Forex Bülteni (İntegral Yatırım Menkul Değerler )

Günün Ajandası
Almanya Sanayi Üretimi (Eylül): 2016 yılına %2.2 artış ile başlayan Almanya sanayi üretimi 2017 yılına -%0.4 seviyesinden başladı. 2017 yılı Mayıs ayında %5.0 yıllık artış sağlayan Almanya sanayi üretimi ekim ayında %2.8 açıklanması sonrası en son aralık ayında %6.5’e yükseldi. 2018 yılı Şubat ayında %2.2 ve Mart ayında %3.2 seviyesinde açıklandı. Nisan ve Mayıs aylarında sırasıyla %1.9 / %3.3 seviyesinde gelen veri temmuz ve ağustos aylarında geriledi. Temmuz ve ağustos ayında veri sırasıyla %1.5 /%-0.1 oranında gerçekleşti. Verinin eylül ayına dair oluşan medyan tahminleri ise %0.5 seviyesine ağırlık kazanmış durumda. (10:00)

Euro Bölgesi Perakende Satışlar (Eylül): 2016 yılı ekim ayında 2016 yılının en yüksek seviyesine yükselen Euro Bölgesi perakende satış oranı %2.9 yıllık bazda artış kaydetmişti. 2017 yılının son üç ayında %0.5 / %3.9 / 1.9 olarak açıklandı. 2018 yılının ilk üç ayında %1.5 / %1.6 / %1.8 oranlarında gerçekleşen verinin nisan / mayıs / haziran dönemlerinde ise %1.8 / %1.6 / %1.5 seviyesinde açıklandı. Temmuz ayında %1.0 gelen veri ağustos ayında bir miktar güçlenerek %1.8 seviyesinde açıklandı. Eylül ayını yansıtan veriye dair beklentilerin ise %0.9 seviyesinde oluştuğu gözleniyor. (13:00)

ABD DOE Ham Petrol Stokları (02 Kasım): Haftalık olarak Birleşik Devletlerde oluşan ham petrol stok miktarını göstermektedir. Stoklarda yaşanan artışın, ABD ham petrol fiyatı üzerinde olumsuz etki yaratması beklense de her zaman aynı etkinin görülmediğini belirtmek yararlı olacaktır. Geçtiğimiz hafta 3.2 Milyon varil artış gösteren stokların 02 Kasım bitimli hafta içerisinde azaldığı gözlemlenirse ABD Ham Petrol fiyatında yukarı yönlü hareket devam edebilir. Aksi bir durumda ise petrol fiyatlarında aşağı yönlü fiyat hareketi oluşabilir. Aynı zaman diliminde açıklanacak olan üretim verisi ile stokları aynı anda yorumlayarak değerlendirmek daha uygun olacaktır. (18:30)

Ekonomik Gelişmeler
Türkiye

Hazine ve Maliye Bakanı Berat Albayrak aaçıklamasında, Ticaret Bakanı, Tarım ve Orman Bakanı, ilgili kurum başkanlarının katılımı ile Gıda ve Tarımsal Ürün Piyasaları İzleme ve Değerlendirme Komitesi toplantılarını gerçekleştirdiklerini ve gıda enflasyonu ile mücadelede önümüzdeki süreçte çok daha kararlı politikaları hayata geçireceklerini ifade etti.

Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası'nın (TCMB) Ekim Ayı Fiyat Gelişmeleri Raporu yayınlandı. TCMB raporunda, çekirdek göstergelerin ana eğilimindeki yüksek seviyelerin korunduğunu belirtti.

Türkiye reel efektif döviz kuru endeksi ekim ayında 69.03 ile bir önceki aya göre yükseldi.

