Forex ve VIOP Bülteni (İntegral Yatırım Menkul Değerler )

Günün Ajandası

ABD Çekirdek Perakende Satışlar(Mart): Veri için Mart ayı beklentisi -% 0.3 seviyesinde şekil kazanmış durumda. Şubat ayında -%0.1 olarak açıklanan veri Fed’in yol haritasını belirlemede önemli olacak. (15:30)

ABD Perakende Satışlar (Mart): ABD perakende satışları verisi, en son Şubat ayında aylık -%0.40 yıllık %5.3 açıklanmıştı. Mart ayında verinin aylık -%0.40, yıllık %5.90 artış göstermesi bekleniyor. Veri beklentilerin üzerinde açıklanması halinde Dolar üzerinde pozitif, beklentilerin altında kalması halinde negatif etki edebilir. (15:30)

ABD Kapasite Kullanım Oranı (Mart): Veri, fabrikalar, madenler ve kamu kuruluşları tarafından kullanılan üretim kaynaklarının kullanım yüzdesini gösterir. Veri son olarak Şubat ayında %79.10 seviyesinde açıklandı. Mart ayında kapasite kullanım oranının %79.0 seviyesinde gerçekleşmesi bekleniyor. Veri, beklentilerden sapma göstermesi halinde Dolar üzerinde sınırlı etkili olabilir. (17:00)

ABD Michigan Tüketici Güven Endeksi (Nisan): Tüketicilerin ekonomik hareketlerindeki güveni ölçen veri en son Mart ayında 62 seviyesinde açıklanmıştı. Nisan ayına yönelik piyasa beklentisi verinin 62 seviyesinde geleceği yönünde şekillenmiş durumda. (17:00)

ABD Sanayi Üretim (Mart): Sanayi kuruluşlarının son dönemde gerçekleştirmiş olduğu üretim miktarını gösteren, sanayi üretimi verisinde yükseliş yaşanması durumunda ülke para birime olumlu etki etmesi beklenmektedir. ABD sanayi üretimi 2022 yılı Şubat ayında aylık %0.30 olarak açıklandı. Mart ayını yansıtacak verinin aylık %0.20 büyüme göstermesi beklenmektedir. (17:15)

Ekonomik Gelişmeler
Türkiye
Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası (TCMB), araç çeşitliliğinin artırılması amacıyla, Türk lirası uzlaşmalı vadeli döviz satım işlemlerinin, işlem yapmak isteyen bankalarla doğrudan gerçekleştirilebilmesine karar verdi.

Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası'nın net rezervleri üçüncü haftada da gerilemeyi sürdürdü. Üç haftada rezervlerdeki düşüş 7 milyar dolara ulaşırken swap hariç net rezervi -47 milyar dolar, brüt rezervi de 121 milyar dolar oldu.

Kur korumalı mevduatta artış ivmesi devam etti. Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurumu (BDDK) verilerine göre, Kur Korumalı Mevduat hesaplarına 7 Nisan haftasında net giriş 75,8 milyar lira oldu. Veri, 53 haftanın zirvesi olarak kaydedildi.

ABD
ABD'de ilk kez işsizlik maaşı başvurusunda bulunanların sayısı, 8 Nisan ile biten haftada 239 bine çıkarak üç hafta sonra ilk kez arttı.

ABD'de Üretici Fiyat Endeksi (ÜFE), Mart'ta aylık bazda yüzde 0,5 azalırken, yıllık bazda yüzde 2,7 artışla beklentilerin altında gerçekleşti.

Bank of America (BofA) stratejisktlerine göre ABD'de S&P 500 şirketleri için bugün başlayacak 2023 ilk çeyrek mali sonuç açıklama dönemi kötüleşen karların ve zayıflayan beklentelerin çirkin bir sezonu olacak. Stratejistler, 2023'in geri kalanında durumun daha kötü olabileceğini de ifade ediyorlar.

