Sabah Bülteni (Ahlatcı Yatırım)

JEOPOLİTİK RİSK GÖLGESİNDE MERKEZ BANKALARININ FAİZ KARARLARI BEKLENİYOR

Türkiye İstatistik Kurumu (TÜİK) Ekim ayına ait mevsim etkilerinden arındırılmış (MEA) "Hizmet, Perakende Ticaret ve İnşaat Güven Endeksleri" açıkladı. Güven endeksi hizmet sektöründe %0,5 arttı, perakende ticaret sektöründe %3,3 azaldı, inşaat sektöründe %0,9 arttı. Mevsim etkilerinden arındırılmış güven endeksi Ekim ayında bir önceki aya göre; hizmet sektöründe %0,5 oranında artarak 113,6 değerini, perakende ticaret sektöründe %3,3 oranında azalarak 113,9 değerini ve inşaat sektöründe %0,9 oranında artarak 89,1 değerini aldı.

Merkez Bankası (TCMB), Ekim ayı imalat sanayi kapasite kullanım oranlarını açıkladı. İmalat sanayi genelinde mevsimsel etkilerden arındırılmış Kapasite Kullanım Oranı (KKO-MA), bir önceki aya göre 0,1 puan azalarak yüzde 76,8 seviyesinde gerçekleşmiştir. Mevsimsel etkilerden arındırılmamış Kapasite Kullanım Oranı (KKO), bir önceki aya göre 0,1 puan artarak yüzde 77,4 seviyesinde gerçekleşmiştir.

Ekonomi Araştırma Enstitüsü (IFO) İşdünyası Güven Endeksi sonuçlarına göre; Almanya'da Ekim'de bir önceki aya göre yükselerek 86,9 puan olarak gerçekleşirken bu 2023 Nisan ayından bu yana ilk artış olarak kaydedildi. Piyasa beklentisi ise bu dönemde endeksin 85,9 puana çıkması yönünde şekilleniyordu. Ifo Başkanı Clemens Fuest, konuya ilişkin değerlendirmesinde, Alman şirketlerinde ekonomiye ilişkin duyarlılığın iyileştiğini belirterek, "Şirketler mevcut işlerinden biraz daha memnun. Yöneticilerin gelecek aylara ilişkin görüşleri daha az karamsardı. Almanya ekonomisi ileride olumlu bir gelişme yaşayabilir." ifadelerini kullandı. İşdünyası beklentiler endeksi ise 83,3 puan beklentisinin üzerinde gerçekleşerek Eylül'deki 82,9 puan seviyesinden Ekim'de 84,7 puana yükseldi.

Hafta ortasını geride bırakırken küresel piyasalarda özellikle tahvil piyasasındaki gerilimin azalmasıyla pozitif bir seyir izlenirken Orta Doğu'daki çatışmalara yönelik belirsizlikler ve bölgeden gelen haber akışı takip edilmeye devam ediyor. Bugün yurtiçinde TCMB PPK Faiz Kararı Toplantısı ve Avrupa Merkez Bankası'nın Faiz Kararı Toplantısı takip edilecek. Yurtiçinde beklentiler bankanın politika faizini 500 baz puan artırarak %30 seviyesinden %35 seviyesine yükselteceği yönünde oluştu. Euro Bölgesi'nde ise ekonomik durgunluk ve gelen son verilerin ardından bankanın politika faizini %4,50 seviyesinde sabit tutması bekleniyor. Enerji fiyatlarında bir şok yaşanmaması ve Ortadoğu'daki krizin ekonomik aktivitelere zarar vermeyecek şekilde sonuçlanmasına bağlı olarak da bankanın faizi birkaç çeyrek daha mevcut seviyelerde koruyacağı tahmin ediliyor.

Bugün TCMB ve ECB'nin gerçekleştireceği toplantılar ile birlikte ABD'de 3.çeyrek GSYH rakamları ilk tahminleri ile haftalık işsizlik maaşı başvuruları açıklanacak. İlk tahminlere göre, reel gayri safi yurtiçi hasıla 2023 yılının üçüncü çeyreğinde yıllık %4,3 artması beklenirken, bir önceki işsizlik maaşı başvurularının beklentilerin çok altında kalması ile sıkı iş gücüne işaret etmesine karşın yeni verilerin ardından Fed'in nasıl bir yol izleyeceğine dair ipuçları aranacak. Bununla birlikte ülkede dayanıklı mal siparişleri ile askıda konut satışları rakamları takip edilecek.


USDTRY
Kur tarafında 28,10TL seviyesi üzerinde fiyatlama devam ediyor. Bugün yurtiçinde TCMB PPK Faiz Kararı Toplantısı takip edilecek. Faiz kararı sonrası kur hareketinin daha volatil seyretmesi beklenebilir. Piyasa bankanın bugünkü toplantısında politika faizini 500 baz puan artışla %35 seviyesine çıkarmasını bekliyor. ABD tarafında ise üçüncü çeyrek GSYH ilk tahmin ile dayanıklı mal siparişleri, bekleyen konut satışları, ve 209K beklentisi ile haftalık işsizlik maaşı başvuruları öne çıkıyor. Sınırlı hareketler gördüğümüz kurda 28,10TL seviyesi üzerinde kalıcılığın devamı halinde 28,20TL ve 28,30TL direnç bölgeleri izlenebilir. Geri çekilmelerde 28,00TL ilk destek olarak karşımıza çıkıyor, bu seviye altında 27,90TL ve 27,80TL diğer bölgeler olarak takip edilebilir.

