Günlük Bülten (Noor Capital)

Küresel piyasalar gün boyunca neleri fiyatladı?
Veri akışı sakin geçen günde ekonomik büyüme beklentilerindeki güçlenme ve kısmen azalan belirsizliklerle artan risk alma eğilimi sonucu güvenli varlıklardan çıkış görülürken ABD hisse senedi endeksleri gün içinde rekor yüksek seviyeler test etti.
İç piyasalarda takip edilen ocak ayı reel sektör güven endeksi 97.0 ile aralık ayındaki değerinin ve beklentinin altında kalarak imalat sanayi şirketlerinin ekonomik eğilimlerindeki bozulmanın 2017 yılı ilk çeyreğinde devam ettiğine işaret etti. Öte yandan imalat sanayi kapasite kullanım oranı da ocak ayında 75.5% seviyesine geriledi. Gösterge tahvil faizi artan enflasyon beklentileri ile 11.36% seviyesine yükselirken, TCMB'nin likidite politikasında yaptığı hamlelerle AOFM 9.25% seviyesine yükseldi ve gösterge faiz-AOFM farkı 211 baz puana gerileyerek kurdaki yükselişi bir miktar frenledi. Ancak 5 yıllık CDS primi gün içinde 274 baz puana yükselerek Dolardaki nispeten zayıf duruşa rağmen TL paritelerin gün boyunca yükseliş eğilimine devam etmesine neden oldu. Hisse senedi tarafında ise dün alınan kazançlar geri verilerek BIST100 endeksi günü -1.28% kayıpla negatif tamamladı.
ABD tarafında Başkan D.Trump'ın dış ticaret politikalarına ilişkin uygulamaları ve geleceğe ilişkin beklentiler fiyatlama davranışlarında etkili olmaya devam etti. Uygulanan politikaların ekonomik büyümeye pozitif yansıyacağı düşünceleri olumlu gelen şirket karlılıkları ile birleşerek ABD vadeli endekslerin rekor seviyeler test etmesine neden oldu. Bir miktar azalan belirsizliklerle güvenli liman özelliği atfedilen ABD hazine kağıtlarına rağbetin düşmesi sonucu 10 yıllıklar 28 aralıktan beri ilk defa 2.51% seviyesine yükseldi. Günün ilk yarısı yükseliş kaydeden Dolar Endeksi ise günü 100 seviyesinin altında tamamladı.
Euro Bölgesinde de veri akışı açısından sakin bir gün geride kalırken, hisse senedi piyasalarının tamamında yükseliş görüldü ve Euro Stoxx 50 günü 1.36% primli tamamladı. Tahvil cephesindee ise hafta başından beri azalmaya devam eden taleple faizlerdeki yükseliş devam etti ve 10 yıllık Alman tahvil faizi 0.46% seviyesine ulaşarak gün içi fiyatlamalarda Euro'ya destek oldu.
Emtia tarafında ABD enerji bakanlığı tarafından açıklanan Ham Petrol stokları haftalık bazda hem beklentinin hem de geçtiğimiz haftanın üzerinde 2 milyon 840 bin varil artış kaydetti. Veri sonrası 53.40 Dolara kadar yükselen mart vade WTI günü 52.70 civarında negatif seviyelerden tamamladı.
Asya seansında açıklanan Yeni Zelanda 4.çeyrek TÜFE verisi çeyreklik ve yıllık bazda beklentinin üzerinde artış kaydederek sırasıyla 0.4% ve 1.3% oranında arttı. Veri sonrası 0.7240 seviyesinden hızlı biçimde yükselişe geçen NZDUSD paritesi 0.7300 kademesi civarında yükselişine hız kesti.


