Teknik Analiz Bülteni (Anadolu Yatırım)

BIST100 Endeksi
                                                                              
Destekler : 9800-9600-9500-9400
Dirençler : 10150-10250-10400-10500

BİST 100 endeksi geçtiğimiz haftayı 9768- 10159 bandında hareketle 9971,16 puandan tamamladı. Haftanın son işlem gününde ise hareket bandı 9768- 9980 olurken gün sonunda işlem hacmi 73,7 milyar TL olarak geçekleşti. Haftalık bazda BİST 100 endeksi %0,63, sınai endeksi %0,95 değer kaybederken bankacılık endeksi %0,52 değer kazancı ile pozitif ayrıştı. Geçtiğimiz haftaki işlemlerde endekse puan bazlı en çok katkıyı ASTOR, BRSAN, BTCIM sağlarken; THYAO, TUPRS, BIMAS endeksi baskılayan tarafta yer aldı.Bankacılık endeksinde haftanın son işlem gününde sert satış baskısı takip edildi. Geri çekilmelerin 22 günlük AO (13828) aşağısına kadar devam ettiği XBANK’ta kısa vadeli yön negatif seyretti. Yeni haftaki işlemlerde yukarı yönde 14000 önemli bir direnç olup bu seviye ve üzerinde kalıcılıklar ile yükselen hareket takip edilebilir. Yukarı yönde önemli ortalamaların bulunduğu 14135-14450 bölgesi üzerinde yükseliş hız kazanabilir. Olası geri çekilmelerde ise satış baskısı orta vadeli yönde izlediğimiz önemli destek seviyesi olan 200 günlük AO (13267) yakınları test edilebilir. BIST100 endeksinde haftanın son işlem gününde hızlanan satışlar ile 9800 direnci aşağı yönde geçildi. Son bir aylık alçalan kanalın üst bandı (9950) aşağısında kapanışın takip edildiği endekste, teknik görünüm negatif seyretmektedir. Endekste orta vadeli görünümün yeniden pozitif seyretmesi için 200 günlük AO (9924) ve üzerinde kapanışlar hedeflenebilir. Bu seviye üzerinde yukarı yönde 1000 psikolojik direnci ve geçtiğimiz haftanın tepe seviyesi olan 10159 izlenebilir. Olası geri çekilmeler halinde ise satışlar 9600 ve 9523 desteklerine kadar devam edebilir. Bu bölgenin altında ise satış baskısının ivme kazanması beklenebilir. Orta vadeli teknik göstergelerden MACD günlük bazda sıfır çizgisi altında ve “AL” konumunda bulunmaktadır. Kısa vadeli teknik göstergelerden RSI’da ise negatif yönelim izlenmektedir. Endekste geçtiğimiz hafta işlemler dolar bazlı 2,87- 2,93 cent aralığında ve kapanış 2,87 centten gerçekleşti. Endekste kritik eşik olarak izlediğimiz 3,00 centin yukarısında tekrar fiyatlamalar ile yükselişin hız kazanması beklenebilir. Olası geri çekilmelerde 2,80-2,75 cent destek bölgesi takip edilebilir.

