Günlük bülten (QNB Finansinvest)

BIST 100 Endeksi uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu S&P’nin not artırım kararı sonrasında bu hafta dalgalı bir seyir izliyor. Endeks S&P’ye yönelik beklentilerin gerçekleşmesi ile gün içerisinde düzeltme hareketi ile karşılaşıyor. Endeks Türk bankalarının yabancılarla swap (döviz-TL takası) limitlerini artırmasına yönelik beklentilerin yükselmesine ile yeniden 10.300’ün üzerinde zirve tazeledi. Ancak endeks 10.383 seviyesi ile rekor seviyesini ileri taşımasının ardından kâr satışları ile 10.200 desteğine doğru geri çekildi. Buna paralel endeks günü %0,9, bankacılık endeksi ise %1,6 oranında düşüşle tamamladı. Endekste 10.300 seviyesi direnç haline geldi. Endeksin bu seviyenin üzerinde kalabilmesi yükselen trendin devam etmesi ve 10.400 ve 10.500 dirençlerine yönelim açısından önemli. 10.300’ün altında kaldığı sürece endekste kısa vadeli düzeltme riski devam ediyor olacak. Dolayısıyla da 10.300’ün altında kâr realizasyonlarına karşı temkinli olmakta yarar olduğunu düşünüyoruz. Endekste 10.200 seviyesi ilk planda destek olarak öne çıkıyor. 10.200’ün üzerinde kısa vadeli görünüm olumlu kalmaya devam edecek. Ancak bu seviyenin altına yönelim halinde endekste geri çekilmenin devamını görebiliriz. Dolayısıyla da 10.200’ün altında düşüş ileri taşınabileceğinden bu seviye trade amaçlı pozisyonlar için stop loss olarak izlenebilir. 10.100 ve 10.000 sonraki destekler konumunda. Bankacılık endeksinde 13.000 desteğinin üzerinde kalınması öne çıkıyor. Bankacılık endeksinde yükselen trend korunuyor, 13.800’ün aşılması yükselişin devam etmesi açısından izlenebilir. Ara ara yaşanabilecek geri çekilmeler endeksin güç toplaması için olağan ve sağlıklı bir durum olarak değerlendirilebilir. Önümüzdeki dönem için kredi derecelendirme kuruluşlarından not artırım adımlarının devam etmesine yönelik beklentilerin mevcut olduğunu belirtelim. Orta vadeli olarak endekste görünümün güçlü ve yönün yukarı olduğunu düşünüyoruz. Diğer yandan S&P Global Kıdemli Direktörü Gill; bir not artışının olması Türkiye’nin net rezervlerine ve cari açığına bakacaklarını belirtti. TCMB’nin bugün yayımlayacağı enflasyon raporu takipte olacak. İçeride Nisan ayında yıllık enflasyon %68,5’ten %69,8 seviyesine yükseldi. TCMB enflasyonun %73 ile %75 arasında tepe yapmasını beklerken, yılın ikinci yarısında dezenflasyon sürecinin başlamasını öngörüyor. Yıl sonu enflasyon tahmini %36’da bulunan TCMB’nin bugün enflasyon tahminlerinde bir revizyon gerçekleştirip gerçekleştirmeyeceği yakından izlenecek. Yurtdışı gelişmelere baktığımızda; ECB Yönetim Konseyi Üyesi Holzmann, Haziran ayında faiz indiriminin gerçekleşmesi halinde devamını gelebileceğini ve faiz oranını hızlı biçimde düşürmek için bir neden görmediğini açıkladı. BoE’nin ise %5,25 olan politika faiz oranında bir değişikliğe gitmesi beklenmiyor.


