Haftalık Forex Bülteni (Ahlatcı Yatırım)

Yeni Haftada, Yurtiçinde Sanayi Üretimi Verisi ile Global Tarafta Fed ve BOE Toplantıları Piyasaların Odağında Olmaya Devam Ediyor…

Geçen hafta başından itibaren gelişmelere baktığımızda Japonya'da açıklanan GSYH verisine göre, 2019 yılı birinci çeyreğinde Japonya ekonomisi bir önceki çeyreğe göre yüzde 0,6 ve bir önceki yılın aynı çeyreğine göre yüzde 2,2 düzeyinde büyüdü. Çin'de açıklanan Dış Ticaret verilerine göre, 2019 yılı Mayıs ayında bir önceki yılın aynı ayına göre ihracat yüzde 1,1 artarken ithalat yüzde 8,5 düşüş gösterdi. İlgili dönemde, Çin dış ticaret dengesi 41,65 milyar dolar fazla verdi. İngiltere'de açıklanan GSYH verisine göre, ada ekonomisi Nisan ayında bir önceki aya göre yüzde 0,4 düzeyinde küçüldü. İngiltere'de açıklanan Sanayi Üretimi verisi Nisan ayında bir önceki aya göre yüzde 2,7 ve bir önceki yılın aynı ayına göre yüzde 1,0 değerinde daraldı. İngiltere'de açıklanan İmalat Üretimi verisi Nisan ayında bir önceki aya göre yüzde 3,9 ve bir önceki yılın aynı ayına göre yüzde 0,8 düşüş gösterdi. ABD'de açıklanan İş İmkanları ve Personel Değişim Oranı verisi Nisan ayında piyasa beklentisi hafif altında 7,499 milyon olarak gerçekleşti. İngiltere'de açıklanan ILO'ya uyumlu İşsizlik Oranı 3 aylık ortalama verisi Nisan ayında beklentilere paralel yüzde 3,8 olarak gerçekleşti. İngiltere'de açıklanan Şubat-Nisan dönemi ortalaması İkramiyeler Dahil Ortalama Gelir Endeksi verisi Nisan ayında piyasa beklentisi üzerinde yüzde 3,1 artış gösterdi. İngiltere'de açıklanan Şubat-Nisan dönemi ortalaması İkramiyeler Hariç Ortalama Gelir Endeksi verisi Nisan ayında piyasa beklentisi aksine yüzde 3,4 düzeyinde artış kaydetti. Euro Bölgesi'nde açıklanan Sentix Yatırımcı Güveni verisi Haziran ayında piyasa beklentisi altında -3,3 olarak gerçekleşti. ABD'de açıklanan NFIB Küçük İşletmeler Endeksi verisi Mayıs ayında piyasa beklentisi üzerinde 105,0 düzeyinde gerçekleşti. ABD'de açıklanan Üretici Fiyat Endeksi (ÜFE) verisi Mayıs ayında bir önceki aya göre yüzde 0,1 ve bir önceki yılın aynı ayına göre yüzde 1,8 düzeyinde artış gösterdi. ABD'de ilgili dönemde Gıda ve Enerji'nin hariç tutulduğu Çekirdek ÜFE verisi Mayıs ayında bir önceki aya göre yüzde 0,2 ve bir önceki yılın aynı ayına göre yüzde 2,3 düzeyinde artış kaydedildi. Çin'de açıklanan Tüketici Fiyat Endeksi verisi Mayıs ayında bir önceki aya göre değişim göstermezken bir önceki yılın aynı ayına göre yüzde 2,7 düzeyinde artış gösterdi. ABD'de açıklanan Tüketici Fiyat Endeksi (TÜFE) verisi Mayıs ayında bir önceki aya göre yüzde 0,1 ve bir önceki yılın aynı ayına göre yüzde 1,8 düzeyinde artış gösterdi. İlgili dönemde, ABD'de Gıda ve Enerji grubunun hariç tutulduğu Çekirdek TÜFE verisinde bir önceki aya göre yüzde 0,1 ve bir önceki yılın aynı ayına göre yüzde 2,0 düzeyinde artış kaydedildi. Almanya'da açıklanan Tüketici Fiyat Endeksi verisi Mayıs ayında piyasa beklentisine paralel bir önceki aya göre yüzde 0,2 ve bir önceki yılın aynı ayına göre yüzde 1,4 düzeyinde artış gösterdi. Euro Bölgesi'nde açıklanan Sanayi Üretimi verisi Nisan ayında bir önceki aya göre yüzde 0,5 ve bir önceki yılın aynı ayına göre yüzde 0,4 daraldı. OPEC tarafından yayımlanan Aylık Petrol Piyasası Raporuna göre, 2019 yılı Mayıs ayında Petrol İhraç Eden Ülkeler Örgütü'nün (OPEC) günlük ham petrol üretimi bir önceki aya göre günlük 236 bin varil azalarak 29,876 milyon varile geriledi.

Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası (TCMB) tarafından yayımlanan Reel Efektif Döviz Kuru Mayıs 2019 verilerine göre, TÜFE bazlı Reel Efektif Döviz Kuru Mayıs ayında bir önceki aya göre yüzde 4,0 düşüş ile 69,79 düzeyine geriledi.. Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası (TCMB) gerçekleştirdiği Haziran ayı toplantısı ardından yayımlanan Faiz Oranlarına İlişkin Basın Duyurusunda, bankanın politika faizi olan bir hafta vadeli repo ihale faiz oranının yüzde 24 düzeyinde sabit tutulmasına karar verildiği açıklandı. TCMB faiz kararı sonrasında TL varlık fiyatlamalarında sınırlı hareketlerin yaşandığı gözlemlendi. Türkiye Bankalar Birliği (TBB) tarafından yayımlanan "Ekonomi Değer Kredisi" hakkında kamuoyu duyurusuna göre, 12 bankanın katıldığı paket, Hazine Destekli Kefalet Sistemi çerçevesinde KGF teminatlı olacağı açıklanmıştır. Ekonomi Değer Kredisi'nin toplam hacmi 25 milyar TL olacağı açıklandı. Hazine destekli kefalet miktarı 20 milyar TL olacağı belirtildi. Ekonomi Değer Kredisi ile firma bazında ciroya göre azami 5 milyon TL ile 50 milyon TL arasında değişen tutarlarda kredi kullandırılacağı açıklanmıştır.

17-21 Haziran haftasında, Global tarafta, FED ve İngiltere Merkez Bankası'nın (BoE) gerçekleştireceği toplantılar ve yapılacak açıklamalar varlık fiyatlamaları açısından yakından takip edilecek. FED'in bu toplantıda faizleri değiştirmesi beklenmiyor fakat Temmuz ayına ilişkin daha güçlü bir sinyal gelebilir. Özellikle, Fed'in ekonomik projeksiyonları ve Başkan Powell'ın açıklamaları piyasalarda oynaklığın artmasına neden olabilir. Diğer taraftan, Yurtiçi Piyasalarda ise Sanayi Üretimi, İşsizlik Oranı ve Tüketici Güveni verileri izlenecek.


USDTRY

10-14 Haziran haftasında, TL tarafında gözler yurt içindeki TCMB'nın faiz kararındaydı. TCMB'nın faizi sabit tuttuğu kararı ardından yayınlanan metinde, önümüzdeki dönemler için faiz indirimine ilişkin sinyallerin verildiği görüldü. Geçtiğimiz haftanın diğer önemli gelişmesi de Cumhurbaşkanımız Sayın Erdoğan'ın S-400 konusunda son noktayı koymuş olması oldu. Diğer taraftan ABD'de hafta boyunca gelen verilerin beklentileri karşılayamaması sonrası piyasada ABD'nin olası parasal genişlemeye gidileceği algısının güçlendiği gözlendi.
Bu hafta, kur tarafında odaklar FED'in açıklayacağı faiz oranı kararında olacak.
Teknik olarak incelediğimizde, kurun fiyatlamalarda, haftalık grafikte fibo 0.382 seviyesine denk gelen 5.8650 fiyatlamaların seyri açısından belirleyici olmaya devam edebilir. Bu seviyenin aşağı yönlü geçilmesi durumunda 5,7580, 5,7050 ve 5,6420 destek seviyeleri takip edilebilir. Olası, bu seviyenin yukarı yönlü tutunması durumunda ise 5,9500, 6,0000 ve 6,0600 direnç seviyeleri gündeme gelebilir.


