Forex ve VIOP Bülteni (İntegral Yatırım Menkul Değerler )

Günün Ajandası

ABD Chicago Fed Ulusal Aktivite Endeksi (Nisan): Chicago Fed Ulusal Aktivite Endeksi genel ekonomik aktivite ve buna bağlı enflasyonist baskı ölçmek için tasarlanmış aylık bir endekstir. Fed Ulusal Aktivite Endeksi 2018 yılına 0.12 seviyesinde başladı. Yıl içerisinde dalgalı bir seyir izleyen veri mayıs ayında -15 seviyesini gördü. 2019 yılına -43 seviyesinde başlayan veri şubat ayında -0,29 ve mart ayında -0,15 seviyesinde açıklandı. Nisan ayına yönelik verinin açıklanması bekleniyor. (15:30)
Ekonomik Gelişmeler
Türkiye

Cumhurbaşkanı Recep Tayyip Erdoğan açıklamasında, S-400 sisteminin tesliminin Temmuz ayından öne çekileceğini bildirdi. S-400'den sonra bir de S-500 söz konusu olduğunu da ekledi. Rusya ile ortak bir üretim yapacaklarını belirtti. Er yada geç F-35’lerin Türkiye’ye geleceğini de sözlerinde yer verdi.

Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurulu Başkanı Mehmet Ali Akben konuşmasında, bankalardan Türk Lirası'nı destekleyici çalışmalar beklediklerini söyledi. Son dönemde döviz kurları üzerinden spekülasyonlar yapıldığını, Döviz hareketliliği konusunda saldırılara maruz kaldıklarını belirtti. TL’nin Türkiye’nin parası olduğu bilincini, sektörlerden, bütün bankalardan, TL’ye sahip çıkarak göstermeleri gerektiğini ifade etti. Aksi takdirde, TCMB’nin TL, Dolar, Euro, birkaç para cinsinde yönetim yapması gerektiğini, onun da çok kolay olduğunu söyleyemediklerini ifade etti. Mevduat alanında, dolarizasyondan TL'ye geçiş konusunda gayretli çalışma beklediklerini konuşmasında yer verdi.

Ticaret Bakanı Ruhsar Pekcan açıklamalarında, katma değeri yüksek ve markalı ürün ihracatını artırmak için her seviyedeki ihracatçıya bu yıl 3 milyar 104 milyon TL civarında destek vermeyi öngördüklerini söyledi.

ABD

ABD ile Kanada metal ithalat vergilerini kaldırma konusunda anlaştığını bildirdi.

ABD Başkanı D. Trump, AB'nin ABD'ye tavrının Çin'den daha kötü olduğunu söyledi.

ABD Donald Trump, açıklamasında, eğer İran savaşmak istiyorsa, bu İran'ın resmen sonu olabileceğini ve bir daha ABD'yi asla tehdit etme şeklinde ifadesini ekledi.

ABD Michigan tüketici güven endeksi mayıs ayında beklentilerin üzerinde 102.4 olarak açıklandı.

Avrupa

Euro Bölgesi çekirdek enflasyon nisan ayında yıllık bazda %1.3 ile beklentilerin üzerinde geldi. Aynı dönemde, enflasyon aylık %0.7 ve yıllık %1.7 olarak açıklandı.
 
Forex Yorumları
Ons altın teknik olarak zayıflamaya başladı
Ons altın 1280$ seviyesinin altına doğru gevşemeye başladı. ABD ve Çin arasında hala değişen bir durum yok ancak gelen ılımlı açıklamalar bir nebze de olsa piyasalara nefes aldırdı. Bu tablo karşısında da, ons altın yükselişinde başarısız kaldı. Ancak hala piyasada risklerin devam etmesi nedeniyle dikkatli olunmasında fayda var. Olası açıklamalar ve risklerin yeniden yükselmesi, ons altında güvenli liman algısının çalışmasına neden olabileceği gibi yükselişini de tetikleyebilir.

