Forex Yorumu (Ahlatcı Yatırım)

ABD Yaptırım Kararı Sonrasında, Kurda Yeni Zirve Seviyeler Görülecek Mi?

Yurtdışı gelişmeleri incelediğimizde, Almanya'da açıklanan İmalat PMI verisi Temmuz ayında piyasa beklentisi altında 56,9 düzeyinde gerçekleşti. Euro Bölgesi'nde açıklanan İmalat PMI verisi Temmuz ayında piyasa beklentisine paralel 55,1 seviyesinde gerçekleşti. İngiltere'de açıklanan İmalat PMI verisi Temmuz ayında bir önceki aya göre geriledi ve 54,0 seviyesinde gerçekleşti. ABD'de açıklanan Özel Sektör İstihdam Değişim Raporu (ADP) verisi Temmuz ayında piyasa beklentisi üzerinde artış ile 219 bin kişi olarak gerçekleşti. ABD'de açıklanan İmalat PMI verisi Temmuz ayında piyasa beklentisinin hafif altında 55,3 düzeyinde gerçekleşti. ABD'de açıklanan ISM İmalat PMI verisi Temmuz ayında bir önceki aya göre geriledi ve 58,1 seviyesinde gerçekleşti. Federal Açık Piyasa Komitesi (FOMC) gerçekleştirdiği toplantı sonrasında yayımlanan karar metninde, faiz oranlarında değişikliğe gitmediği açıklanırken faizlerin sabit bırakılması kararının oy birliği ile alındığı belirtildi. Metnin detaylarında, işgücü piyasasında yaşanan güçlenmeye vurgu yapılırken enflasyon verisinin Fed'in hedeflediği düzeye yakınsamaya devam ettiği ifade edildi. ABD borsaları günü karmaşık tamamladı.

Yurtiçi gelişmeleri incelediğimizde, İstanbul Sanayi Odası ve IHS Markit tarafından yayımlanan İmalat Sanayi Raporu verilerine göre, 2018 yılı Temmuz ayında Türkiye İmalat PMI verisi bir önceki aya göre 2,2 puan artış ile 49,0 değerine yükseldi. Türkiye İhracatçılar Meclisi (TİM) tarafından yayımlanan verilere göre, 2018 yılı Temmuz ayında Türkiye'nin ihracatı bir önceki yılın aynı ayına göre yüzde 11,8 oranında artış ile 14,106 milyar dolar olarak gerçekleşti. Ticaret Bakanlığı tarafından açıklanan verilere göre, 2018 yılı Temmuz ayında bir önceki yılın aynı ayına göre yüzde 11,84 artış ile 14,106 milyar dolar ve ithalat yüzde 6,43 azalış ile 20,109 milyar dolar olarak gerçekleşti. İlgili dönemde, Dış ticaret açığı yüzde 32,39 azalıış ile 6,003 milyar dolar olarak gerçekleşti. Dün, ABD'nin Türkiye'ye yönelik yaptırım kararı sonrasında TL'de yaşanan değer kayıpları sonrasında kurun fiyatlamalarda 5,0150 seviyeleri civarını test ettiği fakat bu seviyeyi aşmakta zorlandığı ve günü 4,9926 seviyesinde tamamladığını gördük. BİST-100 Endeksi günü yüzde 0,27 değer kazanımı ile 97.210 puandan tamamladı. Toplam işlem hacmi 7,5 milyar TL düzeyinde gerçekleşti. TCMB ağırlıklı ortalama fonlama maliyeti dün, yüzde 17,75 seviyesinde gerçekleşti. Yurtiçi gösterge tahvil getirisi yüzde 1,20 artış ile yüzde 21,03 ve On yıllık tahvil getirisi yüzde 1,17 düşüş ile yüzde 18,59 düzeyinde günü tamamladı. 5 yıllık ülke CDS risk getirisi yüzde 0,38 düşüş ile 332,11 düzeyinde olduğu görülüyor.

