Forex ve VIOP Bülteni (İntegral Yatırım Menkul Değerler )

Günün Ajandası

İngiltere İşsizlik Oranı (Ağustos): İngiltere’de işsizlik oranı 2019 yılından beri %3.8 ile %4 arasında seyrediyordu. Pandemi etkileriyle beraber 2020 yılı Temmuz ayında %4 üzerine çıkan işsizlik oranı en son Temmuz ayında %4.6 seviyesinde gerçekleşti. Ağustos ayında işsizlik oranının %4.5 seviyesine gerilemesi bekleniyor. (09:00)

Türkiye Sanayi Üretimi (Ağustos): Sanayi üretimi verisi sanayi kuruluşlarının son dönemde gerçekleştirmiş olduğu üretim miktarını göstermektedir. İmalat sektörü, hesaplamada ağırlığı en yüksek olan sektördür. Veri, son olarak Temmuz ayında yıllık %8.7 artış gösterdi. Ağustos ayına yönelik verinin beklentisi %10.5 artış yönünde. Veri Türk Lirası ve TL varlıklar üzerinde etkili olabilir. (10:00)

Almanya ZEW Mevcut Durum Anketi (Ekim): Anket sonuçları Almanya’da mevcut ekonomik durum hakkında gösterge niteliğindedir. Son olarak Eylül ayında 31.9 seviyesinde gerçekleşen verinin Ekim ayına yönelik beklentisi 28.5 açıklanması yönünde. Beklentilerden güçlü açıklanan bir veri Euro’yu destekleyebilir. Zayıf açıklanan bir veri ise Euro’yu baskılayabilir. (12:00)

Euro Bölgesi ZEW Beklenti Anketi (Ekim): Yatırımcıların ekonomik koşullara yönelik düşüncelerini yansıtan anketin pozitif çıkması ekonomik aktiviteye ilişkin iyimserlerin kötümserlere göre daha ağır bastığını gösterir. Veri en son Eylül ayında 31.1 seviyesinde açıklandı. Ekim ayına yönelik verinin beklentisi bulunmuyor. Güçlü açıklanan bir veri Euro’yu destekleyebilir. Zayıf açıklanan bir veri ise Euro’yu baskılayabilir. (12:00)

Ekonomik Gelişmeler
Türkiye
TCMB Başkanı Kavcıoğlu, TBMM Plan ve Bütçe Komisyonu’na gerçekleştirdiği sunumda faiz indiriminin sürpriz olmadığını, kurdaki yükselişin faiz indirimiyle olmadığını söyledi. Kavcıoğlu, enflasyondaki yükselişin geçici faktörlerden kaynaklandığını ifade etti.

Ağustos ayında cari denge 528 milyon Dolar ile, Ekim 2019’dan bu yana ilk kez fazla verdi.

TÜİK’in açıkladığı işsizlik oranı, Ağustosta %12.1 seviyesinde gerçekleşti.

Uluslararası Çalışma Örgütü (ILO) Türkiye Temsilcisi Numan Özcan, Ağustos ayı işsizlik rakamlarını değerlendirdiği konuşmasında, Türkiye'nin istihdamdaki kişi sayısını 4 yıldır artıramadığını söyledi.

Hazine ve Maliye Bakanı Lütfi Elvan, Dış Ekonomik İlişkiler Kurulu (DEİK) üyeleriyle bir araya geldi.

Hazine ve Maliye Bakanlığı, 3 yıl vadeli, 6 ayda bir kupon ödemeli altın tahvili ve altına dayalı kira sertifikası ihracı gerçekleştirdi.

ABD
Beyaz Saray, ham petrol fiyatlarının son yılların en yüksek seviyesine çıktığı ortamda, petrol üreticisi ülkelere global ekonomik toparlanmayı desteklemek için "daha fazlasını" yapmaları çağrısında bulundu.

Avrupa
Avrupa Merkez Bankası (ECB) Üyesi Klaas Knot, bankayı para politikasını sıkılaştırmaya mecbur bırakabilecek enflasyon risklerini küçümsememeleri gerektiği konusunda yatırımcıları uyardı.

