Forex ve VIOP Bülteni (İntegral Yatırım Menkul Değerler )

Günün Ajandası
Türkiye İşsizlik Oranı (Kasım): İşsizlik oranı, ekonomideki işsizlerin toplam işgücü içindeki payını göstermektedir. İşsizlik oranında yaşanan yükselme, ülke ekonomisinin gelişimi için istenmeyen bir durumdur. Veri en son Ekim ayında %11.2 seviyesinde açıklandı. Kasım ayına ait verinin beklentisi bulunmuyor. Veri iki ay geriden açıklandığından dolayı etkisi sınırlı kalabilir. (10:00)

Euro Bölgesi Sentix Yatırımcı Güveni (Ocak): Veri, yatırımcıların Euro Bölgesi ekonomisine olan güveni yansıtır. Veri en son Kasım ayında 13.5 seviyesinde açıklandı. Verinin Ocak ayında 15.9 seviyesinde gerçekleşmesi bekleniyor. Veri beklentilerden sapma göstermesi halinde Euro üzerinde sınırlı etkili olabilir. (12:30)

Euro Bölgesi İşsizlik Oranı (Kasım): İşsizlik oranı ekonomide istihdam edilmeyen kesimin toplam işgücüne oranını verir. En son Ekim ayında %7.3 seviyesinde açıklanan işsizlik oranının Kasım ayında %7.2 seviyesine gerilemesi bekleniyor. Verinin beklentilerden sapma göstermesi halinde Euro’da sınırlı oynaklık görülebilir. (13:00)

Ekonomik Gelişmeler

Türkiye
Cumhurbaşkanı Recep Tayyip Erdoğan, “Kurdaki müsilajı temizlediğimiz gibi enflasyondaki müsilajı da en kısa sürede ortadan kaldıracağız." açıklamasında bulundu.

TCMB, 17 Aralık tarihinde dövize yapılan müdahalenin büyüklüğünün 2 milyar 123 milyon dolar olduğunu açıkladı. Böylece TCMB'nin Aralık ayı içinde yaptığı 5 müdahalede toplam miktar
7 milyar 278 milyon dolar oldu.

TCMB verilerine göre ortalama ticari kredi faizleri 31 Aralık haftasında yüzde 24,37 olarak kaydedildi. Böylelikle ticari kredi faizi 12 Temmuz 2019 haftasından bu yana en yüksek seviyeye ulaştı.

TESK Genel Başkanı Bendevi Palandöken, bakkalların sorunlarıyla ilgili yasa teklifinin Meclis'te olduğunu belirterek, “Zincir marketler ekmek ve sigara satamayacak. Bu ürünleri sadece bakkallar satacak” dedi.

Türkiye İstatistik Kurumu (TÜİK) Kasım ayına ilişkin işgücü rakamlarını açıklayacak. Bir önceki ay mevsimsel düzeltilmiş verilerle işsizlik oranı yüzde 11,2 olarak açıklanmıştı.

ABD
ABD Başkanı Joe Biden, ABD Merkez Bankasının (Fed) enflasyonu dizginlemek için harekete geçeceğini ve fiyat artışlarının uzun vadede kalıcı hale gelmemesini sağlayacağından emin olduğunu söyledi.

ABD'de Aralık ayına ilişkin tarım dışı istihdam verisi 199 bin ile 400 bin olan beklentinin altında kaldı. İşsizlik oranı ise yüzde 4,2'den yüzde 3,9'a geriledi.

Avrupa
Avrupa Merkez Bankası (AMB) Yönetim Kurulu Üyesi Isabel Schnabel yeşil enerjiye geçiş baskısının yüksek enflasyon yaratacağı uyarısında bulundu.

Avrupa’da Kasım ayında yüzde 4,9 olan enflasyon, Aralık ayında yüzde 4,7 seviyesindeki beklentiyi aşarak yüzde 5,0 seviyesinde gerçekleşti.

