Forex ve VIOP Bülteni (İntegral Yatırım Menkul Değerler )

Günün Ajandası
İngiltere İmalat PMI (Nisan): Satın Alma Yöneticileri endeksi (PMI) ilk okuma ve nihai veri olmak üzere her ay iki kere açıklanır. Normal şartlarda PMI verisinin 50 seviyesinin üzerinde olması sektördeki genişlemeyi ifade ederken, 50’nin altında olması sektörde daralmanın olduğuna işaret eder. Sektör temsilcilerinden alınan bilgiler doğrultusunda güncel verilerden oluştuğu için önemli ekonomik göstergelerdendir. Mart ayında imalat PMI 58.9 seviyesinde açıklanmıştı. Verinin Nisan ayında 60.7’ye yükselmesi bekleniyor. Verinin beklentiden sapma göstermesi halinde Sterlin’de hareketlilik gözlenebilir (11:30)

Türkiye Reel Efektif Döviz Kuru Endeksi (Nisan): Reel efektif döviz kuru nominal efektif döviz kurundaki nispi fiyat etkileri arındırılarak elde edilmektedir. Endeks, Mart ayında 65.71 düzeyinde açıklandı. Nisan ayına yönelik verinin açıklanması bekleniyor. (14:30)

ABD Fabrika Siparişleri (Mart): Siparişler, gelecekteki bir tarihte alıcıya teslim edilecek olan mal veya hizmet anlaşmalarının durumunu göstermektedir. Sipariş oranlarında yaşanacak artışın, ticaret hadlerini yükseltecek olmasına bağlı olarak ülke para birimi üzerine olumlu etki yaratması beklenebilir. Şubat ayında %0.8 düşüş gösteren siparişlerin Mart ayında %1.3 artış göstermesi bekleniyor. (17:00)

Ekonomik Gelişmeler
Türkiye
İçişleri Bakanlığı esnafın şikayetçi olduğu zincir marketlerin farklı ürün gruplarında satış gerçekleştirmesi konusunda düzenlemeye gitti. 81 il valiliğine "Market Tedbirleri" konulu genelgeye göre 7 Mayıs'tan itibaren marketlerde vatandaşların zorunlu temel ihtiyaçları kapsamındaki ürünlerin dışında herhangi bir ürün satışına izin verilmeyecek.

Türkiye İmalat PMI, Nisan ayında 50,4 olarak gerçekleşti.

TÜİK tarafından rakamlara göre Nisan ayında TÜFE aylık yüzde 1.68, yıllık yüzde 17.14 arttı.

ABD
Fed Başkanı Jerome Powell, ABD'nin ekonomik toparlanmanın gerçek anlamda ilerleme sağladığını ancak kazançların eşit dağıtılmadığını söyledi.

ABD Dışişleri Bakanı Antony Blinken, Rusya’nın saldırgan davranışlarda bulunması durumunda ABD’nin buna karşılık verme konusunda net olduğunu belirtti.

ABD Başkanı Joe Biden, Donald Trump yönetiminin 2021 mali yılı için belirlediği 15 bin mülteci kabulü kotasını 62 bin 500'e çıkardı.

Fed tarafından ABD bankalarının kredi yetkilileri ile yapılan anket, işletme ve hanehalkı kredilerinin çoğu için standartların, şartların 2021 yılının ilk çeyreğinde gevşetildiğini ortaya koydu.

ABD İmalat PMI Nisan ayında 1,4 artarak 60,5 seviyesinde gerçekleşti.

ABD’de ISM imalat endeksi Nisan’da 60.7’ye geriledi.

Avrupa
Avrupa Birliği, COVID-19 aşısı yaptıran kişilerin seyahat kısıtlamalarını kaldırmaya yönelik bir çalışma başlatıldığını açıkladı.

İngiltere Dışişleri Bakanı Dominic Raab, Çin ve Rusya gibi devletler karşısında, aynı değerleri paylaşan ve çok taraflı sistemi korumak isteyen ülkeler topluluğu konusunda artan talep ve ihtiyaç olduğunu söyledi.

Almanya Ekonomi ve Enerji Bakanı Peter Altmaier, Alman çelik sanayisinin yeşil olarak yeniden yapılanmasında destekleyeceklerini söyledi.

Euro Bölgesi İmalat PMI Endeksi nihai 62.9 olarak 24 yılın zirvesine çıktı

Almanya İmalat PMI endeksi 66.2 seviyesinde gerçekleşti.

Forex Yorumları
Beklentilerin altında kalan veriler ons altına güç verdi
Ons altında işlemler bu sabah forex piyasasında 1785 seviyesi yakınlarından geçiyor. Değerli metal, dün açıklanan ekonomik verilerin beklentilerin altında kalmasıyla zayıflayan Dolar'dan güç aldı. Ancak yükselişler 1800 seviyesi yakınlarından baskılanıyor. Bu sabah Dolar Endeksi 91.17, ABD 10 yıllıkları ise %1.60 yakınlarında fiyatlanıyor. Düne göre değer kaybı görülse de Dolar'da ciddi bir zayıflama yok. Ons altında yatay bant hareketi sürebilir. Bugün Çin ve Japonya'da piyasalar kapalı olmaya devam edecek. ABD'de ise fabrika siparişleri verisi izlenecek. Verinin beklentileri aşması ons altında baskı yaratabilir. Beklentilerin altında kalabilecek veri ise değerli metale güç verebilir. Öte yandan tahvil faizlerinin ne yönde hareket ettiği konusu ons altın üzerinde önemli olduğu için izlenmeli.

