Forex ve VIOP Bülteni(İntegral Yatırım Menkul Değerler )

Günün Ajandası
ABD ADP Özel Sektör İstihdam Değişimi (Mayıs): Özel sektörde yaratılan tarım dışı istihdam miktarını gösteren veri, her ayın ilk haftasında, devletin yayınladığı tarım dışı istihdam verisinden önce açıklanmaktadır. Son olarak Nisan ayında 247 bin kişi istihdamdan ayrılırken Mayıs ayında istihdamda artışın sürmesi ve 205 bin kişiye istihdam sağlanması bekleniyor. Veri, beklentilerden sapma göstermesi halinde ABD Doları’na sınırlı yansıyabilir. (15:15)

ABD Haftalık İşsizlik Başvuruları: ABD’de devam eden işsizlik başvuruları 14 Mayıs ile biten haftada 1.346 bin seviyesinde açıklandı. 21 Mayıs ise biten haftada 1.335 bin seviyesinde gerçekleşmesi bekleniyor. İlk işsizlik başvuruları ise 21 Mayıs ile biten haftada 210 bin seviyesinde gerçekleşti. 28 Mayıs ile biten haftada 214 bin ilk işsizlik başvurusu gerçekleşmesi bekleniyor. İstihdam üzerinde önemli rol oynayan veri yakından takip edilmeli. (15:30)

ABD DOE Ham Petrol Stokları: DOE ham petrol stokları, haftalık olarak ABD’de oluşan ham petrol stok miktarını göstermektedir. En son 20 Mayıs ile biten hafta petrol stoklarında 1 milyon varil azalış kaydedilmişti. 20 Mayıs ile biten haftada stokların 0,067 milyon varil azalması bekleniyor. Verinin beklentilerden sapması petrol fiyatları üzerinde sınırlı hareketlilik yaratabilir. (18:00)
Ekonomik Gelişmeler
Türkiye
Cumhurbaşkanı Erdoğan enflasyondan kaynaklı refah düşüşüne yönelik tedbirleri sürdüreceklerini belirtti.

Türkiye'den üst düzey yetkililerle Finlandiya ve İsveç’in yetkilileri gelecek günlerde Brüksel’de görüşecek. NATO üyeliği konusunda Türkiye’nin kaygılarının giderilmesi amaçlanıyor.

ABD
ABD Başkanı Joe Biden, Ukrayna'ya gelişmiş füze sistemlerini de içeren 700 milyon dolarlık yeni askeri yardım paketini onayladı.

ABD'de ISM imalat endeksi beklentilerden iyi gelerek Mayıs ayında 55.4'ten 56.1'e yükseldi. Beklenti 54.5'ti.

Fed, Amerikan ekonomisindeki mevcut duruma ilişkin değerlendirmelerin yer aldığı Bej Kitap'i yayımladı. 12 Fed bölgesinin 4'ünde büyüme yavaşladı.

Richmond Fed Başkanı Thomas Barkin, ABD'de açıklanan ekonomik verilerde bir resesyonun işaretlerini görmediklerini söyledi.

Avrupa
Avrupa Merkez Bankası Üyesi Robert Holzmann, Euro Bölgesi'nde tüm zamanların zirvesine çıkan Mayıs ayı enflasyonunun Temmuz ayında 50 baz puanlık faiz artışı için gerekçe oluşturduğunu belirtti.

Kremlin Sözcüsü Dmitry Peskov, AB yaptırımlarından kaynaklanacak kayıpları en aza indirmek için Avrupa'nın istemediği petrolü başka yerlere yönlendireceklerini ifade etti.

Ukrayna Tahıl Tüccarları Birliği (UGA) 2022 yılında buğday üretiminde yüzde 42 düşüş beklediklerini bildirdi. UGA'nın tahnminlerine göre 2021 yılında yılında 33 milyon ton olan buğday üretimi 2022 yılında 19,2 milyon tona gerileyecek.

Avrupa Birliği Komisyonu, 2013 yılından beri AB üyesi olan Hırvatistan'ın gelecek yılın başında euroya geçmeye hazır olduğunu bildirdi.

