Sabah Bülteni (Ahlatcı Yatırım)

ABD VERİLERİNİN ARDINDAN TAHVİL ve DOLARDA GERİ ÇEKİLME GÖZLENDİ
Yurtiçinde Ticaret Bakanı Polat dış ticaret rakamlarını açıkladı. Eylül'de ithalat %14,1 azalışla 27,6 milyar dolar ve ihracat ise %0,3 artışla 22,7 milyar dolar oldu. Böylelikle aynı dönem için dış ticaret açığımız 5 milyar dolara gerilerken, Bakan olumlu bir ivmelenme gözlendiğini belirtti ve "cari işlemlerde beklediğimiz dengelenmeye doğru gidiyoruz" açıklamalarında bulundu. Bununla birlikte TCMB tarafından açıklanan verilere göre; TL'nin reel değeri Eylül ayında da yükseldi. Reel efektif döviz kuru endeksi, Ağustos'taki 52,42 düzeyinden 3,10 puan artarak 55,52'ye çıktı.
Euro Bölgesi'nde HCOB hizmet sektörü PMI Eylül'de 48,7 olurken, S&P Global Bileşik PMI ise aynı dönemde 47,2'ye yükseldi. Tüketici Fiyat Endeksi'nin ardından dün Ağustos ayı Üretici Fiyat Endeksi rakamları açıklandı. ÜFE Aylık bazda %0,6'ya yükselirken, yıllık bazda ise %-11,5'e yükseldi. Bölgede perakende satışlar ise Ağustos'ta bir önceki aya göre %1,2 düşerken, geçen yılın aynı ayına göre ise %-2,1 geriledi. Lizbon'da gazetecilere yapmış olduğu açıklamasında Euro Bölgesi genelinde enflasyonun yükselişinden daha hızlı gerilediğini belirten Avrupa Merkez Bankası Yönetim Konseyi üyesi Mario Centeno Banka'nın faiz artırım döngüsünün muhtemelen sona erdiğini ifade etti. Banka Eylül ayında faizleri 25 baz puan artırmış ve mevduat faizini %4'e, ana refinansman faizini %4,50'ye ve gecelik borç verme faizini ise %4,75'e yükseltmişti. Centeno, ECB'nin Eylül ayındaki kararının "Mevcut faiz oranları seviyesinin orta vadede enflasyonun %2 hedefine yakınlaşmasıyla uyumlu olduğunu açıkça belirterek para politikasına gerekli öngörülebilirliği getirdiğini" söyledi. ECB Para Politikası Konferansı'nda konuşan Başkan Lagarde ise; artan belirsizlikler karşısında henüz tüm cevaplara sahip olmadıklarını ve bu nedenle bankanın politika çerçevesini bu ortamın karışıklığına ve belirsizliğine karşı dayanıklı olacak şekilde oluşturduğunu belirtti. Spesifik olarak, geleceğe yönelik kararların üç kritere bağlı olarak alındığını belirten Lagarde bunları; enflasyonun görünümü, enflasyonun temel dinamikleri ve para politikası aktarımının gücü olarak sıraladı. Mevcut değerlendirmelerinde ECB'nin temel faiz oranlarını yeterince uzun bir süre sürdürdüğü takdirde, enflasyonun orta vadeli hedeflerine zamanında dönmesine önemli katkı sağlayacak seviyelere ulaştığını düşündüklerini belirtti. Gelecek projeksiyonlarda bu üç kriterin esas alınmaya devam edeceğini ve faiz oranlarının gerektiği sürece yeterince kısıtlayıcı seviyelerde kalmasını sağlayacaklarını açıkladı.
OPEC+ ve müttefiklerinin Suudi Arabistan ve Rusya'nın üretim kesintilerini yılsonuna kadar uzatmasının ardından dün gerçekleştirilen toplantısında üretim politikasını değiştirmemesi bekleniyordu. Nitekim ajanda da politika değişikliğine yer verilmezken üretim politikasına ilişkin tavsiye kararı da alınmadı. Bir sonraki toplantı 26 Kasım'da yapılacak.
ABD'de özel sektör istihdam artışı yavaşladı. Dün açıklanan Eylül ayı ADP raporuna göre; hizmet sektörünün öncülüğünde özel sektör istihdamı 89 bin artarken rakamlar beklentilerin altında kaldı. Bir önceki Ağustos ayı verisi ise 180 bine revize edildi. Son gelen veri iş gücü piyasasında daralmaya ve işgücü piyasasının gevşeyebileceğine işaret ediyor. ABD'de yüksek faiz oranlarından doğan artan borçlanma maliyetleri ve devam eden enflasyon karşısında işverenlerin işe alımları azalttığı görülüyor. ABD'de beklentilerin altında kaydedilen özel sektör istihdam rakamlarının ardından dolar endeksi ve ABD tahvil getirileri sınırlı düşüşler yaşarken, altının onsu ve parite yukarı yönlü tepki hareketlerine yer buldu.

USDTRY
Kur 27,50TL üzerinde kalıcı fiyatlamasına devam ediyor. Dün yurtiçinde dış ticaret rakamları açıklandı. Eylül ayında ithalat %14,1 azalışla 27,6 milyar dolara gerilerken ihracat ise %0,3 artışla 22,7 milyar dolara yükseldi. Böylece dış ticaret açığı Eylül'de 5 milyar dolara geriledi. Cari işlemlerde Eylül ayının daha dengeli olduğu gözlendi. TCMB'den gelen verilere göre TL'nin reel değeri Eylül'de de yükseldi. ABD'de özel sektör istihdamı 89 bin ile beklenti altında kaldı. Teknik olarak gün içinde sınırlı hareketler gördüğümüz kurda 27,55TL seviyesi üzerinde kalıcılığın devam etmesi durumunda 27,60TL ve 27,70TL direnç bölgeleri izlenebilir. Geri çekilmelerde ise 27,40TL ilk destek olarak karşımıza çıkıyor, bu seviye altında 27,30TL ve 27,20TL diğer destek bölgeleri olarak takip edilebilir.

