Para Politikası Kurulu (Kurul), politika faizi olan bir hafta vadeli repo ihale faiz oranının 500 baz puan artırım ile %45’ten %50 seviyesine yükseltilmesi yönünde karar verdi. TCMB ayrıca, operasyonel çerçevede değişikliğe giderek, Merkez Bankası gecelik vadede borçlanma ve borç verme oranlarının bir hafta vadeli repo ihale faiz oranına kıyasla -/+ 300 baz puanlık bir marj ile belirlenmesine karar verdi. Politika faizinin sabit kalması beklendiğinden faiz artırım kararının sürpriz niteliğinde olduğunu söyleyebiliriz. Kurul, enflasyon görünümündeki bozulmayı dikkate alarak politika faizinin artırılmasına karar verdiğini açıkladı. Karar metninde Şubat ayında aylık enflasyonun ana eğiliminin, hizmet enflasyonu öncülüğünde, öngörülenden yüksek gerçekleştiği belirtildi. Tüketim malı ve altın ithalatının yavaşlayarak cari dengedeki iyileşmeye katkı verdiğini belirten TCMB yakın döneme ilişkin diğer göstergelerin yurtiçi talepte dirençli seyrin sürdüğüne işaret ettiğini ifade etti. Aylık enflasyonun ana eğiliminde belirgin ve kalıcı bir düşüş sağlanana ve enflasyon beklentileri öngörülen tahmin aralığına yakınsayana kadar sıkı para politikası duruşunun sürdürüleceği belirtildi. TCMB para politikasındaki kararlı duruşun yurt içi talepte dengelenme, Türk lirasında reel değerlenme ve enflasyon beklentilerinde düzelme vasıtası ile aylık enflasyonun ana eğilimini düşüreceğini ve dezenflasyonun 2024 yılının ikinci yarısında tesis edileceğinin mesajını verdi. Karar sonrasında TL varlıklar olumlu seyir izledi. BIST 100 Endeksi hafta içerisinde dip oluşumunu yukarı tamamlaması sonrasında direnç seviyelerinin üzerine yönelim ile kısa vadeli görünümünü güçlendirmişti. Endeks TCMB’nin enflasyon ile mücadele kapsamında adım atmasına bağlı olarak bankacılık hisseleri öncülüğünde 9100 ve 9200 dirençlerine yöneldi. Böylece endeks yükselen trendde hareket sergiledi. Endeks günü %2,1 oranında yükselişle 9141 seviyesinde tamamladı. Bankacılık endeksi ise %5 oranında değer kazandı. Endekste 9000 desteğinin üzerinde kısa vadeli yön yukarı kalmaya devam edecek. 9200’ün üzerinde ise 9300 ve 9400 direnç seviyelerine doğru yükselişin ileri taşındığını görebiliriz. 8900 desteğinde kısa vadeli görümün olumlu olduğunu belirtelim. Diğer yandan yurtdışı gelişmelere döndüğümüzde; Fed beklentilere paralel politika faizini 22 yılın zirvesinde %5,25-%5,50 bandında sabit bırakmıştı. Noktasal grafiklerde 2024’te önceki tahminlere paralel 75 baz puan faiz indirimi öngörülürken, politika faizi tahmini bu yıl için %4,6 olarak korundu. Fed Başkanı Powell; ekonominin genel olarak beklendiği gibi seyretmesi halinde bu yılın bir noktasında faiz indirimine başlamanın muhtemelen uygun olacağını öngördüklerini yineledi. Powell, enflasyonun önemli ölçüde gevşediğini ancak hala yüksek olduğunu ve yakın vadede bilanço daraltma hızının yavaşlatılmasının uygun olacağını belirtti. Yapılan açıklamaların ardından küresel risk iştahının artması ile ABD borsaları yükselen trendde güçlü seyir izliyor.
