariç) %18,6 arttı, otomotiv yakıtı satışları ise %1,5 azaldı.


 Anadolu Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş.
 http://www.anadoluyatirim.com.tr/
 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.