Forex ve VIOP Bülteni (İntegral Yatırım Menkul Değerler )

Günün Ajandası
TCMB Beklenti Anketi: Finansal ve reel sektörde uzman kişilerin çeşitli makroekonomik değişkenlere ilişkin beklentilerinin izlendiği anket, kısa vadede TL üzerinde etkili olmasa da orta ve uzun vadeli beklentileri şekillendiriyor olması ve TCMB’nin faiz kararlarında takip ettiği bir veri olmasından dolayı önemlidir. (10:00)

Euro Bölgesi Hizmet PMI (Nisan): Satın Alma Yöneticileri endeksi (PMI) ilk okuma ve nihai veri olmak üzere her ay iki kere açıklanır. Normal şartlarda PMI verisinin 50 seviyesinin üzerinde olması sektördeki genişlemeyi ifade ederken, 50’nin altında olması sektörde daralmanın olduğuna işaret eder. Sektör temsilcilerinden alınan bilgiler doğrultusunda güncel verilerden oluştuğu için önemli ekonomik göstergelerdendir. Nisan ayına yönelik ilk okuma verisi 50.3 seviyesinde açıklanmıştı. Nihai verinin ilk okuma verisinin üzerinde gelmesi Euro’ya pozitif etki edebilir. İlk okuma verisinin altında açıklanması durumunda ise olumsuz algılanabilir. (11:00)

ABD ADP Özel Sektör İstihdam Değişimi (Nisan): Özel sektörde yaratılan tarım dışı istihdam miktarını gösteren veri, her ayın ilk haftasında devletin yayınladığı tarım dışı istihdam verisinden önce açıklanmaktadır. 2020 yılı Nisan ayında pandemi nedeniyle 20.2 milyon kişiye istihdam sağlanamamıştı. Son olarak Mart ayında 517 bin kişiye istihdam sağlandı. Nisan ayında da istihdamda artışın sürmesi ve 810 bin kişiye istihdam sağlanması bekleniyor. Veri, beklentilerden sapma göstermesi halinde ABD Doları’na sınırlı yansıyabilir. (15:15)

ABD Hizmet PMI (Nisan): Satın Alma Yöneticileri endeksi (PMI) ilk okuma ve nihai veri olmak üzere her ay iki kere açıklanır. Normal şartlarda PMI verisinin 50 seviyesinin üzerinde olması sektördeki genişlemeyi ifade ederken, 50’nin altında olması sektörde daralmanın olduğuna işaret eder. Sektör temsilcilerinden alınan bilgiler doğrultusunda güncel verilerden oluştuğu için önemli ekonomik göstergelerdendir. Nisan ayına yönelik ilk okuma verisi 63.1 seviyesinde açıklanmıştı. Nihai verinin ilk okuma verisinin üzerinde gelmesi Dolar’a pozitif etki edebilir. İlk okuma verisinin altında açıklanması durumunda ise olumsuz algılanabilir. (16:45)

ABD ISM İmalat Dışı PMI (Nisan): Dört farklı göstergenin eşit ağırlıkta birleşimiyle oluşturulan ISM İmalat PMI, iş aktivitesi, istihdam, yeni siparişler ve tedarikçi teslimatlarının genel durumunu ölçmek için kullanılmaktadır. 50 değerinin altındaki değerler ekonomide yaşanan düşüşü gösterirken 50 üzeri değerleme ise ekonomideki genişlemenin işareti olarak kabul edilir. Mart ayında 63.7 seviyesinde açıklanan verinin Nisan ayı beklentisi 64.3 seviyesinde bulunuyor. Verinin beklentilerden sapma göstermesi halinde Dolar’da hareket gözlenebilir. (17:00)

ABD DOE Ham Petrol Stokları (30 Nisan): DOE ham petrol stokları, haftalık olarak ABD’de oluşan ham petrol stok miktarını göstermektedir. En son 23 Nisan ile biten hafta petrol stoklarında 375 bin varil artış beklentilerine karşılık 90 bin varil artış kaydedilmişti. 30 Nisan ile biten haftada stokların 2.2 milyon varil azalması bekleniyor. Stokların, beklentilerin altında azalması petrol fiyatları üzerinde olumsuz, beklentilerden daha fazla azalması ise petrol fiyatları üzerinde olumlu etki yaratabilir. (17:30)

Ekonomik Gelişmeler
Türkiye
İçişleri Bakanlığı, tam kapanma sürecinde muafiyet kapsamında olan sektör çalışanlarına yönelik şu ana kadar e-devlet üzerinden İçişleri Bakanlığı e-başvuru sisteminden 7 milyon 30 bin 446 'çalışma izni muafiyet' belgesi düzenlendiğini duyurdu.

Uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu Fitch Rating, Türk bankaları için kredi notlarını teyit etti. Halkbank'ı negatif izlemede tutmayı sürdürdü.

