Forex ve VIOP Bülteni (İntegral Yatırım Menkul Değerler )

Günün Ajandası
İngiltere TÜFE (Şubat): Tüfe, enflasyon değişimini ölçmek için kullanılan önemli bir veridir. Bireyin satın alma gücünde ne ölçüde azalma yada artış olduğunu göstermektedir. Ocak ayında aylık %0.2 düşüş yıllık %0.7 artış gösteren verinin Şubat ayında aylık %0.5 yıllık %0.8 artış göstermesi bekleniyor. Veri, beklentilerden sapma göstermesi halinde Sterlin üzerinde etkili olabilir. (10:00)

Euro Bölgesi İmalat & Hizmet PMI (Mart): Satın Alma Yöneticileri endeksi (PMI) ilk okuma ve nihai veri olmak üzere her ay iki kere açıklanır. Normal şartlarda PMI verisinin 50 seviyesinin üzerinde olması sektördeki genişlemeyi ifade ederken, 50’nin altında olması sektörde daralmanın olduğuna işaret eder. Sektör temsilcilerinden alınan bilgiler doğrultusunda güncel verilerden oluştuğu için önemli ekonomik göstergelerdendir. Son olarak Şubat ayına ait nihai Hizmetler PMI 45.7, İmalat PMI 57.9 seviyesinde açıklanmıştı. Mart ayına ait ilk okuma Hizmetler PMI’ın 46, İmalat PMI’ın 57.7 seviyesinde açıklanması bekleniyor. Veri, beklentilerden sapma göstermesi halinde Euro’ya etki edebilir. (12:00)

İngiltere İmalat & Hizmet PMI (Mart): Satın Alma Yöneticileri endeksi (PMI) ilk okuma ve nihai veri olmak üzere her ay iki kere açıklanır. Normal şartlarda PMI verisinin 50 seviyesinin üzerinde olması sektördeki genişlemeyi ifade ederken, 50’nin altında olması sektörde daralmanın olduğuna işaret eder. Sektör temsilcilerinden alınan bilgiler doğrultusunda güncel verilerden oluştuğu için önemli ekonomik göstergelerdendir. Son olarak Şubat ayına ait nihai Hizmetler PMI 49.5, İmalat PMI 54.9 seviyesinde açıklanmıştı. Mart ayına ait ilk okuma verilerinin beklentisi bulunmuyor. Veri, Sterlin’de harekete sebep olabilir. (12:30)

ABD İmalat & Hizmet PMI (Mart): Satın Alma Yöneticileri endeksi (PMI) ilk okuma ve nihai veri olmak üzere her ay iki kere açıklanır. Normal şartlarda PMI verisinin 50 seviyesinin üzerinde olması sektördeki genişlemeyi ifade ederken, 50’nin altında olması sektörde daralmanın olduğuna işaret eder. Sektör temsilcilerinden alınan bilgiler doğrultusunda güncel verilerden oluştuğu için önemli ekonomik göstergelerdendir. Son olarak Şubat ayına ait nihai Hizmetler PMI 59.8, İmalat PMI 58.6 seviyesinde açıklanmıştı. Şubat ayına ait ilk okuma Hizmetler PMI’ın 60, İmalat PMI’ın 59.3 seviyesinde açıklanması bekleniyor. Veri, beklentilerden sapma göstermesi halinde ABD Doları’na etki edebilir. (16.45)

Fed Başkanı Jerome Powell Senato Sunumu: Fed Başkanı Jerome Powell’ın, bu kez Senato’da Yardım, Destek ve Ekonomik Güvenlik yasasına ilişkin bir konuşma gerçekleştirmesi bekleniyor. Powell’ın sunumu sonrası Dolar ve emtialarda hareketlilik gözlenebilir. (17:00)