Asya
Çin'in kuzeyindeki Tiencın şehrinde, Omikron varyantını taşıyan Kovid-19 vakaları görüldü.

Çin'de nakit sıkıntısı içindeki gayrimenkul geliştirme şirketi Shimao Group, konut ve ticari amaçlı tüm projelerini satışa çıkardı.

Dünya
IMF, gelişmekte olan ekonomilerin ABD'nin faiz artırımlarına hazırlanmaları gerektiğini söyledi. Fed'in beklenenden hızlı hareket etmesinin sermaye çıkışlarına ve para birimlerinde kayıplarına yol açabileceği uyarısında bulundu.

Forex Yorumları
Ons altın 1800 altında seyrini koruyor
Ons altın forex piyasasında sabah saatlerinde 1793 seviyesi yakınlarında işlem görüyor. Cuma günü ABD'de istihdam piyasası verileri takip edildi. Tarım dışı istihdam verisi 400 binlik beklentilerin altında 199 bin artış gösterirken işsizlik oranı %4.2'den %3.9'a geriledi. İşsizlik oranı pandemi öncesinde bulunan %3.5'lik seviyelere yaklaşıyor. Güçlü algılanan istihdam verilerinin ardından 10 yıllık tahvil faizleri, %1.80 ile son 2 senenin zirvesine yükseldi. Cuma günü ons altın yükseliş kaydetmesine karşın ABD ekonomisine ilişkin güçlü veriler ve fiyatlamalar alımları sınırlı kılmış görünüyor. Ons altın 1800 bandı altında seyrini koruyor. Bugün küresel piyasalarda yön belirleyici olması beklenen bir veri bulunmazken hafta genelinde çarşamba günü açıklanacak olan ABD TÜFE rakamları piyasanın odağında. Dolar Endeksi ve tahvil faizleri de yakından izlenmeli.

Teknik Analiz: Ons altın 1800 seviyesindeki 200 günlük ortalama altında seyrini koruyor. Geçtiğimiz perşembe gelen sert satış dalgasının ardından cuma günü alıcılı bir seyir izlense de teknik görünüm pek güçlü değil. 1800 seviyesi altında satışlar devam edebilir. Günlük periyodda ortalamalarının altında bulunan değerli metalde satışların devamı halinde 1785-1770 sıralı destekleri izleniyor. Tekrar 1800 üzerine çıkacak bir hikaye oluşması halinde direnç bölgelerine doğru yükselişler kaydedilebilir.

Destekler: 1785 / 1770 / 1760
Dirençler: 1800 / 1807 / 1815

Petrol ortalamalarının üzerinde güçleniyor

Forex piyasalarında petrol yeni haftanın ilk işlem günü sabahında alıcılı seyrediyor. Omicron varyantının hızlı yayılmasına karşın ülkelerin kapanmaya yönelik sert tedbirler almaması talep tarafını güçlü tutarken petrol fiyatları da toparlanma içerisinde. Geçtiğimiz haftalarda 20 dolarlık düşüş gerçekleştiren petrol 15 dolarlık toparlanma gerçekleştirdi. Yılın ilk günlerinde yapılan Opec+ toplantısında Opec+'ın aylık 400 bin varil üretim artışı taahhüdünde bir değişikliğe gitmemesi de petrol fiyatlarını yukarı yönlü destekleyen etmenler arasında. Bugün petrol tarafında takip edilecek önemli bir veri akışı bulunmuyor.


WTI Teknik Analiz : 22 ve 50 günlük ortalamaları üzerinde güçlü seyrine devam eden WTI Ham petrol geçen hafta 50 günlük ortalamasında yukarı yönlü ayrışma yaşarken 78.60 dolar direnç seviyesinin üzerine yerleşti. Cuma günü hafif geri çekilme yaşayan emtia bu sabah saatlerinde yeniden pozitif tarafta fiyatlanıyor. WTI'da yükselişin devam etmesi durumunda 80.70 dolar seviyesi direnç olarak takip edilebilir. Olası geri çekilmelerde ise 78.60 ve 75.30 seviyeleri destek olarak izlenebilir.