Türkiye ile Mısır arasındaki görüşmeler yeniden başlıyor. İki ülkenin heyetleri Kahire'de bir araya gelecek. Mısırlı yetkililerle yapılacak görüşmelerde ikili ilişkilerin normalleştirilmesi ele alınacak.

Nisan ayında reel efektif döviz kuru, 62,29 ile Aralık'ta kaydedilen seviyelere geriledi

ABD
ABD Hazine Bakanı Janet Yellen, ABD ekonomisinin yüksek hükümet harcamaları nedeniyle aşırı ısınmasını önlemek için faiz oranlarının ılımlı bir şekilde artması gerekebileceğini söyledi. Yellen, sonrasında yaptığı açıklamada faiz artışlarının öngördüğü veya önerdiği bir şey olmadığının altını çizdi.

ABD'nin eski Başkanı Donald Trump, "2024 seçimlerine ilişkin kararım hakkında doğru zamanda bir duyuru yapıyor olacağım" dedi.

Beyaz Saray Sözcüsü Jen Psaki, Biden yönetiminin enflasyonist riskleri çok ciddiye aldığını ve önerdikleri ekonomik planların bu riskleri hesaba kattığını söyledi.

ABD'de Mart ayında dış ticaret açığı 74,4 milyar dolarla rekor seviyeye yükseldi.

Avrupa
İngiltere Başbakanı Boris Johnson 6 Mayıs’ta gerçekleşecek seçimler öncesi yaptığı açıklamada karantina kısıtlamalarının 21 Haziran’da kaldırılabileceğini söyledi

Avrupa İlaç Ajansı, Çin'in Sinovac firması tarafından üretilen COVID-19 aşısı için ön değerlendirme sürecini başlattığını açıkladı.

Almanya Adalet Bakanı Christine Lambrecht, Covid-19 aşısının her iki dozunu da yaptıranlar için Covid-19 sınırlamalarının gevşetilmesine yönelik teklifin bakanlar kurulunun onayını aldığını söyledi.

İngiltere İmalat PMI, Nisan ayında 60,9 seviyesine yükseldi.

Dünya
IMF Başkanı, Kristalina Georgieva bu yıl kurumlar vergisi konusunda küresel bir anlaşma için iyimser olduklarını söyledi.

BioNTech CEO'su Uğur Şahin, şirketin COVID-19 aşısının daha uzun süre saklanabilecek yeni sürümü için onay başvurusu hazırlığında olduğunu açıkladı.

Forex Yorumları
Altında Yellen baskısı
Ons altında işlemler bu sabah forex piyasasında 1778 seviyesi yakınlarından geçiyor. Dün 1798 seviyesine kadar yükselen değerli metal ABD Hazine Bakanı Yellen'ın faizlere ilişkin açıklamalarının ardından sert düştü. Yellen, ekonomide aşırı ısınmadan sakınmak için faizlerin yükselmesi gerekebileceğini söyledi. Piyasalarda faiz artırımının beklenenden yakın olabileceği algısıyla ons altında baskı izleniyor. Bu sabah Dolar Endeksi 91.24, ABD 10 yıllıkları ise %1.59 yakınlarında düne göre yatay fiyatlanıyor. Bugün Çin ve Japonya'da piyasalar kapalı olmaya devam edecek. Veri tarafında ise Euro Bölgesi ve ABD'den gelecek hizmetler PMI verileri ve ABD ADP özel sektör istihdam değişimi verisi önemli olacak. . Verilerin beklentileri aşması ons altında baskı yaratabilir. Beklentilerin altında kalabilecek veri ise değerli metale güç verebilir. Öte yandan tahvil faizlerinin ne yönde hareket ettiği konusu ons altın üzerinde önemli olduğu için izlenmeli.

Teknik Analiz: Ons altın 22 haftalık ortalamaya denk gelen 1795 seviyesi yakınlarında satış baskısıyla karşılaşmaya devam ediyor. Dün 1798 seviyesine kadar yükseldikten sonra gelen satışlarla günü 1778 yakınlarında tamamlayan değerli metalde yatay hareket sürüyor. 1765-1795 aralığında bant hareketi hakim. 1766 seviyesine denk gelen 22 günlük ortalama destek olarak izleniyor. Tekrar 1766 yakınlarına gerileme halinde stop loss kullanılarak 1795 seviyesine doğru uzun pozisyon denemesi yapılabilir. Günlük periyodda ortalamaların üzerinde bulunan değerli metalde yükseliş potansiyeli korunuyor. Düşüşlerin alım fırsatı olarak görülmesi daha makul bir strateji olabilir.