USDTRY

ABD ile devam eden gerginliğin etkisiyle güne yine yükselişle başlayan başlayan kur gün içerisinde 4.90 üzerinde kalma isteği gösterirken, akşam saatlerinde ABD'den Brunson sorununa ilişkin olarak içişleri bakanımız ve adalet bakanımız hakkkında yaptırım uygulanmasına karar verildi haberleri tansiyonu bir anda yükseltti ve 5.00 üzeri seviyeler görülerek yeni bir rekora imza atıldı. Bugün piyasanın gözü kulağı bu konu ile ilgili ABD'den gelecek olası yeni adımlar ve Türkiye'nin vereceği karşılıklarda olacak. Bu nedenle kurda yeni zirve seviyelerinin görülmesini olası görüyoruz. 4.97-4.94 bandı yeni destek seviyelerimiz olmuş durumda. Bu bölge üzerindeki yükselişlerin devamında 5.0160 ve fibo Expansion yardımıyla tespit ettiğimiz 5.0915 seviyeleri hedeflenebilir. Bu direnç öncesinde ise 5.05'de ara bir direnç noktası oluşabilir. Zayıf ihtimale olarak değerlendirsek de 4.94 altına bir geçiş görülürse 4.92 seviyesi test edilebilir.


EURTRY

Dün ABD'den akşam saatlerinde Türkiye İçişleri bakanı ve Adalet bakanına yaptırım uygulanacağı kararı üzerine EURTRY'de Türk Lirası'na gelen sert satışlarla birlikte 5.85 seviyesine kadar yükselişler meydana geldi. Bugün bu gelişmelere ilişkin karşılıklı gelecek cevaplar ve olası ABD kaaynaklı yeni adımlar piyasaların yakın takibinde olacaktır. ABD'nin bu kararı sonrası CDS risk primimizin 330 seviyesinin üzerine çıkmış olması Türk Lirası varlıklar üzerindeki satış baskısını artıracak önemli bir unsur olarak takip edilmeli. EURTRY'de 5.78 desteği bugün takip edilmeli. Burası test edilirse yeniden bir tepki yükselişi ile 5.8425 ve 5.86 direnç seviyeleri denemeleri oluşabilir. 5.86 üzerinde ise 5.9260 direnci takipte olunmalı Olası geri çekilmelerde 5,78 ilk desteği altında zayıf ihtimalle satış baskısı artış gösterebilir. Bu halde 5.75 ve 5.7390 seviyeleri denenmek istenebilir.


EURUSD

Avrupa Bölgesi'nde dün imalat PMI verileri beklentileri tam olarak karşılamadı. Bu sonuç, artan ticaret savaşı gerginliğine bağlı olarak üretim konusunda Avrupa'lıların bir süre bekle gör politikasına yöneldiğinin işareti olabilir. Bu sonuçların ardından paritede hafif yükseliş eğilimi gözlenirken ABD'den gelen ADP özel sektör istihdam verisinin beklentilerin üzerinde 219bin gelmesiylee yeniden geri çekilmenin hızında artış meydana geldi. FED'in faiz artırımına gitmemesi ve açıklama metninde olumlu ekonomi ifadeleri ile Eylül ayına işaret eden faiz artırım kararı ardından Dolar endeksindeki toparlanma pariteyi yine 1.17 altında tutmaya yetti. Paritede izlenen düşüş eğiliminde 1.1620 desteğini izlemeyi sürdürüyoruz. Altına geçiş yaşanırsa satış yönlü pozisyonlar 1.1560 ve 1.1500'e doğru değerlendirilebilir. 1.1620 uzun vadeli yükselen trend desteği üzerinde gelebilecek tepki alımlarında 1.1680 ve 1.1735 dirençleri ise takibimizde olmaya devam edecek.

XAUUSD

Dün, dolar endeksinde yaşanan değer kazanımları sonrasında ons altının 1215 seviyeleri civarına kadar gerilediği görüldü. Gün içerisinde, ABD on yıllık tahvil getirisinde yaşanan yukarı yönlü eğilimin sarı metal fiyatlamalarını baskılamaya devam ettiği görülüyor. Bugün, ABD'de açıklanacak olan Fabrika Siparişleri verisi yakından takip edilecek. Teknik olarak baktığımızda, ons altının 4 saatlik grafikte 50 periyootluk hareketli ortalaması olan 1224 seviyesi altında kalıcılık sağlaması durumunda geri çekilmelerin devamı görülebilir. Düşüşlerin devamında 1215, 1205 ve 1200 destek seviyeleri takip edilebilir. Olası, yükseliş denemelerinde ise 1225, 1230 ve 1236 direnç seviyeleri izlenebilir.

