Forex ve VIOP Bülteni (İntegral Yatırım Menkul Değerler )

Euro Bölgesi ZEW Beklenti Anketi: Euro Bölgesi ZEW beklenti anketi 2022 yılı içinde oldukça değişkenlik gösterdi. 2022 yılı Temmuz ayında açıklanan 51,1’den sonra Ekim ayında -59,7’ye kadar düşmüştü. 2022 yılı ortasında yakalanan iyimser havanın geri dönmeye başlaması halinde sürmesi Euro’da değer kazancı yaşanmasına neden olabilir. (13:00)

Euro Bölgesi GSYİH: 2022 yılı ikinci çeyreğinde %4.1 büyüme oranına ulaşan Euro bölgesinin, üçüncü çeyreklerde büyüme oranı beklentisini %2.1 seviyesine düşürmüş olduğu görülüyor. 2022 yılı üçüncü çeyrek büyüme verisinin beklentinin üstünde gelmesi durumunda Euro’da değer artışı yaşanmasına neden olabilir. Beklentinin altında gelmesi durumunda ise Euro’da satış baskısı yaratabilir. (13:00)

ABD ÜFE: ABD Merkez Bankasının faiz artış sürecinde mercek altında tuttuğu enflasyon oranları için öncü nitelikte olan ABD ÜFE oranında son dönemde yaşanan gerileme piyasada enflasyon baskısının azalacağı beklentisini yaratıyor. 2022 yılı zirvesine Haziran ayında açıklanan %11.3 oranından bu yana gerileme gösteren veri için Ekim ayı beklentisi yıllık bazda %8.3 seviyesinden bulunuyor. ÜFE’de yaşanabilecek düşüş Dolar endeksinde gerilemeye neden olabilir.(16:30)

ABD Çekirdek ÜFE: Geçtiğimiz ay BU yılın en düşük seviyesinde açıklanan Çekirdek ÜFE, %7.2’ye gerileme göstermişti. 2022 yılı Eylül ayında %7.2 olarak açıklanan Çekirdek ÜFE son altı aydır düzenli olarak geriliyor. Açıklanacak olan Çekirdek ÜFE verisinin gerilemeye devam etmesi Dolar’da değer kaybı yaşanmasına neden olabilir. (16.30)

ABD New York Empire State İmalat Endeksi (Kasım): New York eyaletindeki 200 imalat sektörü üreticisi ile yapılan anket sonucuna göre üretim sektörünün durumu hakkında bilgi verir. Değerin 0’ın üzerinde olması sektörde genişleme olduğunu göstermektedir. Endeks en son Temmuz ayında 0’ın üzerinde açıklanmıştı. Endeksin Kasım ayında -5,00 açıklanması beklenmektedir. (16:30)

Ekonomik Gelişmeler
Türkiye
Türkiye ile Endonezya arasında savunma sanayisi, teknoloji, ormancılık, çevre ve kalkınma alanlarında işbirliğini içeren 5 anlaşma imzalandı.

ABD
Joe Biden, Amerika Birleşik Devletleri'nin, ülke içindeki güç kaynaklarına yatırım yapmak ve dünya çapındaki müttefikler ve ortaklarla işbirliği yapmak da dahil olmak üzere, Çin ile güçlü bir şekilde rekabet etmeye devam edeceğini açıkladı. Bu rekabetin çatışmaya dönüşmemesi gerektiğini yineledi.

Morgan Stanley analistleri enflasyonda gevşeme beklentileriyle doların ABD tahvil getirileriyle birlikte 2023'te gerileme sürecine girmesini, bunun da gelişen ülke varlıklarını desteklemesini bekliyor.

ABD’li yatırım bankası Morgan Stanley, İngiltere ve Euro Bölgesi ekonomilerinin gelecek yıl resesyona girme ihtimalinin “yüksek olduğunu” ancak ABD'nin esnek iş piyasası sayesinde resesyondan “kıl payı” kurtulabileceğini belirtti.

Fed Başkan Yardımcısı Lael Brainard, faiz artırım hızının yakın zamanda azaltılmasını uygun olacağını söyledi.

