BIM Analizi (Ahlatcı Yatırım)

Geçen sene Mart ayından itibaren başlattığı yükseliş trendini koruyarak hareketine devam eden BİMAS payları, Aralık ayı başında kısa bir düzeltme yaptıktan sonra potansiyelini korumaya devam ediyor. Geçen Perşembe ve Cuma günleri endekste yaşanan düzeltme hareketinde baskı yiyen şirket paylarında Fibo. 23.6 geri çekilme seviyesi destek olma işlevini dün yerine getirdi. Bu seviye 73.50 TL seviyesine denk geliyor. Geçen sene salgın nedeniyle birçok şirketin faaliyetleri olumsuz etkilenirken gıda perakendeciliği sektörü kısıtlamaların bu sektörde daha az uygulanması ve gıda talebi nedeniyle canlı kalabildi. Bu bağlamda şirket 2020 3Ç'de piyasa ortalama beklentisinin (533 milyon TL) üzerinde 654 milyon TL net kâr açıkladı. Bu katkıyla net kar marjı da 3Ç20'de, 3Ç19'daki %3,3'ten %4,8 seviyesine yükseldi. Bu sonuçların ardından şirket 2020 yıllık beklentilerini yukarı yönlü revize etti. Yıllık satış artışı %36 - %38 (eski beklenti - %32 +- 2), FVAÖK marjı %6,5 - %7,0 (eski beklenti - %6,0 +-0,5) olarak yukarı yönlü revize edildi. Şirket, sektörün bu yıl da çift haneli büyüme kaydedeceğini tahmin ediyor. 2021'de 1 milyar TL yeni yatırım ile yeni mağaza sayısını ve Fas ve Mısır'daki yatırımlarını artırmayı hedefliyor. 73.60 üzerinde tutunma sürdükçe kısa vadede 76.50 ve 78.00 TL seviyeleri hedeflenebilir. 78.00 üzerinde tutunma sağlanabilirse 83.00 TL sonraki hedef fiyat olarak izlenebilir. 73.50 TL altında ise 72.80 ve 71.20 TL seviyeleri test edilebilir. Hisse için yükseliş potansiyeli yönündeki iyimserliğimizi koruyoruz.

Destekler: 73.50 / 72.80 / 83.00
Dirençler: 76.50 / 78.00 / 27,48




 Ahlatcı Yatırım Menkul Değerler
http://www.ahlatciyatirim.com.tr
   
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.