Revize Hisse Önerileri (Oyak Yatırım)

Piyasa Görüşü: Pozitif (Korunuyor)
DOAS’ı ekliyoruz
Doğuş Otomotiv’i cazip çarplanlara sahip olması ve yüksek temettü verimliliği dolayısıyla model portföyümüze ekliyoruz. 2023 FAVÖK ve net kar tahminlerimizi sırasıyla 10.8mlr TL (önceki: 5.4mlr TL) ve 8.9mlr TL'ye (önceki: 4.3mlr TL) yükselttik. Doğuş Otomotiv’i (i) geniş ürün miksi (ii) iştirak gelirlerinin desteği (iii) karlılık odaklı ilerleyen yönetim anlayışı (iv) yüksek temettü verimliliği dolayısıyla beğeniyoruz. Hisseler 2023 tahminlerimize göre, oldukça cazip olarak değerlendirdiğimiz 3.7x F/K ve 2.9x FD/FAVÖK çarpanlarıyla işlem görmektedir. Ayrıca 2022 yılı net dönem karından %50 temettü kar dağıtım oranına göre %12 temettü verimliliği bekliyoruz.
Model portföyümüzün performansı 21 Kasım kapanışlı son gözden geçirmemize göre endekse paraleldir. Yılbaşından beri mutlak ve endeks üzeri getirisi %207.6 ve %17,2’dir. Güncel model portföyümüz TUPRS, YKBNK, AKBNK, KCHOL, SISE, THYAO, MAVI , DOAS ve AKGRT hisselerini içermektedir.


Oyak Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
                                   ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.