Avrupa
Avrupa Birliği (AB), İran'da Mahsa Emini'nin ölümü ve sonrasında başlayan gösterilere yapılan müdahaleler nedeniyle İranlı 29 kişi ve 3 kuruluşa yeni yaptırımlar uygulama kararı aldı. AB'nin yaptırımları seyahat kısıtlamaları, varlıkların dondurulmasının yanı sıra İranlı kişi ve kuruluşlara fon yasağını kapsıyor.

Avrupa Merkez Bankası (AMB) Yönetim Kurulu Üyesi Fabio Panetta, AMB’nin faiz oranlarını yükseltmeye devam edebileceğini, ancak ekonomik gerilemeyi derinleştirebilme riskine karşı bankanın aşırı sıkılaştırmadan kaçınması gerektiğini söyledi.
Euro Bölgesi'nde sanayi üretimi zayıflayan küresel talebe rağmen Eylül'de bir önceki aya göre yüzde 0,9 artarak tahminlerin üzerinde gerçekleşti. Eylül ayındaki güçlü artışa rağmen sanayi üretiminin enerji krizi ve azalan taleple gelecek aylarda zayıflaması bekleniyor.

İngiltere Maliye Bakanı Jeremy Hunt'ın bütçe açığını kapatmak için uygulamaya almayı planladığı kemer sıkma politikalarını ekonomik aktiviteyi korumak için ertelemeyi planladığı belirtildi.

Asya
Japon ekonomisi üçüncü çeyrekte %1,2 ile beklenmedik şekilde daraldı. Bu son 1 yıl içindeki ilk daralma oldu.

Ekim ayında Çin ekonomik aktivite göstergeleri beklentilerin altında kaldı ve Eylül ayına göre yavaşlamaya işaret etti.
Çin Merkez Bankası, orta vadeli politika kredilerini kısmen çevirdi ve Eylül ile Ekim aylarının ardından Kasım ayında da faiz oranını değiştirmedi.

Petrol
OPEC, petrol piyasalarını dengede tutmayı amaçlayan üretim kesintileri uygulaması nedeniyle bu çeyrek boyunca piyasaya sunacağı ham petrol miktarına ilişkin tahminlerini günlük 520 bin varil düşürdü.

Küresel petrol üretiminin Ekim ayında bir önceki aya göre günlük yaklaşık 700 bin varil artarak yaklaşık 101 milyon 500 bin varile yükseldi.

Dünya
IMF, dünya ekonomisine ilişkin beklentilerin, geçen ayki tahminlerinden daha karamsar olduğunu söyledi. IMF Ekonomisti Tryggvi Gudmundsson "Şu anda çok fazla zorluk söz konusu ve zayıflayan ekonomik göstergeler ileride daha fazla zorluğa işaret ediyor" diye yazdı.
Forex Yorumları
Ons altında boğalar hakim
Haftanın ilk işlem günü Joe Biden, Amerika Birleşik Devletleri'nin, ülke içindeki güç kaynaklarına yatırım yapmak ve dünya çapındaki müttefikler ve ortaklarla işbirliği yapmak da dahil olmak üzere, Çin ile güçlü bir şekilde rekabet etmeye devam edeceğini açıkladı. Bu rekabetin çatışmaya dönüşmemesi gerektiğini yineledi. Ilımlı görüşmenin ardından ons altın fiyatları yükseliş ivmesini tekrar kazandı. Öte yandan Fed Başkan Yardımcısı Lael Brainard, faiz artırım hızının yakın zamanda azaltılmasını uygun olacağını söyledi. Tüm bu gelişmeler ile birlikte bu sabah ons altın yükselişini devam ettirmiş bulunmaktadır. Bugün ABD üfe verisi ons altın fiyatlarının yönü üzerinde belirleyici olabilir.

Teknik Analiz: Ons altın direnç seviyesinde işlem görmektedir. Dolar endeksindeki geri çekilme hareketine bağlı olarak ilk direnç noktamız 1790 seviyesi takip edilebilir. Aşağı yönlü harekette ise 1747 destek seviyesi olarak izlenebilir.

