Günlük bülten (QNB Finansinvest)

ABD’de istihdam verileri takip edilecek…


BIST 100: Endekste tepki hareketi ile yukarı yönlü bir başlangıç bekliyoruz. 1975 desteğinin altına yönelim kısa vadeli görünüm açısından olumsuz. Endekste bu seviye direnç haline geldi; aşılması tepkinin devamı için önemli. 1945 ilk planda destek konumunda. 1975 direncinin altında yeni alım konusunda temkinli olunmalı görüşündeyiz…
 
TL Bonolar: İçeride beklentilerin üzerinde açıklanan enflasyon verisine rağmen tahvil-bono faizleri düşüş gösterdi. Öte yandan ABD 10 yıllık tahvil faizi yeniden %1,84 seviyesinin üzerine yükseldi. Gösterge tahvilde %20,60, 10 yıllık tahvilde ise %22,80 direnç seviyeleri olarak izlenebilir…
 
USD/TL: Bu sabah gelişmekte olan ülke para birimleri, dolar endeksindeki geri çekilmeye bağlı olarak hafif toparlanma eğiliminde. Dolar kuru 13,60 civarındaki seyrine devam ediyor. Kurda 13,16 ve 13,00 destek, 13,67 ve 13,85 ise direnç seviyeleri olarak belirtilebilir…
 
EUR/USD: ECB’den gelen açıklamalar ile Euro değer kazanırken, parite sert bir hareketle 1,1480 ana direncine yöneldi. Paritenin bu direnci kalıcı olarak aşabilmesi yükselişin 1,1550 direncine devamı için önemli. 1,1380 desteğinin üzerinde ise kısa vadeli görünüm olumlu…
 
Günün Öne Çıkanları:

• İçeride TÜFE Ocak’ta aylık %11,1 oranında artış gösterdi. Böylece yıllık enflasyon %37,1’den %48,7’e yükseldi…

• EUR/USD 1,15’e yönelim ile son haftaların en yüksek seviyelerine ulaştı…

• Euro Bölgesi’nde perakende satışlar, ABD’de istihdam verileri açıklanacak…


   
 
 
 
 
    13:00 Euro Bölgesi Perakende Satışlar (aylık) Aralık -%0,4 %1,0
  16:30 ABD Tarım Dışı İstihdam Ocak 150,000 199,000
  16:30 ABD İşsizlik Oranı Ocak %3,9 %3,9
  16:30 ABD Ücret Artışları Ocak %0,5 %0,6



   ECB Başkanı Lagarde’in Euro Bölgesi’nde enflasyonist baskıya yönelik mesajlar vermesi ve büyümenin ilk çeyrekte baskılanmasının beklendiğini açıklaması ile Avrupa borsaları baskı altında kaldı. Bölge borsalarında yaşanan geri çekilme küresel piyasalara da olumsuz yansıdı. Borsalarda yaşanan sert satışların ardından bu sabah ABD vadeli endeks kontratları yükseliş gösteriyor. Dolayısıyla da hem yurt dışı borsalarda hem de endeks tarafında bugün tepki çabası ile yukarı yönlü hareketler görebiliriz. Ancak öğleden sonra ABD’de açıklanacak olan istihdam verileri öncesinde dalgalı seyir yaşanabileceğinden temkinli olmakta fayda bulunuyor. ABD’de tarım dışı istihdamın 150 bin kişi artması, işsizlik oranının ise %3,9’da teyit edilmesi bekleniyor. Ücretlerin ise aylık bazda %0,5 artması öngörülüyor.


   1975 desteğinin altına yönelen BIST 100 Endeksi kısa vadeli sıkışmasını aşağı tamamladı. Bu sabah ABD vadeli endeks kontratları artıda işlem görürken, Asya borsalarının geneli de olumlu seyirde. Endeksin de yurt dışı borsalara paralel dünkü sert satış baskısının ardından bu sabah tepki alımları ile başlamasını bekliyoruz. Endekste 1975 direnç haline geldi; bu seviyenin aşılması tepkinin devamı için önemli. 1945 ilk planda destek konumunda iken, bu seviyenin altında 1910 ana destek olarak takip edilebilir. 1975 direncinin altında yeni alım konusunda temkinli olunmalı görüşündeyiz.


   TL cinsinden tahvil getirilerindeki aşağı yönlü hareket bir süredir devam ediyor. 2Y tahvil getirisi haftalar içerisinde %25’ten %21’in altına kadar geriledi. TCMB’nin yeni yılda portföyüne belirli oranda tahvil alıyor olması buradaki fiyatlamaları destekliyor. Tahvil getirilerindeki gerilemenin devam etmesi halinde bu düşüşün kredi faizlerine de yansımasını bekleyebiliriz. CDS 531’e gelmiş durumda. 5 yıllık tahvil getirisi %23,99’a, 10 yıllık tahvil getirisi %23,03’e yükseldi.


   EUR/USD paritesi Avrupa Merkez Bankası’nın faizi sabit bırakmasına rağmen başkan Lagarde’ın enflasyona yaptığı vurgular ile yükselişini hızlandırdı. Lagarde parasal sıkılaşma ihtimaline değinirken parite 1,1380’nın üzerine çıkarak 1,1480 direncine yöneldi. Burayı da geçmesi halinde 1,1550 hedefi ana direnç olabilir. Dolar/TL yeni haftada nispeten güçlü dursa da, kurda 13,60 direncinin üzeri test ediliyor. 13,16 ana destek seviyesi olurken 13,00 ikincil destek, 13,60’ın üzerinde 13,80 de ikincil direnç konumunda. EUR/TL paritedeki yükseliş dolayısıyla 15,45 desteğinin üzerinde fiyatlanıyor. 15,25 ikincil destek, 15,82 ana direnç konumunda.


   Ons altında takip edilen tepki yükselişi 1800 desteğinin üzerinde hız kesmiş durumda. 1785 ana desteğinin üzerinde kaldıkça 1815 ve 1830 dirençlerinin yeniden test edilmesi beklenebilir. Satış baskısının kırılması adına 1800’ün üzerinde kalması gereken ons altın, ABD tahvil getirilerindeki yükselişten şimdilik etkilenmedi. Brent petrol uzun bir aradan sonra 90 doları aştı ve bu seviyeyi destek haline getirdi. Gram altında 780 destek seviyesinin altında 762 diğer destek, 800 ve 820 ise dirençler konumunda.


   BIST 100 Endeksi’nde kısa vadeli görünüm zayıfladı. 10 yıllık tahvil faizinde %22,80 direnç seviyesi olarak takip edilebilir. Ağırlıklı olarak tahvil-bono ile Eurobond yatırımı yaparak belli oranda hisse senedi riski almayı isteyen yatırımcılar ise bu dönemde değişken fonları tercih edebilir.



  QNB Finansinvest
  https://www.qnbfi.com/
 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.