EURTRY

10-14 Haziran haftasında, TL tarafında gözler yurt içindeki TCMB'nın faiz kararındaydı. TCMB'nın faizi sabit tuttuğu kararı ardından yayınlanan metinde, önümüzdeki dönemler için faiz indirimine ilişkin sinyallerin verildiği görüldü. Geçtiğimiz haftanın diğer önemli gelişmesi de Cumhurbaşkanımız Sayın Erdoğan'ın S-400 konusunda son noktayı koymuş olması oldu. Öte yandan, ABD Başkanı Trump'ın, Euro bölgesinin önemli aktörlerinden olan Almanya'yı yaptırım tehdidinde bulunması sonrası kur tarafında bir miktar geri çekilmelerin yaşandığı gözlendi.
Bu hafta, gözler Euro bölgesinde açıklanacak TÜFE verisinde olacak.
Teknik olarak incelediğimizde, kur tarafında 4 saatlik mum grafiğinde TOBO formasyonun oluştuğu göze çarpıyor. Gerek TOBO formasyonun hedefine ulaşması adına gerekse Fiyatlamaların seyri açısından 6.60 destek seviyesi önem arz ediyor. Çaprazın 6.60 üzerinde tutunması durumunda 6.76, 6.82 ve 6.89 seviyeleri gündeme gelebilir.


EURUSD

10-14 Haziran haftasında, hem Euro bölgesinden hem de ABD bölgesinden gelen verilerin kısmen beklentileri karşılayamadığı gözlendi. ABD Başkanı Trump'ın Almanya'ya Rusya yerine kendilerinden sıvılaştırılmış doğalgaz alması talebi ile birlikte yaptırım tehdidinde bulunması sonrası parite tarafında 1.1350 direnci seviyelerinden yeniden satışların yaşandığı izlendi. Paritedeki baskıda ayrıca İtalya'daki ekonomik görünüme ilişkin olumsuzluklar ve buna ilişkin İtalya-AB arasında yaşanan gerilim de etkili oluyor.
Bu hafta gözler FED'den gelecek faiz kararı ve sonrasında da yapılacak olan açıklamalar ve Euro bölgesinden gelecek TÜFE verisinde olacak.
Teknik açıdan incelediğimizde Parite tarafında önemli formasyonlardan biri olan Wolf ( XABCD) oluşmuş durumda, kanalın aşağı yönlü kırılmış olmasıyla Wolf formasyonun hedef seviyesi olan 1.1230-1.1150 ve 1.1100 bölgesine doğru düşüşler hız kazanabilir.


XAUUSD

10-14 Haziran Haftasında Ons Altın, ticaret gerilimi ve küresel büyümede yavaşlama endişeleri, emtialar arasında güvenli liman olarak da bilinen Ons Altın'a yönelik talepte artış meydana getirirken ve bu minvalde haftaya 1334 seviyesinden başlaması sonrası Cuma gün içinde 1358 seviyesini test ettiği gözlendi.
Fiyatların seyri açısından, bu hafta gözler FED'den gelecek faiz kararında olacak.
Teknik olarak incelediğimizde, çift harmonic formasyonun 1258 seviyesinde oluştuğu görülüyor. Olası formasyonun hedeflerine ulaşması adına ilk olarak 1343 ve ardından kademeli olarak 1325 ve 1310 destek seviyeleri takip edilecek. 1358 seviyesi üzerinde tutunmaların görülmesi halinde ise 1365, 1375 ve 1390 direnç seviyeleri gündeme gelebilir.

