Uluslararası Piyasalar - Günlük Rapor (İş Yatırım)

Eurotahvil Piyasaları
Merck şirketinin geliştirdiği Covid-19 ilacına dair açıklanan olumlu gelişmeler piyasanın moralini düzeltirken, ABD tahvil getirilerinde izlenen yükselişi de frenlemiş oldu. Özellikle ABD seans açılışı sonrası gelen alımlarla ABD 10 yıllık tahvil getirisi 2 baz puana yakın daralarak 1,47 seviyelerinde fiyatlandı. Avrupa tarafında da 10 yıllık tahvillerde alıcılı seyir hakim oldu. 10 yıllık tahvil getirilerinde İngiltere 2 baz puan, Fransa 3 baz puan ve Almanya 2,5 baz puan geriledi. Gelişmekte olan ülke eurotahvillerinde ise karışık seyir görüldü. Türkiye 10 yıllık USD kıymet 3,6 baz puan genişledi. 2026 vadeli eurotahvil $95,80 ve 2028 vadeli kıymet $98,75 seviyelerinde işlem gördü. Türkiye 5 yıllık CDS primi hafif gerilemeyle 433,5 seviyelerinde fiyatlandı.
ABD & Avrupa Hisse Senedi Piyasaları
ABD hisse senetleri, Covid-19’a yönelik ağızdan alınan yeni bir ilaç tedavisinin ekonomik toparlanmaya bağlı şirket hisselerinin performansını desteklemesi ile birlikte Ekim ayına kuvvetli bir giriş yaptı. Dow Jones ve S&P 500 endeksleri sırasıyla %1,43 ve %1,15 oranlarında günü artıda tamamlarken, teknoloji ağırlıklı Nasdaq endeksi ise beş günlük kayıp serisini kırdı ve %0,82 oranında primlendi. Demokratlar daha geniş bir sosyal harcama bütçesi üzerinde anlaşmaya varmaya çalışırken, mecliste altyapı paketine yönelik oylama beklemeye alındı. ABD Ticaret Temsilcisi Katherine Tai’nin Pazartesi günü Washington’da yapacağı bir konuşmada Biden yönetiminin sorunlu ABD-Çin ticaret ilişkisi için uzun zamandır beklenen stratejisini açıklayacağı belirtildi. Avrupa hisse senedi piyasaları, enflasyon korkularının artmasıyla birlikte günü satıcılı tamamladı. DAX, FTSE 100 ve Euro Stoxx 50 sırasıyla %0,68, %0,84 ve %0,32 oranlarında değer kaybetti.
S&P 500 endeksinde yer alan on bir sektörden onu günü kazanımlarla tamamlarken, %3,3 oranında primleriyle öne çıkan sektör enerji oldu. Hammadde ve finansallarda %1,6 civarında görülen kazanımlar ise endeksi destekledi. Merck hisseleri, yeni antiviral hapının Covid hastaları için ölüm veya hastaneye yatış riskini %50 azalttığını açıklamasının ardından seansı %8,37 oranında artıda tamamladı. İlaç şirketi, acil kullanım yetkisi için başvuruda bulunmayı planlıyor. Covid-19 tedavisine yönelik ilaç çalışmalarında bulunan diğer şirketler, Merck’in oral hapının klinik bir denemede pozitif veriler göstermesinin ardından değer kaybetti. Moderna %11 civarında düşerken, Regeneron hisseleri %5,68 oranında geri çekildi. Gelişmeden olumlu etkilenen sektörler arasında ise havayolu yer aldı. United Airlines, Delta Air Lines ve American Airlines %5,5 ila %8 arasında primlendi. Southwest Airlines ise JPMorgan’ın da şirkete yönelik yaptığı olumlu yorumların ardından %5,68 oranında değerlendi. Zoom ve Five9, $14,7 milyarlık bir anlaşmayı sonlandırdı. Five9 hissedarları Zoom tarafından önerilen satın almayı reddetti. Zoom ve Five9 hisseleri sırasıyla %2,32 ve %4,71 oranlarında yükseldi.
DAX endeksinde yer alan on sektörden sadece üçü günü kazanımlarla tamamlarken, sağlık ve temel tüketim hisselerinde sırasıyla %2,04 ve %1,75 oranlarında görülen kayıplar endeksi aşağı çekti. Gayrimenkul ve altyapı sektörleri ise %1,2 civarında primlenerek endekse destek oldu. Endekste en iyi performansı gösteren şirket %1,91 oranında kazanımları ile E.ON olurken, Sartorius ise %6 oranında değer kaybederek endekste en kötü performansı sergiledi. Daimler hissedarları, her iki şirketin de değerini artırmak amacıyla, genişleyen kamyon bölümünü Mercedes-Benz lüks otomobil operasyonlarından ayırma planına destek verdi. Şirket hisseleri günü %0,85 oranında artıda sonlandırdı. Endekste yer alan otomobil üreticilerinde ise ayrışmalar görüldü. Porsche hisseleri günü %0,33 oranında ekside tamamlarken, Volkswagen’de ise yatay bir kapanış gerçekleşti. Öne çıkan şirket ise %1,29’luk kazanımlarla BMW oldu. Satıcılı seyrin baskın olduğu seansta yatırımcılara pozitif getiri sunan şirketlerden öne çıkanlar; Vomovia %1,7, Deutsche Boerse %1,6 ve Airbus %1,5 oldu.
Ekonomik veri takviminin yoğun olduğu haftanın son işlem gününde yatırımcılar ABD’ye odaklandı. Ağustos ayı kişisel gelir kalemi beklentilere paralel %0,2 açıklanırken, harcama kalemi ise tahminlerin hemen üzerinde %0,8 seviyesinde gerçekleşti. ABD Çekirdek enflasyonu Ağustos’ta bir yıl öncesine göre %3,6 artarak 30 yılın en büyük sıçramasını kaydetti. Eylül ayı ISM imalat endeksi 59,5 seviyesinde yer alan tahminlerin üzerinde 61,1 olarak duyurulurken, Ağustos ayı inşaat harcamaları beklentilerin altında yatay kaldı. Michigan Üniversitesin paylaştığı Eylül ayı tüketici güveni anketi ise 71’den 72,8’e revize edildi. Cuma günü yayınlanan resmi verilere göre, Eylül ayında Avrupa bölgesi enflasyonu yıllık bazda %3,4 arttı ve bu rakam Eylül 2008’den bu yana görülen en yüksek seviye oldu.
Avrupa bölgesinde haftaya Almanya’nın açıklayacağı Ağustos ayı fabrika siparişleri ve endüstriyel üretimi öne çıkmakta. ABD’de ise takvim daha yoğun olacak. Eylül ayı ADP istihdam verisi ve tarım dışı istihdam raporu yatırımcılar tarafından yakından takip ediliyor olacak. Öne çıkan diğer veriler ise Ağustos ayı fabrika siparişleri, Eylül ayı işsizlik rakamı ve saatlik ücretlerdeki değişim.