Asya
Uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu Fitch Ratings, Çin'in yabancı para cinsinden uzun vadeli kredi notunu durağan görünüm ile A+ olarak teyit etti.

Dünya
Uluslararası Para Fonu (IMF), ABD dolarının küresel döviz rezervlerindeki payının geçen yılın son çeyreğinde yüzde 59'un altına inerek düşüşünü sürdürdüğünü bildirdi.

Ocak 2022’de dünya ekonomisinin 2021’e göre çok ciddi bir yavaşlama yaşayacağını düşündüklerini aktaran Dünya Bankası Başekonomisti Köse, şu anda bu yavaşlamanın çok daha derin olacağını düşündüklerini söyledi.

Petrol
Bugün petrol piyasasında tüm dikkatler OPEC+ koalisyonunun toplantısına çevrildi. Toplantıda, OPEC+ grubunun temmuz ayına ilişkin üretim politikası değerlendirilecek.

Forex Yorumları

Sıkılaşma endişeleri ons altını baskılıyor
Ons altın forex piyasasında sabah saatlerinde 1848 seviyesi yakınlarında işlem görüyor. Küresel piyasalarda yükselen enflasyona karşı sıkılaşma endişeleri devam ediyor. Tahvil faizleri küreselde yükselirken Dolar Endeksi de yükselişe eşlik ediyor. Bu sabah Dolar Endeksi 102,55 yakınlarında fiyatlanıyor. ABD 10 yıllıkları da %2,92 yakınlarına yükseldi. Güçlü Dolar temasının tekrar hakimiyet kurmaya başlaması ons altının gücünü törpülüyor. Diğer taraftan Çin'de vaka sayılarının 100'ün altına gerilemesi ve Şangay'da kısıtlamaların kalkması da hafta başından bu yana ons altına değer kaybettiriyor. Bugün veri kanadında ABD'de tarım dışı istihdam verisinin öncüsü kabul edilen ADP özel sektör istihdam değişimi verisi takip edilecek. Verinin, son aylarda tarım dışı istihdam verisi ile korelasyonunun zayıflaması nedeniyle ons altın üzerinde etkisi zayıf olabilir. Dolar Endeksi ve tahvil faizleri yakından izlenmeli.

Teknik Analiz: Ons altın ortalamaları etrafında seyrediyor. 1846 seviyesinden geçen 22 günlük ortalamasını kırmaya çalışan ons altında bu seviye etrafında oluşacak hareketler yön tayini açısından önemli. Bu seviye üzerinde kalıcı seyirler teknik görünümü güçlendirebilecekken bu seviye altında zayıf görünüm sürebilir. Ons altın genel olarak son dönemde yönsüz. Güçlenme için 1840 ve 1846 seviyelerinin üzerinde kalıcı seyirler şart. Geri çekilmelerde 1830-1815 destekleri izleniyor.

Dirençler: 1855 / 1870 / 1880
Destekler: 1846 / 1840 / 1830

Gözler OPEC+’da
Bugün OPEC+ koalisyonu toplanıyor ve Temmuz ayına ilişkin üretim politikasının açıklanması bekleniyor. Toplantı öncesinde Suudi Arabistan’ın daha fazla petrol arzına hazırlandığı haberleriyle petrolde düşüşler görüldü. Dün Brent petrol 116 dolardan işlemden geçerken bu sabah saatlerinde yüzde 1.3 geri çekilmeyle 114.5 dolar seviyelerinde işlem görüyor. Ham petrol tarafındaysa yüzde 1.2 düşüşle 113.5 seviyesinden fiyatlamalar mevcut. Bugünkü toplantıda bazı üyelerin Rusya’nın OPEC+ üretim anlaşmasındaki yükümlülüklerini askıya alma fikri de öne çıkan bir gelişme olarak yakından takip edilecek.

WTI Teknik Analiz: Amerikan tipi ham petrol 115.10 direncini aşağı yönlü kırdı ve 113.50 seviyelerine doğru geri çekildi. WTI’da aşağı yönlü hareketin devamı halinde 112.50, 111.45 ve 109.50 destek seviyeleri izlenebilir. Buna karşın yukarı yönlü hareketin görülmesi halinde 115.10, 116.60 ve 120.20 seviyesinde direnç görülebilir.