Destekler:1747/1720/1700
Dirençler:1790/1805/1820

Petrol kötü senaryoya hazırlanıyor
Petrol riskli bölgede. OPEC raporu sonrasında petrol fiyatlarında geri çekilme hareketi yaşandı. OPEC dün yayımladığı raporda küresel petrol talebi tahminini düşürdü. OPEC raporunda talepteki daralmaya sebep olarak yüksek enflasyon ve sıkı para politikalarını gösterdi. OPEC raporuna göre 2022’de petrol talebi günde 2,55 Milyon varil artacak, örgütün bir önceki tahmini günlük petrol talebinin 2,64 varil olması yönündeydi. OPEC ayrıca 2023 yılı dünya petrol talebi büyüme tahminini 100 bin indirerek günlük 2.24 milyon varile çekti. Çin’de COVID-19 vakalarının tekrar artışa geçmesi ise petrol fiyatlarını etkileyen bir başka unsur. Dünyanın en büyük petrol tüketicisi Çin “Sıfır Vaka” politikasıyla birlikte sıkı bir pandemi politikası izliyor. Bugün ABD ÜFE verisi piyasa tarafından yakından takip edilecek.

WTI Teknik Analiz: WTI, 22 günlük hareketli ortalaması 86,98’in ve 50 günlük ortalaması 85,83’ün altında fiyatlanıyor. WTI fiyatlarında yükselme hareketinin yaşanması halinde günlük ortalamalar direnç seviyesi olarak takip edilebilir. Destek seviyesi olarak 84,31 dikkate alınabilir.

Destekler: 84,31 / 82,88 / 81,31
Dirençler: 85,83 / 86,98 / 87,84

BRENT Teknik Analiz: 22 günlük hareketli ortalaması 94,09’un altında fiyatlanan Brent, 50 günlük hareketli ortalaması 92,28’in üstünde fiyatlanıyor. Yükselme hareketinin yaşanması halinde 22 günlük ortalama direnç seviyesi olarak takip edilebilir. Brent fiyatında geri çekilme yaşanması senaryosunda 50 günlük ortalama destek seviyesi olabilir.

Destekler: 92,28 / 91,25 / 89,93
Dirençler: 94,09 / 97,10 / 99,10

EURUSD'de Yatay Görünüm
EURUSD, geçtiğimiz gün Avrupa Merkez Bankası’ndan Fabio Panetta’nın açıklamalarını ve Euro bölgesinden gelen sanayi üretimi verisini takip etti. Panetta’nın para politikasındaki sıkılaşmanın devam etmesi gerektiği yönündeki açıklamalarını beklenen iyi gelen sanayi üretim verileri izledi. Yıllık bazda beklenen %2,8’lik sanayi üretim artış oranı %4,9 olarak gerçekleşti. Parite söz konusu açıklama ve verileri yatay 1,032 seviyesinde karşıladı. Gün içerisinde Euro bölgesinden gelecek GSYİH büyüme verileri takip edilecek. Euro bölgesinde üçüncü çeyrek büyüme rakamı %2,1 olarak bekleniyor. Ek olarak, ABD’den gelecek ÜFE rakamları ve Biden-Xİ görüşmesinden çıkacak notlar gün içerisinde paritenin 1,035 direncini test etmesine neden olabilir. Verinin yıllık bazda %8,3 olarak açıklanması bekleniyor. EURUSD 16 Kasım Çarşamba günü gelecek Perakende Satışları öncesi yatay hareket ediyor.
Teknik Analiz: EURUSD 1,033 seviyelerinde yatay bir görünüm ile hareket ediyor. Parite 1,035 direncinin altında kalmaya devam ediyor. 1,035 üstü hareketlerde EURUSD’nin yukarı yönlü hareketin devamı için 200 günlük ortalaması olan 1,042 seviyesi takip edilebilir. Paritenin geri çekilmesi halinde 100 günlük ortalaması olan 1,00 seviyesi güçlü bir destek göz önünde bulundurulabilir. Gün içerisinde içinde paritenin temposuna ABD’den gelecek TÜFE ve Avrupa tarafından gelecek GSYİH büyüme verisi karar verecek.
 
