Günlük Strateji Bülteni (Anadolu Yatırım)

Veri Gündeminde Bugün

" ABD, Dallas Fed İmalat Endeksi,
" Türkiye, 4Ç23 Bilanço dönemi bugün başlıyor,
" Türkiye, GARAN Finansal Sonuçları (4Ç23)

Yeni haftada odak Fed'in faiz kararında bulunuyor…
Geçtiğimiz hafta ABD ekonomisinden gelen güçlü makroekonomik veriler ile "yumuşak iniş" senaryosu güç kazanırken gözler bu hafta yılın ilk Fed toplantısına çevrildi. Piyasalarda Fed'in ocak ayında faiz oranını %5,25-5,50 aralığında sabit bırakması beklenirken, faiz indirimlerinin Mart ayında başlayacağı ihtimali ise %48,1 olarak fiyatlanıyor. Yükseliş eğilimini sürdüren dolar endeksi geçtiğimiz haftayı %0,23 artışla 103,4 ile; ABD 10 yıllık tahvilleri ise %4,14 seviyesinde tamamladı. Haftalık bazda S&P 500 %1,04, Dow Jones %0,65, Nasdaq %0,94 değer kazandı. Uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu S&P Global tarafından yayımlanan raporda, ABD'de resesyon riskinin hafiflediği ancak yüksek kalmaya devam ettiği belirtildi. Geçen hafta piyasalarda ECB'nin nisanda faiz indirimlerine başlayacağına yönelik beklentilerin artmasının ardından ECB üyelerinden yatıştırıcı mesajlar geldi. ECB üyesi Kazaks, martta enflasyonda gerileme olsa da bunun agresif faiz indirimlerini garanti etmeyeceğini söyledi. Üyelerden Simkus mart ayında bir faiz indirimi beklemediğini, Muller ise faiz indirimini konuşmak için erken olduğunu belirtti. Bu sabah ABD vadelileri eksi, Asya borsaları pozitif yönde seyrediyor. Dolar endeksi (DXY) 103,5 ile yatay, ABD 10 yıllık tahvil getirileri %4,13 ile eksi yönde bulunuyor. ONS altın sabah saatleri itibarıyla 2026 dolardan işlem görüyor. Orta Doğu'da devam eden gerilimler ile yükselişi devam eden brent petrol, varil başına 83,26 dolarda bulunuyor. Küresel piyasalarda bu hafta; ABD'de Fed'in faiz kararı ve işgücü istatistikleri, Euro Bölgesi'nde ve Almanya'da GSYH ile TÜFE, İngiltere'de BoE'nin faiz kararı, Çin'de imalat PMI, Japonya'da sanayi üretimi ve yurt içinde PPK toplantı özeti öne çıkan ekonomik veriler arasında yer almaktadır. Bugün ise ABD'de Dallas Fed imalat endeksi izlenecek. Yurt içinde ise bugün itibarıyla 4Ç23 dönemine ilişkin finansal sonuçlar açıklanmaya başlıyor. Geçtiğimiz hafta BIST100 endeksinde son üç ayın en yüksek seviyesi olan 8300'ün test edilmesi ile 7400-8100 bandındaki sıkışık seyir aşıldı. BIST100 endeksinin yeni haftaya yukarı yönde başlamasını beklemekteyiz. Endekste 8300 ve üzerindeki tutunmalar ile 8500 ve 8600 dirençleri hedefe girebilir. Olası geri çekilmelerde 8100 desteğinin altında satış baskısı hız kazanabilir.

Veri Gündemi: Bugün ABD'de ocak ayı Dallas Fed imalat endeksi takip edilecek. Endeks aralık ayında -9,3 puan seviyesinden gerçekleşmişti. Yurt içinde bugün öne çıkan ekonomik veri bulunmazken, bu hafta 2023 yılının son çeyreğine ilişkin bilanço dönemi başlıyor. Bugün Garanti BBVA'nın 4Ç23 dönemine ilişkin finansal sonuçlarının açıklanması bekleniyor. Bankalar ve finansal şirketler dışındaki bilançolar, enflasyon muhasebesine geçiş nedeniyle tanınan ek süreler ile birlikte 20 Mayıs'a uzanan tarih aralığında açıklanacak. Garanti'nin 4Ç23'te 23,55mlr TL dönem karı elde etmesi bekleniyor. Bir önceki çeyrekte 23,37mlr TL dönem karı açıklanmıştı.

Piyasalarda Cuma günü neler oldu? ABD'de Fed'in enflasyon hedeflemesinde yakından takip ettiği çekirdek kişisel tüketim harcamaları (çekirdek PCE) takip edildi. Çekirdek PCE aralıkta %0,2 artışla yıllık bazda %3,2'den %2,9'a geriledi. Beklentiler %3,0'a gerilemesi yönünde bulunuyordu. Kişisel tüketim harcamaları aralıkta %0,2 arttı. Kişisel tüketim harcamaları yıllık bazda ise %2,6'da beklentiler doğrultusunda sabit kaldı.


  Anadolu Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş.
  http://www.anadoluyatirim.com.tr/
 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.