Forex ve VIOP Bülteni (İntegral Yatırım Menkul Değerler )

Günün Ajandası
Türkiye Cari İşlemler Dengesi (Nisan): Türkiye cari işlemler dengesi 2019 yılını cari fazla vererek sonlandırdı. Veri en son 2020 yılı Mart ayında 4.92 milyar $ açık olarak açıklandı. Nisan ayına yönelik açıklanacak verinin piyasa beklentisi 4 milyar $ açık yönünde bulunuyor. (10:00)

Türkiye Sanayi Üretimi (Nisan): Sanayi kuruluşlarının son dönemde gerçekleştirmiş olduğu üretim miktarındaki artışı/azalışı gösteren, sanayi üretimi verisinde yükseliş yaşanması durumunda ülke para biriminin değer kazanması beklenmektedir. En son 2020 yılı Mart ayında aylık bazda %7,10 daralma yönünde ve yıllık bazda 2% daralma yönünde açıklanan sanayi üretiminin nisan ayına ilişkin rakamların gelmesi bekleniyor. Nisan ayına yönelik yıllık piyasa beklentisi %1,8 artış olacağı yönünde. (10:00)

Euro Bölgesi Sanayi Üretimi (Nisan): Euro Bölgesi sanayi üretim 2020 yılı Mart ayında yıllık -%1.9 daralma yönünde başladı. Mart ayında pandeminin etkisi net olarak hissedildi. Euro Bölgesinde mart ayı sanayi üretim aylık bazda %11,30 daraldı. Yıllık bazda %12,90 daralma oldu. Nisan ayını yansıtacak verinin daralmaya devam etmesi bekleniyor. Piyasa beklentisi aylı bazda %18 ve yıllık bazda %30 daralma olması yönünde. (12:00)

Ekonomik Gelişmeler
Türkiye

TCMB toplam rezervleri geçen hafta 1 milyar 193 milyon dolar artarak 92 milyar 220 milyon dolara yükseldi. Merkez Bankası'nın brüt döviz rezervleri geçen hafta 1.25 milyar dolar artarak 55.6 milyar dolara çıktığı görüldü.

ABD

ABD Hazine Bakanı Steven Mnuchin, yeni tip koronavirüs (Kovid-19) salgınında ikinci dalga endişeleriyle ilgili olarak "Ekonomiyi yeniden durduramayız" şeklinde değerlendirmede bulundu.

Yeni tip koronavirüs (Kovid-19) salgınında ikinci dalgaya ilişkin endişeler ile Fed'in ekonomide hızlı toparlanmaya dair beklentileri desteklemeyen öngörüleri ABD endekslerinde sert düşüşe neden oldu. Dow Jones %7'ye yakın, S&P500 endeksi de %6'ya yakın düştü.

ABD ÜFE mayıs ayında aylık %0.4 ve yıllık -%0.8 olurken, aynı dönemde çekirdek ÜFE aylık -%0.1 ve yıllık %0.3 olarak açıklandı.

Avrupa

Uluslararası Para Fonu (IMF) Başkanı Kristalina Georgieva açıklamasında, bu felaketin, gelir eşitsizliğinde önemli bir artışa neden olabileceğini ifade etti.

Petrol

Küresel piyasalardaki endişeler ve ABD borsalarındaki sert düşüşle birlikte ABD ham petrolü WTI ve Brent petrolde de dün kayıplar %10'a ulaştı.
  
Forex Yorumları

Altın risklerle besleniyor
Global piyasalarda dün ABD borsalarında ve petrol fiyatlarında sert düşüşler dikkat çekti. Virüsle ilgili endişeler ve Fed'in bu haftaki toplantısında ekonomiye dair olumsuz beklentileri bu durumu tetiklemiş durumda. Piyasalardaki bu riskler devam ettiği içinde altında geri çekilmeler sınırlı kalıyor. Yine de dünkü kayıplara rağmen altın izlediğimiz 1745$ direncini aşmakta zorlanmış. Dolayısıyla altın için bundan sonraki günlerde de haber akışları ve borsaların seyri yakından takip edilmeli. Bugün için altın üzerinde etkili olabilecek önemli bir veri akışı bulunmuyor.

