Forex ve VIOP Bülteni (İntegral Yatırım Menkul Değerler )

Günün Ajandası
ABD DOE Ham Petrol Stokları: DOE ham petrol stokları, haftalık olarak ABD’de oluşan ham petrol stok miktarını göstermektedir. En son 14 Ocak ile biten hafta petrol stoklarında 515 bin varil azalış kaydedilmişti. 21 Ocak ile biten haftada stokların yaklaşık 400 bin varil düşmesi bekleniyor. Stokların, beklentilerin altında düşmesi petrol fiyatları üzerinde olumsuz, beklentilerden daha fazla düşmesi ise petrol fiyatları üzerinde olumlu etki yaratabilir. (18:30)

Fed Faiz Kararı & Fed Başkanı J. Powell Konuşması: Fed’in faizlerde değişikliğe gitmesi beklenmiyor. Toplantıda faiz artırım takvimine ilişkin bir yönlendirme yapılıp yapılmayacağı önemli olacak. Mart ayında atılacak adımların sinyalleri takip edilecek. Toplantının ardından Powell’ın piyasaya vereceği mesajlar ve karar metninde yer alabilecek yönlendirmeler yakından takip edilmeli. (22:00 - 22:30)

Ekonomik Gelişmeler

Türkiye
Hazine ve Maliye Bakanı Nureddin Nebati, bazı vergilerin beyanname verilme ve ödeme sürelerinin hava koşulları nedeniyle 31 Ocak'a uzatıldığını açıkladı.

Sanayi ve Teknoloji Bakanı Mustafa Varank doğalgaz arzındaki İran kaynaklı kesinti konusunda “İran kaynaklı bu sorunu yine sanayicilerimizle el ele vererek inşallah en kısa sürede atlatacağız” açıklamasını yaptı

İGA, İstanbul Havalimanı'nda uçuşların Karakas seferi ile başladığını duyurdu.

Ulaştırma ve Altyapı Bakanı Adil Karaismailoğlu, Kuzey Marmara Otoyolu ve TEM Otoyolu dahil olmak üzere İstanbul'da Karayolları Genel Müdürlüğü (KGM) ağında kar yağışından dolayı kapalı yol bulunmadığını bildirdi.

Reel kesim güven endeksi Ocak ayında 109,5 seviyesine çıktı. Endeks Aralık ayında 106,1 olarak kaydedilmişti.

Güven endeksi ocakta geçen aya kıyasla hizmet sektöründe yüzde 1,2, perakende ticaret sektöründe yüzde 2,5 artarken, inşaat sektöründe yüzde 5 azaldı.

İmalat sanayi genelinde kapasite kullanım oranı, bir önceki aya göre 1,1 puan azalarak yüzde 77,6 seviyesinde gerçekleşti.

Hazine TÜFE'ye endeksli sıfır reel getirili 5 yıl vadeli sukuk ihracını 13.3 milyar TL borçlanma ile tamamladı.

ABD
ABD Ticaret Bakanlığı, çip arzı ve talebinde devam eden önemli bir uyumsuzluk olduğunu ve sorunun gelecek 6 ay içinde çözüleceğinin öngörülmediğini bildirdi.

ABD'de Conference Board Tüketici Güven Endeksi, Ocak'ta aylık bazda 1,4 puan azalışla 113,8 seviyesine geriledi.

ABD'de S&P Case-Shiller Ulusal Konut Fiyat Endeksi, geçen yıl Kasım'da bir önceki yılın aynı dönemine göre yüzde 18,8 arttı.

Ray Dalio, Fed beklentilerini paylaştı. Dalio portföyünde ufak miktarda kripto para bulundurduğunu belirtti.

Biden yönetiminden üst düzey yetkililerin basına verdiği bilgiye göre, Rusya'nın Ukrayna'ya saldırması halinde ABD, Rus ekonomisinin kritik sektörlerine ihracat kontrolleri uygulamaya hazırlanıyor.