Dirençler: 1795 / 1826 / 1835
Destekler: 1766 / 1759 / 1735

Petrol mart ayındaki seviyesine yükseliyor
Avrupa ve ABD’de Covid-19 görünümündeki iyileşme petrol fiyatlarını destekliyor. ABD, New York ve komşu eyaletlerde Covid-19 kısıtlamalarını mayıs ayı içerisinde kaldırmaya hazırlanırken, Almanya aşılananlar için kısıtlamaları gevşetme kararı aldı. Aşı olanlar sokağa çıkma kısıtlamasından muaf tutulacak. Normalleşme sürecine yönelik atılan adımlar ile petrol yükselişini sürdürüyor. Diğer taraftan, Hindistan’da günlük açıklanan vaka sayılarının hala 350 binin üzerinde olması petrolün yükselmesinde baskı yaratıyor. Hindistan’da son birkaç gündür günlük vaka sayılarındaki yükseliş ivmesinin yavaşladığı gözlemlenmekte. Buna ek olarak, dün açıklanan haftalık API petrol stokları 2.1 milyon varil azalış beklentisinin üzerinde 7.7 milyon varil azaldı. Beklenti üzerinde azalan stokları sonrası petrol yükselişini sürdürmeye devam etti. Bugün, Euro Bölgesi ve ABD’de hizmet PMI verileri ile TSİ 17:30’da haftalık resmi ham petrol stokları takip edilecek. Beklenti stokların 2.2 milyon varil azalacağı yönünde. Forex piyasasında bu sabah WTI’da son geçen işlem 66.13$’ı gösteriyor. Brent petrolde ise işlemler 69.33$ seviyesinden geçmektedir.

Teknik Analiz: ABD tipi ham petrol(WTI) bu hafta %4 yükseldi ve 66.40$ direnç seviyesine yönelik seyrini sürdürüyor. 66.40$ seviyesinin yukarı yönde aşılması halinde direnç seviyesi 67.05$’da bulunmaktadır. Bu seviyenin de üzerinde mart ayında gördüğü 67.97$ seviyesi takibe alınabilir. 66.40$ seviyesinin altındaki aşağı yönlü seyirlerde ise 65.72$ ve 65.10$ seviyeleri destek konumunda bulunmaktadır.

Destekler: 65.72 / 65.10 / 64.80
Dirençler: 66.40 / 67.05 / 67.97

BRENT Teknik Seviyeler
Teknik Analiz: Brent petrolde yukarı yönlü seyir hakim. Yukarı yönlü seyrin devamında 70.05$ seviyesi direnç konumunda bulunmaktadır. Bu seviye üzerindeki hareketlerde 70.55$ ve 71.35$ seviyesine yönelik yukarı yönlü seyir devam edebilir. Aşağıda ise 68.90$ ve 68.35$ seviyeleri destek olarak takip edilebilir.

Destekler: 68.90 / 68.35 / 67.90
Dirençler: 70.05 / 70.55 / 71.35

EURUSD'da dalgalı seyir
EURUSD paritesi, forex piyasasında sabah saatlerinde 1,2020’li seviyelerde seyrediyor. Dolar endeksi ise 91,20’lerde. ABD Hazine Bakanı ve eski Fed Başkanı Janet Yellen’ın dün hükümetin harcama paketleri sebebiyle ekonominin aşırı ısınmasını önlemek için ılımlı faiz artışlarını değerlendirebileceğini söylemesiyle birlikte dolarda güçlenme görüldü. EURUSD 1,20 seviyesini test ederken risk iştahında azalma izlendi. Yellen’ın ilerleyen saatlerde faiz artışlarının öngördüğü ya da önerdiği bir şey olmamasını belirtmesiyle birlikte EURUSD paritesi tekrar 1,20 seviyesinin üzerinde dengelendi. Önümüzdeki günlerde ABD’de faiz artışlarına yönelik gelişmeler, paritenin yönünde belirleyici olabilir. Veri kanadında ise bugün ABD’den gelecek olan ADP Özel Sektör İstihdam Değişimi ve ABD ve Avrupa’dan gelecek olan Hizmet ve Bileşik PMI verileri takip edilecek.

Teknik Analiz: Parite teknik anlamda yönünü bulmaya çalışıyor. Yukarı yönlü hareketlerde 1,2052 ve 1,2071 dirençleri takip edilebilir. Olası geri çekilmelerde ise 1,20 desteği kritik bir nokta. Bu seviyenin altına inildiği takdirde 1,1948 seviyesi, destek olarak izlenebilir.