   BIST 100 Endeksi 10.400 direncine doğru yükselişte güç kaybına uğrarken, 102.300 seviyesinin altına geri çekildi. Endeksin güne yataya yakın bir başlangıç yapmasını bekliyoruz. Endekste gün içerisinde dalgalı bir seyir izleyebilir Endekste 10.300 direnç haline gelirken, bu seviyenin altında kısa vadeli düzeltme riski devam ediyor olacak. 10.200 ise kısa vadeli görünüm açısından önemli. Bu seviyenin altında 10.100 ve 10.000 hedef dirençler olarak izlenebilir. 10.200 seviyesi mevcut trade pozisyonları için stop loss olarak takip edilebilir. Diğer yandan ABD borsaları günü karışık bir seyirle tamamladı. Bu sabah Asya borsaları karışık görünüm sergilerken, ABD vadeli endeks kontratları yataya yakın seyir izliyor.


   İçeride tahvil-bono faizleri dün karışık bir seyir izledi. Gösterge tahvil faizi %44,56’dan %44,72’ye yükselirken, 10 yıllık tahvil faizi %28,46’dan %28,30 seviyesine geriledi. ABD tahvil faizleri yaşanan geri çekilmenin ardından yukarı yönlü tepki gösteriyor. Gösterge tahvil faizinde %45,50, 10 yıllık tahvilde %29,50 destek seviyeleri olarak takip edilebilir. Türkiye’nin 5 yıllık CDS risk primi 300 seviyesinin altındaki seyrine devam ediyor. Son durumda 277 seviyesinde bulunuyor.


   EUR/USD paritesi ABD’de beklentilerin altında açıklanan tarım dışı istihdam verisinin ardından, Fed’den faiz indirim beklentilerinin artmasına bağlı olarak 1,08 direncine yönelim göstermişti. Ancak parite 1,08 direncine doğru güç kaybına uğruyor. 1,07-1,08 bandında kısa vadeli yükselen trendde hareket ediyor. 1,08 direncinin aşılması yukarı yönlü trendin devam etmesi açısından takip edilebilir. 1,0870 ise sonraki direnç konumunda. 1,07 desteğinin üzerinde kısa vadeli görünüm olumlu görünüyor. Dolar kuru son günlerde 32,30’un altına geri çekilirken, 32,20 seviyesine doğru geri çekildi. Kur 32,20 civarından yeniden yukarı tepki ile karşılaştı. Kurda 32,20 ve 32,00 seviyeleri destekler olarak izlenebilir. 32,00 ana desteğinin altına yönelim TL’de toparlanma eğiliminin ileri taşınması için öne çıkıyor. 32,40 ve 32,50 seviyeleri direnç olarak takip edilebilir.


   Petrol fiyatları gerçekleştirdiği düşüş sonrasında destek bulma çabası gösteriyor. Brent petrolde 81,00 dolar destek, 84,30 dolar ise direnç seviyesidir. Altın ons fiyatları düzeltme hareketi ile karşılaşırken, son dönemde 2300 doların altına geri çekilmişti. Kısa vadeli dip oluşumu gösteren altın ons fiyatları yönsüz bir seyir izliyor. Yukarı yönlü ataklarda direnç seviyelerinde güç kaybederken, destek seviyelerinin üzerindeki hareketine devam ediyor. 2300 doların üzerinde kalma eğilimi gösteriyor. 2277 dolar ana destek olarak takip edilebilir. 2335 dolar direnci ise kısa vadeli yükselen trendin başlaması için öne çıkıyor. Gram altın, 2400 TL civarında görünüm sergiliyor. Gram altında 2368 TL ana destek konumunda. 2400 TL’nin üzerinde 2450 TL direnç olarak izlenebilir.


   BIST 100 Endeksi’nde 10.100 seviyesi destek olarak izlenebilir. Ağırlıklı olarak tahvil-bono ile Eurobond yatırımı yaparak belli oranda hisse senedi riski almayı isteyen yatırımcılar ise bu dönemde değişken fonları tercih edebilir.



  QNB Finansinvest
  https://www.qnbfi.com/
 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.