Destekler: 112.50 / 111.45 / 109.50
Dirençler: 115.10 / 116.60 / 120.20

Brent Teknik Analiz: Brent petrol 114.95 direncini aşağı kırdı. Aşağı yönlü satışların derinleşmesi durumunda 112.50 ve 111.00 seviyesi güçlü destek konumunda. Buna karşın yukarı yönlü yükselişlerin görülmesi halinde 117.70 ve 121.40 seviyesi direnç oluşturabilir.

Destekler: 112.50 / 111.00 / 109.20
Dirençler: 114.95 / 117.70 / 121.40

EURUSD dengeleniyor

Forex piyasalarında EURUSD haftanın dördüncü işlem gününe yatay bir seyir ile başladı. Sabah saatlerinde 1,0665 seviyesinde işlem gören paritede bugün ABD ADP tarım dışı istihdamı, haftalık işsizlik maaşı başvuruları ve ABD fabrika siparişleri yakından takip edilecek. Açıklanacak olan verilerin beklentilerden sapması halinde paritede hareketlilik meydana gelebilir. Bu hafta cuma günü ABD tarım dışı istihdamı açıklanacak. Bugün açıklanacak olan ADP verisi tarım dışı istihdamın ne yönde oluşacağı konusunda ipuçları verebilir. Faiz artırımı beklentileri, yüksek enflasyon ve Rusya - Ukrayna savaşı hakkındaki gelişmeler paritedeki fiyatlamalarda etkili oluyor. Bu nedenle haber bazlı hareketlere karşı dikkatli olmakta fayda var. ABD Başkanı Joe Biden, Ukrayna'ya gelişmiş füze sistemlerini de içeren 700 milyon dolarlık yeni askeri yardım paketini onayladı. Aynı zamanda Almanya'nın füze sistemleri dahil Ukrayna'na olan silah teslimatlarını artıracağı konuşuluyor. Yakın zamanda bölgedeki gerilim artabilir ve risk iştahı azalabilir. Diğer taraftan Fed, Amerikan ekonomisindeki mevcut duruma ilişkin değerlendirmelerin yer aldığı Bej Kitap'i yayımladı. 12 Fed bölgesinin 4'ünde büyümenin yavaşladığı ifade edildi. Richmond Fed Başkanı Thomas Barkin, ABD'de açıklanan ekonomik verilerde bir resesyonun işaretlerini görmediklerini vurguladı.

Teknik Analiz: EURUSD 50 günlük hareketli ortalaması olan 1,0725 seviyesinin üzerine yükseldi ancak bu seviyenin üzerinde yerleşik seyirler gerçekleştiremeden geriledi. Dün 1,0627 seviyesine kadar gerileyen EURUSD, 1,0627 seviyesindeki destek çizgisinden tepki verdi. Paritenin 1,0627 seviyesinin üzerindeki seyrinde ısrarcı olması halinde 50 günlük hareketli ortalama yeniden test edilebilir. Buna karşın paritenin 1,0627 seviyesi altına gerilemesi halinde satıcılı seyirler 22 günlük hareketli ortalama olan 1,0596 seviyesine kadar devam edebilir.

Dirençler: 1,0725 / 1,0822 / 1,0938
Destekler: 1,0627 / 1,0596 / 1,0495

DolarTL’de 16.45 direnç görevi görüyor
Cuma günü açıklanacak olan enflasyon verisi öncesinde DolarTL yükselişini sürdürmektedir. Nisan ayında yüzde 70’e yaklaşan yıllık enflasyon Mayıs ayında yüzde 75’i geçebilir. İçeride takip edilen diğer bir gündem ise İsveç ve Finlandiya’nın NATO üyeliği konusu. Türkiye ile birlikte bu iki ülkenin önümüzdeki günlerde Brüksel’de görüşme gerçekleştirmesi bekleniyor. Diğer taraftan, dolar endeksinin yükselişi ile birlikte küresel çapta doların değer kazanıyor olması da TL üzerinde baskı yaratmaktadır. Hafta başında 101.5 seviyesinde olan dolar endeksi bu sabah 102.5 seviyesine kadar yükseldi. Dün yayınlanan Bej Kitap raporunda ABD’nin bazı bölgelerinde ekonomik büyümenin yavaşladığı belirtildi. Yüksek enflasyon ve bununla birlikte faiz oranlarındaki artış, Rusya-Ukrayna savaşı büyümeye engel oluşturuyor. Yüksek enflasyon ve resesyon endişelerinden dolayı ABD’de açıklanacak olan makroekonomik veriler fiyatlamalar üzerinde etkili olacaktır. Cuma günü açıklanacak olan tarım dışı istihdam verisi öncesinde bugün ABD’de ADP özel sektör istihdam verisi, haftalık işsizlik başvuruları ve fabrika siparişleri verisi takip edilecek.