Avrupa
Kremlin Sözcüsü Dmitriy Peskov gazetecilere yaptığı açıklamada ABD'nin 8500 askeri teyakkuza geçirmesi, Doğu Avrupa sınırına yapılan yığınak ve yaptığı açıklamalarla gerginliğin artmasına yol açtığını belirtti.

Avrupa Birliği (AB) Konseyi, Kovid-19 seyahat tedbirlerinin kişilerin geldiği bölgeye göre değil aşılanma, test veya hastalığı geçirme bilgilerini içeren Kovid-19 sertifikasına göre belirlenmesi için üye ülkelere tavsiyede bulundu.

IFO Enstitüsü’nün verilerine göre iş iklimi endeksi 94.8’den 95.7’ye yükseldi.

Asya
Singapur Merkez Bankası artan enflasyon endişeleri ile para politikasında beklenmedik bir sıkılaşmaya giderek, Nisan ayında daha fazla hamle yapılmasına yeşil ışık yaktı

Dünya
Pfizer, Omikron varyantına özel bir aşı için çalışmalara başladığını duyurdu. Şirket çalışmaların daha önce aşılanan gençler ve orta yaşlılar ile hiç aşı olmayanlar üzerinde yapılacağını belirtti.

IMF 2022 küresel büyüme tahminini yüzde 4,9'dan yüzde 4,4'e indirdi. Fon, 2021 büyüme tahminini ise yüzde 9'dan yüzde 11'e yükseltti.

Küresel ham çelik üretimi 2021 yılında, Çin'in çelik üretimini azaltmasına rağmen bir önceki yıla oranla yüzde 3,7 artarak 1 milyar 950,5 milyon tona ulaştı.

Uluslararası Para Fonu (IMF), El Salvador'a kripto paralarla ilgili riskleri göz önünde bulundurarak Bitcoin'i resmi para birimi olarak kullanmama uyarısında bulundu.
Forex Yorumları
Ons altın Fed'i bekliyor
Ons altın forex piyasasında sabah saatlerinde 1847 seviyesi yakınlarında işlem görüyor. Küresel piyasalarda gözler Fed toplantısına çevrildi. TSİ 22:00'de karar açıklanacak olan Fed toplantısında Mart ayında faiz artırılacağına ilişkin bir sinyal verilmesi bekleniyor. Piyasalarda fiyatlamalar şahin Fed üzerine kurulu. Bu sabah Dolar Endeks 96, ABD 10 yıllıkları %1.77 ile dne göre yatay fiyatlanıyor. Bekleyiş havası hakim. Fed'in beklentilerden daha şahin davranması ons altını baskılayabilir, daha güvercin bir Fed ise ons altına güç verebilir. Diğer taraftan Rusya-Ukrayna arası gerginlikliğe ilişkin gelişmeler de yakından izlenmeli.

Teknik Analiz: Ons altında ivme yukarı yönlü olmakla beraber 1850 seviyesi yakınlarında alımlar yavaşlıyor ve satıcılar harekete geçiyor. 1850 yakınlarında gelebilecek kar satışlarına karşı temkinli olmakta fayda var. Buna karşın 1850 seviyesinin aşılması halinde 1860-1870 sıralı dirençlerine yükselişler söz konusu olabilir. Olası geri çekilmelerde 1830 seviyesi destek olarak izleniyor.

