Forex ve VIOP Bülteni (İntegral Yatırım Menkul Değerler )

Günün Ajandası
Türkiye İşsizlik Oranı (Mart): Türkiye işsizlik oranı en son 2020 yılı Şubat ayında %13.6 seviyesinde açıklandı. 2020 yılı Mart ayına yönelik açıklanacak verinin gelmesi bekleniyor. Üç ay geriden gelen verinin Türk Lirası ve Türk varlıkları üzerindeki etkisi bulunmuyor. (10:00)

ABD TÜFE & Çekirdek TÜFE (Mayıs): ABD TÜFE 2020 yılı Mayıs ayı piyasa beklentisi yıllık bazda %0,3 artış, aylık bazda ise %0,8 daralma olacağı yönünde. Yıllık çekirdek enflasyon verisinde ise geçtiğimiz ay %1,4 seviyesinde açıklanması sonrası mayıs ayında %1,3 gelmesi yönünde ağırlık kazanmış durumda. Salgının etkileri ve azalan tüketim nedeniyle enflasyonda ana eğilim aşağı yönde. Bu beklentiler piyasada fiyatlara dahil olmuş olabilir. Dolayısıyla verilerin beklentiden farklı bir sapma göstermemesi halinde görece sınırlı etki oluşması beklenebilir. (15:30)

ABD DOE Ham Petrol Stokları (5 Haziran): Haftalık olarak Birleşik Devletlerde oluşan ham petrol stok miktarını göstermektedir. Stoklarda yaşanan artış ya da azalış petrol fiyatında etkili olabilir. Geçtiğimiz hafta 2 milyon varil azalma gösteren stokların 5 Haziran bitimli hafta için piyasada oluşan beklenti ham petrol stokların 1.4 milyon varil azalacağı yönünde. (17:30)

Fed Faiz Kararı & Fed Başkanı J. Powell Konuşması: En son 2020 yılı Mart ayı toplantısında sürpriz bir şekilde faiz indirimi yapan Fed'in bu toplantıda faizi sabit tutacağı beklentisi bulunuyor. Fed'in karar metni ve TSİ 21:30'da Fed Başkanı Powell'ın konuşması önemli olacaktır. (21:00 - 21:30)

Ekonomik Gelişmeler
Türkiye

Cumhurbaşkanı Recep Tayyip Erdoğan yapmış olduğu açıklamasında, 18 yaş altı ile ilgili kısıtlama, küçüklerin ebeveynlerinin refakatinde olmaları şartıyla tümüyle kalktığını belirtti. 65 yaş ve üstü vatandaşların haftanın her gün saat 10.00 ile 20.00 saatleri arasında dışarı çıkabileceklerini söyledi. Lokanta, kafe, kıraathane gibi işletmelerin kapanış saatinin 22.00'den 24.00'e uzatıldığını bildirdi. Sinema, tiyatro, gösteri merkezi gibi işletmelerin 1 Temmuzdan itibaren belirlenen kurallara göre faaliyete geçebileceklerini ekledi.

Hazine ve Maliye Bakanlığı, DİBS takas ve saklama hizmeti için Euroclear Bank ile anlaşmaya varıldığını açıkladı. Bakanlığın Euroclear Bank ile vardığı mutabakatla, yabancı yatırımcıların Türkiye'de ihraç edilen ve işlem gören DİBS'lere ulaşması ve yatırım yapması kolaylaşacak şeklinde belirtildi.

TCMB'nin bilançosunda yer alan menkul kıymet oranı 08 Haziran 2020 itibariyle %10 olan azami değeri aştığı belirtildi. Ancak İşsizlik Sigortası Fonu kaynaklı alımların limitin dışında tutulduğu için dikkate alınması gereken mevcut oranın %7 olduğu söylendi.

İstihdam kalkanı paketi açıklandı ve bu doğrultuda işten çıkarma yasağının 3 ay daha uzatıldığı belirtildi.

ABD

ABD'nin başkenti Washington DC'nin kent konseyi, polis teşkilatıyla ilgili reformlar içeren düzenlemeyi onayladığını duyurdu.

Uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu Fitch Ratings açıklamasında, ABD ekonomisine ilişkin yüksek frekanslı verilerin gayri safi yurt içi hasıladaki yıllık daralmanın mayısta daha az negatif hale geldiğine işaret ettiğini bildirdi.

Avrupa

İngiliz hükümeti, İngiltere ve Japonya arasında serbest ticaret müzakerelerine başlama hazırlığının yapıldığını duyurdu.

Euro Bölgesi GSYIH 1Ç döneminde çeyreklik %3.6 ve yıllık %3.1 daralma kaydetti.