ABD DOE Ham Petrol Stokları (19 Mart): DOE ham petrol stokları, haftalık olarak ABD’de oluşan ham petrol stok miktarını göstermektedir. En son 12 Mart ile biten hafta petrol stoklarında 2.7 milyon varil artış beklentilerine karşılık 2.4 milyon varil artış kaydedilmişti. 19 Mart ile biten haftada stokların 908 bin varil azalması bekleniyor. Stokların, beklentilerin altında artması petrol fiyatları üzerinde olumlu, beklentilerden daha fazla artması ise petrol fiyatları üzerinde olumsuz etki yaratabilir. (17:30)

Euro Bölgesi Tüketici Güveni (Mart): Tüketici güveni, tüketicilerin ülke ekonomisiyle ilgili eğilimlerini ve değerlendirmelerini ölçer. Tüketim alışkanlıkları ve gelecekteki harcama ve tasarruf eğilimleri hakkında bilgi verir. Veri ön yayın ve nihai veri olmak üzere her ay iki kere açıklanır. Şubat ayına ait nihai veri -14.8 seviyesinde açıklanmıştı. Mart ayına yönelik öncü verinin -14.5’e gerilemesi bekleniyor. Veri sonrası Euro’da sınırlı hareket izlenebilir. (18:00)

Ekonomik Gelişmeler
Türkiye
Uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu Fitch, Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası (TCMB) başkanlığında yaşanan değişiklikle ilgili olarak değerlendirmede bulundu. Kuruluş "Değişiklik enflasyon ve finansman risklerini artırdı" ifadelerini kullandı.

Hazine ve Maliye Bakanı Lütfi Elvan, ekonomi reformlarına yönelik takvimin tamamlandığını açıkladı.

ABD Dışişleri Bakanı Anthony Blinken, "Türkiye, uzun bir geçmişimiz olan ve değer verdiğimiz bir müttefikimiz. Türkiye'nin NATO'ya olan bağlılığının sürmesi, hepimizin çıkarına." dedi.

Türkiye Bankalar Birliği Risk Merkezinden yapılan açıklamaya göre, bir önceki yıla göre çek adedi yüzde 15, keşideci sayısı yüzde 7 gerilerken, çek tutarı ise yüzde 11 arttı.

Hazine 5 yıl vadeli iki tahvilde toplamda 6,1 milyar TL satış gerçekleştirdi

ABD
Basına yansıyan haberlere göre ABD Başkanı Joe Biden'ın koronavirüs salgınının olumsuz etkilerine karşı yeni bir ekonomik destek paketi hazırlığında olduğu belirtildi.

ABD Hazine Bakanı Yellen da ekonomik destek paketinin geçişiyle büyümenin sağlanacağına inandığını belirterek, "Gelecek yıl tam istihdama dönüş görebileceğimizi düşünüyorum." dedi.

ABD Merkez Bankası Başkanı Jerome Powell, enflasyonda bu yıl artış beklediklerini ancak enflasyon üzerindeki etkinin büyük ya da kalıcı olmayacağını ifade etti.

Fed Yönetim Kurulu üyesi Lael Brainard, daha parlak bir ekonomik görünüme rağmen ABD'de ekonomik belirsizliğin devam ettiğini söyledi

Atlanta Fed Başkanı Raphael Bostic, sağlanan mali ve parasal teşvikler, yardımlar ekonomiye aktığında enflasyon işaretlerinin daha net hale geleceğini savundu

St. Louis Fed Başkanı James Bullard, enflasyonun bu yıl yüzde 2,5 seviyesine ulaşmasını ve 2022 yılında çok fazla düşmemesini beklediğini bildirdi

ABD’de yeni konut satışları Şubat ayında yüzde 18.2 düşerek yıllık 775 bin adet oldu.
 
Avrupa
25-26 Mart'ta düzenlenecek AB Liderler Zirvesi'nin başlıca gündem maddeleri arasında Türkiye ile Gümrük Birliği’nin güncellenmesi ve Türkiye’deki Suriyeli mültecilere mali destek konuları var

ABD Başkanı Biden, AB liderler zirvesine perşembe günü video konferans aracılığı ile katılacak

İngiltere İşsizlik Oranı Ocak ayında yüzde 5,1 olarak gerçekleşti.