Destekler: 1830 / 1815 / 1807
Dirençler: 1850 / 1860 / 1870

Petrol yönünü yukarı çevirdi

Petrol küresel risk iştahındaki bozulmalara karşı gücünü korumaya devam ediyor. 2022'de talebin arzı geçeceği beklentileri ile sekiz haftadır yükseliş ivmesinde olan petrol geçen hafta 2021 zirvesinin üzerine çıksa da bu bölgeden satış baskısı ile karşılaşmıştı. Rusya- Ukrayna gerginliği ile petrol piyasaları da risk altına girdi. Rusya günlük 10 milyon varilin üzerindeki petrol üretimiyle en büyük tedarikçilerden. JPMorgan, gerilimlerin petrol fiyatlarında "ciddi bir artış" riski taşıdığını ifade ediyor. Kuruluş, fiyatların varil başına 150 dolara yükselmenin, küresel GSYH büyümesini yılın ilk yarısında yıllık bazda yüzde 0,9 seviyesine kadar çekeceğini, enflasyonu ise ikiye katlayarak yüzde 7,2'ye çıkaracağını kaydetti. Bu gelişmeler ile dün yukarı yönlü hareket yaşayan petrol bu sabah saatlerinde yatay seyrediyor. Bugün TSİ 18:30'da DOE Ham petrol stokları takip edilecek.

WTI Teknik Analiz : WTI Ham petrol hafta başında 8 günlük ortalamasına geri çekilme yaşasa da dün 82.90 destek bölgesinden gelen tepki alımları ile karşılaştı. Bu sabah saatlerinde yatay seyreden emtiada yükseliş durumunda 85.60 dolar ilk direnç seviyesi takip edilebilir. 85.60 doların aşılması durumunda 87.20 seviyesi direnç olarak izlenebilir. Olası geri çekilmelerde 84.30 ilk destek noktası olarak takip edilebilir.

Dirençler : 85.60 / 87.20 / 89.10
Destekler : 84.30 / 82.90 / 80.80

Brent Teknik Analiz : Geçen hafta 89.50 zirve seviyesinden satış baskısı ile karşılaşan Brent petrol 8 günlük ortalamasına düzletme yaşadıktan sonra yönünü tekrar yukarı çevirdi. Dün tepki alımlarını izlediğimiz emtiada yükselişin devam etmesi durumunda 88.50 ve 89.50 seviyeleri direnç olarak takip edilebilir. Olası geri çekilmelerde ise 87 ve 86 dolar seviyeleri destek olarak takip edilebilir.
  
Dirençler : 88.50 /89.50 /92.10
Destekler : 87.00 /86.00 /84.75
Fed kararı öncesi EURUSD

Forex piyasalarında EURUSD Çarşamba gününe yatay başladı. Sabah saatlerinde 1,1305 seviyesinde işlem gören paritede bugün ABD merkez bankası faiz kararı ve sonrasında Fed Başkanı Powell'ın açıklamaları yakından takip edilecek. Fed'in Ocak ayı toplantısında faizlerin sabit tutulması bekleniyor ancak bir sonraki toplantıda faiz artırımı bekleniyor. Buna bağlı olarak enflasyon, varlık alımlarının azaltımı ve faiz artırımı hakkındaki açıklamalar önemli olabilir. Diğer taraftan Rusya ve Ukrayna arasındaki gerilimin olumsuz etkileri küresel piyasalarda devam ediyor. Biden yönetiminden üst düzey yetkililerin basına verdiği bilgiye göre, Rusya'nın Ukrayna'ya saldırması halinde ABD, Rus ekonomisinin kritik sektörlerine ihracat kontrolleri uygulamaya hazırlanıyor. Dolar endeksi ise 96 seviyesine dayanmış durumda.

Teknik Analiz: EURUSD paritesi 50 günlük hareketli ortalaması olan 1,1315 seviyesinin altına geriledi. Bu kapsamda 50 günlük hareketli ortalama artık direnç seviyesi olarak takip edilebilir. Aşağıda ise alçalan trend çizgisinin bulunduğu 1,128 seviyesi destek olarak izlenebilir.