ABD

ABD'de Kongreyi yeniden şekillendirecek ara seçimlerde resmi olmayan ilk sonuçlara göre Temsilciler Meclisinin 36 sandalyesini Cumhuriyetçiler, 31'ini ise Demokratlar kazandığı duyuruldu. Senato’da ise Cumhuriyetçi Parti 100 sandalyeden 50 sandalyeye ulaşırken, ABD'deki sistem gereği Başkan Yardımcısı Mike Pence'in Senato Başkanı sayılması nedeniyle Cumhuriyetçilerin çoğunluğu garantilemiş olduuğu ifade edildi.

Avrupa

Avrupa Birliği (AB) Komisyonu Ekonomik ve Mali İşlerden Sorumlu Üyesi Pierre Moscovici açıklamasında, bütçe konusunda İtalya ile diyalog kurmak istediğini ama bir anlaşma sağlayamadıkları durumunda yaptırımlar uygulanabileceğini belirtti.

Euro Bölgesi hizmetler PMI ekim ayında beklentilerin üzerinde 53.7 olarak açıklandı.

Almanya hizmetler PMI ekim ayında 54.7 ile bir önceki aya göre artış kaydetti.

Petrol

Irak Petrol Bakanı, İran’a uygulanan petrol yaptırımlarından ötürü arz sıkıntısının hemen çözülemeyeceğini dile getirdi. Yüksek petrol fiyatlarının Irak için daha iyi olduğunu dile getiren Bakan, petrolün varil başına 70 dolardan daha fazla olmasının adil olduğunu belirtti.

Forex Yorumları
Ons altında kafa karışık
Kıymetli metalin kafası karıştığı için ABD’de yapılan ara seçimin ardından net olarak kendisine yön belirleyemiyor. Resmi olmayan sonuçlara göre, ABD Senatosu, Cumhuriyetçilerin çoğunluğunu korumasıyla garantilendi. Temsilciler Meclisi iççinse Demokratların sandalye sayısını arttırdığı belirtiliyor. Bu beklenti önceden fiyatlarda hissedildiği için sürpriz olmadı. Ancak, Demokratların Temsilciler Meclisinde çoğunluğu ele geçirme ihtimalinin kuvvetleniyor olması, ilerleyen süreçte partiler arası anlaşmaların ön planda olmasına neden olacaktır. Bu tablo, Trump’ın yeni politikalarının hayata geçirilmesini bir nebze zorlaştırabilir. Bu unsurları göz önünde bulundurduğumuzda ve Dolarda ciddi bir güçlenme hareketi oluşturacak bir durum olmadığı için şu sıralarda ons altın 1230$ bölgesine yakın yerlerde sakinliğini koruyor. Gün içerisinde, ABD ara seçim sonuçlarının yankılarını piyasalar üzerinde hissetmeye devam edebiliriz. Olası açıklamalara karşı dikkatli olmakta fayda var.

Teknik Analiz: Ons altın ortalamalarının üzerinde seyrini koruyor. Kıymetli metal, 1233$ seviyesinin üzerine yerleşemediği müddetçe yükselişinde zayıf kalmaya devam edebilir. Geri çekilmelerde, ortalamalarının geçtiği 1223$ ve 1217$ seviyeleri aktif olaarak destek noktalarıdır. Bu noktaların altına doğru hareket, altının geri çekilmesini tetikleyebilir.

Ons Altın

Direnç: 1233 / 1238 / 1244
Destek: 1223 (22 Günlük HO) / 1217 (100 Günlük HO) / 1207

Gümüş

Direnç: 18.00 / 18.50 / 20.10
Destek: 13.50 / 12.00

Petrol için DOE stokları izlenecek

Petrol fiyatları toparlanmaya çalışıyor. WTI, 61.80$ destek noktasına yakın yerlerde işlem görüyor. Dün akşam API tarafından açıklanan ham petrol stokları beklentilerin üzerinde 7.8 milyon varil artış kaydetmiş durumda. Bugün ise DOE tarafından ulusal stoklar izlenecek. Ulusal stoklar için beklentilerin 2 milyon varil artması yönünde olduğu belirtiyor. Beklentilerin üzerinde bir artış petrol fiyatlarını olumsuz etkileyebileceği gibi, beklentilerin altında bir rakam ise yeni bir harekete neden olmaz petrol fiyatları sınırlı pozitif etkilenebilir.

