Forex ve VIOP Bülteni (İntegral Yatırım Menkul Değerler )

Günün Ajandası
Türkiye Tüketici Güveni (Mayıs): Tüketici güven endeksi, tüketicilerin ülke ekonomisiyle ilgili eğilimlerini ve değerlendirmelerini ölçer. 2020 yılı mart ayında 58.2 ve nisan ayında 54.9 seviyesinde açıklandı. Mayıs ayına yönelik verinin 54.9 seviyesi üstünde gelmesi pozitif algılanabilir. (10:00)

Euro Bölgesi Tüketici Güveni (Mayıs): Euro Bölgesi Ekonomik Güveni en son 2020 yılı Nisan ayında -22.7 açıklanan verinin mayıs ayında -24 olarak gelmesi bekleniyor. (17:00)

ABD DOE Ham Petrol Stokları (15 Mayıs): DOE ham petrol stokları haftalık olarak Birleşik Devletlerde oluşan ham petrol stok miktarını göstermektedir. Stoklarda yaşanan artış ya da azalış petrol fiyatında etkili olabilir. Geçtiğimiz hafta 745 bin varil azalma gösteren stokların 15 mayıs bitimli haftada 1.1 milyon varil artacağı yönünde beklenti bulunuyor. (17:30)

FOMC Toplantı Tutanakları: 28 - 29 Nisan’da gerçekleştirilen Fed'in Açık Piyasa İşlemleri Komitesi toplantısına yönelik açıklanacak tutanaklar, üyelerin düşünceleri ve ABD ekonomisi hakkında daha kapsamlı bir görüş elde edecek olmamız açısından önemli olacak. (21:00)

Ekonomik Gelişmeler
Türkiye

Hazine ve Maliye Bakanlığı yetkilileri, birçok ülkeyle swap görüşmelerinin yerel paralarla ticareti de kapsayacak şekilde sürdürüldüğünü, Türkiye'nin 2 ülke ile swap anlaşmasına vardığına ilişkin haberlerin doğru olmadığını bildirdi. Bakanlık yetkilileri, bazı basın yayın organlarına yansıyan swap hattı kurmak için Türkiye'nin 4 ülkeyle görüştüğü, 2 ülkeyle anlaştığı haberlerinin doğru olmadığını ifade etti. Yetkililer, görüşmelerde somut netice ortaya çıktığı anda gerekli bilgilendirmenin yapılacağını kaydetti.

Cumhurbaşkanı Recep Tayyip Erdoğan başkanlığında pazartesi günü yapılan Cumhurbaşkanlığı Kabine Toplantısında, 14 büyükşehir ile Zonguldak'ta uygulanan şehir giriş-çıkış kısıtlamasına Bilim Kurulunun önerileri doğrultusunda devam edilmesinin kararlaştırıldığı aktarıldı. Arife gününden bayramın son gününe kadar 23, 24, 25 ve 26 Mayıs tarihlerinde 81 ilin tamamında sokağa çıkma kısıtlaması uygulanacağı belirtildi. Ayrıca, yeni eğitim/öğretim yılının ise eylül ayında başlanacağı duyuruldu.

ABD

ABD Başkanı Trump açıklamasında, “DSÖ kendisine çekidüzen vermeli, daha iyi bir iş çıkarmalı. ABD'nin de aralarında bulunduğu diğer ülkelere daha adil davranmalı." şeklinde konuştu.

ABD Hazine Bakanı Steven Mnuchin, yeni tip koronavirüs (Kovid-19) salgınının ekonomik etkileri nedeniyle ABD'de bu yılın ikinci çeyreğinde yüksek işsizlik oranıyla diğer negatif verilerin görülmeye devam edeceğini, ekonomik koşulların üçüncü ve dördünce çeyrekte iyileşmesini beklediklerini ifade etti.