Teknik Analiz: Ons altın dün 1797 seviyesine kadar yükseldikten sonra burada gelen kar satışlarıyla geriledi. 22 haftalık ortalamaya denk gelen 1795 seviyesi güçlü direnç olarak izleniyor. Değerli metalde 22 günlük ortalamaya denk gelen 1764 seviyesi ile 1795 aralığındaki bant hareketi sürebilir. Tekrar 1765 yakınlarına gerileme halinde stop loss alınarak 1795 seviyesine doğru uzun pozisyon denemesi yapılabilir. Günlük periyodda ortalamaların üzerinde bulunan değerli metalde yükseliş potansiyeli korunuyor. Düşüşlerin alım fırsatı olarak görülmesi daha makul bir strateji olabilir.

Dirençler: 1795 / 1826 / 1835
Destekler: 1764 / 1759 / 1735

Petrolde salgın kaynaklı gelişmeler izleniyor
Avrupa ve ABD’de Covid-19 görünümünün iyileşmesiyle ekonomik toparlamanın daha hızlı olacağına yönelik beklentiler petrol fiyatlarını destekliyor. ABD, New York ve komşu eyaletlerde Covid-19 kısıtlamalarını mayıs ayı içerisinde kaldırmaya hazırlanıyor. Dün yaklaşık %1,5 yükselen petrol fiyatlarında bu sabah yatay seyir var. Avrupa ve Amerika’daki iyileşmeye karşılık petrol ithalatında 3. sırada olan Hindistan’da günlük 350 binin üzerinde açıklanan yüksek vaka sayıları petrol fiyatları üzerindeki baskısını sürdürüyor. Bugün İngiltere imalat PMI verisi ve TSİ 23:30’da açıklanacak olan haftalık API petrol stokları verisi takip edilecek. Forex piyasasında bu sabah WTI’da son geçen işlem 64.32$’ı gösteriyor. Brent petrolde ise işlemler 67.39$ seviyesinden geçmektedir.

Teknik Analiz: ABD tipi ham petrol(WTI) dün %1,6 değer kazandıktan sonra bu sabah yukarı yönlü seyrini sürdürmekte zorlanıyor. Günün devamında yukarı yönlü seyrin sürmesi halinde 64.80$ direnç seviye olarak izlenebilir. 64.80$’ın da üzerinde geçen hafta test ettiği 65.45$ direnç konumunda bulunmaktadır. Aşağı yönlü seyirlerde ise 64.22$ destek olarak takip edilebilecekken, bu seviyenin aşılması halinde 63.90$ takibe alınabilir.

Destekler: 64.22 / 63.90 / 63.10
Dirençler: 64.80 / 65.45 / 66.40

BRENT Teknik Seviyeler
Teknik Analiz: Brent petrolde 67.90$ ve 68.45$ seviyeleri direnç olarak izlenebilir. Aşağıda ise 67.15$ destek konumunda bulunmaktadır. Bu seviyenin altına inilmesi durumunda 66.90$ ve 66.20$ destekleri önemli hale gelebilir.

Destekler: 67.15 / 66.90 / 66.20
Dirençler: 67.90 / 68.45 / 68.80

EURUSD yönünü bulmaya çalışıyor
EURUSD paritesi, forex piyasasında sabah saatlerinde 1,2030’lu seviyelerde seyrediyor. Dolar endeksi ise 91,10’larda. Açıklanan verilerde ABD ekonomik toparlanmasının sinyalleri devam etse de ISM İmalat PMI beklentilerin altında kalarak 60,7 seviyesinde gerçekleşti. Verilerin ardından dolarda geri çekilme görüldü. Fed Başkanı Jerome Powell ise yaptığı konuşmasında ABD ekonomisindeki ilerlemenin henüz tabana yayılamadığını ve toparlanmadaki yolun hala uzun olduğunu belirtti. Önümüzdeki günlerde ise ekonomik toparlanmanın küresel yansımalarının artarak görülmesi beklentisi, güçlü toparlanmanın lokomotifinin ABD olmasına rağmen doları temel anlamda diğer para birimleri karşısında baskılıyor. Veri kanadında ise bugün açıklanacak olan ABD fabrika siparişleri verileri takip edilebilir.

Teknik Analiz: Paritede teknik anlamda yukarı yönlü eğilim devam ediyor. 1,2078 ve 1,2092 seviyeleri, paritede izlenecek direnç seviyeleri olarak öne çıkıyor. Destek olarak ise sırasıyla 22 ve 50 günlük hareketli ortalama olan 1,1996 ve 1,1951 seviyeleri takip edilebilir.