EURUSD
Dünün özeti: Gün boyunca aşağıda 1.07 kademesinden destek alan yukarıda ise 1.0770 kademesi tarafından aşağı yönlü baskılanan parite yükselen ABD tahvil getirileri ile beklentimiz dahilinde hafif satıcılı bir yön izledi vve 1.0730 civarında günü hafif negatif tamamladı.
1.0670-1.0800 işlem bandında dalgalanmaya devam eden parite Asya seansında 1.0760 civarına doğru hareketler gösterdi ancak 1.0770-1.0800 bandı tarafından aşağı yönlü baskılanmaya devam etti. Temel açıdan ABD Alman tahvil faizi farkı son iki işlem gününde arttı ancak Trump'ın politika uygulamalarına ilişkin belirsizliklerle parite teknik açıdan 1.0680-1.0700 bandı tarafından yukarı yönlü baskılanmaya devam ederek aşağı yönlü seyri sınırladı. Haftanın dördüncü işlem gününde de paritenin 1.0670-1.0700 işlem bandında 1.0745 eksenli çift yönlü fiyat hareketleri göstererek dalgalanmasını ancak gün içi düşüş eğiliminin bir miktar daha güçlü olarak günü negatif seviyelerden kapatmasını bekliyoruz. Teknik olarak oldukça önemli bir kademe olan 1.0745 altına sarkmalarda paritenin gün içinde 1.0700 seviyesine doğru düşüş hareketi gerçekleştirdiği görülebilir. 1.07 altına sarkmalarda ise 1.0670 desteğinin pariteyi yukarı yönlü baskılamasını bekliyoruuz. Paritenin gün içinde 1.0745-1.0760 sıkışık aralığını aşması durumunda 1.0770-1.0800 aralığını test etme olasılığı bulunmaktadır. Ancak paritenin 1.0800 kademesini aşamayarak yeniden aşağı yönlü baskılanacağını ve günü 1.0745 altında tamamlamasının yüksek olasılık dahilinde bulunduğunu düşünüyoruz. Beklentimizin üzerinde hareketlerde aşağıda 1.0650 desteği yukarıda ise 1.0828 direnç kademesi pariteyi her iki yönde tutacak kritik seviyeler olarak ön planda olacaktır.
Destek: 1.0730/1.0700/1.0670/1.0650/1.0630/1.6000
Direnç: 1.0760/1.0780/1.0800/1.0830/1.0870/1.0900

GBPUSD
Dünün özeti: 1.2520 civarında güne başlayan parite gün içinde 1.25 altına denemelerde bulunsa da Doların özellikle günün ikinci yarısında zayıflaması ve kısa vadeli temel görünümün sterlini desteklemesi ile 1.26 seviyesi üzerine denemeler gerçekleştirerek günü pozitif tamamladı.
Gerek İngiltere'de son dönemde başta enflasyon olmak üzere olumlu gelen verilere ek olarak Brexit sürecine ilişkin risk algısının azalmasııyla Sterlin lehine fiyatlanmaya devam eden parite kritik bir kademe olan 1.26 seviyesi üzerindeki seyrini Asya seansında da korudu. Gün içinde açıklanacak İngiltere 4.çeyrek büyüme verisi pariteye yönelik fiyatlama davranışları açısından yakından takip edilmelidir. Bununla birlikte teknik olarak aşağıda 1.2530-1.2580 bandı tarafından yukarı yönlü baskılanan paritenin günün devamında da Sterlin lehine fiyatlanmaya devam ederek kısa vadeli yükseliş trendine devam etmesini beklemekteyiz. 1.2640 seviyesinin aşılması durumunda paritede 1.2700 seviyesine kadar yükseliş hareketi devam edebilir. 1.27 üzerine denemelerde ise 1.2740 direnç kademesi civarında satışların gelmesi muhtemel görünmektedir. Gün içinde Dolar baskısının artması durumunda beklentinin aksine artabilecek satışlarda ise ilk olarak 1.2600-1.2580 bandı takip edilmelidir. Bu aralık aşıldığı takdirde 1.2530 civarı kısa vadeli temel görünümün Sterlini desteklemesinden dolayı alım fırsatı sağlayabilir. Her iki yönde beklentimizin üzerinde hareketlerde ise aşağıda 1.2470 desteği yukarıda ise 1.2770 direnç kademesi hedeflenerek piyasa yönünde kalınmalıdır.
Destek: 1.2600/1.2580/1.2540/1.2500/1.2460/1.2430
Direnç: 1.2640/1.2680/1.2730/1.2770/1.2800/1.2840

USDJPY
Dünün özeti: Japonya Dış ticaret fazlasının aralık ayında çok ciddi yükselmesi ile Asya seansında güçlü biçimde Yen lehine fiyatlanan ve gün içinde 114.00 kademesinden aşağı yönlü baskılanarak 113 desteğine kadar gerileyen parite beklentimiz dahilinde bu seviyeden destek alarak günü 113.60 civarında yatay seviyelerden tamamladı.
Asya borsalarındaki işlemler sırasında 113.00-114.00 işlem bandında dalgalanmaya devam eden ve kısmi satıcılı bir yön izleyen paritenin günün devamında temel açıdan bir miktar artan ABD-Japon tahvil faizi farkından dolayı teknik olarak 112.50-113.00 destek aralığından yukarı yönlü baskılanarak gün içi yükseliş eğiliminin daha güçlü olabileceğini düşünüyoruz. Ancak bununla birlikte paritenin 102.50-114.60 aralığını gün içinde korruması muhtemel görünmektedir. Gün içi işlem stratejileri açısından aşağıda 113.00 ve 112.50 güncelliğini koruyan önemli destek kademeleri olarak pozisyon alınabilecek seviyeler iken, yukarıda ise 114.00 ve 114.35 gün içinde çok güçlü dirençler olarak ön planda olacaktır. Parite gün içinde Dolarda artabilecek güçlenme ile 114.30 direncini aştığı takdirde ise yükselişini 114.70 kademesine kadar devam ettikten sonra bu seviyeden aşağı yönlü baskılanma başlayacaktır. Beklentinin aksine 113.00 seviyesi aşağı yönlü geçilerek düşüşün güçlenmesi durumunda ise 112.50-112.00 destek seviyeleri pariteyi aşağı yönlü olarak tutacaktır.
Destek: 113.00/112.50/112.00/111.70/111.50/111.00
Direnç: 114.00/114.30/114.70/115.00/115.60/116.00

