Günlük bülten (QNB Finansinvest)

Cumhurbaşkanı Recep Tayyip Erdoğan, ABD Başkanı Biden ile Nato Zirvesi’ndeki görüşmesine ilişkin olarak ikili ilişkilerin ve güvenlik alanındaki işbirliği imkanların ele alındığını belirtti. Cumhurbaşkanı Erdoğan her iki ülke arasında yeni bir sürecin başladığını ifade etti. Görüşmede siyasi, ekonomik, ticari ilişkiler ile güvenlik alanında iş birliği imkanları ve bölgesel konuların ele alındığı belirtiliyor. Zirve öncesinde ise Nato Genel Sekreteri Stoltenberg; İsveç’in ve Türkiye’nin AB’ye tam üyelik sürecine destek vereceğini ve her iki ülkenin terörle mücadele konusunda iş birliği yapacağını açıklamıştı. Tüm bu gelişmeler endeksin performansına olumlu yansıyabilir. Diplomatik tarafta yapıcı görüşmeler ve haber akışı ile endekste yeni zirvelerin test edildiğini görebiliriz. BIST 100 Endeksi, TCMB’nin faiz artırım kararının ardından bayrak formasyonu oluşumu ile yükselen trendde rekor tazelemeye devam ediyor. Kurda yükseliş eğilimi korunurken, endeks 6400’e yönelim ile rekor tazeledi. Endeks bu süre zarfında sanayi hisseleri öncülüğünde %22,7 oranında yükseldi. Endeksin bu haftaki getirisi ise %2,8 oranında gerçekleşti. Temmuz’da hem geçmiş kur hareketi hem de ücret artışlarıyla beraber çekirdek enflasyonda artışın gerçekleşmesi bekliyoruz. Endeks TL’deki zayıflama eğilimi ile yabancı ilgisinin artacağına yönelik beklentilerin yanı sıra kur geçişkenliğinin enflasyona yansıma olasılığı ve maaş artışları ile destek bulmayı sürdürebilir. Bayrak formasyonu gereği; kısa vadede endeksin yükseliş potansiyeli bulunuyor. Endeks yükselen trendde hareket ederken BIST bankacılık endeksi, son dönemde görece geride performans gösterdi. Dün 5500’ün üzeri ile kısa vadeli sıkışmasını yukarı tamamlayan XBANK’ta görünüm güçlendi. 5500 destek haline gelirken, bu seviyenin üzerinde bankacılık endeksinde yükseliş çabasının ileri taşındığını görebiliriz. XBANK’ın yukarı yönlü hareket sergilemesi endeksin banka hisselerinin de desteğini alması adına izlenebilir. Endekste 6200’ün üzerinde 6400 ve 6500 hedef direnç konumunda; bu dirençlere doğru kısa vadede yükseliş görebiliriz. Endeksin 6000 desteğini savunabilmesi bu aşamada önemli. Cumhurbaşkanı Recep Tayyip Erdoğan’ın önümüzdeki hafta 17-19 Temmuz tarihlerinde Birleşik Arap Emirlikleri’ne ziyaret gerçekleştirmesi planlanıyor. Ziyaret kapsamında Türkiye’ye yönelik önemli yatırımlara imza atılması bekleniyor. Dolayısıyla bu yönde gelişmeler, yeni yatırım anlaşmalarının planlanması endekse destek unsuru olabilir. Öte yandan bugünkü ABD enflasyon rakamları küresel piyasaların radarında olacak. Buna göre; Haziran’da yıllık manşet enflasyonun Haziran’da %4’ten %3,1’e, yıllık çekirdek enflasyonun ise %5,3’ten %5’e gerilemesi bekleniyor. Fed’in bu yıl veya gelecek yıl çekirdek enflasyonda %2’ye düşüş beklemediğini ve 2025’te bu noktaya ulaşmayı öngördüklerini belirtelim. Dolayısıyla da para politikası kısıtlayıcı tarafta kalmaya devam edebilir.