EURTRY
Dolar endeksinde 106 puan seviyesi üzerindeyken ABD dolarının diğer para birimleri karşısında güçlü seyri dün de devam etti. Parite 1,0566 seviyesine varan geri çekilmeler yaşadı. Bugün açıklanacak Euro Bölgesi faiz kararı beklenirken paritede bu veri ile birlikte ABD'den gelecek veriler oynaklığa neden olabilir. Kur tarafında beklentilere paralel açıklanacak PPK kararının sınırlı etkisini görebiliriz. Bu doğrultuda çaprazda yönü parite belirleyecektir. Geri çekilmelerin devam etmesi halinde ilk destek bölgesi 29,60TL ve altında 29,50TL ve 29,40TL bölgeleri diğer destek seviyeleri olarak izlenebilir. İlk direnç seviyesi olarak ise 29,70TL öne çıkıyor. Bu seviye üzerinde fiyatlamalarda 29,80TL ve 29,90TL sonraki direnç bölgeleri olarak takip edilebilir.

EURUSD
Euro Bölgesi'nde bugün Avrupa Merkez Bankası'nın faiz kararı toplantısı takip edilecek. Bir önceki toplantıda politika faizini %4,25'ten %4,50'ye yükselten bankanın bu toplantıda faiz oranını sabit tutması ve sonraki toplantılarda ise mevcut oranı bir süre koruması bekleniyor. ABD tarafında ise tahvil verimi ve dolar endeksinde güçlü görünüm devam ederken bugün gelecek işsizlik maaşı başvuruları ve dayanıklı mal siparişleri ile askıda konut rakamları önemli olacak. Gün içerisinde 1,0560 seviyesi, ve bu seviye üzerinde sırasıyla 1,0580 ve 1,0600 seviyeleri diğer direnç bölgeleri olarak takip edilebilir. Destek bölgesi olarak ise en yakın 1,0540 noktası takip edilirken aşağı yönlü kırılmalarda psikolojik destek noktası 1,0520 ve altında 1,0500 seviyeleri izlenebilir.

GBPUSD
Sterlin 1,2300 seviyesine doğru yükselişlerinde kalıcılık sağlayamazken dün paritede 1,2105 seviyesine varan geri çekilme gözlendi. Gün içerisinde 1,2177 ile 1,2105 seviyeleri arasında hareket eden paritede zayıf görünüm devam ediyor. Bugün ABD'den gelecek veriler Fed tarafında nasıl karşılık bulacak piyasa bunu takip ederken Sterlin tarafında veri akışı zayıf. Önemli destek noktası olarak 1,2040 takip edilebilir. İlk direnç noktası olarak 1,2100 direnç seviyesi takip edilebilir, bu seviye üstünde fiyatlamalarda 1,2120 ve sonrasında 1,2140 noktası diğer bölgeler olarak izlenebilir. Geri çekilmelerde 1,2060 ilk destek bölgesi, bu seviye altında ise 1,2040 ve 1,2020 destek bölgelerini genel olarak takip edebiliriz.

ONS ALTIN
ABD 10 yıllık tahvil faizindeki gerilimin nispeten azalmasıyla birlikte ons altın tarafında 1970 dolar seviyesi üzerinde fiyatlamaların devam ettiğini görüyoruz. Dün gün içerisinde 1963 dolar ile 1987 dolar seviyesi arasında fiyatlama gören ons altında, son 10 günlük ortalamasına yakın 1950 dolar seviyesinin üzerinde fiyatlamanın devam etmesi olumlu karşılanabilir. Bir yandan Ortadoğu'da yaşanan gerilimin yarattığı belirsizliklere yönelik haber akışı takip ediliyor. Teknik olarak gün içinde 1980 dolar seviyesi ve bu seviye altında fiyatlama için 1975 ve 1970 dolar diğer destek bölgeleri olarak karşımıza çıkıyor. Olası yukarı yönlü tepki alımlarının gelmesi durumunda ise 1985 dolar ve üstünde 1990 ile 1995 dolar seviyeleri direnç bölgeleri olarak takibimizde olacak.

GRAM ALTIN
Ons altın 1970 dolar seviyesi üzerinde tutunmaya devam ederken gram altın da 1780TL seviyesinin üzerinde seyrediyor. Dün 1775TL seviyesinin test edilmesinin ardından ons altında pozitif eğilimin güçlenmesi sonrası gram altın prim kaydetti. Kur tarafında bugün TCMB faiz kararı etkili olabilir. Ons altın tarafında ABD verileri ve jeopolitik risklere ilişkin haber akışı öne çıkıyor. Bu iki bileşenin öncülüğünde yurtiçi gram altın fiyatları takip ediliyor. İlk direnç noktası olarak 1800TL takip edilirken bu seviye üzerinde 1805TL ve 1810TL seviyeleri izlenebilir. Geri çekilmelerde ise 1795TL noktası ilk destek olarak takip edilebilir. Bu fiyatlama altında ise 1790TL ve 1780TL diğer destek bölgeleri olarak izleniyor olacak.



 Ahlatcı Yatırım Menkul Değerler
http://www.ahlatciyatirim.com.tr
   
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.