TSKB 3Ç23 Kar Analizi (İş Yatırım)

Güçlü temeller ve karlılık dinamikleri sürüyor
Gerçekleşen ve Tahminler
TSKB beklentilerin hafif üzerinde bir üçüncü çeyrek net karı açıkladı. TSKB yılın üçüncü çeyreğinde TL 1,857mn solo net kar açıkladı. Açıklanan kar rakamı beklentimiz. ve ortalama beklenti olan TL 1,8 milyarın bir miktar üzerinde bir gerçekleşme. Kar rakamı çeyreklik bazda %5 artarken, yıllık kümülatif olarak ise net kar %90 artış göstermiş durumda. 2023’ün ikinci çeyreğinde bankanın öz kaynak karlılığı yıllıklandırılmış olarak %42’ye ulaşarak geçmiş yıl ortalamalarının çok üzerine çıktı. Banka yılın üçüncü çeyreğinde TL 150mn serbest karşılık ayırarak toplam serbest karşılık miktarını TL 1.75 milyara taşımış durumda. Serbest karşılığa göre düzeltilmiş özkaynak karlılığı ise %46seviyesine ulaşmış durumda. Ayrıca serbest karşılığa göre düzeltilmiş çeyreklik net kar artışı %11 düzeyinde gerçekleşti. TSKB’nin net faiz marjı üçüncü çeyreğe göre yaklaşık 60 gerilerken, son dört çeyrek kümüle marj ise 30 baz puan genişleyerek %6.6 seviyesine geldi. Bankanın güçlü aktif kalitesi sayesinde karşılık giderleri negatif seyrini koruyor. Kur riski etkisi hariç tutulduğunda bankanın üçüncü çeyrekteki net ris maliyeti -30 baz puan olarak gerçekleşti. Güçlü seyreden ana faaliyet gelirleri yanında bir önceki çeyreğe göre iki katına çıkan net ücret ve komsiyon gelirleri toplam karlılığı desteklemiş gözüküyor

 Detaylı bilgi almak, İş Yatırım'ın güncel raporlarına ulaşmak için aşağıdaki linki kullanabilirsiniz.
https://arastirma.isyatirim.com.tr/2023/11/01/sirket-raporu-turkiye-sinai-kalkinma-bankasi-tskb-is-3-ceyrek-sonuclari/

İş Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.isyatirim.com.tr

           ***
           Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.