İngiliz hükümeti, fiyatların Kasım ayı boyunca da yüksek kalması halinde Aralık ayında ulusal karbon piyasasına müdahale etme yolunda olduğunu bildirdi.

Elektrik üretimlerinde nükleer santrallerin önemli yer tuttuğu 10 AB üyesi ülkenin ilgili bakanları, AB Komisyonu'na ortak imzalı mektup gönderdi. Mektupta, son dönemde enerji fiyatlarının artış gösterdiği anımsatılarak, enerjide üçüncü ülkelere bağımlılığı hızla azaltmanın önemine işaret edildi.

Dünya
Piyasa araştırma şirketi IDC’nin son raporuna göre, küresel bilgisayar satışları, çip yetersizlikleri ve lojistik sorunlardan dolayı, pandeminin başlangıcından bu yana en yavaş artışını gerçekleştirdi.

Çin Ulusal Kalkınma ve Reform Komisyonu, yaşanmakta olan enerji krizi ile başa çıkabilmek için termal enerji fiyatlamasını serbestleştirme kararı aldı.

Çinli yetkililer, 54 trilyon dolar büyüklüğündeki finans sisteminde yolsuzlukları ortadan kaldırmak amacıyla teftiş başlatıyor.

Forex Yorumları
Ons altın dar banda sıkıştı
Ons altın forex piyasasında sabah saatlerinde 1756 seviyesi yakınlarında işlem görüyor. Güçlü Dolar ve tahvil faizleri ons altını baskılamaya devam ederken 1750-1760 aralığında bant hareketi hakim. Bu sabah Dolar Endeksi 94.30, 10 yıllık tahvil faizleri ise %1.61 seviyesinde bulunuyor. Enflasyon endişelerine rağmen Fed'in taperinge başlayacağı beklentileri piyasaları domine etmeye ve ons altını güçsüzleştirmeye devam ediyor. Bugün küresel piyasalarda açıklanması beklenen yön değiştirici bir veri bulunmuyor.

Teknik Analiz: Ons altın 1750 seviyesinde tepki alımlarıyla, 22 günlük ortalamasında satış baskılarıyla karşılaşıyor. 1750-1760 aralığında dar bantta hareket izleniyor. 1750 seviyesine geri çekilmelerde mevcut kısa pozisyonlar için kar realizasyonu gerçekleştirilebilir. 1760 seviyesi direnç olarak izlenecek. Bu seviye üzerine olası yükselişlerde 50 günlük ortalamaya denk gelen 1780 seviyesi güçlü direnç olarak izleniyor. 1780 üzerinde kalıcı seyirler görülmediği takdirde ons altında ana yön aşağı olmaya devam ediyor. Mevcut görünümde alışlar yerine direnç bölgelerine yükselişlerde satış yönlü değerlendirmeler yapmak daha uygun görünüyor.

Destekler: 1750 / 1740 / 1720
Dirençler: 1760 / 1780 / 1800

Petrolde güçlü seyir devam ediyor
Forex piyasasında petrol güne alıcılı başladı. Sabah saatlerinde WTI Ham petrol 80.81 dolar seviyesinde seyrederken Brent petrol 84 dolar seviyesinde fiyatlanıyor. Yükselişlerini sekizinci haftaya taşıyan petrol, dün bu yılın yeni zirveleri görüldü. Küresel enerji piyasasında yaşanan sıkıntıların hala devam etmesi devletlerin enflasyonun kalıcılığı konusunda endişelerini artırırken ve sanayi ülkelerinde üretimler yüksek enerji fiyatlarından dolayı aksıyor. Devletlerin enerji fiyatlarında yaşanan yükselişleri bir şekilde durdurması gerekirken Petrol tarihçisi Daniel Yergin'e göre ABD muhtemelen OPEC üye ülkelerinden enerji fiyatlarındaki artışı hafifletmek için daha fazla ham petrol pompalamalarını isteyecek. Bugün petrol tarafında önemli bir veri akışı bulunmazken devletlerin enerji fiyatlarına karşı alacakları olası müdahale açıklamaları takip edilebilir.