Teknik Analiz: Yükselen trendinin altında işlem gören WTI için 61.80$ seviyesi destek olarak izleniyor. Bu destek noktasının üzerinde kalmaya devam ederse kazançlarını koruyabilir. Bu durumda, 63.80$ seviyesi takip edilebilir. Olası geri çekilmelerin görülmesi durumunda, 61$ ve 60$ destek noktaları olarak hedeflenebilir.

Destekler: 61.80 / 61.00 / 60.00
Dirençler: 63.80 / 64.50 /67

Brent Teknik Seviyeler

Destekler: 71.00 / 70.10 / 68.10
Dirençler: 73.80 / 75.50 / 78

EURUSD, ABD ara seçiminin ardından 1.14 üzerinde ısrarcı olmaya çalışıyor
EURUSD paritesi, piyasalarda çok güçlü olmayan Dolar karşısında 1.14 seviyesinin üzerindeki seyrini koruduğu dikkat çekiyor. Bu haftanın gündeminde, ABD’de ara seçim önemliydi ve seçim dün yapıldı. Bu sabahta, resmi olmayan sonuçlar gelmeye başladı. ABD Senatosu, Cumhuriyetçilerin çoğunluğunu korumasıyla garantilendi. Temsilciler Meclisi içinse Demokratların sandalye sayısını arttırdığı belirtiliyor. Ancak, Demokratların Temsilciler Meclisinde bu çoğunluğu yakalayabileceğine yönelik beklentilerin önceden oluşması, Doları çok fazla hareketlendirmedi. Temsilciler Meclisinde Demokratların kazzanma ihtimalinin güçleniyor olması Dolar üzerinde kısmı bir baskı oluşturduğu için Doların gevşemesine neden olmuş durumda. Ancak, resmi sonuçlar geldiğinde ve Temsilciler Meclisinde Demokratlar kazandığında bu hareketin çok fazla değişmesini beklemiyoruz. Bundan sonraki süreçte, siyasi açıdan partiler arası anlaşmalar ön planda olacaktır. Veri takvimi açısından bugün açıklanacak Avrupa ve ABD verilerinin piyasalar üzerinde etkisi sınırlı kalabilir. Ara seçimin yankıları bugünde sürecek gibi duruyor.

Teknik analiz: EURUSD paritesinin ortalamalarının altında seyrediyor olması, yükselişinde ivme kaybını zorlaştırıyor. Paritenin güçlenmesi açısından 1.1550 ve ardından 1.1585 seviyelerinin üzerine yerleşmesinin daha doğru olabileceğini düşünüyoruz. Bunu başaramadığı takdirde paritenin yükseliş hareketinin başarısız kalmasını bekleyebiliriz. Paritede olası geri çekilmelerde, 1.1365 / 1.1300 seviyeleri destek olarak izlenebilir.

Destekler: 1.1365 / 1.1300 / 1.1260
Dirençler: 1.1550 (50 Günlük HO) / 1.1585 (100 Günlük HO) / 1.1660