Teknik Analiz: Ons altında 22 günlük ortalama 1724$ seviyesinden geçiyor ve burası destek konumunda. Yukarıda 1745$ önemli bir direnç alanı bu direnç aşılamadığı sürece yükselişinde zorlanabilir. Ancak şimdilik teknik olumlu ve geri çekilmelerde sınırlı kalıyor. Altın için hassas günler. Belirttiğimiz direnç aşılırsa kazançlarını 1765$ seviyesine doğru devam ettirebilir.

Destekler: 1724 / 1712 / 1705
Dirençler: 1735 / 1745 / 1765

Petroldeki satışlar 22 günlük ortalamada karşılandı
Piyasaların Fed açıklamalarını hazmetmesi ve salgında ikinci dalganın geleceğine yönelik endişeler piyasalarda satışların sertleşmesine neden oldu. Salgında ikinci dalganın gelmesine yönelik endişeler petrol arzının yeniden düşeceğine yönelik olumsuz beklentileri beraberinde getirdi. Ayrıca, 230 milyar $'lık Abu Dabi varlık fonu hisse arayışı haberi üzerine petrol fonunda sert satışların olduğu ifade ediliyor. Piyasalarda denge arayışının ne zaman olacağını izlemekte fayda var. Bugün ABD'de petrol sondaj kule sayılarının açıklanması bekleniyor. Normal şartlarda petrol fiyatına etki etmeyen verinin son iki haftadır hareketlilik yaratması nedeniyle veri saatinde (TSİ 20:00) temkinli olmakta fayda var.

Teknik Analiz: ABD'nin Batı Teksas tipi ham petrolü (WTI) 22 günlük ortalama olan 34.75$ seviyesine doğru geri çekildi. Petrolde aşağı yönlü düzeltmenin 22 günlük ortalama üzerinde karşılanması petroldeki düşüşleri sınırlamış görülüyor. 34.75$ seviyesi aşağı yönde kırılmadığı sürece bu seviye yakınlarından yukarı yönlü tepkiler gelebilir. Buna karşın 34.75$ seviyesinin aşağı yönde kırılması halinde satışların hızlanması beklenebilir.

Destekler: 34.75 / 33.00 / 32.80
Dirençler: 37.00 / 38.20 / 40.90

BRENT Teknik Seviyeler
Destekler: 37.30 / 32.00 / 31.40
Dirençler: 39.95 / 41.20 / 43.00

Piyasalar karışıktı EURUSD geriledi
Piyasa Fed'in kararını hazmetmeye çalışırken oynaklık arttı. Beraberinde salgında ikinci dalga olarak sayılabilecek vaka sayılarındaki artış piyasadaki risk iştahını bozdu. Hisse senedi piyasasında düzeltme olurken, ABD Dolarında dipten toparlanma söz konusu. Riskten kaçış ve dolara yönelik Euro/Dolar paritesinin 1.14'lü seviyelerden 1.13 seviyesine geriledi. Yukarı yönlü tepkiler izlense de risk iştahının seyri paritedeki ana seyri belirleyecek. Şimdilik paritedeki hareketi daha net anlamak için izlemede kalmakta fayda var.

Teknik Analiz: EURUSD paritesinde 50 aylık ortalama olan 1.1335 seviyesi üzerinde kalıcı seyirlerin oluşmasında zorlanacağını belirtmiştik. Paritede yakın destek olarak 1.1270 seviyesi izlenebilir. Buna karşın satışın hızlanması halinde 1.1240 / 1.12 destekleri takip edilebilir. Yükselişin daha net izlenmesi için 1.1335 seviyesi üzerindeki kalıcı seyirlerin oluşması şart.