Dirençler : 80.70 / 82.00 / 85.40
Destekler : 78.60 / 75.30 / 73.00

Brent Teknik Analiz : 22 ve 50 günlük ortalamaları üzerinde güçlü seyrine devam eden Brent petrol geçen hafta 82.60 direncine yükseliş gerçekleştirdi. Bu bölgeden satış baskısı ile karşılaşan emtia cuma günü hafif negatif kapanış gerçekleştirse de bu sabah saatlerinde hafif pozitif bir seyir hakim. Brentte yükselişin devam etmesi durumunda 82.60 ve 83.90 seviyeleri direnç olarak takip edilebilir. Olası geri çekilmelerde ise 80.70 ve 79.60 dolar seviyeleri destek olarak izlenebilir.

Dirençler : 82.60 / 83.90 / 85.40
Destekler : 80.70 / 79.60 / 78.10

EuroDolar'da faiz artışı fiyatlaması
Forex piyasalarında EURUSD haftanın ilk işlem gününde sabah saatlerinde 1.1333 seviyesinde fiyatlanıyor. Cuma günü Euro Bölgesi enflasyonu %5'e yükselerek yeni bir rekor kırdı. Rekor enflasyonun ardından faiz artırımı beklentileri yükselerek paritede de güçlenmeye neden oldu. ECB Başkanı Lagarde'ın enflasyona en doğru tepkinin faiz artışı olmayacağını ifade etmesine karşın bu yıl içerisinde bir faiz artışı beklentileri hakim. ABD ekonomisinde ise cuma günü istihdam verileri izlendi. Tarım dışı istihdam verisi 400 binlik beklentilerin altında 199 bin artış gösterirken işsizlik oranı %4.2'den %3.9'a geriledi. İşsizlik oranı pandemi öncesinde bulunan %3.5'lik seviyelere yaklaşıyor. Güçlü algılanan istihdam verilerinin ardından 10 yıllık tahvil faizleri, %1.80 ile son 2 senenin zirvesine yükseldi. Parite, tahvil faizi baskısına rağmen günü yükselişle tamamladı. ECB üyeleri ve Lagarde'dan gelecek enflasyon ve faize ilişkin açıklamalar parite açısından önemli olacak. Bugün Sentix yatırımcı güveni ve işsizlik oranı rakamları izlenecek.

Teknik Analiz: EURUSD paritesi cuma günü volatil seyretti. 1.1309 seviyesindeki 22 günlük ortalamanın altından gelen alımlarla 50 günlük ortalamasına denk gelen 1.1345 seviyesi üzerine yükselen ve bu seviye üzerinde kapanış gerçekleştiren parite bu sabah satıcılı seyrediyor. Paritenin 50 günlük ortalaması üzerinde kalıcı olması yeni bir yükselen ivmeyi başlatabilecekken alımlar sınırlı seyrediyor. Bu seviye üzerinde 1.1370 yakın direnç olarak izlenebilir. 1.1309 altına geri çekilmelerde ise 1.1261 seviyesi destek konumunda.

Dirençler: 1,1345 / 1,1370 / 1,14

Destekler: 1,1309 / 1,1261 / 1,1210

DolarTL 13.80 seviyesinde bulunuyor
Geçen hafta yayımlanan Fed tutanakları sonrası Fed’in beklenenden erken bir tarihte faiz artıracağı beklentilerinin artış göstermesi ile gelişmekte olan ülke para birimlerinde baskı görüldü. ABD 10 yıllık tahvil faizleri yüzde 1,51 seviyesinden yüzde 1,80 seviyesine kadar yükseldi. Haftanın ilk günü dolar endeksi 96 seviyesi yakınlarında seyrini korurken, ABD 10 yıllık tahvil faizleri yüzde 1,76 seviyesinde bulunuyor. Gelişmekte olan ülke para birimleri ise dolar karşısında yatay bir eğilim içerisinde bulunuyor. DolarTL’de 14’ün altında seyirlerin korunması önemli. 14’ün üzerinde seyirler görülmesi durumunda TCMB’den yeni bir müdahale gelip gelmeyeceği takip edilecek. Bu hafta gözler Çarşamba günü açıklanacak ABD enflasyon verisinde olacak. Bugün ise Türkiye’de işsizlik oranı ve Hazine ve Maliye Bakanlığı’nın gerçekleştireceği ihaleler takip edilirken, ABD’de toptan satış stokları takip edilecek.