Dirençler: 1,2055 / 1,2078 / 1,2092
Destekler: 1,2010 / 1,1996 / 1,1951

DolarTL'de yön yukarı
Dolar kurunda 8.18 seviyesindeki 22 günlük ortalama kritik önemin koruyor. Bu seviyenin altındaki yerleşik seyirlerin olmaması halinde yukarı yönlü ataklar sürüyor. Dün beklentilere paralel ancak %17’nin üzerinde olan nisan tüfe rakamları sonrası DolarTL 8.30’lara doğru yükseldikten sonra bu sabah 8.25 seviyesinde işlem görüyor. Kurda hassasiyet sürüyor ve ortam TL aleyhine devam ediyor. Hem temel hem de teknik ortam Dolar kurundaki yukarı eğilimi destekler nitelikte. Dışarıda Powell’ın dün akşam yaptığı konuşmada ABD’de ekonomik görünümün açık şekilde güç kazandığını ancak henüz herkes için bu toparlanmanın eşit olmadığını belirtti. ABD’de enflasyon endişeleri devam ederken burada yaşanacak bir algı değişmesi dolar endeksinin ve ABD 10 yıllık tahvil faizlerinin yükselmesini destekleyebilir ki bu durumda biz daha hızlı yükselen bir kur temasıyla baş başa kalabiliriz. Dolayısıyla yurt dışında veri takibi yapmaya ve küresel ortamdaki gelişmeleri izlemeye devam ediyoruz.

Teknik Analiz: DolarTL 22 günlük ortalama olan 8.18 seviyesini güçlü destek olarak kullanıyor. Bu seviyeden gelen yukarı tepkiler paritenin 8.290 üzerine hızlanmasını destekliyor. Kurdaki rahatlamadan bahsedebilmek için ilk etapta 8.17 seviyesi altındaki kalıcı seyirlere ihtiyaç var. Ancak şimdilik teknik göstergeler aşağı yönlü eğilimi destekler nitelikte değil. Dolar kurunda 8.20 üzerindeki harekette yükseliş ivmesinde hızlanma izliyoruz ve 8.43 / 8.55 bandı direnç konumuna geçiyor. Yukarı yönlü atakların hızlanması halinde söz konusu direnç seviyelerin üzerine yerleşilmesi riskli konuma gelebilir.

Destekler: 8.18 / 8.00 / 7.80
Dirençler: 8.32 / 8.43 / 8.55

EURTRY Teknik Seviyeler
Destekler: 9.91 / 9.76 / 9.70
Dirençler: 10.32 / 10.53 / 10.83

Viop Kontratları

Endeks Kontratı
VİOP 30 endeks kontratında spottaki 1465 üzerinde uzun pozisyonlar taşınabilir. 1500 seviyesi yakınlarında gelebilecek kar satışlarına karşı bu seviye yakınlarında kar realizasyonu gerçekleştirilebilir. Buna karşın 1500 üzerinde kalıcı seyirlerde ilave uzun pozisyonlar alınabilir. Kısa pozisyonlar için uygun ortam bulunmuyor.

Spot XU030 teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Destekler: 1465 - 1444 - 1410
Dirençler: 1500 - 1511 - 1550


Dolar Kontratı

DolarTL VİOP kontratında teknik görüşümüzde herhangi bir değişiklik bulunmuyor. Spot seviye olan 8.18 seviyesi stop loss alınarak uzun pozisyonlar korunabilir. 8.32 seviyesinden ilave uzun pozisyonlar denenebilir. Kısa pozisyonlar için uygun ortam henüz oluşmuş değil.

Spot Dolar teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Destekler: 8.17 / 8.00 / 7.80
Dirençler: 8.32 / 8.43 / 8.55

Ons Altın Kontratı
Ons altın VIOP kontratında, spottaki 1765 seviyesi üzerinde uzun pozisyonlar taşınabilir. Bu seviyeye geri çekilmelerde stop loss kullanılarak 1795 seviyesine doğru uzun pozisyon denemesi yapılabilir. 1795 seviyesi yakınlarında kar realizasyonu gerçekleştirilebilir. 1765 seviyesi altına sarkmalarda ise temkinli olmak adına uzun pozisyonlar sonlandırılabilir.

Spot Ons altın teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Dirençler: 1795 / 1826 / 1835
Destekler: 1764 / 1759 / 1735

Ekonomik Takvim
Saat Ülke Önem Veri Beklenti Önceki
11:30 GBP Yüksek İngiltere İmalat PMI (Nisan) 60,7 60,7
14:30 TRY Yüksek Türkiye Reel Efektif Döviz Kuru Endeksi (Nisan) 65,71
17:00 USD Orta ABD Fabrika Siparişleri (Aylık) (Mart) 1,30% -0,80%
17:00 USD Orta ABD Çekirdek Fabrika Siparişleri (Aylık) (Mart) -0,60%
*Çin ve Japonya'da tatil sebebiyle piyasalar kapalı olacaktır.


 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.