Geçtiğimiz hafta, ABD’de beklentilerin altında gerçekleşen verileri, işgücü piyasasının soğumaya başlamış olabileceğine yönelik beklentileri kuvvetlendirdi. Diğer yandan Fed üyelerinden gelen açıklamalar takip edildi Chicago Fed Başkanı Goolsbee, Fed'in önümüzdeki 12 ay boyunca birden fazla indirimini öngördüğünü belirtti. Goolsbee ayrıca soğuyan işgücü piyasası hakkında daha fazla uyarı işareti gördüğünü söyledi. ABD Hazine Bakanı Yellen ise son soğuma işaretlerine rağmen ABD’de işgücü piyasasının sağlıklı olduğunu söyledi. New York Fed Başkanı Williams ise politika duruşundaki kısıtlayıcılık derecesini azaltmanın artık uygun olduğunu bildirdi. Bu hafta açıklanacak olan enflasyon verileri öncesinde CME Group eylül ayı 25 baz puanlık faiz indirim olasılığı %70; 50 puanlık indirim beklentisi ise %30 olarak fiyatlanmaktadır. Ayrıca Cuma günü Fitch Türkiye kredi notu değerlendirmesinde Türkiye’nin “B+”’ olan kredi notunu bir kademe artırarak “BB-“‘ye yükseltmesi ile birlikte yatırım yapılabilir seviyenin üç kademe altında bir kredi notuna ulaşıldı. Geçtiğimiz hafta dolar endeksi (DXY) %0,55 değer kaybederken, ABD 10 yıllık tahvillerinde hafta kapanışı %3,72’den gerçekleşti. istihdam verilerinin beklentilerin altında gelmesiyle yönün alıcılı seyrettiği Ons altında hafta kapanışa doğru satış baskısı etkili oldu. Ons altın haftayı %0,24 değer kaybı ile tamamladı. Son ön dört ayın en düşük seviyelerini test eden brent petrolde, OPEC+ kırılgan taleple birlikte düşen fiyatlar nedeniyle petrol üretim artış planını ertelemesinin ardından toparlanmalar takip edildi. Haftalık bazda brent petrolde değer kaybı %7,20 olarak gerçekleşti. ABD borsalarında geçtiğimiz hafta yön ABD ekonomisinin beklenenden hızlı soğuyabileceği endişelerinin artması ile negatif seyretti. Haftalık bazda S&P 500 %4,25, Dow Jones %2,93 Nasdaq %5,77 değer kaybetti.

Bu sabah, ABD vadelileri pozitif, Asya borsaları negatif yönde seyrediyor. Dolar endeksi (DXY) sabah saatleri itibarıyla 101,33 ile ABD 10 yıllık tahvil getirileri ise %3,74 ile pozitif yönde bulunuyor. Geçtiğimiz haftayı 2500 dolar eşik değerinin altında tamamlayan Ons altın, bu sabah 2496 dolardan işlem görmektedir. Geçtiğimiz hafta sert satış baskısının takip edildiği brent petrol, bu hafta izlenecek OPEC aylık raporu öncesinde varil başına 71,73 dolar ile pozitif yönde seyrediyor. Bu hafta küresel piyasalarda ABD’de enflasyon rakamları, Euro Bölgesi’nde ECB faiz oranı kararı ve Başkan Lagarde’ın konuşması, Almanya ve Çin’de enflasyon rakamları, İngiltere’de büyüme rakamları, Japonya’da ÜFE ve GSYH, yurt içinde ise ödemeler dengesi istatistikleri ile TCMB piyasa katılımcıları anketi takip edilecek. Yurt içinde bu hafta ayrıca BIZIM ve TCELL’ın finansallarını açıklaması beklenmektedir. Bugün ise ABD’de New York Fed enflasyon beklentileri anketi, Euro Bölgesi’nde Sentix yatırımcı güveni öne çıkıyor. Yurt içinde ise bugün finansal araçların reel getiri oranı takip edilecek. BIST 100 endeksinde haftanın ilk işlem gününe pozitif yönde başlanmasını bekliyoruz. Endekste orta vadeli görünümün yeniden pozitif seyretmesi için 200 günlük AO (9924) ve üzerinde kapanışlar hedeflenebilir. Bu seviye üzerinde yukarı yönde 1000 psikolojik direnci ve geçtiğimiz haftanın tepe seviyesi olan 10159 izlenebilir. Olası geri çekilmeler halinde ise satışlar 9600 ve 9523 desteklerine kadar devam edebilir

VIOP30 Yakın Vade Kontratı

Destekler : 11100-11000-10800-10700
Dirençler : 11500-11700-11900-12000

VIOP yakın vade kontratı Cuma günkü işlemleri 11307 uzlaşma fiyatından tamamladı. Vadeli kontratta haftalık değer kaybı %1,64 olarak gerçekleşti. Geri çekilmelerin 11300 desteği yakınlarına kadar devam ettiği kontratta, orta-uzun vadeli yükselen kanal alt bandının bulunduğu 11100 kritik eşik olup,bu seviyenin aşağı yönde geçilmesi halinde teknik görünümde bozulmalar takip edilebilir. Yukarı yönde ise 11500 ve 11600 dirençleri hedeflenebilir. Bu bölgenin yukarı yönde geçilmesi ile yükselişin hız kazanması beklenebilir. Orta vadeli yönde 12000 üzerinde kapanışlar ile yükselen hareket onay kazanabilir.