Teknik Analiz: Dolar kurunda bu sabah işlemler 13.80 seviyesinden geçiyor. Dalgalanma 13.35 ve 14 seviyeleri arasında sürebilir. Yükselişin devamında kurun 14 seviyesi üzerine yerleşip yerleşemediği takip edilecek. 14 seviyesi üzerinde kurda yükseliş eğilimi devam edebilir. 13.35 seviyesinin altındaki seyirlerde ise 13.00 seviyesinden tepki alışları görülebilir.

Destekler: 13.35 / 13.00 / 12.60
Dirençler: 13.95 / 14.15 / 14.40

EURTRY Teknik Seviyeler

Destekler: 15.20 / 15.00 / 14.78
Dirençler: 15.68 / 15.85 / 16.18

Viop Kontratları

Endeks Kontratı
Viop 30 kontratında spot piyasada 22 günlük ortalama seviyesi olan 2180 üzerinde kalındıkça stop loss kullanım kaydı ile uzun pozisyonlar korunabilir. 2300 seviyesinin direnç olarak takip edeceğimiz endekste bu seviyede kar satışları görülebilir.
 
Spot XU030 teknik seviyeler (Dayanak varlık)
 
Dirençler : 2300 / 2370 / 2420
Destekler : 2180 / 2100 / 2000

Dolar Kontratı
DolarTL VIOP kontratında kısa vadede spottaki 13.35 seviyesi üzerinde uzun pozisyonlar korunabilir. 13.35 seviyesi üzerindeki seyirlerde 14 direnç seviyesi izlenecek. 40 seviyesi yakınlarından gelebilecek satışlara karşı dikkatli olmak gerekiyor. 14 seviyesinin aşılması halinde yükseliş eğiliminin devam etmesi beklenebilir.

Spot Dolar teknik seviyeler (Dayanak varlık)

Destekler: 13.35 / 13.00 / 12.60
Dirençler: 13.95 / 14.15 / 14.40

Ons Altın Kontratı
Ons altın viop kontratında spot 1800 altında alım yönlü pozisyonlar için aceleci olmamakta fayda var. 1800 direncine yaklaşıldığında satış baskısı gelebilir. 1800 yakınlarında stop loss kullanımı kaydıyla 1785 seviyesine doğru satış yönlü değerlendirmeler yapılabilir.

Destekler: 1785 / 1770 / 1760
Dirençler: 1800 / 1807 / 1815

Ekonomik Takvim
Saat Ülke Önem Veri Beklenti Önceki
10:00 TRY Orta Türkiye İşsizlik Oranı (Aylık) (Kasım) 11,20%
12:30 EUR Orta Euro Bölgesi Sentix Yatırımcı Güveni (Ocak) 15,9 13,5
13:00 EUR Yüksek Euro Bölgesi İşsizlik Oranı (Kasım) 7,20% 7,30%
18:00 USD Orta ABD Toptan Satış Stokları (Aylık) (Kasım) 2,20%
20:00 USD Yüksek Fed Raphael Bostic Konuşması (Oy Hakkı Var)
 
*Japonya'da piyasalar tatil nedeniyle kapalı olacaktır.
*Hazine, 12 ay vadeli kuponsuz devlet tahvili ihracı gerçekleştirecek.
*Hazine, 5 yıl vadeli 6 ayda bir sabit kupon ödemeli devlet tahvili ihracı gerçekleştirecek.


 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.