İş Yatırım, LOGO’yu en çok önerilenler listesine ekledi

İş Yatırım - Öneri Değişikliği Haberleri-LOGO’yu en çok önerilenler listemize ekliyoruz

LOGO’yu en çok önerilenler listemize ekliyoruz. Pazardaki güçlü konumu, büyüme potansiyeli ve tekrar eden gelirlerin toplam gelirler içerisindeki yüksek payı (%62) nedeniyle Logo’yu beğenmeye devam ediyoruz. İlk çeyrekte de güçlü ivmesini sürdüren coin gelirlerindeki artışın, ileriye dönük olarak Şirket’in öngörülebilirliği artıran tekrar eden gelirlerinin büyüme potansiyelini arttıracağını düşünüyoruz. Yazılım sektörünün büyüme dinamiklerinden faydalanan Logo’nun, benzerlerine göre oldukça düşük yazılım penetrasyonuna sahip olan Türkiye’deki güçlü pazar konumunun Şirket için iyi bir büyüme hikâyesi sunduğuna inanıyoruz. Şirket’in 2021 yıl sonu beklentileri %33 gelir, %47 FAVÖK ve %66 vergi öncesi kar rakamına işaret ediyor. Hisse 2021 tahminlerimize göre, 21.8x F/K ve 15.0x FD /FAVÖK çarpanları ile yurtdışı benzerlerine göre sırasıyla %21 ve %13 iskonto ile işlem görüyor. LOGO için hisse başına 187,6 TL hedef fiyatımız % 16 artış potansiyeline işaret ediyor.






İş Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.isyatirim.com.tr

                                 ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.