Forex ve VIOP Bülteni (İntegral Yatırım Menkul Değerler )

Günün Ajandası
Türkiye Tüketici Güveni (Şubat): Tüketici güven endeksi, tüketicilerin ülke ekonomisiyle ilgili eğilimlerini ve değerlendirmelerini ölçer. 2019 yılına 58.2 seviyesinden başlayan endeks en son aralık ayında 58,8 ve Ocak ayında 58,8 seviyesinde açıklandı. Şubat ayına yönelik verinin 58,8 seviyesi üstünde gelmesi pozitif algılanabilir. (10:00)

Euro Bölgesi Tüketici Güveni (Şubat): Euro Bölgesi Ekonomik güveni 2019 yılı Ocak ayında -7.9 seviyesinde geldi. En son 2020 yılı Ocak ayında -8.1 açıklanan verinin şubat ayında -8.2 olarak gelmesi bekleniyor. (13:00)

ABD DOE Ham Petrol Stokları (14 Şubat): Haftalık olarak Birleşik Devletlerde oluşan ham petrol stok miktarını göstermektedir. Stoklarda yaşanan artış ya da azalış petrol fiyatında etkili olabilir. Geçtiğimiz hafta 7.4 milyon varil artış gösteren stokların 14 Şubat bitimli hafta içerisinde azaldığı gözlemlenirse petrol fiyatında yukarı yönlü hareket oluşabilir. Aksi durumda petrol fiyatlarının gerilemesi beklenebilir. Piyasa beklentisi ham petrol stoklarının 3.7 milyon varil artacağı yönünde. (19:00)

Ekonomik Gelişmeler
Türkiye

TCMB piyasaların beklentisi doğrultusunda politika faizinde 50 baz puanlık bir indirime gitti. Bu doğrultuda politika faizi %11.25’den %10.75’e inmiş oldu. Karar metninde çok güçlü bir ton olmadığı dikkat çekiyor. Ocak ayındaki metinde, küresel piyasalarda risk iştahının toparlanmakta olduğu belirtilirken, bu metinde risk iştahında bir dalgalanmanın olduğuna atıfta bulunuldu. Çin’deki virüs endişesi ve piyasalardaki belirsizliğin etkisine değinen Merkez, bu gelişmelerin yakından izlendiğini dolayısıyla dışarıdaki gelişmelerden kaynaklı piyasalarda bir baskı olduğunu ifade ediyor. Enflasyonla ilgili bir bozulmanın olmadığı hedefler doğrultusunda ilerlediği aynı zamanda cari işlemlerin de yakından izleneceğini vurguladı.

ABD

Fed'in 28-29 Ocak tarihli toplantı tutanaklarında mevcut para politikası duruşunun bir süre daha uygun kalmaya devam edeceği belirtildi. Koronavirüs görünüme dair belirsizlikler arasında yer alıyor. Repo operasyonları Nisan'dan sonra kademeli olarak bitirilebilir. Aylık 60 milyar dolar bono alımının Nisan boyunca yeterli olacağı öngörülüyor. Faizlerin mevcut seviyesi yüzde iki enflasyona dönüş için faydalı. Çoğu üyeye göre yüzde iki civarında enflasyon hedeflemesi yanlış algılanabilir ifadeleri tutanaklarda yer aldı.

ABD ÜFE ocak ayında aylık %0.5 ve yıllık %2.1 olarak açıklandı. Aynı dönemde çekirdek ÜFE aylık %0.5 ve yıllık %1.7 oldu.
 
Forex Yorumları
Ons altında teknik pozitif duruyor
Ons altın için 1600$ üzerindeki seyir korunuyor. Çin’de virüs ile ilgili gelişmeler sürüyor ve bu tedirginlik küresel borsalar üzerinde baskı yaratıyor. Bu sabah, Asya piyasalarında iyimser bir seyir var, dün akşam ise ABD borsaları pozitif kapattı. Şimdilik küresel borsalardaki bu iyimserlik çok kalıcı olmayabilir. Veri takvimi açısından bugün açıklanacak önemli bir veri akışı bulunmuyor. Yine de olası haber akışlarına karşı dikkatli olunmasında fayda var.

