Yurt Dışı Piyasalar Günlük Bülten (PhillipCapital)

Global Piyasalarda Gündem
" Dün, seçilmiş Başkan Donald Trump'ın Hazine Bakanı olarak Scott Bessent'i seçmesine ilişkin iyimserliğin etkisiyle Dow Jones %0,9 yükselerek yeni bir rekor seviyeye ulaşırken, S&P 500 ve Nasdaq Composite, Nvidia'daki % 4'lük düşüşe rağmen %0,3'er değer kazandı. ABD 10 yıllık tahvil faizi ise %4,3'ün altına geriledi. Ancak Trump'ın Meksika ve Kanada'dan ithal edilen tüm ürünlere %25, Çin'den ithal edilen ürünlere ise %10 ek gümrük vergisi getirmeyi planladığını açıklaması, bugün yeniden tahvil faizlerini yükselterek ABD dolarını kuvvetlendirdi. Açıklama, ABD endeks vadeli sözleşmeleri ve Asya piyasalarında baskı oluşturdu. Fed tarafında ise, şahin duruşuyla bilinen Minneapolis Fed Başkanı Neel Kashkari, dün Aralık ayında bir faiz indirimine açık olduğunun sinyalini verdi. Bu akşam açıklanacak Fed tutanakları, piyasa hareketlerini önemli ölçüde etkilemezse de yetkililerin duruşları hakkında kritik ipuçlar sunabilmektedir. Emtia tarafında, Orta Doğu'da olası ateşkes beklentisi ile dün sert kayıplar görüldü. Bugün ise, yatırımcıların ateşkesin gerçekleşip gerçekleşmeyeceğine dair gelişmeleri beklemesi ile yatay bir seyri hakim.
" Elektrikli araç üreticisi Rivian, Georgia eyaletinde üretim tesisi inşa etmek üzere ABD Enerji Bakanlığı'ndan 6,6 milyar$'a kadar ödünç için şartlı onay aldığını duyurdu. Şirket daha önce Georgia tesisinin maliyetini 5 milyar$ olarak tahmin etmişti. Ancak bu duyuru, Biden yönetiminin elektrikli araç destekçi politikalarının çoğunu geri alması beklenen seçilmiş Başkan Donald Trump'ın göreve başlamasından önce geldi. Rivian, Trump yönetimi görevi devralmadan önce krediyi kapatmak için Enerji Bakanlığı ile birlikte çalışacak. Rivian'ın daha küçük ve uygun R2 SUV ve R3 crossover gibi gelecekteki araçlarını üretmeyi planladığı Georgia fabrikasının faaliyeti 2028 yılında başlayacak. Seans öncesi işlemlerde Rivian (NASDAQ: RIVN) %7,66 artıda.
" Bloomberg News'ın haberine göre, Qualcomm'un Intel'i satın alma konusundaki ilgisinin, anlaşmayla ilgili karmaşıklıklar nedeniyle soğuduğu söyleniyor. Intel'in tamamının satın alınmasıyla ilişkin prosedürün Qualcomm için anlaşmayı daha az cazip hale getirdiği ve Qualcomm'un bunun yerine Intel'in birimlerine bakmasının veya ilgisini daha sonra yeniden canlandırmasının mümkün olduğu açıklandı. Seans öncesi işlemlerde Intel (NASDAQ: INTC) %0,12 artıda.
" Dün Super Micro Computer hisseleri, şirketin Nasdaq'tan çıkarılmayı önlemeye yönelik bir strateji açıklamasının ardından yükselişini sürdürdü. Sunucu üreticisi, açıklamanın ardından son yedi seansta %115 değer kazandı. Bu ralli, Super Micro Computer'ın BDO USA'yi yeni denetçisi olarak ataması ve Nasdaq'a listeleme düzenlemelerine uymak için ek süre talep eden bir plan sunduğunu açıklamasıyla başladı. Hatırlayacak olursak, Super Micro'nun kotasyon durumu, şirketin Ağustos ayında yıllık 10-K raporunun son teslim tarihini kaçırmasının ardından riskli hale gelmişti. Seans öncesi işlemlerde Super Micro (NASDAQ: SMCI) %0,52 eskide.
" Zoom Video Communications, 3Ç25'te hisse başına 1,38$ kar ve 1,16 milyar$ yönündeki analist beklentisine kıyasla 1,18 milyar$ hasılat elde etti. Şirketin çevrimiçi toplantı hizmetleri, pandemi sonrasında hibrit çalışma modellerinin normalleşmesi ile birlikte büyük kurumsal müşteri tabanından güçlü talep görmeye devam ediyor. Şirket, 2025 tam yılı için daha önce belirlediği 5,29$ - 5,32$ HBK ve 4,63 milyar$ - 4,64 milyar$ hasılat tahminini 5,41$ - 5,43$ HBK ve 4,65 milyar$ - 4,66 milyar$ hasılat aralığına yukarı yönlü güncelledi. Ayrıca şirketin genel kurulu, pay geri alım programına 1,2 milyar$ ekleyeceğini karar verdi. Seans öncesi işlemlerde Zoom (NYSE: ZM) %5,37 ekside.
" Analog Devices, 4. çeyrekte 1,67$ HBK ve 2,44 milyar$ hasılat elde ederek 1,64$ HBK ve 2,4 milyar$ yönündeki beklentileri aştı. Yarı iletken firması, mali 2024 yılının tamamı için yıllık %23'lük bir hasılat düşüşüne yol açan müşteri envanteri birikimiyle karşı karşıya kalmasına rağmen, faaliyet kar marjlarını %40'ın üzerinde tutmayı başardı. Mali 1Ç25'te şirket yönetimi, genellikle analist beklentilerine paralel olarak 1,43$ - 1,63$ HBK ve 2,25 milyar$ - 2,45 milyar$ hasılat tahminini açıkladı. Analog Devices'ın yapay zeka dışı yarı iletken sektöründeki durgunluğa rağmen sağlam finansal sonuçları kaydetmesi ile hisseler (NASDAQ: ADI) % artıda.