   BIST 100 Endeksi yukarı yönlü trendde hareketine devam ederken, 6400 seviyesine doğru yönelim gösterdi. Endeks dün günü %1,5 oranında yükselişle tamamladı. Endeksin güne yukarı yönlü bir başlangıç yapmasını bekliyoruz. 6000 destek konumunda iken, bu seviyenin üzerinde endekste yukarı yönlü hareket korunabilir. Buna paralel 6400 ve 6500 olan direnç seviyelerine doğru yükselişin ileri taşındığını görebiliriz. 6000 desteğinin üzerinde ise endekste kısa vadeli görünüm olumlu görünüyor; dolayısıyla da mevcut trade pozisyonları için izlenebilir ve trade fırsatları değerlendirilebilir görüşündeyiz. Avrupa ve ABD borsalarında ise yaşanan geri çekilme sonrasında kısa vadeli dip seviyelerden yukarı tepki çabası gerçekleşti. Buna paralel her iki bölge borsasında kısa vadeli görünüm güçlenme eğiliminde olduğunu söyleyebiliriz.

   İçeride tahvil-bono faizleri karışık bir seyir izledi. TCMB’nin faiz kararı sonrasında aşağı yönlü trendde hareket eden kısa vadeli tahvil faizleri yukarı tepki gösterdi. Gösterge tahvil faizi %13,78’den %14,19 seviyesine yükseldi.. ABD tahvil faizlerinde son yılların zirve seviyelerinden geri çekilme gerçekleşti. Gösterge tahvil faizinde %14,60, 10 yıllık tahvilde %16,70 destek seviyesi olarak takip edilebilir. Türkiye’nin 5 yıllık CDS risk primi 500’ün altında kalmaya devam ediyor. Son durumda 456 seviyesine geriledi.

  EUR/USD beklentilerin altında rakama işaret eden ABD tarım dışı istihdam verisinin ardından 1,1010 direncinin üzerine yönelim gösterdi. Paritede kısa vadeli görünümün güçlü olduğunu söyleyebiliriz. 1,1010 seviyesi bir önceki zirve olduğundan; üzerinde kalıcı olması ikili tepe formasyon oluşumunun geride kalması açısından önemli. 1,11 sonraki hedef direnç konumunda. 1,09 seviyesi ise destek haline geldi. Bugünkü ABD enflasyon verileri etkili olacaktır. Dolar kuru 26,00 seviyesinin üzerinde destek oluşturma eğilimi gösteriyor. Kurda kısa vadeli bant hareketi korunuyor. 26,00 ilk planda 25,80 ise sonraki destek seviyesidir. 26,25 seviyesi direnç olarak öne çıkıyor.

   Kısa vadeli direnç seviyelerinin üzerine yükselen petrol fiyatlarında görünüm güçlü. Brent petrolde 75,00 dolar destek, 80,50 ise direnç seviyesidir. ABD’de tahvil getirilerindeki yukarı yönlü baskının azalması altın ons fiyatlarında yeniden tepkiye neden oluyor. 1940 dolar hedef direnç olarak izlenebilir. Yükselişin hız kazanması için bu seviyenin aşılması gerekiyor. Bu durumda 1960 dolar direncine doğru yükselişin devamını görebiliriz. Kısa vadede altın onsta 1900-1893 dolar destek aralığı olarak öne çıkarken, bu bölgenin üzerinde kısa vadeli görünüm olumlu. Gram altında dolar kurunun genel desteği sürüyor. 1624 TL’nin üzerinde 1652 TL tarihi zirve seviyesine doğru yükseliş gösterebilir. 1564 TL desteğinin üzerinde ise kısa vadeli yön yukarı görünüyor.

   BIST 100 Endeksi’nde 6000 seviyesi destek olarak izlenebilir. Ağırlıklı olarak tahvil-bono ile Eurobond yatırımı yaparak belli oranda hisse senedi riski almayı isteyen yatırımcılar ise bu dönemde değişken fonları tercih edebilir.

  QNB Finansinvest
  https://www.qnbfi.com/
 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.