Forex ve VIOP Bülteni (İntegral Yatırım Menkul Değerler )

Günün Ajandası
İngiltere Perakende Satışlar (Mayıs): Perakende satışları ekonomik büyümenin ölçülebilir bir etkiye sahip olması nedeniyle yüksek öneme sahiptir. Perakende satışlar tüketimin büyük bir kısmını oluşturmaktadır. Son dönemde salgın etkileri perakende satışlarda daralmaya neden olmaktadır. En son nisan ayını yansıtan yıllık perakende satışlar -22,6% seviyesinde geldi. Ayış ayına yönelik verinin -17,1% seviyesinde gelmesi bekleniyor. Salgının etkisinin perakende satışlar üzerine ne kadar etkili olmaya devam ettiği önemli olabilir. (09:00)

TCMB Beklenti Anketi: Finansal ve reel sektörde karar alıcı ve uzman kişilerin çeşitli makroekonomik değişkenlere ilişkin beklentilerinin izlendiği anket kısa vadede TL üzerinde etkili olmasa da orta ve uzun vadeli beklentileri şekillendiriyor olması ve TCMB’nin faiz kararlarında takip ettiği bir veri olmasından dolayı önemli. (14:30)

Fed Başkanı J. Powell Konuşması: Cleveland Federal Rezerv Bankası'nda COVID-19 Dönemi Boyunca Esnek Bir İş Gücü Oluşturma Üzerine Sanal Tartışmaya katılacak. Açıklamalar önemli olabilir. (20:00)

Ekonomik Gelişmeler
Türkiye

Hazine ve Maliye Bakanı Berat Albayrak, TVF'nin Turkcell'in %26.2 hissedarı olmasına ilişkin yapmış olduğu değerlendirmesinde, TVF'nin, Turkcell'in değerine değer katıp daha da büyüteceğinden emin olduğunu belirtti. TVF ve Turkcell ortaklığı küresel ticarette ve iş dünyasında tarihi bir performans ortaya koyacağını söyledi.

Kredi kartı banka sözleşmelerinin elektronik olarak uzaktan yapılması, çek mağdurlarının mağduriyetini gidermesini kapsayan ekonomiye ilişkin "torba teklif" TBMM Genel Kurulunda kabul edilerek yasalaştığı belirtildi.

TCMB toplam rezervleri 12 Haziran bitimli haftada 842 milyon dolar artarak 93 milyar 62 milyon dolara yükseldi. Brüt döviz rezervleri ise aynı haftada 127 milyon dolar azalarak 55.5 milyar dolara indi.

ABD

Twitter, ABD Başkanı Donald Trump'ın, ırkçılıkla ilgili "yalan haberler" konusunda paylaştığı videoya, "manipüle edilmiş medya" etiketi eklediğini bildirdi.

Eski ABD Ulusal Güvenlik Danışmanı John Bolton'ın davalık olan kitabında, ABD Başkanı Donald Trump'ın Hazine Bakanı Steven Mnuchin'e Bitcoin'un "peşine düş" talimatı verdiğine ilişkin bilgiler yer aldığı belirtildi.

ABD ilk işsizlik başvuruları 13 Haziran bitimli haftada 1 milyon 508 bin kişi olurken, 06 Haziran bitimli haftada devam eden işsizlik başvuruları ise 20 milyon 544 bin kişi olarak açıklandı.

Avrupa

İngiltere Merkez Bankası haziran ayı toplantısında politika faizini değiştirmeyerek %0.10 seviyesinde sabit bıraktı. Varlık alımını ise 100 milyar sterlin artırarak 745 milyar sterline yükseltti. Banka ekonomiyi desteklemek için gerektiğinde daha fazla adım atmaya hazır olduklarını bildirdi. Para politikası metninde riskli varlık fiyatlamalarının Mart'taki dip seviyelerden toparlandığı, yine de pandemi konusundaki haber akışına duyarlı kalmaya devam ettiği belirtildi. Son gelen verilerin, yılın ikinci çeyreğinde küresel ekonomideki daralmanın beklentiden daha az keskin olacağına işaret ettiği vurgulandı.

Uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu Moody's, yeni tip koronavirüs (Kovid-19) salgınının, ekonomilerin, toplumların ve şirketlerin faaliyetlerini temelden değiştirebileceğini duyurdu.