Teknik Analiz: Ons altın için 1610$ ve ardından 1615$ dirençleri takip edilebilir. Bu dirençlerin üzerine doğru hareketinde zayıf kalması yükselişinde zorlanması adına kritik. Geri çekilmelerde ise 1600$ ve 1595$ destekleri karşımıza çıkıyor. Altında temkinli olmak gerek şimdilik olağanüstü bir durum olmadıkça geri çekilmelerde zorlanıyor gibi duruyor. Yine de teknikte 1600$ altına doğru bir hareket düşüşe neden olabilir.

Destekler: 1600 / 1595 / 1592
Dirençler: 1610 / 1615 / 1620

Bugün ham petrol stokları açıklanacak
Amerika’nın Rus petrol şirketine yaptırım yapacağını açıklaması ve Libya’daki karışıklık petrolün yönünü yukarı çevirmesine olanak sağlamış görünüyor. Bu sabah Amerikan tipi ham petrol 53.78$ seviyesinde ve Bren petrol 59.35$ seviyesinde işlem görmekte. Petrol fiyatlarının gerilediği dip seviyelerinden yukarı yönlü tepkilerin gelmesini normal karşılıyoruz. Buna karşın bugün DOE tarafından resmi ham petrol stokları açıklanacak. Veri sırasında anlık hareketlilik oluşabilir. Bununla birlikte Korona virüsüne ilişkin gelişmelerin ekonomilere olan etkisine yönelik haberleri takip etmekte fayda olabilir.

Teknik Analiz: Amerikan tipi ham petrol (WTI) 22 günlük ortalaması olan 52.30$ seviyesi üzerinde yerleşmiş görünüyor. Petrol fiyatının bu seviye üzerindeki seyrini sürdürmesi durumunda yükseliş potansiyeli 54.80$ seviyesine doğru sürebilir. Petrol fiyatının daha da hız kazanması için 54.80$ seviyesi üzerine yerleşmesi şart.

Destekler: 52.30 / 51.95 / 50.70
Dirençler: 53.90 / 54.80 / 55.60

Brent Teknik Seviyeler
Destekler: 57.70 / 55.50 / 54.60
Dirençler: 60.00 / 60.60 / 61.00

Euro/Dolar 1.08 seviyesinin altında zayıf
Euro/Dolar 1.08 seviyesinin hemen altında zayıf bir görüntü çiziyor. Küresel piyasalarda ABD Dolarının güçlü olması Euro’yu zayıflatıyor. Paritede şimdilik oyun değiştirici bir unsur yok. Dolayısıyla zayıf seyir sürüyor. Şimdilik 1.0785 seviyesinde satışların biraz hız kestiğini izliyoruz. Ancak ana yön aşağı. Dolayısıyla yukarı yönlü oluşabilecek tepkilerin pariteyi nereye kadar taşıyacağını söylemek güç. Bugün Euro Bölgesinde tüketici güveni açıklanacak ancak verinin paritede önemli bir etki yaratmasını beklememekteyiz.

Teknik Analiz: Euro/Dolar paritesinde yakın destek olarak 1.0785 seviyesini izliyoruz. Bu seviyeden satışlarda yavaşlama var. Ancak paritenin yönünü yukarı çevirmesi için ilk etapta 1.0820 ve 1.0880 seviyesi üzerinde güçlenmesi şart. Şimdilik direnç seviyelerine doğru oluşan yukarı yönlü hareketlerde satışların hakim olacağını izleyebilir. Dolayısıyla direnç bölgelerinde temkinli olmakta fayda var.

Destekler: 1.0785 / 1.0740 / 1.0710
Dirençler: 1.0820 / 1.0880 / 1.0900

Dolarda huzursuzluk sürüyor
Bu sabah gelişmekte olan ülke para birimleri Dolar karşısında zayıf bu durumda USDTL’nin geri çekilmesini zorlaştırıyor. Kur için yeni bir gelişme yok. Dün TCMB faiz kararı takip edildi. Kararda beklentiler doğrultusunda 50 baz puanlık faiz indirimine gidildi. Açıklamalarda çok güçlü bir ton olmadığı dikkat çekiyor. Ancak karar kaynaklı kurda etki sınırlı kaldı. Kur yine bu sabah 6.05 seviyesinin üzerindeki seyrini korumaya devam ediyor. Bugün için kur özelinde açıklanacak önemli bir veri akışı bulunmuyor, olası haber akışlarına karşı dikkatli olmakta fayda var.