Teknik Analiz: Ons altında 22 günlük ortalama 1282$ seviyesi olarak izleniyor. Altın bu seviyenin altında ve kalmaya devam ederse 1275$ ve ardından 1273$ seviyeleri takip edilebilir. Ons altının güçlenmeye başlaması için ilk etapta 1282$ ardından 50 günlük ortalamasının denk geldiği 1291$ seviyesinin üzerinde yerleşik seyirlerin görülmesinde fayda var.

Dirençler: 1282 /1285 / 1291
Destekler: 1275 / 1273 / 1265
Orta Doğu'daki gelişmeler petrol fiyatlarında etkili oluyor
Orta Doğu’daki gerilim petrol fiyatlarının yükselmesine neden olmakta. ABD - İran arasındaki gerilim ve yaptırımların artacağı algısı petrol fiyatlarında etkili olmaya devam ediyor. İranlı denizcilik yetkilileri ülkenin petrolünü taşımak için alternatif yollar ve taktikleri kullanmaya başladıklarını açıkladı. Şimdilik petrol fiyatlarında risklerin daha ön planda olmaya devam ettiği söylenebilir. Bununla birlikte ABD - Çin arasındaki gelişmeleri izlemeye devam ediyoruz. Bu sabah Amerikan tipi ham petrol 63.60$ seviyesinde ve Brent petrol 73$ seviyesinin hemen üzerinde bulunuyor.

Teknik Analiz: Amerikan tipi ham petrol 63$ seviyesine denk gelen 22 günlük ortalamanın üzerinde yerleşmekte başarılı olamıyor. Teknik göstergeler şimdilik ortalamaların üzerindeki yerleşik seyri desteklemiyor. Petrolde 63$ üzerindeki seyirlerin tekrar başarısız olması halinde 50 günlük ortalama olan 61.70$ seviyesine doğru gerileme potansiyeli aratabilir.

Destekler: 61.75 / 60.00 / 59.20
Dirençler: 63.00 /64.80 / 65.20

BRENT Teknik Seviyeler
Destekler: 70.00 / 68.70 / 67.40
Dirençler: 73.00 / 74.50 / 75.30
Euro/Dolar güç kaybediyor
İtalya'nın bütçe açığı AB'de sorun olmaya devam ediyor. İtalya'nın bütçe açığından dolayı AB ile İtalya arasındaki tansiyonun tekrar yükselebileceğine dair riskler Euro’nun gücünü kırıyor. Bununla birlikte İngiltere’de Brexit’e yönelik risklerin Sterlin’i zayıflatması Euro’yu zedeliyor. İngiltere’de 3 Haziran haftasında Brexit tekrar oylanacak ancak İşçi paritesinin desteğinin olmayacağına yönelik açıklamalar Brexit geleceğinin umutsuz olduğuna işaret ediyor. Tüm bu gelişmelerle birlikte haftanın ilk işlem gününde Euro/Dolar 1.1150 seviyesinde hareket etmekte. Bugün veri ajandasında açıklanacak önemli bir veri bulunmuyor.

Teknik Analiz: EURUSD’de alçalan trend eğilimi sürüyor. Dolaysıyla paritede yukarı yönde oluşan tepkilerin trend direncini kırmakta başarılı olamaması halinde yükselişler satış baskısıyla karşılanması beklenebilir. Paritede 1.1175 gibi önemli bir seviye aşağı yönde kırıldı. İkinci kritik destek noktası 1.1120 - 1.1110 aralığı. Paritede bu destek alanından 1.12 - 1.1230 seviyesine doğru teknik tepkilerin gelmesi makul karşılanabilir. Buna karşın 1.1120 - 1.1110 destek aralığının aşağı yönde kırılması halinde 1.10 seviyesine doğru güç kaybı yaşanması muhtemel olacaktır.