Endonezya

Endonezya Merkez Bankası yedi günlük ters repo faizini 25 baz puan azaltarak %4.25 seviyesine çekti. Endonezya MB aynı zamanda bu yıl için ekonomik büyüme tahminlerini de %0.9'dan -%1.9'a düşürdü.
Forex Yorumları
Altın temkinli seyrini sürdürüyor
Ons altın bu hafta 1705-1735$ aralığında dalgalanıyor. Genel resimde temkinli kaldığını gözlemliyoruz. Küresel borsaların karışık seyretmesi, virüste 2.dalga endişesi altındaki bu hareketi tetiklemeye devam ediyor. İlerleyen günlerde riskler daha da artarsa bu durum altının yükselişine neden olabilir. Dolayısıyla virüsün seyri başta olmak üzere küresel borsalardaki görünümde altının seyri açısından izlenmeli. Bugün için Fed Başkanı Powell konuşması takip edilecek. Powell son günlerde yapmış olduğu açıklamalarıyla ABD ekonomisinin toparlanmasının daha zamanının olduğunu ifade ediyor ve pek olumlu açıklamalarda bulunmuyor. Dolayısıyla bugünde benzer ifadelerde bulunmasını beklediğimiz için bu durum altın üzerinde bir etki yaratmayabilir.

Teknik Analiz: Ons altın 22 ve 50 günlük ortalamalarının üzerinde seyrediyor. 22 günlük ortalama 1721$ ve 50 günlük ortalama 1716$ seviyesinden geçiyor. Bu seviyeler altın için destek konumunda. Altının kazançlarını daha da genişletmesi için izlediğimiz 1745$ direnci önemli. Bu direnç aşılamadığı sürece yükselişinde ivme kazanması biraz zor. Ana resimde altın temkinli seyrediyor. Orta ve uzun vade için yükseliş trendini koruduğunu gözlemliyoruz. Kısa vadede zaman zaman düşüş baskısı olabilir ancak 1700$ altında kalamadığı sürece bu baskının zayıf kalmasını bekleyebiliriz.

Destekler: 1721 / 1716 / 1710
Dirençler: 1735 / 1745 / 1765

Petrolde iyimser hava korunmak isteniyor
Petrolde yukarı yönlü seyirler sürüyor. OPEC +, petrol üretim kesintisine uyulması için bazı ülkelere baskı yapıyor. Kesintilerin sürmesi ve petrol talebinin canlanması petrol fiyatlarına olumlu yansıyor. Bu sabah Amerikan tipi ham petrol 39.30$ seviyesinde dün oluşan iyimser havanın devamını taşıyor. Brent petrolde ise işlemler 41.85$ seviyesinden geçmekte. Petrolde teknik güçlenme sürüyor. Bugün ABD petrol sondaj kule sayılarının (TSİ:20:00) açıklanması bekleniyor. Takip edilmesinde fayda olabilir.

Teknik Analiz: ABD’nin Batı Teksas tipi ham petrolünde (WTI) 36.30$ seviyesini güçlü destek olarak izlemeye devam ediyoruz. Bu seviye üzerindeki seyirlerin korunmaya devam etmesi halinde yükseliş eğilimini 40$ seviyesine doğru izleyebiliriz. 40$ seviyesinde yeni alımlar için temkinli olmakta fayda var. Petrolde yükseliş eğiliminin sürmesi açısından bu seviye üzerinde kapanışları görmemiz şart.

Destekler: 36.30 / 34.90 / 30.10
Dirençler: 39.75 / 40.00 / 40.90

BRENT Teknik Seviyeler
Destekler: 40.00 / 39.60 / 37.40
Dirençler: 42.20 / 43.00 / 43.30

Euro/Dolar 1.12 üzerinde inatçı
Euro/Dolar 1.12 seviyesi üzerindeki inadına devam ediyor. Paritedeki genel seyri bozacak bir dinamik oluşmadı. Dolayısıyla 1.12 - 1.1330 arasındaki gelgitin devam etmesi beklenebilir. Bugün Euro Bölgesi ve ABD’de açıklanacak önemli bir veri bulunmuyor. TSİ 20.00’de Fed Başkanı Powell’ın açıklamaları takip edilecek. Powell, Cleveland Federal Rezerv Bankası'nda COVID-19 Dönemi Boyunca Esnek Bir İş Gücü Oluşturma Üzerine Sanal Tartışmaya katılacak. Açıklamalar önemli olabilir. Ancak bugün hafta Senato ve Temsilciler Meclisinde yaptığı açıklamalara ek bir açıklama yapmasını beklememekteyiz.

Teknik Analiz: EURUSD paritesi 1.12 seviyesini destek olarak kullanmaya devam ediyor. Buna karşın 1.12 seviyesinin aşağı yönde esnetilmesi halinde 22 günlük ortalama olan 1.1175 seviyesi ikinci destek olarak görev yapabilir. Dolayısıyla söz konusu destek alanlarının aşağı yönde kırılmaması halinde bu seviyelerden yukarı yönde tepki gelme şansı artabilir. Yukarı 1.1330 seviyesini güçlü direnç olarak izliyoruz.