Emtia & FX Vadeli Kontratları (Futures)
Enflasyon tedirginliği ile hafta genelinde hakim olan negatif hava, son işlem gününde ABD üretim verisinde pozitif seyir ve Merck’in Covid ilacının yarattığı beklenti ile dağıldı. Dolar endeksinde hafta boyu izlenen yükselişle son 1 yılın zirvesi görülmüştü. Ancak bugün endeks, yükselişine ara verdi ve 94 seviyesinin hemen üzerinde haftayı kapattı. Buna paralel olarak EUR/USD paritesi günün son saatlerinde yönünü yukarı çevirdi ancak önemli bir toparlanma gözlemlenmedi. Güne 1,1580 seviyesinde başlayan paritede kapanış 1,1595 seviyelerinde gerçekleşti. Bugünkü kapanışla birlikte EUR/USD paritesi Temmuz 2020’den bu yana en düşük haftalık kapanışı yapmış oldu. USD/JPY paritesi son iki gündür test ettiği Şubat 2020 zirvesi olan 112 seviyesinden dönerek haftayı 111’in hemen üzerinde sonlandırdı. Dolardaki yavaşlama altın ve gümüş fiyatlarının da toparlanmasına yardımcı oldu. Spot altın yaklaşık $3 yükselerek $1760 seviyelerinde ve spot gümüş %1,5’in üzerinde primle $22,52 seviyelerinde günü sonlandırdı.
Haftaya yükselişle başlayan petrol fiyatlarında ara ara geri çekilmeler olsa da güçlü konumunu korudu. Haftanın son işlem gününde hem Brent hem de WTI petrolde %1 civarı primlerle kapanış gerçekleşti. Kapanışta Brent $79,20 ve WTI petrol $75,75 seviyelerinde işlem gördü. Pazartesi günü gerçekleşecek olan OPEC toplantısında üretim artışı karar bekleniyor. Ancak bu beklentiye rağmen petrol talebinde artış öngörülmesi fiyatı destekliyor. Aynı zamanda Goldman Sachs, JP Morgan gibi büyük bankaların petrol fiyat tahminlerini yukarı revize etmesi dikkat çekiyor. Enerji grubu emtialarının yanı sıra tarımsal emtia piyasasında da arz sorunları kaynaklı fiyat yükselişleri izleniyor. Dün açıklanan çeyrek dönem stok verisinde ABD buğday stoklarının beklentinin altında gelmesi sonrası buğday fiyatları %4,5 primli kapanış yaptı. Pamuk bugün %1,2 geri çekildi ancak haftalık kazancı %8,9 seviyesinde gerçekleşmiş oldu. Kahve kontratı bugün %5,2 değer kazanarak son 2 ayın zirvesini test etti.



İş Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.isyatirim.com.tr

                           ***
                  Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.