Avrupa
Bundesbank Başkanı Nagel Avrupa’nın en büyük ekonomisi olan Almanya’nın pandemi ve Ukrayna’daki savaşın neden olduğu ‘ikili şoku’ atlatacak güçte olduğunu söyledi.

Avrupa Merkez Bankası (ECB) üyesi ve Belçika MB Başkanı Pierre Wunsch, ECB'nin bilançosunu küçültmeye hız vermesi gerektiğini ve daha fazla faiz artırımı ile birlikte elindeki tahvillerin ana para ödemelerini yeniden yatırıma yönlendirmeyi durdurabileceğini söyledi.

Avrupa Merkez Bankası üyesi ve Bundesbank Başkanı Joachim Nagel, Euro Bölgesi ekonomisinin bir resesyona doğru gitmediğini, büyümenin zayıf ilk çeyreğin ardından hızlanmasının büyük olasılık olduğunu söyledi.

Asya
Çin Merkez Bankası Başkanı Yi Gang, Çin ekonomisinin bu yıl büyük olasılıkla yüzde 5 civarında büyüyeceğini söyledi.

Petrol
Petrol İhraç Eden Ülkeler Örgütü (OPEC), küresel petrol talebindeki artış öngörüsünü günlük 2 milyon 320 bin varilde sabit tuttu.

Dünya
Uluslararası Para Fonu (IMF) Başkanı Kristalina Georgieva, dünya ekonomisinin şoklara karşı oldukça dayanıklı olduğunu kanıtladığını ancak zayıf büyüme ve inatçı enflasyonun üstesinden henüz gelemediğini belirterek, uzun süreli zayıf büyüme beklentisinin endişe verici olduğunu ifade etti.

Forex Yorumları

Altın zirveyi bırakmıyor
ABD TÜFE verisi aylık bazda %0,4 olan bir önceki verinin ve %0,2 olan piyasa beklentisinin altında %0,1 olarak açıklandı. Verinin bir önceki aya göre düşüş göstermesinde enerji ve yiyecek enflasyonu kalemlerindeki düşüş etkili oldu. Yıllık bazda TÜFE verisi ise %6 olan bir önceki veriden ciddi oranda ayrışarak %5 olarak açıklandı. Ardından dün ABD'de Üretici Fiyat Endeksi (ÜFE), Mart'ta aylık bazda yüzde 0,5 azalırken, yıllık bazda yüzde 2,7 artışla beklentilerin altında gerçekleşti. Fed 'in para politikası kararında önem verdiği enflasyon verisindeki soğuma oldukça dikkat çekiyor. Açıklanan verilerin ardından dolar endeksi geri çekilerek altın fiyatları önemli direnç seviyelerini aştı. Bugün ABD'den gelecek olan kapasite kullanım oranı, sanayi üretimi ve Michigan Tüketici Güveni verilerini takip ediyor olacağız. Verinin beklentilerden sapmasına bağlı olarak altın fiyatlarında oynaklık oluşabilir.

Teknik Analiz: Güçlü direnç seviyesi olarak çalışan 2032 seviyesinin üzerinde tutunmasıyla birlikte artan risk iştahıyla ons altın yukarı yönlü hareketliliğini sürdürüyor. Ons altın 2032 seviyesinin üzerinde tutunabilirse tekrardan 2070 seviyesine doğru yükseliş denemeleri görülebilir. Olası satış baskısında ise 2000 seviyesi ana destek bölgemiz olarak karşımıza çıkıyor.