Avrupa

AB Konseyi, üye ülke temsilcilerinin salgın nedeniyle hazırlanan "SURE" adlı istihdam destekleme programına onay verdiğini açıkladı. Buna göre, üye ülkeler ekonomilerinin boyutlarına göre toplam 25 milyar euroluk teminat vereceği belirtiliyor. Söz konusu teminatla, AB Komisyonu sermaye piyasalarından uygun koşullu 100 milyar euroluk kaynak toplayacağı söyleniyor.

Almanya Başbakanı Merkel ve Fransa Cumhurbaşkanı Macron, AB'nin toparlanmasına yardımcı olmak üzere 500 milyar euroluk destek paketinde anlaşma sağladığını duyurdu.

İngitere'de Uluslararası Ticaret Bakanlığı, Avrupa Birliği'nden ayrılması sonrasında gümrük vergilerinin indirilmesine yönelik bir plan açıkladı. Otomotiv ve tarım gibi bazı sektörler ise Avrupa hariç tutulmak üzere küresel ticarette korunacağı şeklinde açıklandı.

Dünya Bankasının Kovid-19 salgının tıbbi, sosyal ve ekonomik etkilerine karşı gelişmekte olan ülkelere destek olmak amacıyla 15 aylık sürede 160 milyar dolarlık kaynak sağlama taahhütünde bulunduğunu bir kez daha hatırlattı. Bu açıklamalarında, Kovid-19 ile mücadeleye yönelik acil durum operasyonlarının dünya nüfusunun %70'ine ev sahipliği yapan gelişmekte olan 100 ülkeye ulaştığı bildirildi.
  
Forex Yorumları
Altında 1765$ üzeri kalıcı olunamadı
Ons altın bu hafta 1765$ seviyesine doğru yükselmesine karşın bu seviyeyi aşamadı. Altın için burası kritik direnç konumunda ve bu dirence doğru hızlı yükselişi nedeniyle dönüşü de hızlı oldu. Ancak şu 1745$ desteğinin altında kalıcı bir görünüm oluşturamıyor. Piyasada riskler hala aynı, salgında 2.dalga endişesi sürüyor, ABD ekonomisine yönelik olumsuz algılar ve ülkelerin genelinde hasarlar olduğu için ekonomilerin canlanması adına çabalar devam ediyor. Bu tablo karşısında altında sert satışlar sınırlı kalıyor ve sonrasında fiyatlar dengeleniyor. Bu süreçte altında net bir düşüşten bahsetmek zor olabilir çünkü altını besleyen gelişmeler sürüyor. Dolayısıyla altın için piyasalarda iştah yakından izlenmeli ve olası açıklamalar. Bugün özelinde Fed’in nisan ayı toplantısının tutanakları bulunuyor. Toplantıdan kaynaklı altın özelinde sert hareket oluşmayabilir çünkü toplantı taze bir veri değil.

Teknik Analiz: Ons altında şimdiki direnç 1765$ seviyesinden geçiyor. Bu seviyeyi aşamadığı sürece yükseliş trendinde zayıf kalabilir. Ancak geri çekilmelerde de 1745$ desteği önemli. Bu destek altında kapanışların görülmesi durumunda satışlar sürebilir ve altında gevşeme devam edebilir. Kısacası, 1745$ aşağıda, 1765$ yukarıda izlenecek kritik seviyeler ve bu seviyelerin dışına çıkamadığı sürece yeni bir hareket zor olabilir düşüncesindeyiz.

Destekler: 1745 / 1738 / 1735
Dirençler: 1765 / 1777 / 1782

Bugün ham petrol stokları bekleniyor
Petrolde arz ve talepte denge arayışı sürerken petrol fiyatında güçlenme devam ediyor. Petrol piyasasında talep cephesindeki artış petrol fiyatlarında yukarı yönlü desteklerken, Petrol kısıntılarına uyumun da etkili olduğunu görmekteyiz. Amerikan Petrol Enstitüsü tarafından açıklanan özel petrol stokları 1.2 milyon varil artış beklentisine karşın 4.8 milyon varil azalma yönünde geldi. Ham petrol stoklarında normalleşmenin başladığını söylemek mümkün gibi duruyor. Bugün ise DOE tarafından resmi ham petrol stokları takip edilecek. Verinin açıklandığı sırada anlık hareketlilik olabilir. Petrol fiyatında teknik toparlanma sürüyor.