Destekler: 1.1270 / 1.1240 / 1.1200
Dirençler: 1.1335 / 1.1400 / 1.1440

USDTL 6.80 üzerine tepkilere başladı
Gelişmekte olan ülke para birimlerinde karışık seyirler izliyoruz. Bu durum, kurun gevşemesini zorlaştırıyor. Piyasalarda virüsle ilgili endişeler sürerken, bu hafta Fed'in ABD ekonomisinin toparlanmasının zaman alacağına dair sinyalleri yinelemesi piyasalardaki beklentileri zayıflattı. Bu doğrultuda, kurdaki yatay seyrin yerini 6.80 seviyesinin üzerine doğru tepkiler aldı. Yine de kurda yön değişimi olduğunu söylemek güç. Kurdaki görünüm hala kırılgan ancak kısa vadede olağanüstü bir durum olmadıkça ani bir yükseliş öngörmüyoruz. Bugün Türkiye cari işlemler ve sanayi üretimi verileri takip edilecek.

Teknik Analiz: USDTL kurunda 22 günlük ortalama 6.80 seviyesinden geçiyor ve bu seviye destek konumunda. Bu desteğin altına doğru gevşemesi durumunda yeniden 6.70-6.80 aralığında seyretmesini bekleyebiliriz. Yukarıda şimdilik en yakın direnci 6.85 seviyesinden geçiyor. Bir sonraki direnç noktası ise 50 günlük ortalamasının geçtiği 6.88 olarak görülüyor.

Destekler: 6.80 / 6.75 / 6.72
Dirençler: 6.85 / 6.88 / 6.92

Teknik Analiz: EURTRY kurunda 7.73 direnç olurken, 7.52 destek olarak takip edilebilir.

EURTRY Teknik Seviyeler

Destekler: 7.52 / 7.40 / 7.38
Dirençler: 7.73 / 7.84 / 7.92

Viop Kontratları

Endeks Kontratı

VİOP 30 endeks kontratında 127.400 seviyesi stop loss olmak kaydıyla 122.200 hedefli kısa pozisyon denemesi yapılabilir.

Spot XU030 teknik seviyeler (Dayanak varlık)

Destekler: 125.300 - 123.200 - 120.300
Dirençler: 129.900 - 131.700 - 133.400

Dolar Kontratı

Dolar VIOP kontratında, mevcut uzun pozisyonlarda 6.65 Dolar kuru seviyesi stop loss olarak belirlenebilir. Mevcut kısa pozisyonlar içinse 6.92 Dolar kuru seviyesi stop loss olabilir.

Spot Dolar/TL teknik seviyeler (Dayanak varlık)

Destekler: 6.80 / 6.75 / 6.72
Dirençler: 6.85 / 6.87 / 6.92

Ons Altın Kontratı
Ons altın VIOP kontratında spottaki 1723$ seviyesi stop loss alınarak uzun pozisyon 1747$ seviyesine doğru sürdürülebilir. İlave uzun pozisyonlar için 1747$ seviyesi üzerindeki kapanışlara ihtiyaç var. Kısa pozisyonlar için henüz uygun ortam oluşmuş değil. Her geri çekilme alım fırsatı vermeye devam ediyor.

Spot Ons altın teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Destekler: 1723 / 1710 / 1700
Dirençler: 1738 / 1747 / 1750

Ekonomik Takvim
Saat Ülke Önem Açıklanacak Veri Beklenti Önceki
09:00 GBP Yüksek İngiltere Sanayi Üretimi (Aylık) (Nisan) -4,20%
09:00 GBP Yüksek İngiltere Sanayi Üretimi (Yıllık) (Nisan) -9,30% -8,20%
10:00 TRY Yüksek Türkiye Cari İşlemler Dengesi (Nisan) -4,00B -4,92B
10:00 TRY Yüksek Türkiye Sanayi Üretimi (Aylık) (Nisan) -7,10%
10:00 TRY Yüksek Türkiye Sanayi Üretimi (Yıllık) (Nisan) 1,80% -2,00%
12:00 EUR Yüksek Euro Bölgesi Sanayi Üretimi (Aylık) (Nisan) -18,00% -11,30%
12:00 EUR Yüksek Euro Bölgesi Sanayi Üretimi (Yıllık) (Nisan) -30,00% -12,90%
17:00 USD Orta ABD Michigan Tüketici Güveni (Haziran) 75 72,3




 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.