Destekler: 2010/2000/1985
Dirençler: 2050/2060/2070

Petrolde tepki satışları etkili oldu

Petrol kar realizasyonlarının gerçekleşmesi ardından geri çekilme hareketi gösterdi. Dün açıklanan ABD ÜFE verisi sonrası küresel piyasalarda risk iştahı artarak devam ederken petrol hızlı 2 haftaya yayılan hızlı yükselişinin ardından geri çekildi. ABD’de Mart ayına dair açıklanan üretici enflasyonu yıllık bazda %2,70 seviyesinde gerçekleşerek piyasa beklentisi olan %3,00’ın altında kaldı. Aylık bazda ÜFE ise -%0,50 olarak piyasa beklentisi olan %0,10’luk artışın altında gerçekleşti. Çekirdek enflasyonun ÜFE ise yıllık bazda %3,40 olarak piyasa beklentisine paralel geldi. ABD’de enflasyonun tüketici ve üretici için aynı anda düşmeye başlaması piyasa tarafından iyimser havanın oluşmasına destek sağladı. Fed’in faiz artırımlarında yavaşlamaya başlayacağı algısının oluşması dolar endeksinde ise hızlı geri çekilmelere sebep oldu. Bugün piyasa ABD’den gelecek Çekirdek Perakende Satışlar ve Sanayi Üretimi verilerini takip ediyor olacak. Veriler beklentilerden sapması halinde piyasada volatiliteye sebep olabilir.

WTI Teknik Analiz: Ham Petrol kar satışlarının ardından daha önce içerisinde bulunduğu 71,24 - 82,43 arasındaki yatay bandın üst bölgesine geri çekildi. 82,43 seviyesinin üzerinde kalıcı olunması halinde 93,51 seviyesi direnç seviyesi olabilir. Geri çekilme hareketlerinde ise 50 günlük hareketli ortalama olan 76,21 seviyesi destek görevi görebilir.

Destekler: 81,21 / 79,79 / 76,21
Dirençler: 85,22 / 88,94 / 93,51

BRENT Teknik Analiz: Brent Petrol 86$ üzerinde işlem görüyor. Yukarı yönlü hareketlerde 88,52 seviyesi direnç görevi görebilir. Geri çekilme hareketlerinin yaşanması durumunda 81,93 seviyesi destek görevi görebilir.

Destekler: 86,17 / 79,88 / 81,93
Dirençler: 88,52 / 92,85 / 99,24

EURUSD Psikolojik Eşiğin Üzerinde

EURUSD paritesi güne 1.107 seviyesinden başladı. Paritede yaşanan yükselişle beraber EURUSD 2022 yılı Nisan ayından bu yana en yüksek seviyesine ulaştı. Paritedeki yükselişte ABD ÜFE verisinin beklentilerin yıllık %2.7 ile beklenti olan %3 seviyesinin altında kalması önemli rol oynadı. Üretici fiyatlarında yaşanan yavaşlama ile birlikte haftalık istihdam verisinin de beklentilerden zayıf gelmesi dolar endeksinde geri çekilmeye sebep olurken, paritede yukarı yönlü itici güç oldu. Gün içerisinde ABD Çekirdek Perakende Satışlar, ABD Sanayi Üretimi ve ABD Kapasite Kullanım oranları açıklanacak. Gün içerisinde Euro bölgesinden önemli bir veri akışı beklenmiyor.

Teknik Analiz: EURUSD paritesinde yukarı yönlü ivme devam ediyor. Parite psikolojik eşik olan 1.10 seviyesinin üzerinde yaptığı kapanış ile kritik seviyenin üzerinde tutunmayı başardı. Aşağı yönlü baskıların artması halinde 1.10 seviyesi önemli bir destek noktası olarak öne çıkıyor. Yukarı yönlü hareketlerde ise kademeli olarak 1.113 ve 1.118 seviyesi seyredilebilir.

