Gün İçi Yorum(Şeker Yatırım)

Güne yatay başlayan BIST-100 endeksi banka hisselerine gelen tepki alımlarıyla günün ilk yarısını %0,30 yükselişle 97.100’den kapattı. Bugün Fed başkanı Powell’in ABD kongresinde yapacağı sunum öncesi yurtdışı piyasalarda düşük risk iştahı devam ediyor. Yurtdışı borsalarda sınırlı satışlar yaşanırken, AB komisyonun Euro bölgesi ve Almanya için büyüm beklentilerini sınırlı şekilde aşağı revize etmesi nedeniyle DAX’ta biraz daha güçlü satışlar yaşanıyor. Fed’in faiz indirimine ilişkin belirsizlik ve jeopolitik riskler nedeniyle yurtdışı borsalarda bu hafta risk iştahında düşüş yaşandı. Piyasaların gözü bugün ABD kongresinde 17:100’de sunum yapacak olan Fed başkanı Powell’ın yapacağı açıklamalarda olacak. Sunumun konu başlıklarının 15:30’dan itibaren paylaşılması bekleniyor. Piyasalar halen Temmuz ayı için faiz indirimini %100 olasılıkla fiyatlamaya devam ediyor. Powell’in Temmuz toplantısı için bir faiz indirim sinyali vermemesi ya da Temmuz’da bir faiz indirimi olsa bile sonrası için çok güvercin olmayan açıklamalar yapması piyasalarda satışları tetikleyecektir. Ayrıca yarın açıklanacak ABD TÜFE enflasyon verileri de Fed faiz indirimi beklentilerini şekillendirmesi açısından önemli olacak. BIST’te dün Boomberg’de çıkan habere göre AB büyükelçilerinin bugün bir toplantı yaparak Türkiye’ye Avrupa yatırım bankası kredilerinin ve finansal yardım fonlarının kesilmesini değerlendireceği haberiyle banka hisseleri öncülüğünde güçlü satışlar yaşanmıştı. Bankacılık endeksinde bugün %1 üzeri tepki yükselişi yaşanırken, endeks ağırlığı yüksek bankacılık dışı hisselerde yaşanan düşüşler nedeniyle endeks ilk yarıyı sınırlı yükselişle kapattı. Bugün AB büyükelçilerinin alması beklenen olası kararlar tavsiye niteliğinde olup kararın onaylanması için AP’da onaylaması gerekiyor. Açıklanacak tedbirler yurtiçi piyasalarda dün olduğu gibi gün içi volatiliteye neden olabilir. Ancak alınacak kararlar tavsiye niteliğinde olduğu için genel olarak TL varlıklara yansıması majör olmayabilir. Geçen hafta 371 seviyelerine kadar gerileyen CDS’ler bugün 400 seviyelerine kadar yükseldi. Kurda ve tahvil faizlerinde de sınırlı yükseliş eğilimi var. CDS’lerin tekrar 430 seviyesi üzerine yönelmesi TL varlıklardaki negatif ayrışmanın tekrar güçlenmesine neden olacaktır. AB’nin Türkiye’ye uyarı şeklinde önemli bir yaptırım içermeyen açıklamada bulunması BIST’te dünkü kayıpların bir kısmının geri alınarak tepki yükselişlerinin güçlenmesi sağlayabilir. Ancak global risk alma iştahındaki düşük seyir, Fed’in faiz indirim belirsizliği ve AB’den olası tedbir tavsiyelerine yönelik riskler nedeniyle pozitif haber gelmedikçe BIST’te tepki alımları oluşsa da kar satışı fırsatı olarak kullanılmaya devam edilmesi beklenmektedir. İkinci yarıda endekste dalgalı bir seyrin yaşanması ve volatilitenin yükselmesi beklenmektedir. Negatif haber akışıyla birlikte kar satışlarının dün olduğu gibi güçlendiğini görebiliriz. Endeks oluşan yakın fiyat boşluğunu doldururken sonrasında sınırlı da olsa tepki alımları geldi. Ancak kısa vadede endeks 99.200 altına kaldıkça ve 200 GHO’nın geçtiği 96.000 altında kar satışlarını 95.200 ara güçlü destek olmak üzere 50 GHO’nın geçtiği ve aynı zamanda bir sonraki fiyat boşluğu oluşan 94.400’lere kadar devam ettirebilir. İlk yükseliş trend desteğini aşağı ihlal eden endeksin sonraki trend desteği 95.200’lerden geçiyor. Endeksin tepki yükselişini güçlendirmesi için 97.800’ü tekrardan yukarı kırması gerekiyor. Endeks bu seviye altına kaldıkça tepki yükselişleri oluşsa da kar satışı fırsatı olarak kullanılması beklenmektedir. Gün içinde 95.300 ve altına gerilemeler tepki yükselişi için alım fırsatı, 97.600-97.800 aralığına yükselişler ise satış fırsatı olarak takip edilebilir. Endeks 97.800’ü yukarı kırabilirse 98.500-99.200 aralığına doğu tepki yükselişini güçlendirmesi beklenmektedir. Kısa vadeli göstergelerdeki negatif eğilim tepki yükselişleri oluşsa da kar satışı fırsatı olacağına ve satış baskısının devam edeceğine işaret etmektedir. Ancak orta vadeli göstergelerdeki görünüm olası satışların kar satışı ya da düzletme olduğuna işaret ediyor. Endeksin 94.400 ve altına olası düşüşlerin yeni alım fırsatı olacağına işaret ediyor.

Şeker Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
www.sekeryatirim.com
 

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.