Uluslararası Sermaye Piyasaları - Günlük Rapor (İş Yatırım)

Eurotahvil Piyasaları

Haftanın ilk işlem gününün ekonomik veri takvimi sakin olurken ABD teşvik paketi konusundaki iyimserlik
ABD 10 yıllıklara satış getirdi. Güne %0.75 getiri seviyesi ile başlayan 10 yıllıklar %0.78’e kadar yükseldi.
Avrupa tarafında, İngiltere ve Almanya’da alımlar öne çıkarken sırasıyla %0.16 ve -%0.63 seviyesinden günü
sonlandırdılar. Fransa’da ise satış vardı ve kapanış -%0.34 seviyesinden oldu. Yurtiçinde primli seyir olurken
yaklaşık 10 baz puan gerileyerek 510 / 520 seviyelerinden işlem gören CDS hareketi de alımları destekledi.
2030 vadeli kıymet 89.65 civarında %6.68 getiri ile işlem gördü. Yeni ihraç olan beş yıl vadeli kıymetin getirisi
%6.45 civarından %6.37’e geriledi. Banka kıymetlerinde genel olarak yatay artıda hareket vardı; Türkiye
Sınai Kalkınma Bankası 2023 vadeli senior kıymet %7.38 getiri seviyesinden işlem görürken, İş Bankası
2028 vadeli sermaye benzeri kıymet %7.61 getiri seviyesinde fiyatlandı.

ABD & Avrupa Hisse Senedi Piyasaları

Demokrat temsilciler meclisi sözcüsü Pelosi’nin dün teşvik paketi ile ilgili yaptığı açıklamalar, piyasalara
olumlu havanın geri dönmesini sağladı. Vadeli ABD endeks kontratları seans öncesinde %1’e yakın değer
kazandı. Pelosi tarafından yapılan açıklamada, kongre Demokratları ve Beyaz Saray müzakerecileri arasında
farklılıkların devam ettiğini ancak, 3 Kasım seçimlerinden önce bir antlaşma için iyimser olduğunu paylaştı.
Bir diğer önemli nokta ise, Pelosi’nin seçimlerden önce bir paket üzerinde uzlaşılabilmesi için Beyaz Saraya
48 saat süre vermesi oldu. Seans öncesindeki olumlu havanın korunamaması ile birlikte endeksler satış
gördü. Dow Jones, S&P 500 ve Nasdaq günü sırasıyla %1,43, %1,63 ve %1,65 oranlarında kayıpla kapattı.
Paket haberleri Avrupa endekslerinin güne olumlu başlamasını sağlarken, Covid-19 ile mücadele
kapsamında alınan önlemler endekslerin çalkantılı bir seyir sürmesine sebep oldu. İtalya, ikinci dalgayı
engellemeyi amaçlayan bir dizi yeni önlem açıkladı. Yerel belediye başkanları akşam 9'dan sonra meydanlar
ve caddeler gibi halka açık alanlarda toplantıları sınırlamak için kapatma yetkisine sahip olacak. Olumlu bir
haber ise İngiltere’den aşı çalışmaları ile ilgili geldi. Bir rapora göre, Oxford Üniversitesi tarafından geliştirilen
ve AstraZeneca tarafından üretilen Covid-19 aşısının toplu olarak piyasaya sürülmesi Noel'den hemen sonra
gerçekleşebilir. AB ile Birleşik Krallık arasındaki gerginlik ise devam ediyor. Ocak ayına kadar bir antlaşmaya
varılamaması durumunda, İngiltere ve AB şirketleri Dünya Ticaret Örgütü kurallı çerçevesinde daha yüksek
maliyetler ve engellerle ticarette bulunacak. Seans sonlarına doğru satışların artmasıyla, Dax, Euro Stoxx 50
ve FTSE 100 sırasıyla %0,42, %0,32 ve %0,59 oranlarında ekside sonlandırdı.
S&P 500 sektörel dağılımına bakıldığında, tüm sektörlerin kayıpla kapandığı görüldü. Yaklaşık %2 kayıpla
enerji, bilgi teknolojileri ve iletişim en zayıf sektörler oldu. The Wall Street Journal'ın FedEx ve UPS ile ilgili
edindiği bilgiler hisselere olumlu yansıdı. İki şirketin nakliyecilerine tatil için kapasitelerinin sınırlarında
olduğunu bildirmesinin ardından primlendi. Buna karşın seans ortalarından itibaren gelen satışlarla hisseler
günü sırasıyla %1,1 ve %1,8 kayıpla sonlandırdı. American Airlines, Aralık ayında Boeing’in 737 Max jet
modeliyle hizmete geri dönmeyi planlıyor. Uçağın Federal Havacılık İdaresi tarafından yeniden
sertifikalandırılması bekleniyor. Havayolu şirketi hisseleri %0,35 oranında değer kazandı. Geçtiğimiz
günlerde yeni i-phone 12 modelini tanıtan Apple, tüketicilerin ilgisini topladı. Bir rapora göre, ön siparişlerin
kabul edilmesinin ardından, 24 saat içinde iki milyon adet sipariş aldı. Geçtiğimiz sene çıkan model içinse bu
rakam 800,000 daha az. Geniş 5G altyapısına sahip olan Çin, yeni ürüne en çok ilgi gösteren ülkelerden
oldu. Haberin etkisi gün içinde hisse fiyatlarına yansıtılmazken kapanışa doğru gelen satışlar %3 değer
kaybına yol açtı. Piyasalar yarın Netflix ve Procter& Gamble’ın bilançolarını takip ediyor olacak.
Dax endeksinde banka ve gayrimenkul hisselerine sırasıyla %0,66 ve %0,29 oranında gelen alımlar, endeksi
taşıdı. Sağlık ve bilişim teknolojileri sektörleri ise %1 civarında gelen satışlarla endeksin kayıpla
kapanmasına neden oldu. Endeksin en çok değer kazanan hissesi %1,72 primle Deutsche Bank olurken,
Delivery Hero ise %3,09 değer kaybetti. Otomotiv üreticilerinden BMW ve Volkswagen günü artıda
kapatırken, Daimler %1,19 oranında değer kaybetti.
Ekonomik veri akışı zayıf bir günü geride bıraktık. ABD ve Avrupa tarafından açıklanan önemli bir veri
bulunmazken, piyasalar Çin’in paylaştığı milli hasıla, sanayi üretimi ve perakende satış rakamlarını takip etti.
Çin ekonomisi üçüncü çeyrekte, 2019 yılının aynı dönemine kıyasla beklentilerin altında %4,9 oranında
büyüdü. Beklentiler ise %5,5’tu.Eylül ayı imalat ve hizmet verileri bir önceki seneye kıyasla beklentilerin
üzerinde sırasıyla %6,9 ve %3,3 oranlarında arttığı paylaşıldı.
Piyasalar yarın ABD’nin açıklayacağı, konut başlangıçlarını takip ediyor olacak. Avrupa da ise önemli bir veri
akışı bulunmamakta.
Emtia & FX Vadeli Kontratları (Futures)
Amerikan doları haftaya G10 para birimlerine karşı değer kaybederek başladı. Önemli bir ekonomik verinin
olmadığı ve teşvik paketinin konuşulmaya devam edildiği seansta, Dolar Endeksi gün içinde 93,75 seviyesini
görmesine karşın seans sonuna doğru 93,45’den işlem gördü. 93,20 yakınları gün içinde üç kez test
edilmesine rağmen, destek işlevi görmeyi başardı. İngiltere ve AB liderlerinin Kasım ayı ortasında Brexit ile
ilgili bir başka önemli toplantı düzenleyecekleri haberiyle birlikte, Sterlin Amerikan Doları’na karşı değer
kazandı. GBPUSD paritesi 1,3025’e kadar yükselmesine rağmen kalıcılık sağlayamadı; kapanışa doğru
1,2950 seviyelerinde hareket etti. EURUSD paritesi 1,1794’e kadar yükselerek son dört işlem gününün tepe
noktalarını test etmesinin ardından 1,1795 seviyesindeki 50 günlük hareketli ortalamasından gelen satıcılarla
1,1770 seviyelerine geriledi.