Destekler:1.085/1.097/1.10
Dirençler: 1.125/1.118/1.113

DolarTL'de pozitif seyir etkili
ABD Çalışma Bakanlığı, Mart ayına ilişkin ÜFE verisini açıkladı. Buna göre, ÜFE, Mart'ta bir önceki aya kıyasla yüzde 0,5 azalırken, Nisan 2020'den bu yana en yüksek aylık düşüşünü kaydetti. Üretici fiyatları, Martta yıllık bazda ise yüzde 2,7 arttı. Üretici enflasyonu, Şubat'ta yıllık bazda yüzde 4,9 olmuştu. İç tarafta ise . TCMB, Türk lirası uzlaşmalı vadeli döviz satım işlemlerinin, işlem yapmak isteyen bankalarla doğrudan gerçekleştirilebilmesine karar verdi. Bu kararla birlikte döviz piyasasındaki makro ihtiyadi tedbirler alınmaya devam ediyor. DolarTl’de uzun süredir izlediğimiz yatay bant aralığının üstünde fiyatlamalar izliyoruz. Dolar endeksi DXY ılımlı olarak 100,8 ABD 10 yıllık tahvil faizi ise 3,43 seviyesinde bulunmaktadır.

Teknik Analiz: USDTRY paritesi ana resimde yükselen kanal içerisinde hareketini sürdürüyor. Geniş bant aralığı olarak izlediğimiz bant aralığının üstünde ılımlı pozitif hareketini sürdürmektedir. Genel hareket eğiliminin pozitif yönde olduğunu izliyoruz. Teknik seviye olarak 19.35 seviyesini takip ediyoruz. Bu seviye üzerinde 19,50 seviyesi takip edilebilir. Aşağı yönlü harekette ise 19.00 seviyesi destek olarak izlenebilir.

Destekler: 19.00 \ 18.65 \ 18.40
Dirençler: 19.35 \ 19.50 \ 19.65

EURTRY Teknik Seviyeler

Destekler: 20.90 \ 20.65 \ 20.40
Dirençler: 21.50 \ 21.75 \ 22.00

Viop Kontratları

Endeks Kontratı
30 endeks VIOP kontratı, spot BIST30 endeksindeki sınırlı geri çekilmeyle birlikte günü %0,07 düşüşle tamamladı. Kontratta bugün spot BIST30 endeksindeki 5700 seviyesi takip ediliyor olacak. Spot BIST30 endeksinde görülebilecek 5700 seviyesinin üzerindeki fiyatlamalar kontrattaki risk iştahını artırabilir. Kontratta yukarı yönlü hareketin devam açısından ise spot BIST30 endeksinin 5700 seviyesinin üzerinde tutunması önemli olacak. Olası geri çekilmelerde ise spot BIST30 endeksindeki 5600 seviyesi ilk güçlü destek bölgesi olarak karşımıza çıkıyor. Spot BIST30 endeksindeki 5600 seviyesi altında oluşabilecek fiyatlamalarda kontrattaki satışlar derinleşebilir.

Spot Endeks teknik seviyeler (Dayanak varlık)

Dirençler: 5700 / 5800 / 5850
Destekler: 5600 / 5550 / 5500

Dolar Kontratı
DolarTL uzun süredir takip ettiğimiz bant aralığının üstünde pozitif hareketine devam ediyor. Gün içi işlemler oldukça düşük bir hacimde gerçekleşiyor. Kontratta spottaki 19.00 seviyesi stop loss alınarak uzun pozisyonlar takip edilebilir. Yukarı yönlü hareketin devamında ise 19.50 seviyesi direnç olarak izlenebilir.

Spot DolarTL teknik seviyeler (Dayanak varlık)

Destekler: 19.00 \ 18.65 \ 18.40
Dirençler: 19.35 \ 19.50 \ 19.65

Ons Altın Kontratı
Ons altın VIOP kontratında spotta direnç seviyesinde işlem görmeye devam ediyor. 2032 seviyesi altındaki kapanışlarda kısa pozisyon denenebilir. Buna karşın 2050 seviyesi üzerinde kapanışlarda ilave uzun pozisyonlar denenebilir.

Spot Ons altın teknik seviyeler (Dayanak varlık)

Destekler: 2032/2010/2000
Dirençler: 2050/2060/2070



 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.