USDTRY
Dünün özeti: Güne 3.7810 civarında başladıktan sonra 3.7770 kademesinden destek alarak beklentimiz dahilinde yükseliş eğilimini koruyan ve 3.80 üzerine denemelerde bulunan kur, günü 3.8310 civarında pozitif tamamlarken, TL -1.30%'luk değer kaybıyla Dolara karşı en zayıf gelişmekte olan ülke para birimi oldu.
Temel görünümün desteklediği yükseliş trendi yönünde fiyatlanmaya devam eden Dolar TL kuru TCMB'nin önceki gün gerçekleştirdiği yetersiz faiz artışı sonucu gösterge faiz-AOFM makasının hala yüksek olması(216 baz puan) ve dün tekrar yükselen risk göstergesi CDS primi ile kısa vade açısından da yükseliş eğilimini korumaktadır. Bu çerçevede kurun günün devamında 3.7770-3.8000 aralığını aşağı yönlü geçmediği sürece TCMB'den yeni bir hamle gelmeyeceği varsayımı altında yükseliş eğilimi sergileyerek günü pozitif seviyelerden kapatmasını bekliyoruz. 3.8370 geçildiği takdirde yükseliş hareketi yönünde kalarak ilk etapta 3.8580, devam eden hareketlerde ise 3.8830 hedeflenerek pozisyon alınabilir. Yükseliş hareketinde 3.90 seviyesi önemli, bu seviye ve üzerinde kısa vade açısından pahalı bölgeye girileceği için tepki satışlarının gelmesi yüksek olasılık dahilinde bulunmaktadır. Ancak 3.90 da aşılırsa bu durumda 3.9420 hedeflenerek uzun vadeli trendd yönünde kalınmalıdır. Beklentimizin aksine gün içinde kurda gevşeme görülmesi durumunda ise ilk olarak 3.80 seviyesi takip edilmelidir. Bu seviye aşağı yönlü geçilirse 3.7770 kademesine kadar gevşeme görülebilir. Ancak 3.7770-3.7230 geniş aralığının güçlü bir destek olarak kuru aşağı yönlü tutması oldukça muhtemel görünmektedir.
Destek: 3.8150/3.8000/3.7770/3.7530/3.7380/3.7230
Direnç: 3.8370/3.8420/3.8650/3.8830/3.9000/3.9420

BIST100
Dünün özeti: Güne 84.300 kademesinden baskılanarak güne negatif başlayan endeks yükselen CDS etkisiyle günü de -1.28% kayıpla 83.128 puandan negatif kapattı.
Endeksin dünkü kayıplarla pahalı bölgeden uzaklaşması sonucu güne 1.seansta hafif pozitif bir başlangıç yapabileceğini düşünüyoruz. Ancak gün içinde 82.600-83.000 aralığı önemli. Bu aralığın üzerinde kalamadığı sürece CDS primindeki artışa da paralel endeksin 2.seanstan itibaren tekrar satıcılı seyrederek 82.000 puana doğru gerileme olasılığı bulunmaktadır. Ancak günlük bazda 82.000 seviyesinin enndeksi aşağı yönlü tutacağını düşünüyoruz. Açılıştan itibaren yukarıda 84.000 ilk önemli direnç kademesi olacaktır. Bu seviye üzerine denemelerde ise 84.300 puandan tekrar aşağı yönlü baskılanmanın oluşarak endeksin düşüşe geçmesi yüksek olasılık dahilinde görünmektedir.