Destekler: 1.1120 / 1.1060 / 1.1000
Dirençler: 1.1175 / 1.1230 / 1.1340
USDTL ortalamalarının üzerinde
USDTL’de kurunda büyük bir değişiklik bulunmuyor. Kur 6.00 seviyesinin üzerindeki seyrini korumaya devam ediyor. Kur için bugün açıklanacak önemli bir gelişme bulunmuyor. Hafta sonu Cumhurbaşkanı Recep Tayyip Erdoğan’ın S400 konusunda geri adım atmayacaklarını yinelemesi ve F35’lerin er ya da geç Türkiye’ye geleceğini belirtmesi yakından izlendi. Bu açıklamaların ardından ABD’den gelecek olası açıklamalar önemli olabilir. Kısacası Türkiye ve ABD arasındaki ikili ilişkiler yakından takip edilmeli.

Teknik Analiz: USDTL kurunda 14 günlük ortalama 6.05 seviyesinden geçiyor. Kur bu seviyenin üzerinde kaldığı sürece yukarı yönlü eğilimini korumak isteyebilir. Buna karşın, kurda olası geri çekilmelerde 6.00 seviyesi en yakın destek olurken, bu desteğin altındaki kapanışlar kurun rahatlaması açısından önemli olabilir. Yukarıda izlediğimiz direnç ise 6.10 seviyesi olarak görülüyor. Bu direncin üzeri yükselişini sürdürmesi adına yakından takip edilmeli.

Dirençler: 6.10 / 6.15 / 6.22
Destekler: 6.05 / 6.00 / 5.98

EUR/TRY

Teknik Analiz: EURTRY kurunda 22 günlük ortalama 6.71 seviyesine denk geliyor. Kur bu seviyenin üzerinde kaldığı sürece yükselişini korumak isteyebilir. Yukarıda 6.81 seviyesi direnç olarak izleniyor. Olası geri çekilmelerde, 6.66 seviyesi destek noktası olarak izlenebilir. Bir sonraki destek ise 6.6150 seviyesine denk geliyor.

Dirençler: 6.81 / 6.90 / 6.95
Destekler: 6.71 / 6.66 / 6.6150
Viop Kontratları

Endeks Kontratı

Spot piyasadaki görünüme bağlı olarak BIST30 VIOP kontratında 107300 endeks seviyesi stop loss alınarak uzun pozisyonlar denenebilir ya da mevcut uzun pozisyonlar korunabilir. İlave uzun pozisyon içinse bir süre daha beklemek daha sağlıklı olacaktır. Mevcut kısa pozisyonlar bir süre daha korunabileceği gibi yeni kısa pozisyonlar içinse 107300 endeks seviyesinin altında seyirler görmek gerekebilir.

Dolar Kontratı

Spot piyasada USDTL kurundaki hassasiyet sürüyor. Bu durum Dolar VIOP kontratında bir süre daha yeni kısa pozisyon denemelerinden uzak durulmasını gösteriyor. Diğer yandan, riski sevmeyen yatırımcılar mevcut kısa pozisyonlarını kapatabilirler. Kurdaki harekete bağlı olarak, USDTL 6.00 seviyesinin üzerinde kaldığı sürece ilave uzun pozisyon denemesi açısından fırsat olabileceği gibi bir süre daha mevcut uzun pozisyonlar korunabilir.

Ons Altın Kontratı

Ons altın VIOP kontratında mevcut görünümde uzun pozisyonları taşımak ya da yeni uzun pozisyon açmak riskli olabilir. Özellikle spot piyasadaki 1272$ seviyesinin altında oluşabilecek seyirlerde uzun pozisyonlardan uzaklaşılması faydalı olacaktır. 1272$ altındaki seyirlerde bu seviye stop loss alınarak kısa pozisyon denebilir. Risk almak isteyen uzun pozisyon yatırımcısı 1272$ seviyesi stop loss alarak pozisyonunu temkinli bir şekilde koruyabilir.
Ekonomik Takvim
Saat Ülke Önem Açıklanacak Veri Beklenti Önceki
15:30 USD Orta ABD Chicago Fed Ulusal Aktivite Endeksi (Nisan) -0,33 -0,15



 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.