Avrupa Merkez Bankası (ECB) yayınladığı raporunda, Euro'nun küresel kullanımının, bloğun borç krizinin ardından düzenli bir düşüşün ardından geçen yıl genel olarak istikrarlı bir seyir izlediğini, ancak talep artışı umutlarının gerçekleşmediğini söyledi.

Forex Yorumları

Altında Fed günü
Küresel piyasalarda altın kendisini beslemeye devam ediyor. Geçtiğimiz günlerde yeniden 1700$ seviyesinin altına doğru gevşedi ancak buradan aldığı destekle yeniden 1700$ seviyesinin üzerinde seyirler izliyoruz. Altın için riskler sürüyor bu doğrultuda geri çekilmelerde sınırlı kaldığını söylemek mümkün. Altın için bugün ABD TÜFE ve Fed'in faiz kararı takip edilecek. Özellikle Fed kısmı önemli. Kararda bir değişiklik beklenmese bile yine de açıklamaların önemli olduğunu düşünüyoruz. Dolayısıyla altında Fed kaynaklı hareketler oluşabilir.

Teknik Analiz: Ons altında 22 günlük ortalama 1721$ seviyesinden geçiyor ve burası direnç konumunda. Altın bu direncin altında fiyatlanıyor ancak yakın noktalarda. Gün içerisinde bu direncin üzerine doğru tepki vermeye başlarsa hareketini 1725$ seviyesine doğru taşıyabilir. Buna karşın, olası geri çekilmelerde 1712$ ve 1705$ seviyeleri destek konumunda. Altında oynaklık sürdüğü için dikkatli olunmasında fayda var.

Destekler: 1712 / 1705 / 1700
Dirençler: 1721 / 1725 / 1735

Haftalık ham petrol stokları açıklanacak
Petrol fiyatı son üç gündür yükselişine ara verdi. Bunda Suudi Arabistan'ın ek petrol kısıntısını bu ayın sonundan sonra yapmayacağını bildirmesi etkili oldu. Petrolde arz ve talebe yönelik gelişmeler etkili olamaya devam ediyor. Dün Amerikan Petrol Enstitüsü tarafından açıklanan özel haftalık ham petrol stokları 8.4 milyon varil arttı. Bugün ise resmi ham petrol stoklarının açıklanması bekleniyor. Ham petrol stokların 1.7 milyon azalması bekleniyor. Petrol stoklarının açıklandığı sırada (TSİ: 17:30) petrol cehpesinde ani tepki hareketi olabilir. Ancak ana resmi etkileyecek bir değişimin olmasını beklemeyiz.

Teknik Analiz: ABD'nin Batı Teksas tipi ham petrolü (WTI) izlediğimiz 40.90$ seviyesi yakınlarından yükselişine devam edemedi ve bu seviyeden geri döndü. Petrolde ana yön yukarı olmakla birlikte güçlü direnç bölgelerinden geri dönüş eğilimi almaktayız. Genel resimde 40.90 seviyesi aşılmadığı sürece yükseliş eğilimi 40.90$ - 36.30$ arasında sınırlı kalabilir.

Destekler: 37.30 / 36.40 / 35.20
Dirençler: 40.90 / 43.40 / 44.30

BRENT Teknik Seviyeler
Destekler: 40.00 / 39.60 / 39.00
Dirençler: 43.20 / 44.00 / 45.20

Zayıf Dolar, Güçlü Euro
Zayıf ABD Doları Euro'nun Dolar karşısında güçlü kalmasını destekliyor. Bugün ABD'de TÜFE rakamları ile Fed toplantısı piyasanın odağında olacak. Yaklaşık son iki haftadır dolarda yaşanan değer kaybının Fed kararı sonrası devam edip etmeyeceğini izleyeceğiz. Piyasa özellikle getiri eğrisi kontrolüne ,ilişkin gelişmeleri merak ediyor. Getiri eğrisi konusunda bir anlaşmaya varılırsa özellikle Fed'in getiri eğrisinin kısa tarafını 3 - 5 yıl kadar olacak kısmını kontrol edebileceği ve bunun doların getirisini önemli ölçüde sınırlayacağı bekleniyor. Bu bağlamda, TSİ 21:00'deki Fed toplantısı ve TSİ 21:30'daki Fed Başkanı Powell'ın açıklamaları önemli olacak.