WTI Teknik Analiz : Haftanın ilk işlem gününe iştahlı yükseliş ile başlayan WTI Ham petrol, dün 82 dolar seviyesi üzerine çıkarak son yedi yılın yeni zirvesini test etti. Güçlü teknik görünüm ile sabah saatlerinde 80.87 dolar seviyesinde fiyatlanan emtiada yükselen kanal tepesi 81.60 dolar seviyesinde bulunuyor. Yükselişlerin devam etmesi halinde 81.60 dolar seviyesi direnç olarak takip edilebilir. Olası geri çekilmelerde ise 80.20 dolar seviyesi destek olarak takip edilebilir.

Dirençler: 81.60 / 82.80 / 83.80
Destekler: 80.20 / 79.40 / 77.00

Brent Teknik Analiz : Haftanın ilk işlem gününe geçen haftaki yükselişlerini devam ettirerek başlayan Brent petrol, dün 84.60 dolar seviyesine yükselerek 2018 yılından beri en yüksek seviyesini test etti. Güçlü teknik görünümün devam ettiği emtiada 2018 tepesi 86.80 dolar seviyesinde bulunuyor. Güçlü teknik görünüm ile ileriki günlerde 2018 zirvesi test edilebilir. Yükselişlerin devam etmesi halinde 84.30 dolar seviyesi direnç olarak takip edilebilir. Olası geri çekilmelerde ise 82.60 dolar seviyesi destek olarak izlenebilir.

Dirençler : 84.30 / 85.40 / 86.80
Destekler: 82.60 / 80.70 / 79.50

EURUSD güçlenmeye çalışıyor

Forex piyasasında EURUSD güne hafif alıcılı başladı. Sabah saatlerinde 1.1561 seviyesinde işlem gören paritede bugün TSİ 12:00'da Euro bölgesi ZEW beklenti anketi izlenecek. En son Eylül ayında 31.1 açıklanan veride beklenti bulunmazken geçen aya göre güçlü gelebilecek bir oran Euroyu dolar karşısında destekleyebilir. Geçen hafta açıklanan Amerika tarım dışı istihdam verisi ile 9 ayın en düşük istihdam artışının gerçekleşmesi sonrası EURUSD paritesi 1,568 seviyesinden 1,581 seviyesine yükseliş kaydetmişti. Dolar endeksindeki kısmı geri çekilme Euro’yu desteklese de Amerikan 10 yıllık faizlerinin 1.61 seviyesinde güçlü seyretmesi Euro’yu baskılamaya devam ediyor. Bu sabah saatlerinde dolar endeksi 94.30 seviyesinde fiyatlanırken Amerikan 10 yıllıklar 1.61 seviyesinde bulunuyor.

Teknik Analiz: EURUSD paritesi geçen hafta 1.1530 seviyesini test ederek son bir buçuk yılın en düşük seviyesine geri çekilse de bu hafta sınırlı güç kazanımları ile 1.1550 seviyesinin üzerinde seyrini sürdürüyor. 1,1563- 1,1628 bandında bir süredir seyreden parite 1,1563 seviyesi üzerinde kalıcı olması durumunda 1,1628 seviyesi direnç olarak izlenebilir. Olası geri çekilmelerde ise 1,1563 seviyesinden tepki alımları gerçekleşebilir. 1,1563 seviyesi altında kapanışlarda ise tekrar 1,1530 seviyeleri test edilebilir.

DolarTL 9.00 seviyesinin üzerinde
Bu sabah DolarTL 9.01 seviyesinde işlem görüyor. Eğilim ve momentum yukarı yönde olmaya devam ediyor. Dolar endeksinin 94 seviyesi üzerinde seyrini koruması ve ABD 10 yıllık tahvil faizlerinin yüzde 1,60 seviyesi üzerine yükselmesi kurdaki yukarı yönlü eğilimi destekliyor. Küresel çapta takip edilen enflasyon endişeleri ile riskli varlıklarda görülen iştah azalıyor. Diğer taraftan, dün Merkez Bankası Başkanı Kavcıoğlu’nun TBMM Plan ve Bütçe Komisyonu'ndaki konuşması takip edildi. Başkan, TL’deki değer kaybının faiz indirimi ile ilişkili olmadığını, küresel gelişmelerin takip edildiğini bildirdi. Fed’in Kasım ayı itibarıyla tapering sürecine başlayacağı düşüncesi ve 21 Ekim PPK toplantısında yeni bir faiz indiriminin gelebileceği beklentileri TL’yi zayıflatıyor. Bugün yurt içinde sanayi üretim verisi takip edilecek. Yurt dışında ise gözler yarın açıklanacak olan ABD Tüfe verisinde ve Fed tutanaklarında olacak. Yayınlanacak olan tutanaklar ve enflasyon verisi, Fed’in yılın son çeyreğinde izleyeceği politikaya yönelik ipucu verebileceği için piyasalarda hareketlilik yaratabilir.