USD/TL Spot

Destekler : 33,93-33,85-33,73-33,50
Dirençler : 34,10-34,15-34,25-34,59
                                        
USD/TL’de geçtiğimiz haftaki işlemlerde 33,8656- 34,1009 bant aralığında hareket etti. USD/TL’de haftalık değer kaybı ise %0,28 olarak gerçekleşti. Kurda kısa vadeli yönde takip ettiğimiz 5 günlük AO (33,97) yakınlarında dengelenmeler takip edildi. Yukarı yönde yeniden 34,00 ve üzerinde tutunmalar ile 34,10 ve 34,25 dirençleri izlenebilir. Olası geri çekilmelerde 33,93 (22 günlük AO) ve 33,80 destekleri izlenebilir. Geçtiğimiz hafta yurt içinde güncellenen Orta Vadeli Program’a (OVP) göre 2024 yılı için %33 olan enflasyon %41,5 yükselirken 2025 yılı için %15,2 olan TÜFE beklentisi %17,5'e çıkarıldı. Uluslararası Kredi Derecelendirme Kuruluşu Fitch, Türkiye kredi notu değerlendirmesinde Türkiye’nin “B+”’ olan kredi notunu bir kademe artırarak “BB-“‘ye yükseltti, görünümü pozitiften durağana çekti. Bu hafta ise ödemeler dengesi istatistikleri ile TCMB tarafından gerçekleştirilen piyasa katılımcıları anketi öne çıkıyor. TCMB verilerine göre Haziran ayında cari işlemler hesabı 407 milyon ABD doları fazla kaydetmiştir. Foreks anketinde ödemeler dengesinin temmuz ayında 700mn USD fazla vermesi bekleniyor. Katılımcıların cari yıl sonu döviz kuru (ABD Doları/TL) beklentisi bir önceki anket döneminde 37,37 TL iken, bu anket döneminde 37,28 TL olmuştur. 12 ay sonrası döviz kuru beklentisi ise bir önceki anket döneminde 41,52 TL iken, bu anket döneminde 42,03 TL olarak gerçekleşmiştir. ABD’de bu hafta Fed’in faiz indirimlerini şekillendirmesi bakımından yakından izlenen enflasyon verileri takip edilecek. TÜFE verileri ile DXY’da yön volatil seyredebilir. Yukarı yönde 101,85 ve 102,30 dirençleri, olası geri çekilmelerde ise 100,80 ve 100,50 destek seviyeleri takip edilebilir

EURO/USD Paritesi

Destekler : 1,1050-1,1000-1,0980
Dirençler : 1,1100-1,1150-1,1200
       
EUR/USD’da geçtiğimiz hafta işlemler 1,1056-1,1156 bandında gerçekleşti. 1,10 üzerinde seyreden paritede haftayı %0,35 değer kazancı ile tamamladı. 1,1086’da haftayı kapatan paritede 1,150 ve 1,1025 destekleri takip edilebilir. Yukarı yönde 1,11 ve 1,1150 dirençleri de korunmaktadır. Bu seviyelerin geçilmesi durumunda 22 günlük AO(1,1091) destek olarak da takip edilebilir. Euro Bölgesi’nde geçtiğimiz hafta 2Ç24’e ilişkin büyüme verileri gündemin odağındaydı. Euro Bölgesi ekonomisi 2Ç24 döneminde çeyreklik %0,2, yıllık %0,6 büyüdü. Beklentiler sırasıyla %0,3 ve %0,6 seviyesinde bulunuyordu. Bu hafta ise Euro Bölgesi’nde ECB’nin faiz oranı kararı yakından takip edilecek. ECB’nin eylül ayı kararında faiz oranında 25 baz puan indirim ile giderek %4 seviyesine çekmesi bekleniyor. İndirim kararı paritenin yönüne etki edebilir. ABD’de ise enflasyon verileri gündemin odağında olacak. ABD’de TÜFE’nin ağustos ayında aylık %0,2, yıllık bazda %2,6 artış göstermesi; çekirdek TÜFE’nin ise aylık %0,2 artış göstermesi bekleniyor. Beklentilerin altında bir veri seti, pariteye yukarı yönde destek olabilir.