Ons Altın
Dünün özeti: Asya seansından itibaren satıcılı seyrederek gün içinde 1200 Dolar altına sarkma gösteren değeri metal 1196 seviyesinden destek alarak günü 1197 civarında kayıpla tamamladı.
Dolar Endeksindeki zayıf ve yatay seyirle haftanın dördüncü işlem gününe 1200 üzerine denemeler yaparak hafif toparlanmayla başlayan değerli metalin gün içinde ağırlıklı olarak 1185.00-1219.00 işlem bandında fiyatlanacağını ve 1205.00 seviyesi altında kaldığı sürece gün içi düşüş eğiliminin daha güçlü olacağını düşünmekteyiz. 1200 altına sarkmalarda 1196.00 seviyesi hedeflenerek düşüş trendi yönünde pozisyon almak avantajlı olacaktır. 1196'nın kırılması durumunda ise teknik olarak çok önemli bir seviye olan 1191.00 kısa ssüreli alım pozisyonuna geçiş için değerlendirilebilir bir destek kademesidir. 1200 seviyesi üzerinde ise Altın gün içinde 1205-1209 bandına doğru denemeler gerçekleştirebilir. Ancak ABD tahvil getirilerindeki toparlanma nedeniyle 1209.00-1215.00 aralığında Altının tekrar satışlarla karşılaşacağını öngörmekteyiz. Beklentimizin aksine sert bir yükseliş hareketinde ise 1219.00 kademesi satış fırsatı sağlayabilir. Beklentimizin üzerinde sert hareketlerde aşağıda 1185.00 Dolar/Ons, yukarıda ise 1237.00 Dolar/Ons destek ve direnç kademeleri değerli metali her iki yönde tutacak kritik seviyelerdir.
Destek: 1196.00/1191.00/1185.00/1180.00/1171.00/1164.00
Direnç: 1205.00/1209.00/1215.00/1219.00/1224.00/1230.00

Ons Gümüş
Dünün özeti: Gün içinde beklentimize paralel düşüş eğilimini koruyarak kritik 17.00 Dolar/Ons kademesini aşağı yönlü geçen Gümüş gün içinde 16.70 civarını test etse de kritik 16.80 desteğiyle günü 16.90 civarında negatif tamamladı.
Asya seansında 17.00 Dolar üzerine denemelerdde bulunsa da zayıf seyrine devam ederek düşüş eğilimini koruduğunu gördüğümüz Gümüşün gün içinde 16.50-17.40 bandında fiyatlanacağını ve 17.00-17.10 sıkışık aralığını geçemediği sürece düşüş eğilimini koruyarak gün içinde yeniden 16.70 civarına düşüş kaydetmesini beklemekteyiz. Gün içi satıcılı seyirde 16.90 seviyesinin aşağı yönlü geçilmesi durumunda 16.70 hedeflenerek pozisyon alınabilir. Beklentinin üzerinde bir satış baskısında 16.50 kademesi gümüşe destek olarak yukarı yönlü baskılayacaktır. Yukarıda ise 17.11-17.16 kademeleri çok ciddi direnç seviyeleri olarak gün içinde satış fırsatı sağlayabilir. Yükselişin devam etmesi halinde ise 17.20-17.40 bandında satışların geleceğini öngörmekteyiz.
Destek: 16.93/16.80/16.70/16.50/16.30/16.10
Direnç: 17.00/17.11/17.20/17.30/17.50/17.70


WTI (CLH7)
Dünün özeti: Gün içinde 52.50-53.40 aralığında fiyatlanan mart vade WTI 2.8 milyon varil artışa işaret eden stok verisi sonrası gün içi test ettiği en yüksek kademeler olan 53.40 civarına kadaar yükseldi. Ancak günü 52.70 civarında hafif kayıpla bitirdi.
Orta vadeli olarak 50.00-55.00 Dolar/Varil işlem bandında fiyatlanmaya devam eden mart vade WTI ham petrolün gün içinde teknik olarak önem arz eden 52.80-53.00 bandını aşağı yönlü geçmediği sürece bu aralıktan yukarı yönlü baskılanarak gün içinde 53.50 seviyesine kadar yükseliş kaydedeceğini öngörmekteyiz. Teknik olarak 53.50 aşıldığı takdirde ise 53.70-54.00 seviyeleri hedeflenerek pozisyon alınabilir. Aşağıda ise 52.80 ve 52.50 önemli destek kademeleri olarak geri çekilmelerde ön planda olacaktır. Özellikle 52.50 Dolar/Varil gün içi gerilemelerde pozisyon almak için değerlendirilebilir kritik bir destek seviyesidir. 52.50 altına bir sarkma olması durumunda ise 52.00 Dolar/Varil kademesinin günlük bazda mart vade ham petrolü daha fazla düşüşe karşı aşağı yönlü tutması yüksek olasılık dahilinde görünmektedir. Beklentinin üzerinde sert hareketlerde aşağıda 51.50 desteği yukarıda ise 54.30 direnç seviyesi mart vade petrolü heer iki yönde tutacak kritik kademelerdir.
Destek: 53.00/52.80/52.50/52.00/51.50/51.00
Direnç: 53.50/53.70/54.00/54.50/54.70/55.00



 


 
 

 Noor Capital Market Menkul Değerler A.Ş.
 noorcm.com.tr

***Raporun Tamamı Ekteki Dosyada Bulunmaktadır***

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.