Forex ve VIOP Bülteni (İntegral Yatırım Menkul Değerler )

Günün Ajandası
Türkiye Tüketici Güveni (Nisan): Tüketici güveni, tüketicilerin ülke ekonomisiyle ilgili beklentilerini ve kaygı düzeyini ölçer. Tüketim alışkanlıkları ve gelecekteki harcama ve tasarruf eğilimleri hakkında bilgi verir. Veri, en son Mart ayında 80,10 seviyesinde açıklandı. Şubat ayına yönelik verinin beklentisi bulunmuyor. (10:00)
Euro Bölgesi TÜFE (Mart): TÜFE, enflasyon değişimini ölçmek için kullanılan önemli bir veridir. İlk okuma ve nihai veri olmak üzere ayda iki kere açıklanmaktadır. Mart ayı nihai verisinin yıllık %6.90 artış olması bekleniyor. Veri, Euro'da hareketliliğe sebep olabilir. (12:00)
ABD DOE Ham Petrol Stokları(Haftalık): DOE ham petrol stokları, haftalık olarak ABD'de oluşan ham petrol stok miktarını göstermektedir. 12 Nisan haftasında petrol stoklarında 2 milyon 464 bin varil azalma olması bekleniyor. 5 Nisan ile biten haftada stokların 597 bin varil artış göstermişti. bekleniyor. Verinin beklentilerden sapması petrol fiyatları üzerinde sınırlı hareketlilik yaratabilir. (17:30)
Fed Bej Kitap Raporu: Fed'e bağlı 12 bölgeye dair açıklanacak ekonomik rapor, güncel ekonomik durum hakkında bilgi vermektedir. ABD ekonomisinin mevcut görünümü hakkında bilgi verebilir. Bu nedenle takip edilmesi faydalı olabilir. (21:00)

Ekonomik Gelişmeler

Türkiye
Hazine ve Maliye Bakanı Nureddin Nebati, deprem felaketi öncesinde açıkladıkları KGF paketlerinin hacminde artışa giderek 250 milyar liralık KGF limitini toplam 400 milyar liraya yükselttiklerini belirtti.

Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası (TCMB) Şubat ayına ilişkin konut fiyat endeksini açıkladı. Veriler Şubat'ta konut fiyatlarının aylık yüzde 8,4, yıllık yüzde 141,5 arttığını gösterdi.

ABD
St. Louis Fed Başkanı James Bullard, enflasyonun inatçı şekilde yüksek seyretmeye devam ettiğini, bu nedenle faiz artışlarının devamından yana olduğunu söyledi. Bullard resesyon endişelerinin abartılı olduğunu belirtti.

ABD'nin en büyük ikinci bankası Bank of America'nın ilk çeyrek kârı tahminleri aştı. Diğer bir bankacılık devi Goldman Sachs'ın kârı geriledi ancak tahminlerin üzerinde gerçekleşti.

ABD'de konut başlangıçları, Mart'ta azalırken inşaat izinleri yükseldi.

Atlanta Fed Başkanı Raphael Bostic, Fed'in bir faiz artırımı daha yapmasının muhtemel olduğunu ve faizin uzun bir süre sabit tutulmasının büyük olasılık olduğunu belirtti.

Avrupa
Avrupa Birliği (AB), sorunlu küçük ve orta ölçekli bankaların finansmanında vergi verenlerin parası yerine mevduat sigortasının kullanılmasına yönelik düzenleme teklif etti.

Avrupa Merkez Bankası (ECB) baş ekonomisti Philip Lane, ECB'nin Mayıs ayında yapacağı toplantıda faizin daha da yükseltilmesine destek vereceğini, ancak faiz artırımının büyüklüğünün gelecek verilere bağlı olacağını söyledi.

Avrupa Birliği (AB) kurumları, üye ülkelerde çip üretimini artırmak için 43 milyar euro kaynak sağlanmasını içeren planda anlaştı.

Almanya'da yatırımcı güveni küresel bankacılık sektöründe yaşanan son çalkantılar ve yüksek enflasyon endişeleriyle kötüleşti.

İngiltere'de işsizlik, 0,1 puan artışla Şubat'ta yüzde 3,8'e yükseldi.

Bank of America'nın Avrupalı 150 fon yöneticisi arasında yaptığı ankete göre katılımcıların yüzde 70'i Avrupa hisselerinde aşağı yönlü bir hareket beklerken yüzde 58'i ise önümüzdeki 12 ayda resesyon bekliyor.

Asya
Japonya'da büyük imalatçılar dış talebin düşmesine bağlı olarak ekonomi için karamsar olmaya devam ediyorlar.

Dünya
Dünya Çelik Birliği (Worldsteel), küresel çelik talebinin bu yıl yüzde 2,3 artarak 1,822 milyar tona yükselmesinin beklendiğini açıkladı.

IMF'ye göre gelecek 5 yılda küresel büyümeye en büyük katkı Çin'den gelecek. Tahminlere göre Çin'in büyümeden aldığı pay ABD'nin 2 misli olacak.

Uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu Fitch, Silikon Vadisi Bankası'nın (SVB) iflasının, yükselen faiz oranı ortamında risk yönetimi ve likidite politikalarının önemini vurguladığını dikkat çekti.

Forex Yorumları

Altında şahin Fed açıklamaları
Geçtiğimiz gün ABD'de açıklanan Nisan ayı New York Empire State imalat endeksi verisinin -18,00 olan piyasa beklentisinin üzerinde 10,80 olarak açıklanması altın fiyatlarında baskıyı artırdı. Dün Fed 'in şahin üyelerinden açıklamalar geldi. St. Louis Fed Başkanı James Bullard, enflasyonun inatçı şekilde yüksek seyretmeye devam ettiğini, bu nedenle faiz artışlarının devamından yana olduğunu söyledi. Bullard resesyon endişelerinin abartılı olduğunu belirtti. Atlanta Fed Başkanı Raphael Bostic, Fed'in bir faiz artırımı daha yapmasının muhtemel olduğunu ve faizin uzun bir süre sabit tutulmasının büyük olasılık olduğunu belirtti. Veri akışının da sakin olduğu haftada altında sınırlı fiyat hareketlilikleri izliyoruz. 2000 seviyesinin üzerinde tutunmaya çabalıyor. Bugün Fed Bej Kitap Raporunu takip ediyor olacağız.

Teknik Analiz: Altın fiyatları takoz formasyonu içerisindeki hareketliliğine devam ediyor. Seans içerisinde doların gerilmesi halinde 2032 seviyesine doğru alımlar oluşabilir. Buna karşın doların tekrar ateşlenmesi halinde 1980 seviyesine doğru geri çekilmeler alım için izlenebilir.

Destekler: 1990/1980/1960
Dirençler: 2032/2050/2070

Petrolde düzeltme zamanı

Petrol düzeltme hareketine devam ediyor. OPEC+ kararı ve ABD'de enflasyonun düşmesinin ardından 65$'dan 83$'a kadar hızlı bir yükseliş yaşayan petrol fiyatları içinde bulunduğumuz hafta içerisinde ise bir düzeltme hareketi sergiliyor. Hafta içerisinde yoğun bir veri akışının bulunmaması petrolü, kendisinin destekleyebilecek makroekonomik verilerden yoksun tutuyor. Bugün ise veri akışının haftanın geri kalan günlerine göre daha yoğun olduğunu söylemek mümkün. Bugün gün içerisinde EURO TÜFE Verisinin yanı sıra ABD Ham Petrol Stokları verisi ve FED Bej Kitap Raporu piyasa tarafından takip ediliyor olacak. Piyasa beklentisi EURO Bölgesinde Enflasyonun yıllık bazda %6,90 olmasını beklerken, ABD Ham Petrol Stoklarının 2,464 Milyon varil azalması yönünde.

WTI Teknik Analiz: Ham Petrol, 80$ üzerinde işlem görüyor. Kısa vadeli yatay kanal içerisinde hareketine devam eden ham petrolde yukarı yönlü hareketlerde 82,43 seviyesi direnç olabilir. Geri çekilme hareketlerinin yoğunlaşması halinde ise 80,29 seviyesi destek görevi görebilir.

Destekler: 80,29 / 76,79 / 71,24
Dirençler: 81,21 / 82,43 / 88,87

BRENT Teknik Analiz: Brent Petrol 85$ altında işlem görüyor. Yukarı yönlü hareketlerde 88,52 seviyesi direnç görevi görebilir. Geri çekilme hareketlerinin yaşanması halinde ise 50 günlük hareketli ortalama olan 81,83 seviyesi destek olabilir.

Destekler: 81,83 / 78,75 / 77,38
Dirençler: 88,52 / 92,78 / 99,24

EURUSD Euro Bölgesi TÜFE'ye Odaklandı
EURUSD paritesi güne 1.096 seviyesinden başlangıç yaptı. Parite geçtiğimiz gün Euro bölgesinde açıklanan ZEW güven endeksi verileri takip edildi. Ekonomik Güven Endeksi 6.4 olarak açıklanırken bir önceki ay açıklanan 10.0 seviyesinin gerisinde kaldı. Gün içerisinde Euro bölgesinde açıklanacak TÜFE verisi paritenin yönüne karar verecek. Euro bölgesinde Mart ayı TÜFE beklentisi %6.90 seviyesinde bulunuyor. Fed başkanı Bullard, "Fed, gelecek toplantıda kapsamlı sözle yönlendirmeden kaçınmalı ve seçenekleri açık tutmalı. Yeterli kısıtlayıcı politika oranı %5.50-%5.75 aralığında, eğilim enflasyonun kontrol altına alınana kadar daha uzun süre devam edecek" dedi. Çekirdek TÜFE'nin ise Mart ayında %5.70 olması bekleniyor. ABD'de FED Bej Kitap açıklanacak.
Teknik Analiz: EURUSD paritesi analiz yazılırken 1.095 seviyesinde bulunuyor. Paritede satışların derinleşmesi halinde 22 günlük ortalama seviyesi olan 1.09 seviyesi önemli bir destek seviyesi olarak öne çıkıyor. Yukarı yönlü hareketlerde 1.097 ve psikolojik eşik olan 1.10 seviyeleri takip edilebilir.