 

DuPont de Nemours, Inc. (NYSE: DD)

DuPont de Nemours, Inc. yapı malzemeleri, yapıştırıcı, elyaf, kumaş ve dokunmamış malzemeler, paketleme malzemeleri, su arıtma, tıbbi araç ve materyaller gibi teknoloji tabanlı materyal ve solüsyonlar üreten bir kimya şirketidir.

Dupont 5 Kasım'da yayınlanan 3Ç24 bilançosunda, geçen yılın aynı dönemine kıyasla %4 artışla 3,2 milyar$ hasılat ve %28 artışla hisse başına 1,18$ kazanç elde ederek, hisse başına 1,03$ kazanç yönündeki beklentileri aştı. Organik hasılat %5 büyüdü.

Şirket bu dönemde, satış hacmindeki ve kapasite kullanımındaki artış ve yeniden yapılanma eylemlerinin olumlu etkisiyle %11 artışla 857 milyon$ FAVÖK elde etti, böylece şirketin FAVÖK marjının 150 baz puan artışla %26,8'e genişlemesi olumlu.

Elektronik ve imalat pazarlarına yönelik satışlar, 3Ç23'e kıyasla %13 büyüyerek 1,55 milyar$'a erişirken, bu alanda %22 artışla 467 milyon$ FAVÖK elde edildi, FAVÖK marjı ise 210 baz puan genişledi. Su arıtma alanındaysa satış hacmi sabit kalırken, satış fiyatlarındaki %2 azalışın etkisiyle %2 azalışla 1,38 milyar$ hasılat elde edildi.

Şirket yönetimi 4Ç24'te 4Ç23'e kıyasla %6,5 artışla 3,07 milyar$ hasılat, %10,5 artışla 790 milyon$ FAVÖK ve %12,6 artışla hisse başına 0,98$ kazanç elde etmeyi bekliyor.

Satış hacmindeki büyüme momentumunun korunması ve marjlardaki genişlemenin etkisiyle şirket daha önce 3,06 - 3,11 milyar$ FAVÖK ve hisse başına 3,75$ - 3,80$ kazanç yönündeki 2024 yıl sonu beklentisini 3,13 milyar$ FAVÖK ve hisse başına 3,90$ kazanç yönünde yukarı güncelledi. (2023 mali yılında 2,94 milyar$ FAVÖK ve hisse başına 3,48$ kazanç elde etmişti.)

81$ yatay trendinden destek bularak yükselen DD hareketli ortalamaları üzerinde fiyatlanıyor. 80,50$ altında zarar kes çalıştırmak kaydıyla, 90$ ve 94$ hedeflenebilir.

 

Şubat Vadeli Altın Sözleşmesi

Jeopolitik gerilimin azalması ve ABD doların güçlü kalmasından baskılanan altın sözleşmesi, bu hafta açıklanacak kritik ABD Kişisel Tüketim Harcamaları (PCE) fiyat endeksi öncesinde toparlanmaya çalışıyor.

Dünkü %3,5'lik düşüşle birlikte kısa ve orta vadeli ortalamaların altına sarkan sözleşme, düşüş eğilimini sürdürürse 100 ve 200 günlük üstel ortalamaları da test edebilir. Bu seviyelerde bir konsolidasyon sağlanabilirse, kısa vadeli ortalamalar ve uzun vadeli ortalamaların arasında (2620,0$ - 2670,0$ arası) gün içi işlem imkanı sunabilir.

Sözleşme 21 günlük üstel ortalamanın belirlediği 2680,0$ üzerinde kapanış gerçekleştirirse, 2670,0$ altında zarar kes çalıştırarak 2730,0$ yatay trendini hedefleyen uzun pozisyon alınmasını öneriyoruz.

Eğer sözleşme 100 günlük üstel ortalamanın belirlediği 2617,0$ altında kapanış gerçekleştirirse, 2635,0$ üzerinde zarar kes çalıştırarak 2565,0$ yatay trendi hedefli kısa pozisyon alınmasını öneriyoruz.

 

Mart Vadeli Gümüş Sözleşmesi

İki hafta önce 200 günlük üstel ortalamaya yaklaşan gümüş sözleşmesi, toparlanmaya çalışsa da 50 günlük üstel ortalamanın oluşturduğu dirençle karşı karşıya kalarak tekrar sert geri çekilme yaşadı. Gümüş sözleşmesinin kalıcı bir yükselişe geçtiğinden emin olmak için makro veri kaynaklı haber akışı ile birlikte kuvvetli bir şekilde 50 günlük üstel ortalamasını aşması gerektiğini düşünüyoruz.

Sözleşme 31,100$ üzerinde kapanış gerçekleştirirse, 30,800$ altında zarar kes çalıştırarak 50 günlük üstel ortalamanın belirlediği 31,900$ hedefli uzun pozisyon alınmasını öneriyoruz.

Eğer sözleşme yükselen dipler ve yatay trendin kesiştiği 30,600$ altında kapanış gerçekleştirirse, 30,730$ üzerinde zarar kes çalıştırarak 200 günlük üstel ortalamanın belirlediği 30,080$ hedefli kısa pozisyon alınmasını öneriyoruz.

 PhillipCapital Menkul Değerler A.Ş.
  
 https://www.phillipcapital.com.tr/
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.