Forex ve VIOP Bülteni (İntegral Yatırım Menkul Değerler )

Günün Ajandası
ABD Kapasite Kullanım Oranı (Mart): Veri, fabrikalar, madenler ve kamu kuruluşları tarafından kullanılan üretim kaynaklarının kullanım yüzdesini gösterir. Pandemi etkileri görülmeden önce %77 seviyesi yakınlarında bulunan veri son olarak Şubat ayında %77,6 seviyesinde açıklandı. Mart ayında kapasite kullanım oranının %77,8 seviyesinde gerçekleşmesi bekleniyor. Veri, beklentilerden sapma göstermesi halinde Dolar üzerinde sınırlı etkili olabilir. (16:15)

ABD Sanayi Üretim (Mart): Sanayi üretimi verisi sanayi kuruluşlarının son dönemde gerçekleştirmiş olduğu üretim miktarını göstermektedir. Sanayi üretimi verisinde yükseliş yaşanması durumunda ülke para birimine olumlu etki etmesi beklenir. Veri en son Şubat ayında aylık %0,5 düşüş kaydetti. Mart ayını yansıtacak verinin aylık %0,4 artış işaret etmesi bekleniyor. Veri, beklentilerden sapma göstermesi halinde Dolar üzerinde etkili olabilir. (16:15)
Ekonomik Gelişmeler
Türkiye
Türkiye Cumuriyet Merkez Bankası (TCMB) politika faizini yüzde 14 seviyesinde sabit tuttu. TCMB ayrıca makroihtiyati politika setinin güçlendirilmesine karar verildiğini belirtti.

TCMB verilerine göre yurt içi yerleşiklerin döviz mevduatları geçen hafta 368 milyon dolar düşüşle 215,6 milyar dolar oldu. Parite etkisinden arındırıldığında ise döviz mevduatlarının 766 milyon dolar arttığı izlendi.

Cumhurbaşkanı Erdoğan ihracatçılara ve turizmcilere %9'a kadar inen faiz oranlarıyla uzun vadeli finansman sağlanacağını duyurdu.

ABD
ABD Çalışma Bakanlığı'nın verilerine göre işsizlik maaşı başvuruları 18 bin artarak 185 bin oldu. Beklenti 170 bindi. Perakende satışlar da Mart'ta yüzde 0.5 ile tahminlerin altında arttı.

New York Fed Başkanı John Williams faizlerin çok düşük olduğunu ve 50 baz puan faiz artışının makul bir seçenek olduğunu belirtti.

Avrupa
Avrupa Merkez Bankası (AMB) mevduat faizini -%0.50'de, ana refinansman faizini %0,25'te ve marjinal fonlama faizini %0'da tuttu. AMB varlık alımını 3. çeyrekte sona erdirme planını doğruladı. Net varlık alım programının bitişi sonrasında faizlerin zamanla yükseleceği bildirildi.

Rusya Devlet Başkanı Putin, enerji ihracatında dolar ve eurodan uzaklaşacaklarını vurgulayarak, enerji kaynaklarının batıya tedarikinin azalacağını söyledi. İhracatın hızla büyüyen güney ve doğu piyasalarına yönlendirilmesinin önemli olduğunu belirtti.

Rusya Güvenlik Konseyi Başkan Yardımcısı Dmitry Medvedev, İsveç ve Finlandiya’nın NATO’ya girmesi durumunda Baltık bölgesine nükleer silahlar, hava savunma sistemleri, savaş gemileri ve asker yollayabileceklerini açıkladı.

Ukrayna savaşı sonrası sert yaptırımlarla karşılaşan ve bunların etkisini azaltmak için sermaye kontrolü uygulamalarını devreye alan Rusya Merkez Bankası bu önlemleri gevşetmeyi değerlendiriyor.

Asya
Çin Merkez Bankası indirim beklentilerine rağmen 1 yıllık kredi referans faiz oranını yüzde 2,85 seviyesinde sabit tuttu.