Teknik Analiz: Dolar kurunda 8.90 seviyesi aşağı yönde kırılmadıkça eğilimin yukarı yönde olması beklenebilir. Şimdilik dolar kurunda satış yönlü durmak riskli görünüyor. Teknik göstergeler aşağı yönlü eğilimi destekler nitelikte değil. 8.90 seviyesinin üzerinde seyirlerin korunması ile yeni zirve seviyeler test edilebilir.

Destekler: 8.90 / 8.80 / 8.75
Dirençler: 9.05 / 9.12 / 9.16

EURTRY Teknik Seviyeler

Destekler: 10.38 / 10.31 / 10.25
Dirençler: 10.43 / 10.50 / 10.61

Viop Kontratları

Endeks Kontratı
Viop 30 kontratında spot piyasada 1503 üzerinde kalınması halinde stop loss kullanımı kaydı ile uzun pozisyonlar korunabilir. Alımların devam etmesi halinde spot 1533 seviyesi direnç bölgesi olarak takip edilebilir. 1503 seviyesine doğru geri çekilme durumunda destek seviyesine yaklaştıkça stop loss kullanım kaydı ile kademeli uzun pozisyonlar açılabilir.
Spot XU030 teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Destekler : 1503 / 1475 / 1455
Dirençler : 1532 / 1550 / 1570


Dolar Kontratı
DolarTL'de spot piyasadaki 8.90 seviyesi stop loss alınmak kaydıyla uzun pozisyonlar korunabilir. 8.90 seviyesi üzerindeki seyirlerde yukarı yönlü seyrin devam etmesi beklenebilir. Şmdilik satış yönlü pozisyonlar için uygun ortam bulunmuyor.

Spot Dolar teknik seviyeler (Dayanak varlık)

Destekler: 8.90 / 8.80 / 8.75
Dirençler: 9.05 / 9.12 / 9.16


Ons Altın Kontratı
Ons altın VIOP kontratında ana yön aşağı olmaya devam ediyor. Spot 1750 seviyesine geri çekilmelerde mevcut kısa pozisyonlar için kar realizasyonu gerçekleştirilebilir. Ons altında alım yönlü pozisyonlar için uygun ortam bulunmuyor. Ana resimde aşağı yönlü hareket eden emtiada yükselişlerin satış fırsatı olarak değerlendirilmesi daha makul bir strateji olabilir. Spottaki 1760 seviyesine doğru yükselişlerde stop loss kullanılarak aşağı yönlü değerlendirmeler yapılabilir.

Spot Ons altın teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Destekler: 1750 / 1740 / 1720
Dirençler: 1760 / 1780 / 1800

Ekonomik Takvim
Saat Ülke Önem Veri Beklenti Önceki
09:00 GBP Orta İngiltere İşsizlik Oranı (Ağustos) 4,50% 4,60%
10:00 TRY Yüksek Türkiye Sanayi Üretimi (Yıllık) (Ağustos) 10,50% 8,70%
12:00 EUR Yüksek Almanya ZEW Mevcut Durum Anketi (Ekim) 28,5 31,9
12:00 EUR Yüksek Almanya ZEW Beklenti Anketi (Ekim) 24 26,5
12:00 EUR Yüksek Euro Bölgesi ZEW Beklenti Anketi (Ekim) 31,1
13:00 USD Orta ABD NFIB Küçük İşletme İyimserlik Endeksi (Eylül) 100,1


 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.