Günlük Strateji Bülteni (Anadolu Yatırım)

Veri Gündeminde Bugün

• ABD, ADP Özel Sektör İstihdamı,
• ABD, ISM Hizmet PMI, S&P Global Bileşik, Hizmet PMI (Mar),
• ABD, Fed Başkanı Powell ve üye Barr’ın konuşması,
• Euro Bölgesi, TÜFE (Mar)(Öncü), İşsizlik Oranı (Şub),
• Türkiye, TÜFE, ÜFE (Mar),
• Türkiye, THYAO Finansal Sonuçları (4Ç23)

Küresel piyasalar bu sabah negatif yönde seyretmektedir…
Dün ABD’de JOLTS’un istihdam piyasasındaki sıkılığın devam ettiğine işaret etmesi ve fabrika siparişlerinin beklentilerin üzerinde artmasıyla risk iştahı azaldı. ABD borsalarında %1’e yakın düşüş gerçekleşirken, 10 yıllık tahvil faizlerinde dört ayın en yüksek seviyesi test edildi. Dün ekonomik verilerin yanı sıra iki Fed üyesinin açıklamaları takip edildi. Cleveland Fed Başkanı Loretta Mester ve San Francisco Fed Başkanı Mary Daly, 2024 yılında üç faiz indirimi beklediklerini belirtirken, verileri izlemeye devam edeceklerini ve daha fazla güvene ihtiyaç olduğunu ifade etti. Bugün ABD’de Cuma günü açıklanacak tarım dışı istihdam verisinin öncü niteliğindeki ADP özel sektör istihdamı ile Fed Başkanı Powell’ın konuşması takip edilecek. ABD’de istihdamdaki gerileme sinyali, hali hazırda piyasalarda haziran ayında %61,8’de bulunan 25 baz puanlık faiz indirimi beklentilerini destekleyebilir. Fed Başkanı Powell’ın para politikalarına ilişkin mesajları, faiz indirimlerinin zamanlaması konusundaki beklentileri şekillendirebilir. Geçen hafta Cuma günkü konuşmasında Powell, faiz indirimine başlamadan önce daha fazla güvene ihtiyaçları olduklarını belirtirken, faiz indirimi için acele etmeyeceklerini ifade etmişti. Bu sabah ABD vadelileri ve Asya borsaları negatif yönde seyrediyor. Bu sabah Japonya ve Çin’de hizmet PMI verileri takip edildi. Japonya’da hizmet PMI 52,9’dan 54,1’e, Çin’de 52,5’ten 52,7’ye yükseldi. 50 eşik değerin üzerinde gerçekleşen PMI verileri, hizmet sektöründeki genişlemeye dair sinyal verdi. Sabah saatleri itibarıyla dolar/yen kuru 151,6 ile yatay yönde işlem görmektedir. Dolar endeksi (DXY) bu sabah 104,7, ABD 10 yıllık tahvil getirileri %4,36 ile yatay yönde bulunuyor. Fed yetkililerinden gelen açıklamalar sonrası tarihi zirvesini 2288 dolara taşıyan ONS altın sabah saatleri itibarıyla 2283 dolar ile hafif artı yönde işlem görüyor. Son dönemde artan jeopolitik risklerle beş ayın en yüksek seviyelerinde bulunan brent petrol ise bu sabah 88,7 dolar ile eksi yönde bulunmaktadır. Bugün küresel piyasalarda ABD’de ADP özel sektör istihdam verileri ile Fed Başkanı Powell’ın konuşması, Euro Bölgesi’de öncü enflasyon verileri ile işsizlik oranı izlenecek. Yurt içinde bugün odak mart ayı tüketici ve üretici fiyat endekslerinde bulunuyor. Foreks anketinde katılımcılar mart ayında TÜFE’nin aylık %3,60 artışla yıllık bazda %69,21 artış göstermesini öngörüyor. Bugün yurt içinde ayrıca THYAO’nun 4Ç23 finansallarını açıklaması bekleniyor. BİST 100 endeksinde güne pozitif yönde başlanmasını bekliyoruz. Endekste 9263 (düşen kanal üst bandı) üzerinde pozitif görünüm artabilir ve 9500 seviyeleri hedeflenebilir. Olası geri çekilmelerde 8996-9081 (5-22-50 günlük AO) bölgesi takip edilebilir.

Veri Gündemi
Bugün ABD’de ADP özel sektör istihdamı, S&P Global bileşik ve hizmet PMI, ISM hizmet PMI verileri takip edilecek. Ayrıca bugün Fed Başkanı Powell ve Fed'in Denetimden Sorumlu Başkan Yardımcısı Michael Barr’ın konuşması takip edilecek. Bu hafta ABD’de tarım dışı istihdam öncesi ise öncü veriler olması bakımından takip edilen ADP özel sektör istihdamının ise 148 bin olması öngörülüyor. Özel sektör istihdamı şubat ayında 140bin olarak gerçekleşti. Tarım dışı öncesi açıklanacak olan veriler piyasalardaki volatilitenin artmasına yol açabilir. Mart ayı final verisinde S&P Global bileşik PMI’ın 52,5’ten 52,2’ye; hizmet PMI’ın 52,3’ten 51,7’ye gerilemesi beklenmektedir. ISM hizmet PMI’da ise beklentiler mart ayında 52,6’dan 52,7 puana yükselmesi yönünde bulunuyor. Euro Bölgesi’nde öncü enflasyon verileri ile işsizlik oranı takip edilecek. Tüketici Fiyat endeksi (TÜFE)’nin yıllık bazda %6,40’ta sabit kalması bekleniyor. Merkez bankasının enflasyon hedeflemesinde yakından izlediği çekirdek TÜFE’nin şubat ayında %3,10’dan %3,0’a gerilemesi beklenmektedir.













Bugün yurt içinde odak enflasyon verilerine çevrildi. Tüketici fiyat endeksi (TÜFE) verilerini takiben üretici fiyat endeksi (ÜFE) verileri de takip edilecek. Bugün ayrıca THYAO’nun 4Ç23 dönemine ilişkin finansal sonuçlarını açıklaması bekleniyor. Foreks anketinde katılımcılar mart ayında TÜFE’nin aylık %3,60 artışla yıllık bazda %69,21 artış göstermesini öngörüyor. TÜİK verilerine göre TÜFE şubat ayında %4,53 artış ile %67,07 artış gösterdi. 2024 yılının ilk iki ayda birikimli enflasyon ise %11,53 oldu. Foreks anketinde beklentiler, THYAO’nun 4Ç23 dönemine ilişkin medyan net kar beklentisi çeyreklik %81,1 azalış yıllık %4,4 artış ile 9.333mn TL’de bulunuyor.


  Anadolu Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş.
  http://www.anadoluyatirim.com.tr/
 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.