Dirençler: 1,2052 / 1,2071 / 1,2092
Destekler: 1,20 / 1,1980 / 1,1948

DolarTL'de tansiyon yüksek
ABD Hazine Bakanı J. Yellen’ın sözlü yönlendirmeyi faiz artırım eksenine çekmesi doları güçlendirirken DolarTL’yi baskıladı. Dolar kuru 8.31 seviyesinden bu sabah işlem görürken dolar endeksi 91 seviyesinin üzerindeki gücünü koruyor. Hazine Bakanı Janet Yellen, bir röportajda ABD ekonomisinin yüksek hükümet harcamaları nedeniyle aşırı ısınmasını önlemek için faiz oranlarının ılımlı bir şekilde artması gerekebileceğini söyledi. Daha sonra sözlü yönlendirmesini faiz artırımının öngörmediği ya da önerdiği bir şey olmadığı yönünde değiştirmesi sonrası piyasa bir miktar toparlandı denilebilir. Ancak bundan sonra piyasa da değişen algılamalarla birlikte yeni ve farklı beklentiler oluşabilir. Dolayısıyla bu açıklama sonrası Fed eyalet başkanlarından gelecek açıklamalar daha da önem kazanmış oldu. Dolar kurunda yön yukarı olmaya devam ediyor. Bugün ABD’de ADP özel sektör istihdam verisi takip edilecek. Piyasa ABD ekonomisine ilişkin verilere ve enflasyonu daha da belirginleştirecek en ufak bir işarete daha hassas bakacaktır.

Teknik Analiz: Dolar kurunda yükseliş eğilimi sürüyor. 8.18 altında yerleşik seyirler olmadığı müddetçe yukarı yönlü eğilim korunacaktır. Yakın direnç olarak 8.43 ve 8.55 seviyelerini izlemeye devam ediyoruz.

Destekler: 8.18 / 8.00 / 7.80
Dirençler: 8.32 / 8.43 / 8.55

EURTRY Teknik Seviyeler
Destekler: 9.91 / 9.76 / 9.70
Dirençler: 10.32 / 10.53 / 10.83

Viop Kontratları

Endeks Kontratı
VİOP 30 endeks kontratında spottaki 1465 üzerinde uzun pozisyonlar taşınabilir. 1500 seviyesi yakınlarında gelebilecek kar satışlarına karşı bu seviye yakınlarında kar realizasyonu gerçekleştirilebilir. Buna karşın 1500 üzerinde kalıcı seyirlerde ilave uzun pozisyonlar alınabilir. Kısa pozisyonlar için uygun ortam bulunmuyor.

Spot XU030 teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Destekler: 1465 - 1447 - 1410
Dirençler: 1500 - 1508 - 1550

Dolar Kontratı

DolarTL VİOP kontratında teknik görüşümüzde herhangi bir değişiklik bulunmuyor. Kısa pozisyonlar için uygun ortam henüz oluşmuş değil. 8.20 seviyesi stop loss alınarak uzun pozisyonlar korunabilir.

Spot Dolar teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Destekler: 8.18 / 8.00 / 7.80
Dirençler: 8.32 / 8.43 / 8.55

Ons Altın Kontratı
Ons altın VIOP kontratında, spottaki 1765 seviyesi üzerinde uzun pozisyonlar taşınabilir. Bu seviyeye geri çekilmelerde stop loss kullanılarak 1795 seviyesine doğru uzun pozisyon denemesi yapılabilir. 1795 seviyesi yakınlarında kar realizasyonu gerçekleştirilebilir. 1765 seviyesi altına sarkmalarda ise temkinli olmak adına uzun pozisyonlar sonlandırılabilir.

Spot Ons altın teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Dirençler: 1795 / 1826 / 1835
Destekler: 1764 / 1759 / 1735

Ekonomik Takvim
Saat Ülke Önem Veri Beklenti Önceki
10:00 TRY Yüksek TCMB Beklenti Anketi
10:55 EUR Yüksek Almanya Hizmet PMI (Nisan) 50,1 50,1
10:55 EUR Yüksek Almanya Bileşik PMI (Nisan) 56 56
11:00 EUR Yüksek Euro Bölgesi Hizmet PMI (Nisan) 50,3 50,3
11:00 EUR Yüksek Euro Bölgesi Bileşik PMI (Nisan) 53,7 53,7
15:15 USD Yüksek ABD ADP Özel Sektör İstihdam Değişimi (Nisan) 810K 517K
16:45 USD Yüksek ABD Hizmet PMI (Nisan) 63,1
16:45 USD Yüksek ABD Bileşik PMI (Nisan) 62,2
17:00 USD Yüksek ABD ISM İmalat Dışı PMI (Nisan) 64,3 63,7
17:00 USD Yüksek ABD ISM İmalat Dışı Endeksi (Nisan) 69,5 69,4
17:30 USD Yüksek ABD DOE Ham Petrol Stokları (30 Nisan) -2.191K 90K
17:30 USD Yüksek ABD DOE Cushing Petrol Stokları (30 Nisan) 722K
*Çin ve Japonya'da tatil sebebiyle piyasalar kapalı olacaktır.


 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.