Teknik Analiz: USDTL için 6.10 ve ardından 6.15 dirençleri yakından izlenmeli. Bu dirençlerin üzerinde kur görülmedikçe yükselişinde zorlanması beklenebilir. Ancak kurda ani hareketlere karşı dikkatli olunmasında fayda var. Kurda geri çekilmelerde ise 6.05 ve 6.02 seviyeleri destek konumunda. Bu desteklerin altındaki kapanışlar kurun 6.00 seviyesinin altına doğru hareketine neden olabilir.

Destekler: 6.05 / 6.02 / 6.00
Dirençler: 6.08 / 6.10 / 6.15

EUR/TRY

Teknik Analiz: EURTRY kurunda 6.58 seviyesi direnç noktası olarak izleniyor. Kur için 6.55 seviyesi en yakın destek konumunda.

Destekler: 6.55 / 6.50 / 6.48
Dirençler: 6.58 / 6.62 / 6.65

Viop Kontratları

Endeks Kontratı
VİOP 30 endeks kontratında 141.300 destek seviyesine kadar geri çekilmeler görülebilir. Bu seviyenin aşağı doğru kırılması halinde satışlar hızlanabilir. Bu durumda uzun pozisyonlar için 141.300 seviyesi stop loss olarak kullanılabilir.

Spot XU030 teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Destekler: 140.700 - 138.000 - 136.700
Dirençler: 145.500 - 147.500 - 149.000


Dolar Kontratı

Dolar VIOP kontratında, mevcut uzun pozisyonların bir süre daha korunabileceği düşüncesindeyiz. Mevcut kısa pozisyonlarda ise 6.15 Dolar kuru seviyesi stop loss olarak belirlenebilir.

Spot Dolar/TL teknik seviyeler (Dayanak varlık)

Destekler: 6.05 / 6.02 / 6.00
Dirençler: 6.08 / 6.10 / 6.15


Ons Altın Kontratı
Ons altın spottaki 1610$ direnç seviyesine doğru yükseldi. Ons altın VIOP kontratında mevcut uzun pozisyonlar için spottaki 1610$ yakınlarında temkinli olmakta fayda var. Ons altında 1610$ seviyesi daha önce test edilen önemli bir seviye. 1610$ seviyesi üzerinde yerleşik seyirlerde zorlanılması halinde bu seviyede momentum kaybı oluşabilir. Buna karşın 1610$ seviyesi üzerinde yerleşik seyirlerin olması halinde ilave uzun pozisyonlar denenebilir. Kısa pozisyonlar için aceleci olmamakta fayda var.

Spot Ons altın teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Destekler: 1600 / 1594/ 1589
Dirençler: 1610 / 1612 / 1615

Ekonomik Takvim
Saat Ülke Önem Açıklanacak Veri Beklenti Önceki
10:00 TRY Orta Türkiye Tüketici Güveni (Şubat) 58,8
12:30 GBP Yüksek İngiltere Çekirdek Perakende Satışlar (Aylık) (Ocak) 0,70% -0,80%
12:30 GBP Yüksek İngiltere Çekirdek Perakende Satışlar (Yıllık) (Ocak) 2,90% 0,70%
12:30 GBP Yüksek İngiltere Perakende Satışlar (Aylık) (Ocak) 0,70% -0,60%
12:30 GBP Yüksek İngiltere Perakende Satışlar (Yıllık) (Ocak) 2,60% 0,90%
18:00 EUR Orta Euro Bölgesi Tüketici Güveni (Şubat) -8,1
19:00 USD Yüksek ABD DOE Haftalık Ham Petrol Stokları (14 Şubat) 3767K 7459K
19:00 USD Yüksek ABD DOE Cushing Petrol Stokları (14 Şubat) 1668K





 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.