Günlük bülten (QNB Finansinvest)

Yıla yeni rekor denemeleri ile başlayan BIST 100 Endeksi’nde görünüm güçlü kalmaya devam ediyor. Endeks 2022’de %196,5’lik artışla küresel borsalara büyük bir fark yaratmış bulunuyor. Bugün ABD ve İngiltere borsaları tatilin ardından işlemlerine başlayacağından küresel çapta işlem hacimleri artış gösterecektir. Endekste genel görünümün olumlu kalmasını beklesek de; zirve tazeleme eğilimi yaşanırken, seans içinde olası kâr satışlarına karşı temkinli olmakta fayda bulunuyor. Öte yandan; bugün içeride açıklanacak Aralık ayı enflasyon verisinin piyasa medyan beklentisi olan %2,7’nin altında %1,66 olarak gerçekleşmesini bekliyoruz. Böyle bir gerçekleşme durumunda yıllık enflasyon %84,39’dan %65,05’e gerilemiş olacak. Baz etkisiyle yıllık enflasyonda Aralık’ta yaşanan düşüşün ardından Ocak’ta da nispeten daha sınırlı olsa da düşüşün devam etmesini bekliyoruz. Ocak’ta %57’ye gerilemesini beklediğimiz yıllık manşet enflasyonun Mart’ta %54’e, Nisan’da %48’e düşmesini bekliyoruz. Ancak, sonrasında enflasyondaki düşüşün duraklamasını öngörüyoruz. Ayrıca, çekirdek enflasyondaki düşüş daha da sınırlı olabilir. Çünkü, hizmet enflasyonu yüksek ücret artış oranından dolayı yıl boyunca yüksek %60’larda seyredebilir.

   BIST 100 Endeksi yıla olumlu başlangıç yaparken, %2,8 oranında yükseliş gösterdi. Bu sabah Asya borsalarının geneli alıcılı iken, ABD vadeli endeks kontratları tatilin ardından yatay bir seyir izliyor. Endeksin ise güne yukarı yönlü başlangıç yapmasını bekliyoruz. 5661 olan tarihi zirvesinin üzerine yönelen endekste güçlü görünüm korunuyor. 5515 destek iken, bu seviyenin üzerinde yön yukarı görünüyor. 5700 ve devamında 5750 direnç seviyeleri olarak takip edilebilir. 5490 desteğinin üzerinde mevcut trade pozisyonlarının korunmasını ve trade fırsatlarının değerlendirilmesini öneriyoruz. Gün içi olası şekilde aşağı yönlü hareketlere ve volatiliteye karşı temkinli olunmalı görüşündeyiz.


   İçeride tahvil-bono faizleri düşüş gösterdi. 10 yıllık tahvil faizi TCMB’nin finansal sistemdeki lira varlıklarının ağırlığını artırmaya yönelik adımlar atmasının ardından belirgin şekilde geriledi. 10 yıllık tahvil faizi günlük bazda 123 baz puan düşüş ile son sekiz yılın en düşük seviyelerine yöneldi. Gösterge tahvilde %10,00, 10 yıllık tahvilde ise %9 seviyesi destek olarak izlenebilir. Türkiye’nin 5 yıllık CDS risk primi 505 seviyesinde bulunuyor.


   1,08 seviyesine yükselen EUR/USD yeniden 1,06-1,07 bandına geri döndü. Paritede 1,06 desteğinin üzerinde kısa vadeli görünüm olumlu kalmaya devam ediyor. Avrupa’da tahvil faizlerinde yaşanan yükseliş Euro’ya destek sağlıyor. 1,0740 direncinin aşılması yeniden 1,08 direncine yönelim için takip edilebilir. Dolar kuru 18,70’in hafif üzerindeki hareketini sürdürüyor. Dolar endeksindeki aşağı veya yukarı yönlü hareketler kur üzerinde belirgin etki yaratmıyor. Kurun 18,80 olan tarihi zirvesinin altında hareket etmesi TL’de baskının ileri taşınmaması açısından öne çıkıyor. 18,70’ın altında 18,60 destek olarak izlenebilir.

  Çin’de salgına yönelik kısıtlamaların kaldırılmasına yönelik karar emtia fiyatları için olumlu. Brent petrolde 83,20 dolar destek haline geldi, 86,10 dolar ise direnç seviyesidir. Altın onsta 1833 dolar direncinin aşılması ile görünüm güçlenmiş durumda. 1833 dolar destek haline gelirken, bu seviyenin üzerinde yukarı yönlü seyir sürebilir. 1860 dolar direncine doğru yükselişin devamını görebiliriz. Gram altında 1094 TL desteğinin üzerinde kısa vadeli yön yukarı görünüyor. 1107 TL’nin üzerinde kalması önemli.

  BIST 100 Endeksi’nde 5490 desteğinin üzerinde kalınması kısa vadeli görünüm açısından önemli. Ağırlıklı olarak tahvil-bono ile Eurobond yatırımı yaparak belli oranda hisse senedi riski almayı isteyen yatırımcılar ise bu dönemde değişken fonları tercih edebilir.

  QNB Finansinvest
  https://www.qnbfi.com/
 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.