GBPUSD

İngitere'de Brexit belirsizliği gölgesinde İngiltere Merkez Bankası'nın faiz kararı bugün piyasaların yakın takibinde olacak. 25 baz puan faiz artırımının beklendiği bu toplantı öncesi GBPUSD'de Dolar endeksindeki güçlü duruşun sürmesi yükselişlerin sınırlı kalmasına yol açıyor. Bugün olası bir faiz artırım kararı her ne kadar artık fiyatların içine girmiş olsa da yukarı yönlü hareket yaratma potansiyeli yaratabilir. Uzun vadeli yükselen trendin altına geçişten sonra toparlanmak zorlanan paritede 1.3290 direncinin önemli olduğunu düşünüyoruz. 1.3290 öncesinde bugün yine 1.3170 ara direnci izlenmeli. 1.3290 aşıldığında 1.3400 direnci takip edilecek. Yaşanacak gün içi muhtemel geri çekilmelerde 1.3050 iilk destek olarak izlenmeli. Altında satış yönlü eğilim artarak 1.30 ve 1.2950 seviyeleri hedeflenebilir.

USDJPY

USDJPY'de dün FED kararları sonrası yaşanan düşüşe rağmen 111.50 direncinin üzerinde kalıcı olma çabasının devam ettiği ve sabah saatlerinde 111.70'e doğru yükseliş denemelerinin gerçekleştiği gözlendi. Uzun vadeli düşüş trendinin direnci olarak takip edilen 111.50 kalma isteği bugün devam edecek olursa yükseliş eğiliminin devamında daha önceki 111.95 hedefimiz geçerli olmakla birlikte yükselişin bu seviye üzerine geçmesi durumunda 112.50 ve 112.80 seviyeleri diğer hedefler olarak belirlenebilir. 111.50 altına doğru yeniden gelebilecek geri çekilmelerde 110.50 ve 110.00 destek seviyeleri satış yönlü pozisyonlar için değerlendirilmeli. 110.00 altına geçişte ise 109.35'e doğru geri çekilmelerin devamı beklenebilir.

HAM PETROL

Dün, ham petrolün 68,84 seviyeleri civarını test ettiği fakat bu seviyeyi aşmakta zorlandığı görüldü. ABD'de Enerji Bilgi İdaresi (EIA) tarafından aççıklanan haftalık ham petrol stoklar verisinde 3,803 milyon varil artışın yaşandığı gözüküyor. EIA verilerine göre, ülkede ham petrol üretimi geçen hafta bir önceki haftaya göre günlük ortalama göre 100 bin varil azalarak 10,900 milyon varil düzeyinde gerçekleşti. Teknik olarak bakıldığında, ham petrolün 89 günlük hareketli ortalaması olan 68,70 seviyesi altında kalıcılık sağlaması durumunda geri çekilmelerin devamı görülebilir. Düşüşlerin devamında 67,80, 67,44 ve 66,54 destek seviyeleri takip edilebilir. Olası, yükseliş denemelerinde ise 68,70, 69,20 ve 69,90 direnç seviyeleri izlenebilir.

S&P500

Dün, 2825 seviyeleri civarını test eden S&P 500 vadeli kontrat endeksinin bu seviyelerde kalıcılık sağlayamadığı ve günü 2809 düzeyinde tamamladığı görüldü. Gün içerisinde, ABD'de açıklanan veriler karmaşık bir görünüm sergilemesi ve VIX endeksinde yaşanan yukarı yönlü eğilimin endeks fiyatlamaları üzerinde baskı oluşturmaya devam ettiği gözlemlendi. Fed'in gerçekleştirdiği toplantı sonrassında yayımlanan karar metninde, Fed'in faiz oranlarında değişikliğe gitmediği ve faiz oranı aralığını yüzde 1,75-2,00 düzeyinde koruduğu açıklandı. Bugün, ABD'de açıklanacak olan Fabrika Siparişleri verisi yakından takip edilecek. Teknik olarak incelediğimizde, endeksin ara destek seviyesi olan 2800 seviyesi üzerinde kalıcılık sağlaması durumunda yukarı yönlü ataklar hedeflenebilir. Yükseliş denemelerinde 2818, 2827 ve 2836 direnç seviyeleri takip edilebilir. Olası, geri çekilmelerde ise 2800, 2791 ve 2777 destek seviyeleri izlenebilir.

 Ahlatcı Yatırım Menkul Değerler
 http://www.ahlforex.com.tr
   
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.