Teknik Analiz: DolarTL bu hafta 16.45 seviyesi üzerinde yukarı yönlü seyrini sürdürmekte zorlanmaktadır. Yükselişin devamı için 16.45 üzerinde seyirler aranacak. 16.45 üzerinde 16.51 ve 16.65 direnç seviyeleri takip edilebilir. Görülebilecek geri çekilmelerde ise 16.20 seviyesi destek görevi görebilir. Bu seviyeye yönelik geri çekilmeler yukarı yönlü tepkiler için güç alanı oluşturabilir.

Destekler: 16.34 /16.20 /16.00
Dirençler: 16.45 /16.51 / 16.65

EURTRY Teknik Seviyeler

Destekler: 17.44 / 17.36 / 17.26
Dirençler: 17.65 / 17.72 / 17.80

Viop Kontratları

Endeks Kontratı
Viop30 endeks kontratında mevcut alım yönlü değerlendirmeler için spot 2885 yakınlarında kar realizasyonu gerçekleştirilebilir. 2885 seviyesinin aşılması halinde stop loss kullanımı kaydıyla 2900 seviyesine doğru tekrar alım yönlü değerlendirmeler gerçekleştirilebilir. Satış yönlü değerlendirmeler için aceleci olmamakta fayda var.

Spot XU030 teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Dirençler: 2885 / 2900 / 2925
Destekler: 2830 / 2800 / 2770

Dolar Kontratı
DolarTL VIOP kontratında spot 16.20 seviyesi üzerinde kalındığı sürece satış yönlü pozisyonlardan uzak durmakta fayda var. Bu seviye üzerinde uzun pozisyonlar korunabilir. Yukarı yönlü seyirlerin devamı için 16.45 üzerinde seyirler aranacak.

Spot USDTRY teknik seviyeler (Dayanak varlık)

Destekler: 16.34 /16.20 /16.00
Dirençler: 16.45 /16.51 / 16.65

Ons Altın Kontratı
Ons altın VİOP kontratında spot 1830-1850 aralığında bant hareketi izleniyor. Stop loss kullanımı kaydıyla 1850 yakınlarına yükselişlerde aşağı yönlü değerlendirmeler yapılabilir. Spot 1830 yakınlarına geri çekilmelerde ise stop loss kullanımı kaydıyla alım yönlü değerlendirmeler yapılabilir.

Spot XAUUSD teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Dirençler: 1855 / 1870 / 1880
Destekler: 1846 / 1840 / 1830

Ekonomik Takvim
Saat Ülke Önem Veri Beklenti Önceki
15:15 USD Yüksek ABD ADP Tarım Dışı İstihdam Değişikliği (Mayıs) 300K 247K
15:30 USD Yüksek ABD İlk İşsizlik Başvuruları (28 Mayıs) 210K 210K
15:30 USD Yüksek ABD Devam Eden İşsizlik Başvuruları (21 Mayıs) 1325K 1346K
17:00 USD Orta ABD Fabrika Siparişleri (Aylık) (Nisan) 0,70% 2,20%
17:00 USD Orta ABD Çekirdek Fabrika Siparişleri (Aylık) (Nisan) 2,50%
18:00 USD Yüksek ABD DOE Ham Petrol Stokları (27 Mayıs) -0,067M -1.019M
18:00 USD Yüksek ABD DOE Cushing Petrol Stokları (27 Mayıs) -1.061M
20:00 USD Yüksek Fed Mester konuşması (Oy Hakkı Var)


 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.