XAU/USD (Ons Altın/$)

Destekler : 2470-2450-2430
Dirençler : 2531-2550-2570

ONS altın geçtiğimiz hafta işlemlerde 2471-2529 bandında hareket etti. Haftayı %0,24 değer kaybı ile tamamlayan ONS altın son işlem gününde tarihi zirve(2531) yakınlarını test ettikten sonra 2500 doların altında kapattı. 2500 doların önemli bir eşik olduğu değerli madende satış baskısının artması halinde 2470 ve 2450 dolar destekleri takip edilebilir. Yukarı yönde 2500 doların geçilmesi halinde ise tarihi zirve(2531) ve 2550 dolar dirençleri takip edilebilir. ABD’de geçtiğimiz hafta önemli işgücü piyasası verileri takip edildi. Fed’in yakından takip ettiği Tarım Dışı İstihdam ağustos ayında 142bin kişi arttı. Beklenti 164binde bulunuyordu. Önceki ayın verisi 89bine revize edildi. İşsizlik oranı ise Temmuzda %4,2 olarak beklentilere paralel açıklandı. Ortalama saatlik kazançlar aylık %0,4 artarak yıllık bazda %3,6’dan %3,8’e yükseldi. Ortalama saatlik kazançlarda beklenti aylık %0,3, yıllık %3,7 artış olacağı yönündeydi. Bu hafta ise ABD’de enflasyon verileri gündemin odağında olacak. ABD’de TÜFE’nin ağustos ayında aylık %0,2, yıllık bazda %2,6 artış göstermesi; çekirdek TÜFE’nin ise aylık %0,2 artış göstermesi bekleniyor. ÜFE’nin de aylık bazda %0,2 artış göstermesi beklenmektedir. Beklentilerin üzerinde bir veri seti ONS altında alış baskılarını arttırabilir.

GBP/USD Paritesi

Destekler : 1,3100-1,3080-1,3050
Dirençler : 1,3200-1,3230-1,3271
GBP

GBP/USD geçtiğimiz hafta işlemlerde 1,3087-1,3239 bandında hareket etti. Dar bir bantta işlem gören paritede 1,32 seviyesinin yukarı yönlü aşmasının ardından haftayı 1,3129 seviyesinde kapattı. Paritede 1,31 ve 1,3080 destekleri takip edilebilir. Yukarı yönlü özellikle 1,3150 seviyesinin yukarı yönlü aşılması ile 1,32 ve 1,3230 dirençleri çalışabilir. İngiltere’de geçtiğimiz hafta PMI verileri odaktaydı. Ağustos ayı final verilerinde Bileşik PMI 52,8’den 53,8’e yükselerek 53,4 beklentilerinin; hizmet PMI ise 52,5’ten 53,7’ye yükselerek 53,3 beklentilerinin üzerinde gerçekleşti. İmalat PMI ise 52,5 puan ile beklentilerine paralel gerçekleşti. ABD’de ise Fed’in yakından takip ettiği Tarım Dışı İstihdam ağustos ayında 142bin kişi arttı. Beklenti 164binde bulunuyordu. İşsizlik oranı ise Temmuzda %4,2 olarak beklentilere paralel açıklandı. Bu hafta İngiltere’de önemli veriler gündemde olacak. Temmuz ayına ilişkin ortalama gelir + ikramiye endeksi ile işsizlik oranı takip edilecek. İngiltere Merkez Bankası’nın enflasyon hedeflemesinde yakından izlediği ortalama gelir + ikramiye endeksi haziranda %4,50 seviyesinde gerçekleşmişti. Ülkede işsizlik oranı ise %4,20’de bulunuyor. ABD’de ise veri gündeminde yakından takip edilecek olan TÜFE’nin ağustos ayında aylık %0,2, yıllık bazda %2,6 artış göstermesi; çekirdek TÜFE’nin ise aylık %0,2 artış göstermesi bekleniyor. Beklentilerin altında bir enflasyon verisi, pariteye yukarı yönde destek olabilir.




  Anadolu Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş.
  http://www.anadoluyatirim.com.tr/
 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.