Asya
AB, ABD, İngiltere ve Kanada Uygurlara yönelik insan hakları ihlalleri nedeniyle Çin’e yaptırım kararı aldı

Mart ayında Japonya İmalat PMI 52, Hizmet PMI 46,5 ve Bileşik PMI 48,3 seviyesinde gerçekleşti.

Dünya
Küresel ham çelik üretimi, Şubat'ta geçen yılın aynı ayına göre yüzde 4,1 artarak yaklaşık 150,2 milyon tona yükseldi

Forex Yorumları
Ons altın yatay seyrini sürdürüyor
Ons altında işlemler bu sabah forex piyasasında 1731 seviyesi yakınlarından geçiyor. Değerli metalde yatay görünüm hakimiyetini koruyor. Dün Fed Başkanı Powell, ABD Hazine Bakanı Yellen ile Temsilciler Meclisi'nde sunum gerçekleştirdi. Enflasyonda yükseliş beklense de hızlı ve sert yükseliş beklemediklerini dile getiren Powell ile dün %1.67 yakınlarında bulunan 10 yıllıklar geriledi. 10 yıllıklar bu sabah %1.59 yakınlarında. Tahvil faizlerindeki gerilemeye karşılık Dolar Endeksi 92.41 yakınlarında bulunarak ons altın üzerinde baskı oluşturuyor. Bugün Euro Bölgesi ve ABD'den gelecek PMI verileri önemli olacak. Beklentilerin altında kalabilecek veriler ons altına güç verebilir. Beklentileri aşabilecek veriler ise ons altını baskılayabilir. Öte yandan Powell, bugün Senato'da sunumunu yineleyecek.

Teknik Analiz: Ons altın 22 günlük ortalamanın altında, yatay görünümünü sürdürüyor. Değerli 22 günlük ortalamayı aşamıyor. Dar alanda hareket eden ons altın 22 günlük ortalamaya denk gelen 1733 seviyesini aşması halinde görünüm güçlenebilir. Bu seviye altında yatay görünüm sürebilir. Yükselişlerde 1762 seviyesi direnç konumunda. Aşağı yönlü hareketlerdeyse 1720 ve 1700 seviyeleri destek olarak takip ediliyor.

Dirençler: 1733 / 1762 / 1777
Destekler: 1720 / 1700 / 1675

Petrolde salgın kaynaklı endişe hakim
Petrol fiyatları dün yaklaşık %6 değer kaybetti. Avrupa’da artan Covid-19 vaka sayıları ve 3. dalga endişeleri petrol talebini olumsuz etkilemekte. Avrupa’da artan vaka sayıları nedeniyle kısıtlamalar artırılıyor. Vaka sayılarındaki artışa karşın aşı dağıtımının yavaş ilerlediği görülmektedir. Diğer taraftan, dün açıklanan API ham petrol stoklarının azalış beklentisinin aksine 2.9 milyon varil artış göstermesi de petrol fiyatları üzerindeki baskıyı artırdı. Bugün, Euro Bölgesi, İngiltere ve ABD’de imalat ve hizmet PMI verileri ile TSİ 17:30’da haftalık resmi ham petrol stokları takip edilecek. Beklenti stokların 908 bin varil azalacağı yönünde. Diğer taraftan, salgın kaynaklı gelişmeler, aşı tedariki ve koronavirüs önlemlerinin petrol talebi üzerindeki etkisi petrol piyasasının gündeminde olmaya devam edecek.

Teknik Analiz: ABD tipi ham petrol(WTI) dün 57.26$ seviyesine kadar geriledikten sonra bu sabah yukarı yönde sınırlı tepki gösteriyor. Yukarı yönlü seyrin devam etmesi halinde 58.05$ ve 50 günlük hareketli ortalama olan 58.85$ seviyeleri direnç olarak izlenebilir. Olası aşağı yönlü seyirlerde ise 57.40$ destek konumunda bulunmaktadır. Bu seviyenin aşağı yönde aşılması halinde ise 57.00$ destek olarak takip edilebilir.