GBPUSD 1.3165 direncine doğru istekli
ABD’de ara seçimin yapılması ve resmi olmayan sonuçların gelmesiyle birlikte piyasalardaki tedirginliğin azaldığını gözlemliyoruz. ABD Senatosunu, Cumhuriyetçiler garantilemiş durumda. Şimdilik Temsilciler Meclisinde ise Demokratların önde olduğu ifade ediliyor. Demokratların, Temsilciler Meclisinde çoğunluğu alabileceğine yönelik beklentiler seçim öncesi oluştuğu için açıkçası bu durum sürpriz olmadı ve bu nedenle fiyatlamalarda yeni bir ivme oluşturamadı. Bundan sonraki süreçte siyasi açıdan partiler arası anlaşma ön plana çıkacaktır. Temsilciler Meclisinde Demokratların ağırlığını kazandırması Dolar üzerinde baskı kurduğu için kısmi de olsa gevşeme izleniyor. Dolar endeksinin gevşemesi GBPUSD’nin de yukarı yönde hareketini destekliyor. Bugün için GBPUSD paritesi üzerinde sert hareket yaratabilecek önemli bir veri akışı bulunmuyor.

Teknik Analiz: GBP/USD paritesi ortalamalarının üzerine yükselmiş durumda. En yakın direnç noktası 1.3165 seviyesinden geçiyor. Bu seviyenin üzerine yükselmesi ve kalıcı olması, paritenin yükselişini kuvvetlendirmesi açısından önemli olabilir. Buna karşın, paritede olası geri çekilmelerde, 1.3015 ve 1.2930 seviyeleri ortalamalarının geçtiği bölgeler ve şimdilik destek noktaları olarak izlenebilir.

Direnç: 1.3165 / 1.32
Destek: 1.3015 (50 Günlük HO) / 1.2930 (14 Günlük HO) / 1.2845

USDTL 5.30 seviyesinden destek bulmaya devam ediyor
Türk varlıkları üzerindeki iyimser seyir korunuyor. Son günlerde, ABD ve Türkiye arasındaki ilişkilerin korunuyor olması USDTL kurundaki kademeli bir şekilde süren aşağı yönlü eğilimi koruduğunu gözlemliyoruz. Dün yapılan ve bu sabah resmi olmayan sonuçları aldığımız ABD ara seçimlerine yönelikte piyasalar üzerindeki baskının dindiğini söyleyebiliriz. ABD Senatosunu, Cumhuriyetçiler garantilemiş durumda. Şimdilik Temsilciler Meclisinde ise Demokratların önde olduğu ifade ediliyor. Gün içerisinde ara seçim sonuçlarıylla ilgili spekülasyonları fiyatlamalar üzerinde hissedebiliriz. Bugün için veri takvimi sakin, olağanüstü bir durum olmadıkça TL üzerindeki iyimser seyrin korunmasını bekleyebiliriz.

USD/TRY

Teknik Analiz: USDTL kuru 5.30 seviyesinden destek bulmaya devam ediyor. Kur bu destek noktasının üzerinde kalmaya devam ettiği müddetçe yukarı yönde hareket etme potansiyelini koruyabilir. Ancak bu durum agresif tepkilerin oluşabileceği anlamına gelmemeli. Teknik olarak, tepki yükselişi olarak yorumlamak daha doğru olacaktır. genel görünümde, kurda kademeli düşüş sürüyor ancak bu hareketini daha da kalıcı bir hale getirebilmesi adına 5.30 seviyesinin altını görmek daha sağlıklı olabilir. Yukarıda ise en yakın direnci ortalamasının geçtiği 5.60 seviyesinden geçiyor.