Çin'de koronavirüs nedeniyle uygulanan karantina ve kapatma tedbirleri Şanghay dışındaki kentlere de yayıldı. Tam veya kısmi kapanma uygulanan şehir sayısı 23'ten 45'e çıktı.

Japonya Başbakanı Fumio Kishida, Japonya Merkez Bankası'nın para politikasının amacının yüzde 2 enflasyon hedefini yakalamak olduğunu, kurları manipüle etmeyi amaçlamadığını söyledi.

Dünya Bankası, Güney Asya bölgesi için büyüme tahminini Ukrayna krizinin etkisiyle %7.6'dan %6.6'ya düşürdü.

Dünya
Uluslararası Para Fonu (IMF) Başkanı Georgieva, Rusya-Ukrayna savaşının ekonomik beklentileri zayıflattığını, küresel ekonomik görünümün olağanüstü derecede belirsiz olduğunu söyledi.

Forex Yorumları

Ons altın Kutsal Cuma tatili dolayısıyla bugün forex piyasasında işlem görmemektedir.

Ons altın Kutsal Cuma tatili dolayısıyla bugün forex piyasasında işlem görmemektedir.

Petrol Kutsal Cuma tatili dolayısıyla bugün forex piyasasında işlem görmemektedir.

Petrol Kutsal Cuma tatili dolayısıyla bugün forex piyasasında işlem görmemektedir.

EURUSD faiz kararı sonrası geriledi

Forex piyasalarında EURUSD haftanın son işlem gününe hafif satıcılı başladı. Sabah saatlerinde 1,0808 seviyesinde işlem göre paritede bugün ABD sanayi üretimi ve kapasite kullanım oranı açıklanacak. Açıklanacak olan verilerin beklentilerden sapması halinde paritede hareketlilik oluşabilir. Kutsal cuma günü nedeniyle bugün ABD ve Almanya dahil bir çok ülke resmi tatilde olacak. Bu nedenle paritenin bugün sakin bir seyir gerçekleştirmesi bekleniyor. Ancak haber bazlı hareketlere karşı dikkatli olmakta fayda var. Rusya - Ukrayna bölgesindeki savaştaki gelişmeler günün hikayesinin değiştirebilir. Rusya Güvenlik Konseyi Başkan Yardımcısı Dmitry Medvedev, İsveç ve Finlandiya’nın NATO’ya girmesi durumunda Baltık bölgesine nükleer silahlar, hava savunma sistemleri, savaş gemileri ve asker yollayabileceklerini açıkladı. Dün Avrupa Merkez Bankası faiz kararını açıkladı. Banka, mevduat faizini -%0.50'de, ana refinansman faizini %0,25'te ve marjinal fonlama faizini %0'da tuttu. Varlık alımının 3. çeyrekte sona erdirme planı doğrulandı. Net varlık alım programının bitişi sonrasında faizlerin zamanla yükseleceği ifade edildi. Faiz kararı sonrası EURUSD'de bir geri çekilme gözlemlendi. Diğer taraftan New York Fed Başkanı John Williams dün akşam yaptığı açıklamada faizlerin çok düşük olduğunu ve 50 baz puan faiz artışının makul bir seçenek olduğunu belirtti.

Teknik Analiz: EURUSD paritesindeki satıcılı seyir haftanın son işlem gününde devam ediyor. Paritede ana yön aşağı. Bu nedenle tepki alımlarında oluşan zirveler satış fırsatı olarak değerlendirilebilir. Yukarıda 1,0905 ve 1,0938 seviyeleri direnç olarak takip edilebilir. Satıcılı seyirlerin devam etmesi halinde 1,0805 ve 1,0748 seviyeleri destek oluşturabilir. 1,0748 seviyesinin aşağı sarkması halinde satıcılı seyir derinleşebilir.