Destekler: 1.000 / 0.9750 / 0.9675
Dirençler:1,035/1,042/1,061

DolarTL'de dinamikler aynı
Dün ABD Başkanı Joe Biden ve Çin Devlet Başkanı Şi Cinping, G20 Zirvesi için geldikleri Endonezya'nın Bali Adası'nda yüz yüze görüşme gerçekleştirdi. Yaklaşık 3 saat süren görüşme sonrası Beyaz Saray, Biden ve Çinli mevkidaşı Şi’nin görüşmesinin "samimi" geçtiğini ve ABD Dışişleri Bakanı Blinken'ın Pekin’i ziyaret edeceğini duyurdu. Geçtiğimiz hafta ABD’de TÜFE verisi beklentinin yüzde 8 olmasına karşılık yüzde 7.7 seviyesinde açıklandı. Verinin açıklanmasının ardından Fed'in faiz artırım tarafında agresif tavrının yumuşayabileceği algısı hakim oldu. Veri ile birlikte hisselerde, emtialarda yükseliş, ABD tahvil faizleri ve ABD dolar endeksinde geri çekilme görüldü. Dolar endeksi haftanın ikinci işlem gününde 107, ABD 10 yıllık tahvil faizi ise 3.86 seviyesinde bulunmaktadır. DolarTL’de de sakin bir seyir hakim. Uzun süredir 18.60-18.40 geniş bant aralığında hareket eden USDTRY kuru sabah 18.61 seviyesinde bulunmaktadır. Bugün ABD’de ÜFE verisi açıklanacak. Verinin beklentilerden sapma göstermesi halinde kur da hareketliliğe neden olabilir.

Teknik Analiz: USDTRY paritesi yükselen kanal içerisinde yatay hareketini sürdürüyor. Yükseliş kanalı içerisinde ılımlı aşağı yönlü hareket görülmektedir. Geniş bant aralığı olarak 18,62 ve 18,40 bant aralığı takip edilmektedir. Aşağı yönlü harekette 18.40 seviyesinin aşağısında 18.22 seviyesi destek olarak izlenebilir. Teknik olarak yatay direnç seviyesi 18.62 üzerinde yükseliş hızı artabilir, bu seviye üzerinde yakın direnç olarak 19.00 seviyesini takip ediyoruz.

Destekler: 18.40 \ 18.22 \ 17.97
Dirençler: 18.62 \ 19.00 \ 19.40

EURTRY Teknik Seviyeler

Destekler: 19.00 / 18.84 / 18.56
Dirençler: 19.21 / 19.40 / 19.57

Viop Kontratları

Endeks Kontratı

BIST30 endeksi bir önceki işlem gününü yüzde 2,39 yükselişle 4826 seviyesinden kapattı. Takip ettiğimiz ortalamaların üzerinde hareketini sürdüren endekste teknik göstergeler karışık sinyal veriyor. Yukarı yönlü hareketlerde psikolojik seviye olarak gördüğümüz 5000 ve takip ettiğimiz kanalın üst bandı olan 5175 seviyeleri ön plana çıkarken geri çekilmelerde 4830 seviyesi takip ediliyor olacak. 30 endeks VIOP kontratında spottaki 4830 seviyesinin üzerinde tutunduğu sürece mevcut uzun pozisyonlar korunabilir. Kısa pozisyonlar için ise 4750 seviyesi önemini korumaya devam ediyor. 4750 seviyesinin altına doğru sarkmalar kısa pozisyonlar için değerlendirilebilir. Ancak ana yön yukarı.

Spot Endeks teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Dirençler: 5000 / 5175 / 5250
Destekler: 4900 / 4830 / 4700

Dolar Kontratı
Ana resimde yükseliş kanalı içerisinde bulunan DolarTL'de yatay ılımlı hareket izlenmektedir. Gün içi işlemler dar bir bantta gerçekleşiyor. Dolar kontratında spottaki 18.40 seviyesi stop loss alınarak uzun pozisyonlar korunabilir. Buna karşın mevcut seyir için 18.25 seviyesi kalıcı bir şekilde aşağı yönlü kırılmadıkça kısa pozisyonlar uygun görünmüyor.

Spot DolarTL teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Destekler: 18.40 \ 18.22 \ 17.97
Dirençler: 18.62 \ 19.00 \ 19.40

Ons Altın Kontratı
Ons altının direnç seviyesinde işlem görmektedir. Bu açıdan mevcut uzun pozisyonlar sürdürülebilir. Buna karşın güç içi işlemlerde 1748 seviyesinin altına oluşabilecek geri çekilmeler yükseliş hızını kesebileceği gibi bu seviyenin altında oluşabilecek kapanışlarda dikkatli olmakta fayda var.

Spot Ons altın teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Destekler: 1748/1720/1700
Dirençler: 1790/1805/1820



 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.