Dirençler: 5.60 (100 Günlük HO) / 5.65 / 5.73
Destekler: 5.30 / 5.21 / 5.1760

EUR/TRY

Destekler: 6.13 / 6.11 / 6.05
Dirençler: 6.2650 / 6.33 / 6.50

USDJPY 113.45 direncinin üzerine yerleşmek için yeni bir hikaye bekliyor
USDJPPY paritesi, ABD ara seçim sonuçlarıyla birlikte hareketlenmeye başladı. Resmi olmayan sonuçlara göre, ABD Senatosu, Cumhuriyetçilerin çoğunluğunu korumasıyla garantilendi. Temsilciler Meclisi içinse Demokratların sandalye sayısını arttırdığı belirtiliyor. Bu beklentinin önceden fiyatlandığını bildiğimiz için fiyatlar üzerinde yeni bir hareket oluşturmadı. Ancak bu beklentinin gerçekleşme ihtimalinin yükselmesi ve ilerleyen süreçte partiler arası anlaşmaların ön planda olacağını düşünürsek, Dolar üzerinde kısmı bir gevşeme hareketine neden olduğunu gözlemliyoruz. Resmi sonuçlar geldiğinde, fiyatlar üzerinde yeni bir ivme beklenmeyebilir. Bugün, ara seçimi konuşmaya devam edebiliriz dolayısıyla olası açıklamalara karşı dikkatli olmakta fayda var. USDJPY paritesi, Cumhuriyetçilerin Senato’da çoğunluğu almasının ardından yukarı yönde hareket etmeye başlamasına rağmen, piyasalarda Demokratların Temsilciler Meclisinde sandalye sayısını arttırmaya başladığına yönelik söylentiler karşısında aşşağı yönde hareket etmeye başladı. Doların gevşemesi bu durumu tetiklese bile şimdilik olağanüstü bir hareket parite üzerinde izlenmiyor.

Teknik Analiz: USDJPY paritesi ortalamalarının üzerinde seyrini korumaya devam ediyor. Parite, 113.45 seviyesinin üzerine yükselerek kısa süreli 113.80 bölgesine doğru kazançlarını taşıdı. Ancak bu hareketi şimdilik sınırlı kaldığı için 113.45 direncinin altında fiyatlanıyor. dolayısıyla güçlenmesi açısından 113.45 seviyesinin üzerine yerleşmesinde fayda var. Bunu başarabilirse bu durumda kazançlarını sürdürebilir. Olası geri çekilmelerde, 112.75 / 112.40 seviyeleri destek olarak izlenebilir.

Direnç: 113.45 / 113.70 / 114.50
Destek: 112.75 (14 Günlük HO) / 112.40 (50 Günlük HO) / 111.00

DAX için 11680 seviyesi direnç konumunda
Global endeksler, ABD’de yapılan ara seçim öncesinde tedirgin seyrediyordu. Dün yapılan ve bu sabah resmi olmayan sonuçların gelmesiyle birlikte, Temsilciler Meclisinin 36 sandalyesini Cumhuriyetçiler, 31'ini ise Demokrattlar kazandığı duyuruldu. ABD Senatosunu ise Cumhuriyetçiler garantilemiş durumda. Şimdilik Temsilciler Meclisinde ise Demokratların önde olduğu ifade ediliyor. Ancak, bu sonucun piyasaların beklentisi doğrultusunda gerçekleşmesi nedeniyle fiyatlamalar üzerinde baskının kalktığını ve sakin seyirlerin oluştuğu gözlemleniyor. Asya endeksleri olumlu seyrederken, ABD vadelilerinde de iyimser havanın olduğu dikkat çekiyor. Endekslerdeki bu görünüm, Avrupa endekslerinin de bu sabah yatay pozitif açılışlar yapmasını destekleyebilir. Bugün için Almanya’dan sanayi üretimi rakamları izlenecek ancak verilerin endeks üzerinde etkisi sınırlı kalabilir.

Teknik Analiz: DAX CFD’sini haftalık bazda ele aldığımızda, ortalamalarının altındaki seyretmeye devam ettiğini gözlemliyoruz. CFD için 12155 21 haftalık ortalamasının geçtiği bir bölgedir ve bu seviyenin üzerine yerleşmesi durumunda CFD’nin güçlenmeye başladığını söyleyebiliriz. Bunu başaramadığı müddetçe yukarı yönde hareketinde başarısız kalmaya ddevam edebilir. Olası geri çekilmelerde, 11415 /11365 seviyeleri destek noktaları olarak takip edilebilir.

Direnç: 11680 / 11780 / 12155 (21 Haftalık HO)
Destek: 11415 / 11365 / 11040



 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.