Teknik Analiz: EURUSD paritesi 1.1335 seviyesindeki 50 aylık ortalamasının üzerine yükselmekte inatçı görünüyor. Momentum sağlanmak için dinamikler güçlenmeye işaret etse de teknik göstergeler henüz 1.1335 seviyesi üzerindeki kalıcı ve güçlü yükselişi desteklemiyor. Dolayısıyla zaman zaman aşağı yönlü düzeltmeler izlenebilir. Bu açıdan 1.1310 / 1.1270 seviyeleri takip edilebilir.

Destekler: 1.1335 / 1.1310 / 1.1270
Dirençler: 1.1400 / 1.1440 / 1.1500

USDTL'de sakin seyir devam ediyor
USDTL kurunda 6.75-6.80 aralığı korunuyor. Gelişmekte olan ülkeler Dolar karşısında bu sabah iyimser ve bu durumda kurdaki yükselişin hızını kesiyor. Bugün Türkiye'den işsizlik oranı, ABD TÜFE ve Fed'in faiz kararı takip edilecek. Verilerin USDTL kuru üzerinde etkisi sınırlı olabilir. Ancak Fed için kararda bir değişiklik beklenmese bile açıklamalar ve yayınlanacak ekonomik projeksiyonlar önemli olacaktır.

Teknik Analiz: USDTL kurunda 6.75 ve 6.72 desteklerini takip ediyoruz. Kur için bu desteklerin üzerinde kalması geri çekilmesini bir süre daha zorlaştırabilir. Yukarıda ise 6.81 ve 6.85 seviyeleri direnç konumunda. Teknik çok güçlü değil kısa vadede olağanüstü bir durum olmadıkça kurda yatay ve zayıf seyir sürebilir.

Destekler: 6.75 / 6.72 / 6.70
Dirençler: 6.81 / 6.85 / 6.87

Teknik Analiz: EURTRY kurunda 7.73 direnç olurken, 7.52 destek olarak takip edilebilir.

EURTRY Teknik Seviyeler

Destekler: 7.52 / 7.40 / 7.38
Dirençler: 7.73 / 7.84 / 7.92

Viop Kontratları

Endeks Kontratı

VİOP 30 endeks kontratındaysa 126.300 seviyesi uzun pozisyonlar için stop loss olarak kullanılabilir. 125.00 seviyesi de kısa pozisyonlar için kar al seviyesi olarak değerlendirilebilir.

Spot XU030 teknik seviyeler (Dayanak varlık)

Destekler: 126.400 - 125.300 - 123.200
Dirençler: 131.700 - 133.400 - 135.100

Dolar Kontratı

Dolar VIOP kontratında, mevcut uzun pozisyonlarda 6.65 Dolar kuru seviyesi stop loss olarak belirlenebilir. Mevcut kısa pozisyonlar içinse 6.92 Dolar kuru seviyesi stop loss olabilir.

Spot Dolar/TL teknik seviyeler (Dayanak varlık)

Destekler: 6.75 / 6.72 / 6.70
Dirençler: 6.81 / 6.85 / 6.87

Ons Altın Kontratı
Ons altın VIOP kontratında mevcut uzun pozisyonlar spottaki 1700$ seviyesi stop loss alınarak korunabilir. İlave uzun pozisyonlar için 1721$ seviyesi üzerindeki yerleşik seyirlerin beklenmesinde fayda var. Kısa pozisyonlar için uygun ortam henüz oluşmuş değil. Ons altın geri çekilmelerde alım fırsatı vermeye devam ediyor.

Spot Ons altın teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Destekler: 1700 / 1690 / 1680
Dirençler: 1721 / 1728 / 1738

Ekonomik Takvim
Saat Ülke Önem Açıklanacak Veri Beklenti Önceki
10:00 TRY Orta Türkiye İşsizlik Oranı (Mart) 13,60%
15:30 USD Yüksek ABD Çekirdek TÜFE (Aylık) (Mayıs) -0,10% -0,40%
15:30 USD Yüksek ABD Çekirdek TÜFE (Yıllık) (Mayıs) 1,30% 1,40%
15:30 USD Yüksek ABD TÜFE (Aylık) (Mayıs) -0,10% -0,80%
15:30 USD Yüksek ABD TÜFE (Yıllık) (Mayıs) 0,40% 0,30%
17:30 USD Yüksek ABD DOE Haftalık Ham Petrol Stokları (5 Haziran) -1705K -2077K
17:30 USD Yüksek ABD Cushing Petrol Stokları (5 Haziran) -1739K
21:00 USD Yüksek Fed Faiz Kararı 0,25% 0,25%
21:00 USD Yüksek Fed Ekonomik Projeksiyonlarını Yayınlayacak
21:30 USD Yüksek Fed Başkanı J. Powell Konuşması




 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.