Spot Altın 1890 - 1920 arasındaki dar bantta işlem görmeye devam etti. Teşvik paketini içeren haberler,
performansı etkileyen ana itici güç olmaya devam ederken gün içinde 1918 seviyesini görmesine karşın,
seans başında oluşan pozitif havanın kaybedilmesi ile birlikte, kapanışa doğru 1900’dan işlem gördü. 3 ay
vadeli alüminyum kontratları diğer metallerden negatif ayrışarak günü %0,91 ekside tamamladı. Aynı vadeye
sahip bakır ve çinko kontratları ise günü sırasıyla %0,59 ve %2,26 artıda sonlandırdı. Uluslararası Para
Fonu, Orta Doğu ve Orta Asya ekonomik toparlanmasına ilişkin görünümünü aşağı yönlü revize etti. Bölge
için % 4,1'lik bir daralma öngörülürken, petrol ağırlıklı ekonomileri etkileyebilecek bir öngörü daha paylaşıldı.
Petrol fiyatlarının yakın zamanda dramatik bir toparlanma sergileyeceğini düşünülmezken, 2021'de fiyatların
varil başına 40 ila 50 dolar aralığında olması bekleniyor. Aralık vade Brent kontratları gün içerisinde $42,61
seviyesinin kırılmasıyla birlikte ABD kapanışında %1 ekside işlem görmekteydi. Aktif vade WTI kontratı
ise gün içerisinde 41,20 yakınlarına yükselse de ABD kapanışında %0,50 ekside olarak $40,65
seviyelerinden işlem gördü.

İş Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.isyatirim.com.tr

                                 ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.