Destekler: 57.40 / 57.00 / 56.45
Dirençler: 58.05 / 58.85 / 59.20

BRENT Teknik Seviyeler
Teknik Analiz: Brent petrolde 61.20$ ve 61.84$ seviyeleri direnç olarak takip edilebilir. Aşağı yönlü seyirlerde ise 60.40$ ve 59.95$ seviyeleri destek konumunda bulunmaktadır. Bu seviyelerinde aşağısında satışlar 59.00$ seviyesine yönelik devam edebilir.

Destekler: 60.40 / 59.95 / 59.00
Dirençler: 61.20 / 61.84 / 62.20

EuroDolar 1.19 altında
EuroDolar paritesi, forex piyasasında sabah saatlerinde 1,1840’li seviyelerde seyrediyor. Parite, Dolardaki güçlenme ile beraber 1.19 altına geriledi. Dün piyasalarda Powell'ın Temsilciler Meclisi'nde gerçekleştirdiği sunum takip edildi. Powell'ın, enflasyonda hızlı yükseliş beklemediklerine yönelik vurguda bulunan açıklamaları tahvil faizlerini sakinleştirirken Dolar Endeksi'nde yukarı yönlü seyir sürüyor. Dolar Endeksi bu sabah 92.40 yakınlarında bulunuyor. Avrupa’da aşılamaların ABD’deki süreçten yavaş ilerlemesi, pariteyi baskılamayı sürdürüyor. Bugünün en önemli takip edilenleri Euro Bölgesi ve ABD'den gelecek PMI verileri önemli olacak. Verilerin beklentileri ne ölçüde karşıladığı pariteye yön verebilir. Öte yandan Powell, bugün Senato'da sunumunu yineleyecek.

Teknik Analiz: Parite aşağı yönlü hareketini sürdürüyor. 1.19 altına gerileyen paritede satışların devamı halinde 1.18 ve 1.1780 seviyeleri destek olarak karşımıza çıkıyor. Ana resimde aşağı yönlü hareket eden paritede yükselişler satış fırsatı olarak değerlendirilebilir. Yukarı yönlü hareketlerde ise 1.1870 direnç olarak karşımıza çıkıyor.

Dirençler: 1.1870 / 1.1911 / 1,1930
Destekler: 1.1834 / 1.18 / 1.1780

DolarTL 8 seviyesi yakınlarında seyrediyor
DolarTL 7.92 seviyesinde seyrediyor. Kurda tansiyon dinmiş değil. Dün 7.70 seviyesini test eden kur buradan destek bularak tekrar yukarı yönde hareketini yaptı. Kurda tansiyonun dinmesi için 7.70 seviyesinin altındaki seyirlere ihtiyaç var. Yurt içinde yaşanan gelişmelerle birlikte Dolar kurundaki rahatsızlık sürüyor. Bu sabah GOP’lar dolara karşı değer kaybediyor Küresel cephede ABD 10 yıllık tahvil faizlerindeki geri çekilme baskıyı azaltıyor. Dolayısıyla iç dinamiklerimizdeki bozulmayla hareket ediyoruz diyebiliriz. Kurda 7.70 üzeri seyirler korundukça yön yukarı.

Teknik Analiz: DolarTL 7.70 seviyesini destek olarak test ettikten sonra yükseldi. Düşüş eğiliminin başlaması adına 7.70 seviyesinin altındaki seyirlere ihtiyaç var. Bu sağlanamadığı sürece kurda önemli ölçüde bir rahatlama beklemiyoruz. Yakın direnç olarak 8 seviyesi izlenebilir.

Destekler: 7.70 / 7.50 / 7.31
Dirençler: 8.00 / 8.32 / 8.47

EURTRY Teknik Seviyeler
Destekler: 9.27 / 9.10 / 9.00
Dirençler: 9.55 / 9.78 / 9.93

Viop Kontratları

Endeks Kontratı
VİOP 30 endeks kontratında uzun pozisyonlar için uygun bir ortam şimdilik bulunmuyor. 1500 altında kısa pozisyonlar çalıştırılabilir.