Destekler:1.080/1.085/1.090
Dirençler: 1.106/1.10/1.097
DolarTL'de pozitif seyir hakim
Atlanta Fed Başkanı Raphael Bostic, Fed'in bir faiz artırımı daha yapmasının muhtemel olduğunu ve faizin uzun bir süre sabit tutulmasının büyük olasılık olduğunu belirtti. Fed yetkililerinin, 2-3 Mayıs'ta bir araya geldiklerinde oranları mevcut yüzde 4,75'ten yüzde 5'e 25 baz puan artırmaları bekleniyor. Fiyat baskılarının azaldığına dair kanıtları izlerken bir duraklama sinyali de verebilirler. İç tarafta ise TCMB, Türk lirası uzlaşmalı vadeli döviz satım işlemlerinin, işlem yapmak isteyen bankalarla doğrudan gerçekleştirilebilmesine karar verdi. Bu kararla birlikte döviz piyasasındaki makro ihtiyadi tedbirler alınmaya devam ediyor. DolarTl'de uzun süredir izlediğimiz yatay bant aralığının üstünde fiyatlamalar izliyoruz. Dolar endeksi DXY ılımlı olarak 101,9 ABD 10 yıllık tahvil faizi ise 3,60 seviyesinde bulunmaktadır.

Teknik Analiz: USDTRY paritesi ana resimde yükselen kanal içerisinde hareketini sürdürüyor. Geniş bant aralığı olarak izlediğimiz bant aralığının üstünde ılımlı pozitif hareketini sürdürmektedir. Genel hareket eğiliminin pozitif yönde olduğunu izliyoruz. Teknik seviye olarak 19.40 seviyesini takip ediyoruz. Bu seviye üzerinde 19,50 seviyesi takip edilebilir. Aşağı yönlü harekette ise 19.00 seviyesi destek olarak izlenebilir.

Destekler: 19.00 \ 18.65 \ 18.40
Dirençler: 19.40 \ 19.50 \ 19.65

EURTRY Teknik Seviyeler

Destekler: 20.90 \ 20.65 \ 20.40
Dirençler: 21.50 \ 21.75 \ 22.00

Viop Kontratları

Endeks Kontratı
30 endeks VIOP kontratı, spot BIST30 endeksinden negatif ayrışarak günü %1,43 düşüşle tamamladı. Kontratta bugün spot BIST30 endeksindeki 5500 seviyesi takip ediyor olacak. Momentum'un 100 seviyesinin üzerinde tutunmaya devam ettiği spot BIST30 endeksi, 5500 seviyesinin üzerinde tutunabilirse kontratta tepki alımları görülebilir. Spot BIST30 endeksindeki satış baskısının devam etmesi durumunda ise kontratta satışlar derinleşebilir.

Spot Endeks teknik seviyeler (Dayanak varlık)

Dirençler: 5600 / 5700 / 5740
Destekler: 5500 / 5400 / 5375

Dolar Kontratı
DolarTL uzun süredir takip ettiğimiz bant aralığının üstünde pozitif hareketine devam ediyor. Gün içi işlemler oldukça düşük bir hacimde gerçekleşiyor. Kontratta spottaki 19.00 seviyesi stop loss alınarak uzun pozisyonlar takip edilebilir. Yukarı yönlü hareketin devamında ise 19.50 seviyesi direnç olarak izlenebilir.

Spot DolarTL teknik seviyeler (Dayanak varlık)

Destekler: 19.00 \ 18.65 \ 18.40
Dirençler: 19.40 \ 19.50 \ 19.65


Ons Altın Kontratı
Ons altın VIOP kontratında 1980 seviyesi altındaki kapanışlarda kısa pozisyon denenebilir. Buna karşın 2032 seviyesi üzerinde kapanışlarda ilave uzun pozisyonlar denenebilir.

Spot Ons altın teknik seviyeler (Dayanak varlık)

Destekler: 1990/1980/1960
Dirençler: 2032/2050/2070

Ekonomik Takvim
Saat Ülke Önem Veri Beklenti Önceki
10:00 TRY Yüksek Türkiye Tüketici Güven Endeksi (Nisan) 80,10
12:00 EUR Yüksek Euro Bölgesi TÜFE Aylık (Mart) 0,90% 0,80%
12:00 EUR Yüksek Euro Bölgesi TÜFE Yıllık (Mart) 6,90% 8,50%
12:00 EUR Yüksek Euro Bölgesi Çekirdek TÜFE Yıllık (Mart) 5,70% 5,60%
17:30 USD Yüksek ABD DOE Ham Petrol Stokları (12 Nisan) -1,088M 0,597M
17:30 USD Yüksek ABD DOE Cushing Petrol Stokları (12 Nisan) 0,622M -0,409M
21:00 USD Yüksek Fed Bej Kitap Raporu


 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.