GBPUSD

10-14 Haziran haftasında, İngiltere'de Brexit sürecine yönelik belirsizlik ve siyasi risklere dair gelişmelerin Sterlin fiyatlamaları üzerinde etkili olmaya devam ettiği görülüyor. Hafta içerisinde, ABD Başkanı Trump'ın Fed'e yönelik eleştirileri ve Fed'in ilerleyen dönemde faiz indirimine gidebileceğine dair oluşan olumsuz algının dolar fiyatlamaları üzerinde baskı oluşturuyor.
Teknik olarak incelediğimizde paritenin psikolojik seviyesi olan 1,2600 seviyesi fiyatlamaların seyri açısından belirleyici olmaya devam edebilir. Bu seviyenin aşağı yönlü geçilmesi durumunda 1,2550, 1,2470 ve 1.2300 destek seviyeleri takip edilebilir. Olası 1,2600 seviyesinin yukarı yönlü geçilmesi durumunda ise 1,2790, 1,2830 ve 1,2850 direnç seviyeleri izlenebilir.

USDJPY

10-14 Haziran haftasında, ABD ile Çin arasında ticaret müzakerelerine dair belirsizliklerin devam etmesi, resmi olmayan haber akışlarına göre ABD Başkanı Trump'ın Almanya'ya yaptırım uygulamayı düşündüğüne dair söylemler ve Orta Doğu'da yükselen tansiyon sonrasında Asya piyasalarında para birimleri arasında güvenli liman olma özelliği ile ön plana çıkan Yen'de yaşanan değer kazanımı sonrasında paritenin dördüncü haftayı kayıp ile tamamlamaya hazırlandığı izleniyor.
Teknik olarak baktığımızda, paritenin psikolojik seviyesi olan 108,00 seviyesi fiyatlamaların seyri açısından belirleyici olmaya devam edebilir. Bu seviyenin üzerine tutunma sağlanabilirse 109,00, 109,50 ve 110,00 direnç seviyeleri takip edilebilir. 108,00 altına geçişlerde ise 107,00, 106,60 ve 106,00 destek seviyeleri izlenebilir.

HAM PETROL

10-14 Haziran haftasında, ABD ile Çin arasında ticaret savaşlarına dair belirsizliklerin devam etmesi global büyüme üzerinde ivme kaybına neden olabileceğine yönelik artan endişeler sonrasında ham petrolün fiyatlamalarda 50,71 seviyeleri civarına kadar gerilediği görüldü. Hafta içerisinde, Orta Doğu'da petrol tankerlerine yönelik saldırılar sonrasında tansiyonun yükselmesi ile birlikte petrol arzına ilişkin endişelerin gündeme gelmesi sonrasında ham petrolün kayıplarının bir kısmını telafi ettiği görülüyor.
Teknik olarak, ham petrolün 200 haftalık hareketli ortalaması olan 52,72 seviyesi fiyatlamaların seyri açısından belirleyici olmaya devam edebilir. Bu seviye üzeri geçişlerde 54,50, 55,20 ve 56,70 direnç seviyeleri takip edilebilir. Olası, bu seviye altına geçişlerde 50,00, 49,20 ve 48,40 destek seviyeleri izlenebilir.


S&P500

10-14 Haziran haftasında, ABD ile Çin arasında devam eden ticaret müzakerelerine yönelik belirsizlikler, ABD ile Almanya arasında Kuzey Akım 2 projesi ile ilgili gerilim ve Orta Doğu'da yaşanan gelişmelerin global piyasalarda risk iştahı üzerinde negatif yansımaları görülürken S&P 500 endeksinin (CFD) 2864 seviyeleri civarına kadar gerilediği görülüyor. Hafta içerisinde, VIX endeksinde yaşanan gerileme sonrası endeksin kayıplarının bir kısmını telafi ettiği izleniyor.
Teknik olarak incelediğimizde, endeksin 50 günlük hareketli ortalaması olan 2872 seviyesi fiyatlamaların seyri açısından belirleyici olmaya devam edebilir. Bu seviyenin yukarı yönlü geçilmesi durumunda 2920, 2932 ve 2940 direnç seviyeleri takip edilebilir. Olası, bu seviyenin altına geçilmesi durumunda ise 2840, 2827 ve 2815 destek seviyeleri izlenebilir.

 Ahlatcı Yatırım Menkul Değerler
 http://www.ahlforex.com.tr
   
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.