Dirençler: 1,1315 / 1,1340 / 1,1407

Destekler: 1,1280 / 1,1235 / 1,1194
DolarTL yatay
DolarTL bu sabah yatay seyrini koruyor. Bugün gelişmekte olan ülke para birimleri için önemli bir gün olacak. TSİ 22:00’da Fed yılın ilk toplantısını gerçekleştirecek. Bu toplantıda faiz artırımı beklenmiyor. Ancak, 2022 yılında faiz artırımına ilişkin bir yönlendirme yapılması ya da bilanço küçültme konusunda mesaj verilmesi piyasalarda hareketliliğe neden olabilir. Fed Başkanı Powell’ın vereceği mesajlar piyasanın odak noktası olacaktır. Fed toplantısı öncesinde dolar, TL karşısında ve diğer gelişmekte olan para birimleri karşısında yatay bir görünüm çiziyor. Geçen hafta yüzde 1,90 seviyesini gören ABD 10 yıllık tahvil faizleri ise bu sabah yüzde 1,77 seviyesinde bulunuyor. Bugün yurt içinde takip edilecek önemli bir veri yok. Gözler Fed toplantısında olacak.

Teknik Analiz: DolarTL’de yatay bir eğilim söz konusu. Net bir yönden bahsetmek zor. 13.35 ve 13.65 arasındaki yatay eğilimin bozulması ve kurda 13.65 seviyesinin aşılması durumunda yukarıda 13.95 seviyesi takip edilebilir. 13.95 seviyesi geçilmekte zorlanılan önemli bir direnç yeri. Olası yükselişlerde bu bölgeden kar satışları gelebilir. Aşağı yönlü seyirlerde ise 13.35 seviyesinin altında 50 günlük hareketli ortalamanın bulunduğu 13.20 destek görevi görebilir.

Destekler: 13.35 / 13.20 / 13.00
Dirençler: 13.65 / 13.75 / 13.95

EURTRY Teknik Seviyeler

Destekler: 15.05 / 14.95 / 14.75
Dirençler: 15.60 / 15.75 / 15.85

Viop Kontratları

Endeks Kontratı
Viop 30 kontratında spot piyasada 22 günlük ortalama olan 2190 seviyesinin altında kalındıkça long pozisyonlar riskli olabilir. 50 günlük ortalama seviyesi olan 2130 üzerinde de short pozisyon açmak riskli olabilir. 22 günlük ortalamanın üzerinde kalıcılık sağlanması durumunda long pozisyon açılabilir. 50 günlük ortalamanın altında ise stop loss kullanım kaydı ile kısa pozisyon açılabilir.
 
Spot XU030 teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Dirençler : 2190 /2300 / 2370
Destekler : 2100 / 2000 / 1920

Dolar Kontratı
DolarTL yatay bir görünüm çiziyor. DolarTL VIOP kontratında spottaki 13.65 seviyesinin aşılması durumunda 13.95 seviyesi takip edilebilir. 13.95 seviyesi önemli bir direnç yeri. Aşağı yönlü seyirlerde ise 13.35 seviyesinin altında 50 günlük hareketli ortalamanın bulunduğu 13.20 destek görevi görebilir.

Spot Dolar teknik seviyeler (Dayanak varlık)

Destekler: 13.35 / 13.15 / 13.00
Dirençler: 13.65 / 13.75 / 13.95

Ons Altın Kontratı
Ons altın viop kontratında spot 1830 üzerinde mevcut alım yönlü pozisyonlar korunabilir. Spot 1850 yakınlarında kar realizasyonu gerçekleştirilebilir. Agresif alımlar için 1850 üzerinde kalıcı seyirlere ihtiyaç var. Kısa pozisyonlar için aceleci olmamakta fayda var.

Destekler: 1830 / 1815 / 1807
Dirençler: 1850 / 1860 / 1870

Ekonomik Takvim
Saat Ülke Önem Veri Beklenti Önceki
18:00 USD Orta ABD Yeni Konut Satışları (Aralık)
760K 744K
19:00 USD Yüksek ABD DOE Ham Petrol Stokları (21 Ocak)
-0,400M 0,515M
19:00 USD Yüksek ABD DOE Cushing Petrol Stokları (21 Ocak)
  -1,314M
22:00 USD Yüksek ABD Fed Faiz Oranı Kararı
0,25% 0,25%
22:30 USD Yüksek Fed Başkanı Jerome Powell Konuşması
 


 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.