Teknik Analiz: ABD’nin Batı Teksas tipi ham petrolü (WTI) teknik göstergelerin üzerinde güçlenmeye devam ediyor. WTI 30$ seviyesi üzerinde kalmaya devam ettiği sürece geri çekilmeler sınırlı kalacaktır. Yukarıda 33.70$ / 35$ seviyeleri güçlü direnç konumunda. Özellikle 34.90 - 35$ direnç alanında mevcut alım pozisyonları için dikkatli olmakta fayda olunması gerektiğini düşünmekteyiz.

Destekler: 32.80 / 30.10 / 28.30
Dirençler: 33.70 / 34.90 / 35.00

BRENT Teknik Seviyeler
Destekler: 32.50 / 30.40 / 28.70
Dirençler: 35.10 / 36.00 / 36.40

Euro/Dolar'da direnç seviyelerine dikkat
Euro/Dolar forex piyasasında 1.0934 seviyesinde işlem görünüyor. Parite 1.08 seviyesi hâkimiyetinden kurtulmuş görünüyor. Ancak paritenin halen daha teknik yatay seyrinin içinde hareket ettiğini ve olağan bant aralığını bozmadığını belirtelim. Almanya ve Fransa 500 milyar € fon önerme kararı aldıklarını belirttiler. Bu Euro’yu desteklerken, salgın etkilerini net bir şekilde ifade eden ekonomik veriler paritede kısa vadeli hareketliliği belirliyor. Bugün Euro Bölgesinde TÜFE ve ABD’de 29 Nisan’da gerçekleştirilen Fed toplantısının tutanakları takip edilecek.

Teknik Analiz: Euro/Dolar paritesi için 1.0980 / 1.10 direnç seviyelerinde dikkatli olmakta fayda var. Genel olarak paritede direnç seviyelerinde güç kaybını netleştiğini izliyoruz. Paritenin 1.10 üzerine yerleşmesi halinde 50 haftalık ortalaması olan 1.1050 seviyesine doğru güçlenme eğilimi oluşabilir. Paritede direnç seviyelerinde temkinli olmakta fayda var.

Destekler: 1.0850 / 1.0780 / 1.0700
Dirençler: 1.0980 / 1.1000 / 1.1050

USDTL için swap hattı haberleri önemli
USDTL kuru swap görüşmeleriyle ilgili haberlere karşı oldukça duyarlı, bu konu hakkında gelen haberler kur üzerinde etkili oluyor. Dün, yine bir takım haberler yayıldı ancak sonrasında Hazine ve Maliye Bakanlığı yetkilileri görüşmelerin devam ettiğini ancak gelen haberlere itibar etmemelerini, gerekli görüşmeler sonlarında resmi olarak açıklamaların yapılacağını bildirdi. Son günlerde, swap hattına yönelik fazla haberler görülüyor bu durumda yakın zamanda bu konu hakkında daha somut açıklamaların geleceği yönünde. Bu durum, kurdaki tansiyonu azaltıyor ve kurun gevşemesini destekliyor. Dolayısıyla kurda bu sabah 6.80 sınırında işlem görüyor. Kur için bu haberler önemli ve netlik kazanması TL üzerinde daha olumlu bir izlenim yaratabilir. Bugün için veriler arasında Fed’in nisan ayı toplantı tutanakları takip edilecek. Ancak tutanakların fiyatlamalar üzerinde etkisinin sınırlı kalmasını bekliyoruz.

Teknik Analiz: USDTL kurunda 50 günlük 6.78 seviyesinden geçiyor ve bu seviyenin altına zaman zaman düşüşler görülse bile şimdilik kalıcı olamadığını gözlemliyoruz. Kur bu seviyenin altında kalırsa bu durumda düşüşü sürebilir ve 6.75 - 6.72 bölgelerine doğru gevşeyebilir. Buna karşın, zaman zaman belli destek noktalarından tepkilerin gelmesi sürpriz değil ve yükseliş sinyali olarak yorumlanmasın. Teknikte zayıfladığı için olağanüstü bir durum olmadıkça kurda ani bir yükseliş bu aralar görülmeyebilir. Yukarıda direnç olarak 6.85 ve 6.90 dirençlerini takip edebilirsiniz.