BIST 100 Endeksi direnç seviyelerinin üzerine yönelim ile güçlü bir seyir izledi. ABD borsaları ise rekor tazeleme eğilimi gösteriyor. Endeksin güne yukarı yönlü bir başlangıç yapmasını bekliyoruz. Endekste kısa vadeli yükselen trendde görünüm güçlü. 9100 ve 9000 seviyeleri destek olarak izlenebilir. 9000’in üzerinde kısa vadeli yön yukarı görünüyor. 9200’ün üzerinde 9300 ve 9400 sonraki dirençler konumunda. 8900 desteğinin seviyenin üzerinde mevcut trade pozisyonları korunabilir ve trade fırsatları değerlendirilebilir görüşündeyiz.
TCMB’nin faiz artırımına gitmesi sonrasında enflasyon ile mücadele beklentilerinin ağır basmasına bağlı olarak içeride tahvil-bono faizleri aşağı yönlü bir seyir izledi. Gösterge tahvil faizi %47,54’ten %46,76’ya, 10 yıllık tahvil faizi %27,00’den %26,26 seviyesine geriledi. ABD tahvil faizleri yaşanan yükseliş hareketinin ardından Fed’in verdiği mesajlarla düşüş gösterdi. Gösterge tahvil faizinde %47,50, 10 yıllık tahvilde %27,00 destek seviyeleri olarak takip edilebilir. Türkiye’nin 5 yıllık CDS risk primi 300 seviyesinin üzerinde hareket ediyor. Son durumda 313 seviyesinde bulunuyor.
EUR/USD paritesi ABD tahvil faizlerindeki düşüş ile 1,09 direncinin üzerine yükseliş göstermişti. Ancak parite yeniden 1,09’un altına geri çekilerek 1,08-1,09 bandına geri döndü. 1,08 seviyesi ilk planda destek olarak izlenebilir. 1,09 direncinin üzeri ise yukarı tepki hareketinin devam etmesi için öne çıkıyor. Bu durumda ise 1,10 ana direnç olarak geçerli. TCMB’nin faiz artırım kararı sonrasında TL toparlanma eğilimi gösterirken, dolar kuru 32,00 olan ana destek seviyesinin altına geri çekilmişti. Kur 31,75 seviyesine doğru aşağı yönlü seyir izledi. Ancak dolar kuru gelen tepki ile yeniden 32,00’nin üzerine yükseliş gösterdi. Böylece bu seviyenin altında kalıcı olamadı. 32,00 destek, 32,30 ise direnç seviyesi olarak takip edilebilir.
Petrol fiyatları yükseliş hareketi sonrasında güç kaybına uğradı. Brent petrolde 83,50 dolar destek, 86,00 dolar ise direnç seviyesidir. Altın ons Fed’in toplantısı öncesinde 2145 dolar desteğini korurken, bu seviyenin üzerinde kısa vadeli sıkışma gösteriyordu. Karar sonrasında da bu sıkışmayı sert bir şekilde yukarı tamamlayan altın onsta kısa vadeli görünüm güçlendi. Altın ons 2200 doların üzeri ile rekor tazeledi. Altın ons sonrasında belirgin yükselişin ardından kâr satışları ile karşılaştı. 2165 dolar desteğinin üzerinde kısa vadeli yön yukarı görünüyor. Bu seviyenin üzerinde 2195-2200 dolar bölgesi direnç olmayı sürdürecektir. 2145 dolar ana desteğinin üzerinde kısa vadeli görünüm olumlu kalmaya devam edecek. Gram altın yaşanan yükselişin ardından dolar kuru ve altın onstaki geri çekilme dün düşüş gösterdi. Ancak dolar kurundaki yukarı tepki ile desteklerinden yeniden güç topluyor. 2253 TL direncinin aşılması ile tepki yükselişleri görülebilir. 2200 TL desteğinin üzerinde kısa vadeli görünümün olumlu olduğunu belirtelim.
BIST 100 Endeksi’nde 8900 seviyesi destek olarak izlenebilir. Ağırlıklı olarak tahvil-bono ile Eurobond yatırımı yaparak belli oranda hisse senedi riski almayı isteyen yatırımcılar ise bu dönemde değişken fonları tercih edebilir.
QNB Finansinvest
https://www.qnbfi.com/
***
Yasal Uyarı
Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.
Günlük bülten (QNB Finansinvest)
Diğer Haberler
Facebookta Paylaş