Günlük Strateji Notu (Allbatross Yatırım)

Dikkatler TCMB faiz kararına yönelirken artan jeopolitik riskler endeksi destek bölgesine çekti

Trump sonrası döneme hazırlık olarak, global çapta çoklu varlık fiyatlamalarında yeni bir denge sağlanmaya çalışılırken dün Ukrayna’nın ATACMS sistemiyle Rusya’ya saldırdığı haberi, ardından Rusya’nın nükleer doktrininde yaptığı değişiklikle uluslararası piyasalarda dikkatlerin tekrar jeopolitik risklere çevrilmesine neden oldu. Trump'ın izleyeceği politikaların ekonomiye olası etkilerine yönelik soru işaretleri artarken, Fed Başkanı Powell'ın faiz oranlarını düşürmek için acele etmeyeceklerine yönelik açıklamalarının ardından darbe alan küresel risk iştahı, artan jeopolitik gerilimle zayıf kalmaya devam ediyor. Ancak düne göre sınırlı bir toparlanma olduğunu da söylemek mümkün.

İçeriye döndüğümüzde, “yüksek faiz, yavaşlayan büyüme sürecinin yarattığı karsızlık teması” TCMB’den artan faiz indirimi beklentileriyle dengelenmeye çalışılıyor. Geçen hafta açıklanan enflasyon raporu ve sayın cumhurbaşkanının söylemleri sonrasında artan faiz indirim beklentileriyle 8500-8700 bölgesinden başladığı tepki sürecinde endeks, orta-uzun vadeli ortalamalar ve düşüş trendinin direncinin bulunduğu 9300-9400 direnç bölgesine takıldı. Endeks yarınki TCMB toplantısı öncesinde düzeltmesini yapıp biraz da top çeviriyor demek mümkün. Dün Rusya-Ukrayna cephesinde artan tansiyon biraz sert bir şekilde de olsa kısa vadeli kırmızı çizgimiz olan 9200'ü test etmemizi sağladı. Hem kırdığımız dirence, hem de 10g HO'ya pullback yapmış olduk. Buralardan yine tepki aramaya çalışacağız. 9200-9400 bandı MB öncesinde görece güvenli trade bandımız. 9000 stop seviyemiz.

Hem portföylerdeki total hisse ağırlığının hem de gün içi girilen trade pozisyon büyüklüklerinin risk-getiri dengesini gözetecek şekilde makul seviyelerde tutulması gerektiğinin altını bir kez daha çizelim.

   Allbatross Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
   https://allbatrossyatirim.com/

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.