Destekler: 6.78 / 6.75 / 6.72
Dirençler: 6.85 / 6.90 / 6.92

Teknik Analiz: EURTRY kurunda 7.52 direnç olurken, 7.40 destek olarak takip edilebilir.

EURTRY Teknik Seviyeler

Destekler: 7.40 / 7.38 / 7.35
Dirençler: 7.52 / 7.63 / 7.84

Viop Kontratları

Endeks Kontratı

VİOP 30 endeks kontratında 116.200 seviyesi stop loss olmak kaydıyla uzun pozisyonlar taşınabilir.

Spot XU030 teknik seviyeler (Dayanak varlık)

Destekler: 117.300 - 115.000 - 112.400
Dirençler: 120.000 - 121.000 - 122.500


Dolar Kontratı

Spot piyasada, Dolar/TL kurundaki gevşeme nedeniyle mevcut kısa pozisyonlar bir süre daha korunabilir ancak 6.90 Dolar kuru seviyesi stop loss alınarak. İlave kısa pozisyon denemesi içinse spot piyasada kur 6.78 seviyesinin altında ısrarcı kalırsa o zaman denenebilir yine stop loss belirlenerek. Mevcut uzun pozisyonlar içinse 6.65 Dolar kuru seviyesi stop loss olabilir.

Spot Dolar/TL teknik seviyeler (Dayanak varlık)

Destekler: 6.78 / 6.75 / 6.72
Dirençler: 6.85 / 6.90 / 6.92


Ons Altın Kontratı

Ons altın spot piyasadaki 1747$ direnç seviyesi yakınında hareket ediyor Ons altın VIOP kontratında 1747$ seviyesi üzerindeki yerleşik seviyelerde yeni uzun pozisyonlar denenebilir. Mevcut uzun pozisyonlar 1747$ seviyesinde temkinli olmak amacıyla sürdürülebilir. İlave uzun pozisyonlar için ise 1764$ seviyesi üzerindeki seyirlerin olması beklemek şart. Halen daha kısa pozisyonlar için uygun bir ortam oluşmuş değil. Dolayısıyla geri çekilmelerde alım yönlü durulmasında fayda var.

Spot Ons altın teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Destekler: 1738 / 1728 / 1722
Dirençler: 1755 / 1764 / 1776


Ekonomik Takvim
Saat Ülke Önem Açıklanacak Veri Beklenti Önceki
09:00 GBP Yüksek İngiltere Çekirdek TÜFE (Yıllık) (Nisan) 1,60%
09:00 GBP Yüksek İngiltere TÜFE (Aylık) (Nisan) 0,10% 0,00%
09:00 GBP Yüksek İngiltere TÜFE (Yıllık) (Nisan) 0,90% 1,50%
10:00 TRY Orta Türkiye Tüketici Güveni (Mayıs) 54,9
12:00 EUR Yüksek Euro Bölgesi TÜFE (Aylık) (Nisan) 0,30% 0,30%
12:00 EUR Yüksek Euro Bölgesi TÜFE (Yıllık) (Nisan) 0,40% 0,70%
12:00 EUR Yüksek Euro Bölgesi Çekirdek TÜFE (Yıllık) (Nisan) 1,00% 0,90%
14:00 USD Orta ABD Mortgage Başvuruları (15 Mayıs) 0,30%
17:00 EUR Orta Euro Bölgesi Tüketici Güveni (Mayıs) -24 -22,7
17:30 USD Yüksek ABD DOE Ham Petrol Stokları (15 Mayıs) 1151K -745K
17:30 USD Yüksek ABD Cushing Petrol Stokları (15 Mayıs) -3002K
21:00 USD Yüksek FOMC Toplantı Tutanakları (28-29 Nisan)




 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.