Destekler: 1.1200 / 1.1175 / 1.1150
Dirençler: 1.1330 / 1.1380 / 1.1440

USDTL 6.80-6.90 aralığında kalmaya devam
USDTL kuru dünden beri 6.86 seviyesini zorlamaya başladı ve şimdilik bu seviyenin üzerine doğru hareketinde güçlü kalamıyor. Kur için riskler sürüyor. Dışarıda iştahın zayıf olması, virüste 2.dalga endişesi bu durumu tetiklemeye devam ediyor. Bugün için TCMB beklenti anketi ve Fed başkanı Powell konuşması bulunuyor. Ancak bu durum USDTL üzerinde bir etki oluşturmayabilir. Bu sabah gelişmekte olan ülke para birimlerinde, Brezilya Reali ve Rus Rublesi Dolar karşısında yatay negatif seyrediyor. Diğer para birimleri ise Dolar karşısında daha iyimser bu durumda USDTL’nin 6.86 seviyesinin üzerine doğru yerleşmesini zorlaştırıyor. Kur özelinde olası haber akışları ve virüsün seyri yakından izlenmeli.

Teknik Analiz: USDTL kurunda 50 günlük ortalama 6.89 seviyesinden geçiyor. Bu seviye direnç konumunda ve bu direncin altında fiyatlanıyor. Eğer bu direncin üzerine doğru hareketinde ısrarcı olursa yükselişine neden olabilir diye düşünebiliriz. Bunu başaramadığı sürece kurda yükseliş iştahı zayıf kalabilir. Geri çekilmelerde 22 günlük ortalaması ise 6.80 seviyesine denk geliyor ve bu destek noktasının üzerinde kalmaya devam etmesi geri çekilmelerde sınırlı kalmasına neden olabilir. Kısacası kur için 6.80-6.90 aralığındaki seyrin korunmasını olağanüstü bir durum olmadıkça bekleyebiliriz.

Destekler: 6.80 / 6.75 / 6.72
Dirençler: 6.89 / 6.92 / 6.95

Teknik Analiz: EURTRY kurunda 7.73 direnç olurken, 7.52 destek olarak takip edilebilir.

EURTRY Teknik Seviyeler

Destekler: 7.52 / 7.40 / 7.38
Dirençler: 7.73 / 7.84 / 7.92

Viop Kontratları

Endeks Kontratı

VİOP 30 endeks kontratında 128.700 seviyesi stop loss olmak kaydıyla uzun pozisyonlar taşınabilir.

Spot XU030 teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Destekler: 128.500 - 125.200 - 123.200
Dirençler: 131.700 - 133.400 - 135.200

Dolar Kontratı

Dolar VIOP kontratında, spot piyasada kurdaki harekete bağlı olarak mevcut uzun pozisyonlar bir süre daha korunabilir. Mevcut kısa pozisyonlarda 6.92 Dolar kuru seviyesinin stop loss olarak belirlenebilir. Riski seven yatırımcılar spot piyasada kur 6.86 üzerinde zorlandığı sürece stop loss eşliğinde ilave kısa pozisyon denemesi yapabilirler veya kur spot piyasada 6.86 üzerinde ısrarcı olmaya başlarsa bu durum ilave uzun pozisyon açısından değerlendirilebilir. Ancak riskten kaçan yatırımcıların daha dikkatli olmasında fayda var. Yeni pozisyon stratejilerinizi belirlerken stop loss kullanmanızı öneririz.

Spot Dolar/TL teknik seviyeler (Dayanak varlık)

Destekler: 6.80 / 6.75 / 6.72
Dirençler: 6.89 / 6.92 / 6.95

Ons Altın Kontratı
Ons altın VIOP kontratında spottaki 1715$ seviyesi stop loss alınarak mevcut uzun pozisyonlar korunabilir. İlave uzun pozisyonlar için 1747$ seviyesi üzerindeki kapanışları beklemekte fayda var. Kıs pozisyon için henüz uygun ortam oluşmadı. Ons altında her geri çekilme alım fırsatı vermeye devam ediyor.

Spot Ons altın teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Destekler: 1721 / 1715 / 1705
Dirençler: 1735 / 1738 / 1747

Ekonomik Takvim
Saat Ülke Önem Açıklanacak Veri Beklenti Önceki
09:00 GBP Yüksek İngiltere Perakende Satışlar (Aylık) (Mayıs) -16,00% -18,10%
09:00 GBP Yüksek İngiltere Perakende Satışlar (Yıllık) (Mayıs) -17,10% -22,60%
09:00 GBP Yüksek İngiltere Çekirdek Perakende Satışlar (Aylık) (Mayıs) -15,00% -15,20%
09:00 GBP Yüksek İngiltere Çekirdek Perakende Satışlar (Yıllık) (Mayıs) -18,20% -18,40%
13:30 RUB Yüksek Rusya Merkez Bankası Faiz Kararı 4,50% 5,50%
14:30 TRY Orta TCMB Beklenti Anketi (Haziran)
20:00 USD Yüksek Fed Başkanı Powell Konuşması



 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.