Dirençler: 1,0905 / 1,0938 / 1,0968
Destekler: 1,0805 / 1,0748 / 1,0688

TCMB sonrası DolarTL görünümü
Bu hafta TCMB ile birlikte birçok merkez bankasının faiz kararı takip edildi. Küresel çapta yükselen enflasyonla birlikte merkez bankaları sıkılaşma içerisine girerken, TCMB Mart ayında yüzde 60’ı geçen enflasyon karşısında politika faizini yüzde 14 seviyesinde sabit tuttu. Faiz artırımına gideceğine yönelik bir beklenti bulunmuyordu. Karar yurt içi piyasalarda bir hareketliliğe neden olmadı. DolarTL 14.61 seviyesinde seyrediyor. Diğer taraftan, 3-4 Mayıs tarihlerinde gerçekleşecek toplantıda Amerika Merkez Bankası’nın (Fed) 50 baz puan faiz artırımına gideceği ve yılın geri kalanı için sıkılaşma mesajları vereceği beklentisi küresel ölçekte doları güçlü tutmaya devam ediyor. 100 seviyesinin üzerine yükselen dolar endeksi bu seviye üzerinde seyrini sürdürüyor. Bugün yurt içinde açıklanması beklenen önemli bir veri bulunmazken, ABD’de sanayi üretimi ve kapasite kullanım oranı takip edilecek.

Teknik Analiz: DolarTL hafta başındaki gerilemesini sürdüremeyerek son 2 gündür 14.60 seviyesi üzerinde seyrini korumaktadır. Hafta içerisinde takip edilen aşağı yönlü hareketin devamı için 14.54 seviyesi altında seyirlere ihtiyaç var. 14.54 altında seyirler görülmediği sürece yükselişlerde 22 günlük hareketli ortalamanın bulunduğu 14.71 seviyesi direnç olarak takip edilebilir. 14.54 seviyesi altındaki seyirlerde ise takip edilecek teknik destek seviyeleri 14.40 ve 14.30 olacaktır.
Destekler: 14.60 / 14.54 / 14.40
Dirençler: 14.71 / 14.80 / 15.00

EURTRY Teknik Seviyeler

Destekler: 15.75 / 15.65 / 15.57
Dirençler: 15.86 / 16.00 / 16.13
Viop Kontratları

Endeks Kontratı
Viop30 endeks kontratında spot 2677 üzerinde alım yönlü işlemler korunabilir. Spot 2790 direnci yakınlarında kar realizasyonu gerçekleştirilerek bu seviyenin kalıcı bir biçimde kırılması halinde tekrar alım yönlü işleme girilebilir. Satış yönlü işlemler için aceleci olmamakta fayda var.

Spot XU030 teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Dirençler: 2790 / 2820 / 2940
Destekler: 2750 / 2700 / 2677


Dolar Kontratı
DolarTL VIOP kontratında 14.54 seviyesi üzerinde seyirlerin korunması durumunda stop loss kullanımı kaydıyla alım yönlü değerlendirmeler yapılabilir. Yukarıda 14.71 direnç seviyesi takip edilecek. Hafta başında görülen aşağı yönlü seyirlerin devamı için ise spot piyasada 14.54 seviyesi altında yerleşik seyirler aranacak. 14.54 seviyesi altında geri çekilme 14.40 seviyesine yönelik devam edebilir.

Spot USDTRY teknik seviyeler (Dayanak varlık)

Destekler: 14.60 / 14.54 / 14.40
Dirençler: 14.71 / 14.80 / 15.00


Ons Altın Kontratı

Ons altın Kutsal Cuma tatili dolayısıyla bugün işlem görmemektedir.
Ekonomik Takvim
Saat Ülke Önem Veri Beklenti Önceki
15:30 USD Orta ABD New York Empire State İmalat Endeksi (Nisan) 0,5 -11,8
16:15 USD Yüksek ABD Sanayi Üretimi (Aylık) (Mart) 0,40% 0,50%
16:15 USD Yüksek ABD Kapasite Kullanım Oranı (Mart) 77,80% 77,60%

*İngiltere'de piyasalar tatil nedeniyle kapalı olacaktır.
*ABD'de piyasalar tatil nedeniyle kapalı olacaktır.
*Almanya'da piyasalar tatil nedeniyle kapalı olacaktır.



 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.