EURTRY
Paritenin 1,0500 seviyesi üzerine kendini taşımasıyla birlikte çaprazda da 29TL üzerinde fiyat hareketi gözlendi. Dün gün içerisinde 28,72TL ile 29,07TL arasında seyreden çapraz 50 günlük üssel ortalaması 28,67TL seviyesinin üzerinde yer alıyor. Euro Bölgesi'nde perakende satışlar gerilerken Üretici Fiyat Endeksi yükseldi. Almanya'da ise 10 yıllık tahvil getirileri 12 yılın ardından yeniden %3'ün üzerine çıktı. İlk destek bölgesi 28,70TL ve altında 28,60TL ve 28,50TL bölgeleri diğer destek seviyeleri olarak izlenebilir. Yükselişlerin devam etmesi halinde psikolojik direnci olarak takip ettiğimiz 29,00TL öne çıkıyor. Bu seviye üzerinde fiyatlamaların devam etmesi halinde ise 29,10TL ve 29,20TL sonraki direnç bölgeleri olarak takip edilebilir.

EURUSD
Paritede ABD dolar endeksinin 106,5 seviyesine geri çekilmesi ve ABD tahvil getirilerindeki gevşemenin etkisiyle 1,0500 seviyesinin üzerine yukarı ataklar gözlendi. Dolar endeksi tarafında gevşeme gözlense de genel görünümün çok değişmediğini ve güçlü dolar görüntüsünün korunduğunu söyleyebiliriz. ABD'de özel sektör istihdam rakamları 89 bin ile beklenti altında kalırken Euro bölgesi'nde perakende satışlar geriledi, ÜFE yükseldi. Gün içerisinde ilk direnç 1,0540 seviyesi, ve bu seviye üzerinde sırasıyla 1,0560 ve 1,0580 seviyeleri diğer direnç bölgeleri olarak takip edilebilir. Destek bölgesi olarak ise en yakın 1,0520 noktası takip edilirken aşağı yönlü kırılmaların derinleşmesi halinde psikolojik destek 1,0500 ve altında 1,0480 seviyeleri izlenebilir.

GBPUSD
Parite dün gün içerisinde 1,2177 seviyesini test ettikten sonra 1,2100 seviyesi üzerinde tutunmaya çalıştı. Dün İngiltere'de Bileşik PMI 48,5'e yükseldi. ABD'de fabrika siparişleri Ağustos'ta beklenenden fazla arttı. ISM hizmet sektörü Eylül ayında yavaşladı ve özel sektör istihdamı ise 89 bin kişi ile beklentileri karşılayamadı. Dolar endeksi 106,5 puan seviyesine varan geri çekilmeler görürken tahvil getirilerinde de gevşeme gözlendi. İlk direnç noktası olarak 1,2160 direnç seviyesi takip edilebilir, bu seviye üstünde fiyatlamalarda 1,2180 ve sonrasında psikolojik direnç seviyesi 1,2200 noktası diğer bölgeler olarak izlenebilir. Geri çekilmelerde 1,2140 ilk destek bölgesi, bu seviye altında ise 1,2120 ve psikolojik destek 1,2100 bölgelerini genel olarak takip edebiliriz.

ONS ALTIN
Dün 1816 dolar seviyesine kadar geri çekilen ons altın Dolar endeksinde ve ABD tahvillerinde gevşeme ile birlikte ABD'de 89 bin kişi ile beklentilerin çok altında kalan tarım dışı özel sektör istihdam verisinin ardından aşırı satış bölgesinden tepki verdi ve 1830 dolar seviyesini test etti. Bugün açıklanacak haftalık işsizlik maaşı başvuruları ve yarın açıklanacak tarım dışı istihdam verisi işgücü piyasasının durumu hakkında daha net bilgi verecek. Teknik olarak gün içinde 1825 dolar seviyesi ve bu seviye altında fiyatlama için 1820 ve 1815 dolar diğer destek bölgeleri olarak karşımıza çıkıyor. Olası yukarı yönlü tepki alımlarının gelmesi durumunda ise 1830 dolar ve üstünde 1835 ile 1840 dolar seviyeleri direnç bölgeleri olarak takibimizde olacak.

GRAM ALTIN
Ons altın tarafında 1830 dolar seviyesine varan tepki yükselişlerinin ardından kur tarafında da 27,50TL üzerinde kalıcı fiyatlamanın devam etmesi ile birlikte yurtiçi gram altın fiyatları dün 1628TL seviyesini test etti. Dün yurtiçinde dış ticaret açığındaki gerileme ile birlikte reel efektif döviz kurundaki yükselişlerin dolarTL'de etkisi sınırlı kaldı. ABD'de bugün açıklanacak haftalık işsizlik maaşı başvuruları ve yarın tarım dışı istihdam verileri takip edilecek. İlk direnç noktası olarak 1620TL takip edilirken bu seviye üzerinde 1625TL ve 1630TL seviyeleri izlenebilir. Geri çekilmelerde ise 1615TL noktası ilk destek olarak takip edilebilir. Bu fiyatlama altında ise 1610TL ve 1605TL diğer destek bölgeleri olarak izleniyor olacak.



 Ahlatcı Yatırım Menkul Değerler
http://www.ahlatciyatirim.com.tr
   
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.