Spot XU030 teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Destekler: 1400 - 1360 - 1317
Dirençler: 1460 - 1500 - 1560

Dolar Kontratı

Dolar VIOP kontratında spottaki 7.70 seviyesi üzerindeki seyirler sürdüğü sürece uzun pozisyonlar denenebilir. Dolar 7.70 seviyesi altında kalıcı bir seyir izlemediği sürece kısa pozisyonlar için aceleci olmamakta fayda var.

Spot Dolar teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Destekler: 7.70 / 7.50 / 7.31
Dirençler: 8.00 / 8.32 / 8.47

Ons Altın Kontratı
Ons altın VIOP kontratında ana resimde aşağı yönlü seyir sürüyor. 22 günlük ortalamaya denk gelen 1733 altında kısa pozisyonlar taşınabilir. Bu seviye üzerinde temkinli olmak adına kısa pozisyonlar sonlandırılabilir. Uzun pozisyonlar için acele etmemekte fayda var.

Spot Ons altın teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Dirençler: 1733 / 1762 / 1777
Destekler: 1720 / 1700 / 1675

Ekonomik Takvim
Saat Ülke Önem Açıklanacak Veri Beklenti Önceki
10:00 GBP Yüksek İngiltere TÜFE (Aylık) (Şubat) 0,50% -0,20%
10:00 GBP Yüksek İngiltere TÜFE (Yıllık) (Şubat) 0,80% 0,70%
10:00 GBP Yüksek İngiltere Çekirdek TÜFE (Yıllık) (Şubat) 1,40% 1,40%
10:00 GBP Yüksek İngiltere Perakende Fiyat Endeksi (Aylık) (Şubat) 0,60% -0,30%
10:00 GBP Yüksek İngiltere Perakende Fiyat Endeksi (Yıllık) (Şubat) 1,60% 1,40%
10:00 TRY Yüksek Türkiye Tüketici Güven Endeksi (Mart) 84,5
11:30 EUR Yüksek Almanya İmalat PMI (Mart) 60,8 60,7
11:30 EUR Yüksek Almanya Hizmetler PMI (Mart) 46,2 45,7
11:30 EUR Yüksek Almanya Bileşik PMI (Mart) 51,6 51,1
12:00 EUR Yüksek Euro Bölgesi İmalat PMI (Mart) 57,7 57,9
12:00 EUR Yüksek Euro Bölgesi Hizmetler PMI (Mart) 46 45,7
12:00 EUR Yüksek Euro Bölgesi Bileşik PMI (Mart) 49,1 48,8
12:30 GBP Yüksek İngiltere İmalat PMI (Mart) 54,9 54,9
12:30 GBP Yüksek İngiltere Hizmetler PMI (Mart) 49,5
12:30 GBP Yüksek İngiltere Bileşik PMI (Mart) 49,6
15:30 USD Yüksek ABD Dayanıklı Mal Siparişleri (Aylık) (Şubat) 0,80% 3,40%
15:30 USD Yüksek ABD Çekirdek Dayanıklı Mal Siparişleri (Aylık) (Şubat) 0,60% 1,30%
16:45 USD Yüksek ABD İmalat PMI (Mart) 59,3 58,6
16:45 USD Yüksek ABD Hizmetler PMI (Mart) 60 59,8
16:45 USD Yüksek ABD Bileşik PMI (Mart) 59,5
17:00 USD Yüksek Fed Başkanı Jerome Powell Senato Sunumu
17:30 USD Yüksek ABD DOE Ham Petrol Stokları (19 Mart) -908K 2.396K
17:30 USD Yüksek ABD DOE Cushing Petrol Stokları (19 Mart) -624K
18:00 EUR Yüksek Euro Bölgesi Tüketici Güveni (Mart) -14,5 -14,8


 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.